เหตุใดจึงเป็นเวลาที่ดีที่จะลงทุนในสินค้าโภคภัณฑ์?

หลังจากเพิ่มขึ้นเป็นสองเท่านับตั้งแต่วิกฤตการณ์โควิดในปี 2020 ราคาสินค้าโภคภัณฑ์ได้ลดลง 20% จากระดับสูงสุดเมื่อเร็ว ๆ นี้ เนื่องจากนักลงทุนมีความกังวลมากขึ้นเกี่ยวกับความเป็นไปได้ที่ภาวะเศรษฐกิจถดถอยทั่วโลกจะส่งผลให้อุปสงค์สินค้าโภคภัณฑ์ลดลง ดังนั้นจึงเป็นเวลาที่เหมาะสมในการซื้อวัตถุดิบ วันนี้เราจะมาสอนบทเรียนเล็กๆ น้อยๆ เกี่ยวกับการฝึกอบรมการลงทุนด้านวัตถุดิบ เรามีสามเหตุผลที่คุณควรพิจารณาใช้ประโยชน์จากการลดลงและเพิ่มสินค้าโภคภัณฑ์ลงในพอร์ตโฟลิโอของคุณ...

วัตถุดิบเพิ่มความแข็งแกร่งให้กับพอร์ตโฟลิโอของเรา💪​

เสาหลักประการหนึ่งสำหรับการฝึกอบรมด้านการลงทุนของเราคือการกระจายพอร์ตการลงทุนของเรา โดยเฉพาะอย่างยิ่งเมื่อสภาพแวดล้อมทางเศรษฐกิจมีความไม่แน่นอน ปัญหาของการลงทุนในหุ้นและพันธบัตรเพียงอย่างเดียวคือเพื่อให้ได้ผลลัพธ์ที่ดี ทั้งสองอย่างนี้ต้องการอัตราเงินเฟ้อต่ำ เนื่องจากเมื่ออัตราเงินเฟ้ออยู่ในระดับสูง ธนาคารกลางมักจะตอบสนองด้วยการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ย และปัจจัยทั้งสองนี้ (อัตราเงินเฟ้อที่เพิ่มขึ้นและอัตราดอกเบี้ยที่เพิ่มขึ้น) จะส่งผลให้มูลค่าปัจจุบัน "ที่แท้จริง" ของกระแสเงินสดในอนาคตของสินทรัพย์ทั้งสองประเภทลดลง มีให้เห็นตลอดทั้งปี ด้วยอัตราเงินเฟ้อที่สูงและการขึ้นอัตราดอกเบี้ยของธนาคารกลางสหรัฐ ทำให้หุ้นและพันธบัตรต้องดิ้นรน

โชคดีที่สินค้าโภคภัณฑ์จัดการกับจุดบอดในพอร์ตโฟลิโอของเรา ตามที่เราบอกคุณในบทเรียนอื่น การฝึกอบรมการลงทุนสินค้าโภคภัณฑ์น้ำมัน ก๊าซ โลหะ และสินค้าเกษตรเติบโตได้ดีเมื่ออัตราเงินเฟ้ออยู่ในระดับสูง และอัตราดอกเบี้ยก็สูงขึ้นดังเช่นที่เกิดขึ้นตลอดทั้งปี ส่วนหนึ่งเป็นเพราะสินค้าโภคภัณฑ์เป็นสินทรัพย์จริงที่มีมูลค่าที่แท้จริง แต่ก็เป็นเพราะพวกเขามักจะเป็นศูนย์กลางของสิ่งที่ขับเคลื่อนอัตราเงินเฟ้อ เนื่องจากสิ่งเหล่านี้เป็นกลไกของเกือบทุกอย่างที่ผลิตได้ กล่าวอีกนัยหนึ่ง เมื่ออัตราเงินเฟ้อเพิ่มขึ้น นั่นเป็นเพราะราคาสินค้าโภคภัณฑ์กำลังสูงขึ้น 

