Hur påverkar räntehöjningen USA?

Förenta staternas penningpolitik har stor inverkan på de finansiella marknaderna, men med mindre och indirekta effekter på den europeiska ekonomin, och som en konsekvens, på medborgarna i euroområdet. Sedan slutet av förra året har dess strategi förändrats efter Federal Reserve: s beslut att höja räntorna med en fjärdedel av en punkt, upp till 0,50%. Det kommer inte att vara det enda, eftersom den amerikanska centralbanken i sina senaste uttalanden har avslöjat att det kommer att ske ytterligare höjningar av priset på pengar de närmaste månaderna, även om det kommer att ske på ett gradvis och kontrollerat sätt.

Denna förändring av positionen i dess penningpolitik äger rum ett decennium efter den senaste räntehöjningen. Inte överraskande är detta det första sedan 2006, innan finanskrisen bröt ut. Denna åtgärd har hjälpt till att befästa tillväxten i USA: s ekonomi genom en expansiv cykel i dess produktiva aktivitet som har lett till att den når nivåer högre än 4% i sin bruttonationalprodukt under några kvartal av de senaste åren. Eftersom stimulansen till ekonomin dras tillbaka, med tanke på de uppenbara tecken på förbättringar, återstår nu att kontrollera omfattningen av dessa ökningar. Från 6,25% där priset på pengar rörde sig i början av detta sekel och ner till 0,25% i slutet av 2008, för att inte överge dessa nivåer på sju år. Och det står i kontrast till de negativa räntorna i Schweiz (0,75%) eller Japan (0,10%) som är de länder där priset på pengar är billigare.

Skillnaderna i den nordamerikanska penningpolitiken som den genomförs i Europeiska unionen är slående, vilket är helt annorlunda. På denna sida av Atlanten har Europeiska centralbanken (ECB) nyligen beslutat att fortsätta med sin strategi för sänka priset på pengar till 0%, som ett instrument för att öka den ekonomiska aktiviteten i detta geografiska område, när man upptäcker några tecken på avmattning i dess ekonomi.

Typer: investeringsmöjligheter

Vändpunkten i USA: s penningpolitik har sin mest direkta reflektion över aktiemarknader. Även om det till stor del har diskonterats under det senaste året. Inte överraskande har marknadernas reaktioner på denna trendförändring varit att gå mot andra finansiella tillgångar, eller med andra ord, mot nya investeringsprodukter som tar hänsyn till dessa rörelser. När räntorna faller ser investerare aktiemarknaden som det bästa instrumentet för att göra dina besparingar lönsamma och kapitalflöden riktas mot denna investering. Med tanke på detta nya ekonomiska scenario kommer de uppgångar som upplevs på deras marknader troligen inte att ses som under de år då de var tvungna att leva med extremt låga priser.

Till detta måste läggas att med tanke på de nordamerikanska företagens förlust av konkurrenskraft till följd av dollarstyrkakan besparingar riktas till ränteprodukter. Och mycket specifikt för den nordamerikanska obligationen, en av de stora mottagarna av denna situation. En sänkning av priset, med en ökning av dess lönsamhet, kommer att ge investerare möjlighet att ta positioner i denna finansiella tillgång framöver med bättre utsikter för dess resultat.

Även om det kan kontrakteras direkt, är det enklaste och bekvämaste att göra det från en räntefond, som inkluderar den i sin investeringsportfölj. Eller till och med att gå mot europeiska aktier, och det som en konsekvens av de lägre räntorna som det presenterar just nu kan ta upp stafettpinnen som den nordamerikanska aktiemarknaden har kvar efter den uppåtgående stigningen de senaste åren. Inte överraskande har dess mest representativa index, Dow Jones, uppskattats under denna period av låga räntor cirka 90%, efter att ha nått sina heltidshöjder 2015, efter att ha besökt 18.312-poängnivån.

Dyrare resor för européer

Medborgare som tillhör euroområdet och kommer att flytta till andra sidan Atlanten kommer också att märka effekterna av denna åtgärd, eftersom de kommer att skadas av en mindre värdefull euro i sitt utbyte med den nordamerikanska valutan. Och som en konsekvens blir ditt semesterpaket, boende, eller tillgång till andra turisttjänster mer omfattande från och med nu.

På andra områden av ekonomisk aktivitet blir resultaten mycket mindre och når knappt dina fickor. Utan att gå längre kommer det inte att påverka kostnaderna för banktjänster och produkter, som enbart beror på gemenskapens penningpolitik. Med ingen avsikt att ändra sin strategi efter det sista uttalandet från den utfärdande banken. På detta sätt kommer förhållandet med lån och inteckningar att fortsätta att vara som tidigare, med lägre räntor. Man bör komma ihåg att det viktigaste referensindexet för formalisering av inteckningar, Euribor, är för närvarande på - 0,012%, efter att ha varit kvar under det senaste decenniet mellan 0,059% och 5,384%.

