Các quỹ thu nhập cố định trong tháng đăng ký ròng tích cực hơn 270 triệu eutheo số liệu mới nhất được cung cấp bởi Hiệp hội các tổ chức đầu tư tập thể và quỹ hưu trí (Inverco). Rõ ràng là trong năm 2019, các quỹ thu nhập cố định đã tích lũy được gần 2.500 triệu euro dòng vốn ròng.
Mặt khác, các quỹ đầu tư quốc tế đã sửa đổi xu hướng của những tháng gần đây và họ đã trải qua những dòng chảy tích cực, được hỗ trợ bởi hành vi của thị trường. Tuy nhiên, bất chấp lợi nhuận tích cực, họ phải trả hơn 1.800 triệu euro cho cả năm. Ngược lại, các quỹ hoàn vốn tuyệt đối và những người có cách quản lý thụ động vẫn duy trì các khoản hoàn trả trong nửa đầu năm, tích lũy gần 2.100 triệu euro tiền hoàn trả trong năm đầu tiên và 605 trong năm thứ hai.
Trong bối cảnh chung, các quỹ đầu tư, được hỗ trợ bởi tình hình hoạt động tốt của thị trường trong tháng, đã trải qua tăng trưởng trong tháng 3.711 là XNUMX triệu euro và, với dữ liệu tạm thời, họ đã kết thúc nửa đầu năm với khối lượng tài sản tăng thêm 10.688 triệu euro, lên mức 268.203 triệu euro, cao hơn 4,2% so với cuối năm 2018. Với một cuộc tranh luận về liệu tốt hơn nên chọn các quỹ đầu tư dựa trên danh mục đầu tư cổ phiếu hay ngược lại, chọn các quỹ đầu tư cố định.
Lợi nhuận nhiều hơn cố định
Hiện tại, các quỹ đầu tư được tích hợp vào cổ phiếu mang lại một loạt lợi ích mà có thể thú vị hơn khi thuê từ bây giờ. Một trong những điều liên quan nhất là xuất phát từ thực tế là khả năng sinh lời của nó có thể cao hơn thu nhập cố định. Ngoài ra, tại thời điểm này để nhận được một mức lãi suất cạnh tranh hơn cần phải mạo hiểm trong việc đưa ra quyết định. Và theo nghĩa này, con đường để lựa chọn theo nghĩa này là trong một môi trường mà thị trường chứng khoán quốc tế được tổ chức khá tốt.
Một đóng góp khác của các quỹ đầu tư tích hợp vào thị trường chứng khoán xuất phát từ thực tế là các yếu tố kích thích tiền tệ đang ủng hộ các thị trường có những đặc điểm này. Cả bên này và bên kia của Đại Tây Dương. Với lợi thế là họ có thể có một số tùy chọn để lựa chọn và dưới các định dạng khác nhau trên thị trường chứng khoán. Mặt khác, có nguy cơ bong bóng nợ công có thể ảnh hưởng đến các quỹ đầu tư thu nhập cố định với bạo lực cụ thể.
Làm thế nào để tự bảo vệ mình trên thị trường chứng khoán
Trong mọi trường hợp, bạn có một số chiến lược đầu tư để bảo vệ vốn của mình khỏi các quá trình bất ổn có thể xảy ra trên thị trường tài chính. Một trong những hệ thống này là kết hợp cổ phiếu với các tài sản tài chính khác. Ví dụ, những thứ từ nguyên liệu thô, tiền tệ hoặc thậm chí các mô hình thay thế. Việc quản lý này có thể giúp bạn kiềm chế tổn thất trong các tình huống tiêu cực nhất đối với lợi ích của các nhà đầu tư vừa và nhỏ. Theo nghĩa này, có những quỹ đầu tư đáp ứng được tính chất đặc biệt này.
Một trong những chiến lược khác mà bạn có thể sử dụng từ bây giờ là chiến lược dựa trên chọn quản lý tích cực. Ý nghĩa thực sự của điều này là gì? Chà, một việc đơn giản như điều chỉnh danh mục quỹ đầu tư của bạn theo tất cả các tình huống có thể xảy ra, thậm chí là tiêu cực nhất đối với lợi ích của bạn với tư cách là một nhà đầu tư bán lẻ. Điều chỉnh danh mục đầu tư của bạn với một tần suất nhất định để bạn có thể tiết kiệm có lợi hơn. Bạn sẽ thấy rằng hiệu suất ngày càng tốt hơn nếu bạn tuân theo chiến lược này trong việc quản lý quỹ đầu tư. Đối với điều này, bạn có nhiều sản phẩm tài chính cung cấp tính năng đặc biệt này. Mà không ảnh hưởng đến hoa hồng mà các quỹ hoa hồng này áp dụng.
Rủi ro vốn chủ sở hữu
Mặt khác, chúng ta không thể quên một số bất tiện mà việc lựa chọn mô hình đầu tư này tạo ra. Một trong những điều có liên quan nhất là sụp đổ trên thị trường chứng khoán quốc tế, với mức khấu hao trên 20% hoặc 30%. Đến mức bạn sẽ để lại rất nhiều euro trên đường đi và trong một khoảng thời gian rất ngắn. Một trong những rủi ro khác của việc sử dụng hệ thống này trong việc lựa chọn tài sản tài chính là do thực tế là có thể phát sinh những điều chỉnh trong những tháng tới, hay nói đúng hơn là những cắt giảm rất quan trọng trong cấu trúc giá của chúng.
Đến mức chúng ta có thể thấy giá thấp hơn nhiều so với giá niêm yết tại thời điểm hiện tại. Với sự sụt giảm của thị trường tài chính từ 10% đến 20%, nhiều hơn hoặc ít hơn phần trăm số tiền mà chúng ta sẽ để lại trong các hoạt động trên thị trường chứng khoán thông qua các quỹ đầu tư có các đặc điểm này. Một rủi ro khác mà chúng ta phải đối mặt là thực tế là trần đã được tạo ra trong các chỉ số quốc tế sẽ khó vượt qua trong những năm tới.
Thị trường chứng khoán có lợi hơn
Trong mọi trường hợp, phải tính đến việc đầu tư vào thị trường chứng khoán thường là sinh lợi nhiều hơn trong trung và dài hạn. Trường hợp nó thường được định giá lại trên các sản phẩm phái sinh thu nhập cố định hoặc do chính các ngân hàng thực hiện. Ở thời điểm mà mẫu số chung là giá tiền rẻ hơn.
Đây là một yếu tố rất quan trọng chắc chắn sẽ giúp bạn cải thiện trong thị trường chứng khoán. Bởi vì nó có nghĩa là có nhiều tiền hơn để tạo ra lợi nhuận trên thị trường chứng khoán và điều này giúp ích cho hoạt động của các tài sản tài chính này. Mặc dù đây là một xu hướng chắc chắn có thể kết thúc vào đầu năm sau. Và do đó, nó sẽ được chú ý trong giá cổ phiếu. Một rủi ro khác mà chúng ta phải đối mặt là thực tế là trần đã được tạo ra trong các chỉ số quốc tế sẽ khó vượt qua trong những năm tới.