Defi இல் செயலற்ற வருமானத்தை உருவாக்க 3 வழிகள்

இந்த 2022 ஆம் ஆண்டின் தொடக்கத்தில் இருந்து நாம் மூழ்கியிருந்த பெரும் வீழ்ச்சியிலிருந்து இன்னும் மீள முடியவில்லை என்று தோன்றுகிறது. புவிசார் அரசியல் சூழ்நிலையில் கிரிப்டோகரன்சிகளை வாங்குவதன் மூலம் லாபம் ஈட்டுவது மிகவும் கடினமான ஆண்டாகும். நன்றாக இல்லை. ஆனால் அது மன்னிக்கவும் இல்லை, ஏனெனில் டெஃபி அவர்கள் ஓய்வெடுப்பதில்லை. இந்த கிரிப்டோகரன்சி பயிற்சியில், 3 வழிகளில் நமது கிரிப்டோகரன்சி மூலம் செயலற்ற வருமானத்தை எவ்வாறு உருவாக்குவது என்பதைப் பார்க்கப் போகிறோம்.

1. கிரிப்டோகரன்சி கடன்கள் (கடன் வழங்குதல்)

இந்த கிரிப்டோகரன்சி பயிற்சியின் முதல் உத்தி கிரிப்டோகரன்சி கடன்கள் ஆகும். ஆங்கிலத்தில் லெண்டிங் என்று அழைக்கப்படும், வழக்கமான வட்டி செலுத்துதலுக்கு ஈடாக கடன் வாங்குபவர்களாக செயல்பட, எங்கள் கிரிப்டோ சொத்துக்களை கிரிப்டோ லெண்டிங் தளங்களில் டெபாசிட் செய்ய அனுமதிக்கின்றனர். இந்தக் கடன்களுக்கான கொடுப்பனவுகளை தினசரி, வாராந்திர அல்லது மாதந்தோறும் செய்யலாம். எங்கள் கிரிப்டோ சொத்துக்களில் செயலற்ற வருமானத்தை உருவாக்க இது ஒரு சிறந்த வழியாகும், ஏனெனில் அதே நேரத்தில் டெஃபியில் முதலீட்டு உத்திகளை உருவாக்க மற்றவர்களுக்கு கிரிப்டோகரன்சி கடன்களை அணுக அனுமதிக்கிறோம். கிரிப்டோகரன்சி கடன் வழங்குவதற்கான மிகவும் பிரபலமான தளங்கள் போன்ற நெறிமுறைகள் Aave o கூட்டு. பல்வேறு வகையான கிரிப்டோ கடன்களை நாம் காணலாம்:

உத்தரவாத கடன்கள்

பிணைய கடன்கள் மிகவும் பிரபலமானவை. கடனுக்கான பிணையமாகப் பயன்படுத்தப்படும் டெபாசிட் செய்யப்பட்ட கிரிப்டோகரன்சி எங்களுக்குத் தேவைப்படும். பெரும்பாலான பிளாட்ஃபார்ம்களுக்கு மிகைப்படுத்தல் தேவைப்படுகிறது, அதாவது கடனாளிகள் டெபாசிட் செய்யப்பட்ட பிணையத்தில் ஒரு குறிப்பிட்ட சதவீதம் வரை மட்டுமே அணுக முடியும். இது பொதுவாக கடன் மதிப்பில் 90% குறைவாக இருக்கும். லோன்-டு-வேல்யூ (LTV) விகிதம் குறைவாக இருந்தால், வட்டி விகிதம் குறையும். எங்கள் கடனைக் கலைக்கும் அபாயமும் குறைவாக இருக்கும்.

Cryptocurrency கடன் வரி

சில தளங்கள் கிரிப்டோகரன்சிகளுக்கு ஒரு பாரம்பரியக் கடனை முன்னரே தீர்மானிக்கப்பட்ட காலத்துடன் வழங்குவதற்குப் பதிலாக, கடன் வரிசையை வழங்குகின்றன. இது ஒரு வகையான பாதுகாப்பான கடனாகும், இது பயனர்கள் டெபாசிட் செய்யப்பட்ட பிணையத்தில் ஒரு குறிப்பிட்ட சதவீதத்தை கடன் வாங்க அனுமதிக்கிறது, ஆனால் திருப்பிச் செலுத்தும் விதிமுறைகள் எதுவும் இல்லை. இதையொட்டி, திரும்பப் பெறப்பட்ட நிதிக்கு பயனர்களுக்கு வட்டி மட்டுமே விதிக்கப்படுகிறது.

