Euribor është shkurtesa për llojin evropian të ofertës ndërbankare, ose me emrin e saj në anglisht Euro Norma e ofruar ndërbankar. Duke pasur parasysh këtë përkufizim, mund të themi se është një normë mesatare interesi e përdorur në kredi dhe se është llogaritur të përdoret nga shumica dërrmuese e bankave evropiane, të cilat së bashku përbëjnë panelin e bankave.
Ndërsa secila nga institucionet bankare është i pavarur në funksionimin e tij, ekziston ky lloj i të dhënave në mënyrë që të jenë në gjendje të parametrojnë dhe standardizojnë sjelljen e tyre financiare. Pra, në mënyrë që të jemi në gjendje të bëjmë një llogaritje më të saktë të Euribor, 15% më e ulta dhe 15% më e larta e normat e interesit që janë mbledhur në marrjen e mostrave. Në këtë mënyrë, çdo ditë, duke sqaruar se vlen vetëm për ditët e punës, në 11:00 CET normat e interesit që i përkasin Euribor janë përcaktuar dhe publikuar tashmë.
Sistemi bankar
Por, para se të vazhdojmë të flasim për Euribor, duhet të kuptojmë një pikë të rëndësishme.Cili është lloji i ofertës ndërbankare? Epo përgjigja është relativisht e thjeshtë. Euribor Ajo ka funksionalitetin e të qenit në gjendje të taksojë kreditë që bëhen nga institucionet bankare, duke sqaruar se ato janë hua që bëhen ndërmjet tyre.
Arsyeja pse është e nevojshme që bankat t'i huazojnë para njëri-tjetrit është që të jenë në gjendje të garantojnë se në çdo kohë ka aftësia paguese e sistemit ndërbankar. Në këtë mënyrë, duhet të ketë një mjet që mund të kontrollojë dhe llogarisë me çfarë interesi duhet të shlyhen kreditë. Duhet të theksohet se përveç faktit që interesi duhet të paguhet, duhet të mbulohet edhe një shumë e quajtur primi i rrezikut.
dhesepse Euribor ndryshon? Arsyeja kryesore është se ekziston një nivel besimi midis bankave që ata kanë në njëra-tjetrën; Janë të dhëna të tilla si aftësia paguese, pasqyrat e të ardhurave dhe pasqyrat e rrjedhës së parave që përcaktojnë se sa mund të besojë një bankë që një tjetër ka kapacitetin për të qenë në gjendje të shlyejë huanë pa ndonjë problem. Për shkak të kësaj, çdo bankë përcakton normën e saj të interesit duke pasur parasysh informacionin që ka në dispozicion; por për të dhënë një ide të sjelljes së përgjithshme të bankave, kryhet një mesatare aritmetike e normës së interesit të 50 bankave kryesore në Evropë.
Deri më tani gjithçka tingëllon shumë interesante, por mbase jo shumë e rëndësishme për njerëzit normalë, megjithatë realiteti është që prek si njerëzit normal ashtu edhe vetë bankat, le të shohim arsyen për këtë.
Rëndësia e Euribor
Euribor Ne tashmë e kemi kuptuar atë si normë interesi që një bankë duhet të plotësojë në lidhje me huatë e bëra nga një bankë tjetër. Por, ku i merr paratë që banka që ka kërkuar hua, për të paguar interesin? Përgjigja është nga përdoruesit përfundimtarë të parave të përmendura, se ne jemi njerëzit që kërkojmë kredi nga banka, mbi të gjitha është e rëndësishme për ata që kërkojnë kredi hipotekare.
Kështu që banka të jetë e sigurt se do të ketë aftësinë paguese për të qenë në gjendje të mbulojë shpenzimet e shkaktuara nga kredia e kërkuar nga një bankë tjetër, ajo bën llogaritja e normës së interesit të hipotekës bazuar në Euribor. Në këtë mënyrë, ajo llogarit normën duke aplikuar Euribor në gjashtë muaj ose në raste të tjera në një vit.
Kjo do të thotë se banka do t'i ofrojë përdoruesit përfundimtar, një normë interesi të hipotekës bazuar në në Vlera Euribor që është në fuqi; në mënyrë që, nëse kjo është më e lartë, aq më e lartë është norma e interesit që do të zbatohet. Kjo pikë është veçanërisht e rëndësishme për ata që aplikojnë për një kredi me normë të ndryshueshme, pasi që në këto raste norma e interesit që vjen nga kredia juaj do të ndikohet pozitivisht ose negativisht, duke bërë që të duhet të paguani më shumë ose më pak interes.
Duhet të theksohet se për të ofruar një tarifë të përdoruesit përfundimtar, banka zakonisht aplikon një spread që lëkundet midis 0 dhe 1,5; Ajo që do të përcaktojë këtë ndryshim janë dy çështje kryesore; gjëja e parë është profili ekonomik i klientit. Arsyeja që kjo ndikon në diferencë është e njëjtë për të cilën ndryshon norma ndërbankare, besimi që banka ka në përdorues do të përcaktojë kryesisht nëse shtohet një diferencë më e madhe ose më e vogël.