När det gäller basprodukter för sparande (insättningar, bankväxlar etc.) kommer de att fortsätta att röra sig under mycket svaga nivåer i sin prestation, nästan försumbar. Var de kommer sällan att överstiga 0,50% -barriären, Om inte vissa strategier används för att öka lönsamheten (koppling till andra finansiella tillgångar, erbjudanden för nya kunder eller kontrakt med andra produkter).

Valutaparitet

En annan finansiell tillgång som är känslig för förändringen i penningcykeln i USA är den som har valutor som referenspunkt. Inte överraskande har den amerikanska dollarn uppskattats i förhållande till andra valutor runt om i världen sedan denna nya vändning till dess ekonomiska polis började. Och trots att dess pris i förhållande till euron har minskat minimalt med 2,80% under de första månaderna i år.

Huvudproblemet kommer att påverka tillväxtekonomier, eftersom de kommer att behöva möta en dyrare dollar, vilket till och med kan väga utvecklingen av spanska företag med intressen i vissa geografiska områden (Brasilien, Mexiko, Argentina, etc.). Även om å andra sidan kommer att förbättra balansräkningen för europeiska företag (Spanska) genom deras export. Dess reflektion i aktier har materialiserats med en justering av dess priser i enlighet med den nya ekonomiska verkligheten.

Dess inverkan på investeringarna

Naturligtvis kommer räntesituationen att ha en mer än viktig inverkan på de positioner du öppnar i aktier. Fram tills hjälper dig att tjäna eller förlora pengar på de finansiella marknaderna. Inte överraskande är det en av de mest avgörande ekonomiska variablerna för aktiemarknadens utveckling när som helst och när som helst. Du bör inte glömma dem om du vill göra besparingarna lönsamma med större garantier för framgång i all din verksamhet.

Naturligtvis kommer den bästa situationen att uppstå när räntorna förblir låga, liksom nuvarande scenario, sedan kommer att driva aktiekurser noterade på aktier. Anledningen måste vara priset på billiga pengar, finansieringsföretag tycker att det är mycket mer fördelaktigt för sina intressen. Allt detta översätts till en bättre positionering i sina affärsområden. De sammanfaller vanligtvis med den uppåtgående trenden på finansmarknaderna.

Den motsatta rörelsen, det vill säga höga räntor, genererar motsatt effekt. Eftersom priset på pengar är dyrare blir företagens problem större. Med en minskning av dess kommersiella marginaler och genom förlängning av priserna på marknaderna. Det är verkligen ofta de utvecklas baisse perioder i priset. Där de mest drabbade aktiemarknadssektorerna är de som är relaterade till banker, finansiella grupper och försäkringsbolag.

Från det här scenariot som räntor presenterar, är det mycket tillrådligt att du tar positioner när räntorna är låga. Däremot tvärtom, tvärtom med expansiva perioder i penningmängden. Där det mest rimliga är att du är mycket mer försiktig i alla rörelser du utvecklar. Även om det är i USA där dessa situationer påverkar mest, kan du inte underskatta räntorna på den gamla kontinenten.

Aktiehandel i denna miljö

Om du vill dra nytta av utvecklingen i räntor, både på den ena sidan och den andra i Atlanten, har du inget annat val än att tillämpa en serie beteendemässiga riktlinjer för att optimera din verksamhet i aktier. De hjälper dig att förbättra dina positioner, det kan till och med vara utlösaren för en ökning av dina besparingar från och med nu: Vill du följa dem?

1. Variera din investeringsstrategi beroende på den process där räntorna alltid lever.
2. Om det behövs hjälper det dig att gå förnyaLite efter lite, din investeringsportfölj för att ta den till de bästa investeringsmetoderna hela tiden.
3. Mötena i monetära myndigheterna Det kommer att vara en bra parameter för dig att fatta ditt beslut på ett eller annat sätt.
4. mycket recessiva och expansiva perioder av den internationella ekonomin kommer till stor del att avgöra penningpolitiken för de viktigaste områdena i den utvecklade världen.
5. Du upptäcka, detektera ett stort antal finansiella produkter som är särskilt utvecklade för att klara scenarier med hög eller låg ränta.
6. För att kompensera din investeringsportfölj måste du komma ihåg att det finns ett antal värden som är mer känsliga för denna penningpolitik. Dra nytta av dem hela tiden. De kan vara mycket lönsamma verksamheter för dina intressen.