பாதுகாப்பற்ற கடன்கள்

கிரிப்டோகரன்சி கல்வியில் பாதுகாப்பற்ற கடன்கள் பிரபலமாக இல்லை, ஆனால் அவை தனிப்பட்ட கடன்களைப் போலவே செயல்படுகின்றன. கடன் பெறுபவர்கள் கடன் விண்ணப்பத்தை பூர்த்தி செய்ய வேண்டும், அடையாள சரிபார்ப்பில் தேர்ச்சி பெற வேண்டும் மற்றும் ஒப்புதல் பெற கடன் தகுதி சோதனையை முடிக்க வேண்டும். இந்த கடன்கள் கடன் வழங்குபவர்களுக்கு அதிக இழப்பு ஏற்படும் அபாயம் கொண்டவையாகும், ஏனெனில் செலுத்தாத பட்சத்தில் கலைக்க எந்த உத்தரவாதமும் இல்லை.

ஃபிளாஷ் கடன்கள்

ஃபிளாஷ் கடன்கள் பொதுவாக கிரிப்டோகரன்சி பரிமாற்றங்களில் கிடைக்கும் மற்றும் அவை உடனடி கடன்களாகும். அதாவது, கிரிப்டோகரன்சிகள் அதே பரிவர்த்தனையில் கடன் வாங்கப்பட்டு திருப்பி அனுப்பப்படுகின்றன. இந்தக் கடன்கள் எல்லாவற்றிலும் மிகவும் ஆபத்தானவை, அவை பொதுவாக சந்தை நடுவர் வாய்ப்புகளைப் பயன்படுத்திக் கொள்ளப் பயன்படுத்தப்படுகின்றன. ஒரு எக்ஸ்சேஞ்சில் குறைந்த விலையில் கிரிப்டோகரன்சியை வாங்குவதும், அதைத் தொடர்ந்து மற்றொரு எக்ஸ்சேஞ்சில் அதிக விலைக்கு உடனடி விற்பனையும், அனைத்தும் ஒரே பரிவர்த்தனைக்குள் ஒரு தெளிவான உதாரணம்.

2. ஸ்டேக்கிங் பூல்களில் எங்கள் கிரிப்டோகரன்ஸிகளைப் பூட்டவும்

இந்த கிரிப்டோகரன்சி பயிற்சியில் நாங்கள் உங்களுக்குக் கற்பிக்கும் இரண்டாவது விருப்பத்தைப் பார்ப்போம். ஸ்டாக்கிங் என்பது பிளாக்செயின்களால் பயன்படுத்தப்படும் முக்கிய பாதுகாப்பு வழிமுறையாகும் Ethereum, பனிச்சரிவு அல்லது சோலனா. எங்கள் டோக்கன்களை பிளாக்செயினில் பூட்டுவதன் மூலம், அந்த பிளாக்செயின்களை மிகவும் பாதுகாப்பானதாக மாற்ற உதவுகிறோம். மாற்றாக, உருவாக்கப்பட்ட புதிய டோக்கன்களில் ஒரு சிறிய சதவீதத்தையும் பரிவர்த்தனை சரிபார்ப்புக் கட்டணத்தின் ஒரு பகுதியையும் பெறுகிறோம்.