ข้อเสนอมีน้อยและความสามารถในการทำกำไรก็น่าดึงดูดใจจริงๆ🤑

ในช่วงทศวรรษที่ผ่านมา สินค้าโภคภัณฑ์มีการลงทุนด้านกำลังการผลิตเพียงเล็กน้อยเป็นเวลาหลายปี การหยุดชะงักที่เพิ่มขึ้นจากโรคระบาดและสงครามระหว่างยูเครนและรัสเซียส่งผลให้อุปทานวัตถุดิบอยู่ในระดับต่ำอย่างไม่น่าเชื่อ และหากไม่มีการแก้ไขอย่างรวดเร็ว การขาดสินค้าคงคลังจะทำให้ราคาสูงขึ้น เนื่องจากผู้คนรีบไปซื้อสินค้าที่จำเป็น เนื่องจากกลัวว่าจะขาดแคลนหรือหมดสิ้น ที่สำคัญกว่านั้น อุปทานที่น้อยนี้บังคับให้ผู้ซื้อต้องจ่ายเบี้ยประกันภัยหากต้องการรับประกันการส่งมอบในอนาคตอันใกล้นี้ ส่งผลให้ราคาสัญญาระยะสั้นสูงกว่าสัญญาระยะยาวในสถานการณ์ที่เรียกว่า "การถอยหลัง«. การถอยหลังหมายความว่านักลงทุนสินค้าโภคภัณฑ์ในระยะยาวสามารถซื้อได้ในราคาลดและได้รับผลตอบแทนพิเศษที่เรียกว่า "ผลตอบแทนจากการถอยหลัง" ผลตอบแทนเพิ่มเติมนี้หมายความว่านักลงทุนสินค้าโภคภัณฑ์สามารถสร้างผลตอบแทนที่ดีได้ แม้ว่าราคาสินค้าโภคภัณฑ์จะไม่เปลี่ยนแปลงมากนักก็ตาม

เป็นการลงทุนระยะยาวที่ดี​📈​

เราน่าจะได้เห็นจุดเริ่มต้นของ “วงจรซูเปอร์ไซเคิลสินค้าโภคภัณฑ์” นั่นคือช่วงเวลาของราคาที่สูงขึ้นพร้อมกับความต้องการที่แข็งแกร่งซึ่งโดยทั่วไปจะกินเวลานานกว่าทศวรรษ ยุคใหม่ของอัตราดอกเบี้ยที่สูงขึ้นควบคู่ไปกับอัตราเงินเฟ้อที่สูงมีแนวโน้มที่จะเติบโตอย่างต่อเนื่อง ในขณะที่นักลงทุน รัฐบาล และธุรกิจต่างๆ ให้ความสำคัญกับเศรษฐกิจ (เช่น โครงสร้างพื้นฐาน การผลิต และอสังหาริมทรัพย์) ความต้องการวัตถุดิบก็ควรจะเติบโตต่อไปพร้อมกับราคา ความพึงพอใจของความต้องการทั้งหมดนั้นจะไม่เกิดขึ้นทันที ในปีก่อนหน้านี้ ด้วยราคาที่ลดลงและแรงกดดันด้านกฎระเบียบที่แข็งแกร่ง การลงทุนในการผลิตและอัตราการผลิตตามลำดับจึงลดลง ดังนั้นอาจต้องใช้เวลาหลายปีกว่าอุปทานจะตอบสนองความต้องการที่เพิ่มขึ้น ส่งผลให้ราคาสูงขึ้นอย่างต่อเนื่องในระหว่างนี้

เราจะใช้ประโยชน์จากโอกาสในการลงทุนนี้ได้อย่างไร?🧐​

นับตั้งแต่การล่มสลายเกิดขึ้นระหว่างการแพร่ระบาด สินค้าโภคภัณฑ์ก็เพิ่มขึ้น 78% นับตั้งแต่นั้นมา ในขณะที่หุ้นก็เพิ่มขึ้นเพียง 7% เท่านั้น แม้ว่าหลังจากการฟื้นตัวที่แข็งแกร่งเช่นนี้ เรายังคงเชื่อว่าสินค้าโภคภัณฑ์มีโปรไฟล์ผลตอบแทนความเสี่ยงที่น่าสนใจในระดับเหล่านี้ แน่นอนว่ายังมีความเสี่ยงระยะสั้นอยู่ ภาวะเศรษฐกิจถดถอยทั่วโลกที่อาจลดความต้องการวัตถุดิบลงอย่างมาก หรือวิธีแก้ปัญหาที่มีความจำเป็นมากสำหรับวิกฤตพลังงานในยุโรป ข้อสรุปที่เราได้รับจากการฝึกอบรมการลงทุนครั้งนี้คือผู้ที่ต้องการสร้าง ผลงานที่สมดุลในระยะยาวจำเป็นต้องมีวัตถุดิบและหยดใด ๆ ก็เป็นจุดเริ่มต้นที่น่าสนใจ

มีหลายวิธีในการลงทุนในสินค้าโภคภัณฑ์ แต่วิธีหนึ่งที่ดีที่สุดคือ จาก Bloomberg All Commodity Strategy K-1 ฟรี ETF (BCI). เป็น ETF ที่มีสภาพคล่องที่ถูกที่สุดและมีความหลากหลายดี สำหรับนักลงทุนชาวยุโรป L&G สินค้าโภคภัณฑ์ทั้งหมด UCITS ETF (บีซีจีจี) เป็นเดิมพันที่ดี กองทุนนี้ติดตามดัชนีสินค้าโภคภัณฑ์ของ Bloomberg และช่วยให้เรามีการลงทุนที่หลากหลายในภาคพลังงาน โลหะมีค่า โลหะอุตสาหกรรม ปศุสัตว์ ธัญพืช และสินค้าโภคภัณฑ์ที่อ่อนนุ่ม