Що таке CFD на фондовому ринку

Якщо ми беремо участь у світі фінансів та інвестицій на фондовому ринку або збираємось увійти, швидше за все, в якийсь момент ми бачили чи чули щось про CFD. Але що таке CFD на фондовому ринку? Що вони роблять? для чого вони? Поки це правда це дещо складні інструменти інвестування, У цій статті ми спробуємо пояснити поняття.

Якщо ви хочете дізнатися більше про CFD, я рекомендую вам продовжувати читати. Ми пояснимо, що вони собою представляють які його характеристики і переваги та недоліки Що означає працювати з ними?

Що таке CFD і для чого він потрібен?

Ми почнемо з пояснення, що таке CFD на фондовому ринку. Це грошовий похідний інвестиційний інструмент. Загалом, він зазвичай не має терміну дії і дозволяє вам оперувати змінами цін, але без придбання базового активу.

Абревіатура «CFD» англійською означає «Contract for Differences», «Contract For Differences». Що це значить? Що ж, це вже існуючий договір між двома сторонами. Обидва обмінюються різницею між ціною входу та ціною виходу. Звісно, ​​ця цифра множиться на кількість індексів або акцій, які раніше були узгоджені. Таким чином, прибутки або збитки пов’язані з різницею між ціною, за якою вони були куплені, і за якою вони були продані.

Слід зазначити, що CFD є надзвичайно складними інструментами, і ризик втратити гроші через них дуже високий і швидкий через кредитне плече. Тобто: ми можемо підтримувати позицію щодо певного активу, не виплачуючи його повну вартість, якщо не тільки маржу, необхідну для операції. Завдяки цій особливості інструмент, про який йде мова, у даному випадку CFD, вони мають дуже високий ризик того, що інвестор може дуже швидко втратити свої гроші.

За оцінками, від 74% до 89% роздрібних інвесторів, які торгують CFD, втрачають гроші. З цієї причини надзвичайно важливо, щоб, якщо ми розглядаємо торгівлю з CFD, Давайте розберемося, як вони працюють і чи можемо ми дозволити собі так ризикувати, щоб втратити свої гроші.

риси

Далі будемо коментувати характеристики цих інструментів щоб краще зрозуміти, що таке CFD і як вони працюють.

• Вони дозволяють отримувати вигоди на ринках як ведмежий, так і бичачий. Їх також можна використовувати як хеджування під час інвестування в акції.
• Вони є безрецептурними продуктами (За стійкою). Тобто вони належать до неорганізованого або позабіржового ринку.
• Як випливає з їх назви, вони є договори на різницю.
• Ціна кожного CFD пов’язана з його базовою цінністю. Цей базовий актив котирується на організованому ринку. Крім того, ми завжди знаємо ціну базису.
• Це продукти з важелі.

Тепер, коли ми маємо уявлення про те, які CFD є на фондовому ринку, ми можемо сказати, що це інструменти, які дозволяють нам швидко заробити багато грошей. Але будьте обережні, тому що так само, як вони можуть змусити нас швидко заробити гроші, вони також можуть змусити нас їх втратити. Тому, перш ніж почати працювати з CFD, ми повинні бути зрозумілі які їх переваги та недоліки. Нижче ми перерахуємо плюси і мінуси.

Перевага

Спочатку ми почнемо з коментарів щодо переваг, які пропонують CFD:

• Різноманітність базових цінностей (акції, товари та індекси), що пропонуються CFD, дуже велика і зустрічається на ринках по всьому світу.
• Вони пропонують можливість відкриті довгі/бичачі та короткі/ведмежі позиції. Тому ми можемо інвестувати як вгору, так і вниз.
• Вони дозволяють розвивати різні стратегії: Покриття портфеля, спекуляції та інвестиції.
• Вони здійснюють пряме відтворення еволюції акцій, товару чи індексу.
• Вони не мають терміну придатності. Також не потрібно змінювати контракт, якщо ми хочемо зберегти довгострокові позиції, за винятком CFD на валюти та сировину.
• Як правило, брокери, через яких ми можемо працювати з CFD, не вимагають мінімальної суми відкриття для початку торгівлі, а також не вимагають плати за обслуговування рахунку.
• Також у них зазвичай є безкоштовний демо-рахунок, за допомогою якого можна здійснювати операції без використання реальних грошей, як практику та ознайомлення.

Недоліки

Тепер ми побачимо недоліки CFD, оскільки дуже важливо врахувати їх:

• Вони є складними продуктами розуміння. Відповідно до Національна комісія з ринку цінних паперів (CNMV), CFDS не підходять для роздрібних інвесторів, оскільки вони несуть дуже високий рівень ризику та складності.
• Торгівля CFD вимагають постійної пильності та контролю зроблених інвестицій.
• Ризик втрати грошей при торгівлі CFD дуже високий.
• Довгі операції пов’язані з витратами на фінансування CFD. Це відповідає тій частині інвестицій, яка не покривається гарантійною маржою, яка була надана.
• Це продукти без рецепта (OTC). Іншими словами: вони не торгуються на організованих або регульованих ринках. Їх випускає маркет-мейкер, який у свою чергу забезпечує ціну.
• Ліквідність у CFD не завжди однакова. Тому не виключено, що в деяких випадках контрагента по операції немає.
• Купуючи CFD, ми не купуємо акції. CFD лише копіює ціну активу. Таким чином, ми не маємо таких прав, як акціонер, як-от участь у зборах та голосування.

Маючи всю цю інформацію про те, які CFD є на фондовому ринку, ми можемо отримати уявлення про те, що означає працювати з ними. Зрозуміло, що вони дають певні переваги, але треба враховувати і недоліки, щоб не дивуватися. Ми завжди можемо ознайомитися з документом ключової інформації для інвестора перед виконанням операції з продуктом. Таким чином ми можемо заздалегідь знати його характеристики та рівень ризику.