ETH, AVAX, SOL அல்லது DOT போன்ற பிளாக்செயின் டோக்கன்கள் அல்லது CRV, SUSHI, UNI போன்ற ப்ரோட்டோகால் டோக்கன்கள் மூலம் செயலற்ற வருமானத்தை உருவாக்கும் இந்த விருப்பம் சாத்தியமாகும்... இருப்பினும், நெறிமுறை டோக்கன்கள் நெட்வொர்க்கைப் பாதுகாக்கும் செயல்பாட்டைக் கொண்டிருக்கவில்லை. டெஃபி புரோட்டோகால் டோக்கன்கள் தங்கள் டோக்கன்களை நீண்ட காலத்திற்குப் பூட்டி, நெறிமுறையின் ஆளுகையில் வாக்களிக்க அனுமதிக்கும் வைத்திருப்பவர்களுக்கு ஊக்கத்தொகையை வழங்குகின்றன. ETH இல் 5% முதல் Polkadot இல் 13,5% வரை லாபம் நெறிமுறையைப் பொறுத்தது. ஸ்டாக்கிங் பூல்களில் நமது டோக்கன்களைப் பூட்டும்போது நாம் சந்திக்கும் மிகப்பெரிய குறைபாடு பூட்டுதல் நேரமாகும், இது ஒரு நெறிமுறையிலிருந்து மற்றொரு நெறிமுறைக்கு மாறுபடும். தற்போது, ​​ஸ்டேக்கிங்கிற்கான மிகவும் பிரபலமான DeFi நெறிமுறைகளில் ஒன்று கரையில். டோக்கன்களை அவற்றின் பிளாட்ஃபார்மில் பூட்டுவதன் மூலம், நாம் மற்ற DeFi பயன்பாடுகளில் பயன்படுத்தக்கூடிய ஒரு ஸ்டேக்-டோக்கனை (stETH போன்றவை) பெறுகிறோம்.

3. பணப்புழக்கத்தை (LPs) வழங்கவும்

இந்த கிரிப்டோகரன்சி பயிற்சியிலிருந்து செயலற்ற வருமானத்தை உருவாக்குவதற்கான மூன்றாவது மற்றும் இறுதி விருப்பத்தைப் பார்ப்போம். பணப்புழக்கத்தை வழங்குவது பரவலாக்கப்பட்ட பரிமாற்றம் (DEX) நிலப்பரப்பில் உள்ள மிக முக்கியமான செயல்முறைகளில் ஒன்றாகும். பணப்புழக்கம் இல்லாமல், கிரிப்டோ சுற்றுச்சூழல் அமைப்பின் DEXகள் மற்றும் நெறிமுறைகள் செயல்பட முடியாது. ஒரு பணப்புழக்க வழங்குநர், சந்தை தயாரிப்பாளர் என்றும் அறியப்படுகிறார், பரவலாக்கத்திற்கு உதவும் ஒரு தளத்திற்கு தங்கள் கிரிப்டோகரன்ஸிகளை வழங்குபவர். மாற்றாக, அந்த மேடையில் வர்த்தகம் மூலம் உருவாக்கப்பட்ட கமிஷன்கள் அவர்களுக்கு வெகுமதி அளிக்கப்படுகின்றன, இது செயலற்ற வருமானத்தின் ஒரு வடிவமாகக் கருதப்படலாம். பயனர் பணப்புழக்கத்தை வழங்க முடிவு செய்யும் வரை வழங்கப்பட்ட சொத்துக்கள் மேடையில் பூட்டப்பட்டிருக்கும் என்பதை கவனத்தில் கொள்ள வேண்டும்.

நாம் எவ்வாறு பணப்புழக்கத்தை வழங்க முடியும்?

பணப்புழக்கத்தை வழங்குவதற்காக, ஒரு நெறிமுறை முதல் பார்வையில் ஒடிஸி போல் தோன்றலாம், ஆனால் சில எளிய வழிமுறைகளைப் பின்பற்றுவதன் மூலம் இறுதியில் அது எவ்வளவு எளிமையானது என்பதைக் காண்போம்:

1. ஒரு புதிய ஜோடி டோக்கன்கள் முதலில் பதிவு செய்யப்பட்டு, அந்த ஜோடி டோக்கன்களுக்கு புதிய சந்தையை உருவாக்குகிறது. இது இந்த டோக்கன் ஜோடிக்கு ஒரு பணப்புழக்கக் குளத்தை (பணப்புக் குளம் என அழைக்கப்படுகிறது) உருவாக்குகிறது, இதற்கு பயனர்கள் பணப்புழக்கத்தை வழங்க முடியும்.
2. பணப்புழக்க வழங்குநர் (LP) ஜோடிக்கு பணப்புழக்கத்தை வழங்கியவுடன், அது வழங்கிய பணப்புழக்கத்தின் அளவைக் குறிக்கும் LP டோக்கன்களைப் பெறுகிறது.
3. அங்கிருந்து, ஒரு குறிப்பிட்ட பணப்புழக்கக் குளத்துடன் தொடர்புடைய ஒரு செயல்பாடு நிகழும்போது, ​​அதைச் செய்யும் பயனருக்கு செயல்பாட்டின் மீது 0,3% கமிஷன் வசூலிக்கப்படுகிறது. இந்த கமிஷன்கள் கேள்விக்குரிய குளத்திற்கு பணப்புழக்கத்தை பங்களித்த LP டோக்கன்களை வைத்திருப்பவர்களுக்கு விகிதாசாரமாக விநியோகிக்கப்படுகின்றன.