Aspekti i dytë që ndikon në vendimin e përhapjes për të aplikuar është aftësia negociuese e vetë përdoruesit, dhe megjithëse duket pothuajse e pamundur, në të vërtetë ka disa argumente që mund t'i përdorim për të zvogëluar përhapjen që do të aplikohet në hipotekën tonë .
Me pak fjalë, është e rëndësishme që nëse kemi një kredi hipotekore ose nëse jemi duke menduar të kërkojmë një, gjithmonë duhet të kemi parasysh se simulimi i bërë për kredinë tonë nuk është i besueshëm ose i saktë; meqenëse llogaritjet kryhen çdo ditë, në mënyrë që, nëse rritet Euribor, kuota që duhet të mbulojmë për hipotekën do të bëhet më e shtrenjtë, nga ana tjetër, nëse Euribor zvogëlohet, kuota jonë gjithashtu do të ulet.
Një arsye tjetër pse është siguruar vëmendje e veçantë për vlerën e Euribor është se përdoret si bazë për llogaritjen e vlerës së disa produkteve financiare. Për shembull, kjo vlerë përdoret si referencë për praktikisht çdo lloj produkti derivativ siç janë të ardhurat nga e ardhmja ose këmbimet, si dhe marrëveshjet për të gjitha normat e interesit në të ardhmen.
Pa dyshim se Euribor është tregues mjaft i rëndësishëm për të gjithëPër të dy qeveritë dhe institucionet financiare, si dhe për njerëzit e zakonshëm. Nga këtu rrjedh rëndësia që si përdorues përfundimtar të dimë nga vjen dhe si ndikon tek ne në jetën e përditshme. Por, a ka kufizime?
Kufizimi kryesor i kësaj reference financiare është se vlen vetëm për bankat që i përkasin Bashkimit Evropian, kështu që nëse duam të kryejmë llogaritjen për një rajon tjetër, do të duhet të zbatojmë referencën e përdorur nga ai lokalitet. Për të dhënë një shembull, për të qenë në gjendje të kryejmë llogaritjen në Mbretërinë e Bashkuar, referenca që do të duhet të përdorim është LIBOR, i cili ka të njëjtin funksion me Euribor, por në Londër.
Alsoshtë gjithashtu e mundur që ne të konsiderojmë se për të qenë në gjendje të krahasojmë shëndetin financiar të një rajoni në lidhje me një tjetër është e mundur të krahasojmë ofertat e tij ndërbankare; zakonisht një nga krahasimet ose referencat më të zakonshme është atë të Euribor me LIBOR.
Manipulimi i Euribor
Megjithëse i gjithë sistemi është krijuar për të punuar në të mirë të institucioneve dhe përdoruesve të fundit, ka pasur raste kur interesat personale të njerëzve të caktuar kanë ndërhyrë në një mënyrë që është manipuluar. Vlerat e Euribor, Njohja pak e kësaj historie do të na ndihmojë të kuptojmë më mirë dobësitë e këtij sistemi. Dhe si është korrigjuar ajo që ka ndodhur në të kaluarën.
Nga viti 1999 që Euribor hyri në fuqi, deri në vitin 2012 gjithçka tregonte se Euribor ishte ideal, megjithatë, ishte në 22 Shkurt që dy avokatë të njohur denoncuan se kishte paqartësi në lloji i hipotekës duke i dhënë theks të veçantë Euribor; Arsyeja kryesore e kësaj ankese ishte se askush nuk po kontrollonte përbërjen e saj, në mënyrë që Euribor të mbetej i ndjeshëm ndaj manipulimeve të mundshme.
Dhe në fakt në vitin 2011 ishte hapur një hetim mbi manipulimin e mundshëm që mund të ndodhte; Rasti i Euribor nuk është i izoluar, por institucionet bankare u gjobitën gjithashtu në pjesë të tjera të botës, të tilla si Kanada, ku HSBC, JPMorgan, Royal Bank, ndër të tjera, u gjobitën.
Përfundimi i hetimit arriti kulmin në ekzekutimin e gjobave nga banka të ndryshme, gjoba që arritën në 1.710 milion euro. Bankat që u sanksionuan ishin 6. Pa dyshim, kjo situatë është për të ardhur keq, pasi gjëja më e rëndësishme është që financat e përdoruesve u prekën drejtpërdrejt nga interesat e atyre që ishin të përfshirë.
Një histori e asaj se si Euribor ka performuar na jep një tregues se çfarë do të ishte ideale; Dhe është që gjatë viteve të saj të parë ajo që u vu re është se sjellja e saj është në rënie, megjithatë ishte deri në vitin 2008 në të cilën u vërejt një rritje në normën e interesit në një mënyrë thelbësore; madje duke arritur vlerën e 4,42%, e cila është mjaft kur e krahasojmë me nivelet e saj historike, të cilat u arritën në vitin 2015, ku vlera ishte 0,165% në muajin maj të atij viti. Pa dyshim, është interesante të shohim sjelljen e së kaluarës dhe të analizojmë situatat që kanë përfshirë Euriborin dhe sjelljen e tij, në mënyrë që kur të duam të mund të vëzhgojmë dhe kuptojmë pse norma e interesit në fjalë tregon një sjellje të caktuar.