நெறிமுறைகளுக்கு பணப்புழக்கத்தை வழங்குவதன் நன்மைகளில் ஒன்று, பணப்புழக்கக் குளங்களில் இருந்து நாம் விரும்பும் போதெல்லாம் நாங்கள் பங்களித்த கிரிப்டோகரன்சிகளைத் திரும்பப் பெறுவதற்கான வாய்ப்பு. மறுபுறம், நாம் முன்பு பார்த்தது போல், ஸ்டாக்கிங் பூல்களில் அவை சில நேரங்களில் டோக்கன்களைத் திறக்கக் கோரும் தருணத்திலிருந்து திறக்கும் காலம் இருக்கும். இறுதியாக, நிரந்தர இழப்புகள் (ஆங்கிலத்தில் மொழிபெயர்க்கப்பட்ட நிரந்தர இழப்பு) அபாயங்கள் உள்ளன. ஒவ்வொரு சொத்தின் நிலுவைகளும் ஏற்ற இறக்கமாக இருப்பதால், பணப்புழக்கத் தொகுப்பில் நமது நிலை, சந்தை ஏற்ற இறக்கங்களின் போது மதிப்பில் சிறிது நேரம் குறையக்கூடும். இந்த அர்த்தத்தில், அதிக பணப்புழக்கம் கொண்ட குளங்களைத் தேர்ந்தெடுப்பது நிரந்தர இழப்புகளின் அபாயத்தைக் குறைக்கும். இருப்பினும், அவை பொதுவாக குறைந்த வருமானத்தை வழங்குகின்றன.

இந்த கிரிப்டோகரன்சி பயிற்சியின் முடிவுகள்

செயலற்ற வருமானத்தை உருவாக்குவதற்கான வழிகள் குறித்த இந்த கிரிப்டோகரன்சி பயிற்சியை மதிப்பாய்வு செய்த பிறகு, பணப்புழக்கத்தை வழங்கும் அல்லது எங்கள் கிரிப்டோகரன்சிகளைத் தடுக்கும் நெறிமுறைகளை நாம் உன்னிப்பாகக் கண்காணிக்க வேண்டும் என்பதை நினைவில் கொள்ள விரும்புகிறோம். கணக்கில் எடுத்துக்கொள்ள வேண்டிய முக்கிய காரணிகளில் ஒன்று, நாங்கள் எங்கள் சொத்துக்களை டெபாசிட் செய்யப் போகும் குளங்களின் பணப்புழக்கம் ஆகும். அதிக வருமானம் இனிமையாகவும் ஆபத்தானதாகவும் தோன்றலாம், ஏனெனில் இந்த குளங்களில் எப்போதும் போதுமான பணப்புழக்கம் இல்லாததால், எங்கள் டோக்கன்களை அகற்ற அனுமதிக்கலாம். ஸ்டாக்கிங் பூல்களில் உங்கள் டோக்கன்களைத் திறக்கச் செல்லும்போது, ​​அவற்றின் திறத்தல் காலத்தைப் பொறுத்து, எங்கள் டோக்கன்களைத் திறப்பதற்கான சரியான நேரத்தைக் கணிக்க வரைபடத்தை பகுப்பாய்வு செய்து, அவை பாராட்டப்படும்போது அவற்றைத் திறப்பதன் நன்மையைப் பெறவும் பரிந்துரைக்கிறோம். நீங்கள் பக்கத்தைப் பார்க்கவும் வெகுமதிகளை பெறுதல் பிளாக்செயின் சுற்றுச்சூழலைப் பற்றி மேலும் அறிய, கிடைக்கும் ஸ்டாக்கிங் குளங்கள்.