உத்தரவாத நிதி ஒரு நல்ல முதலீட்டு யோசனையா?

உத்தரவாத நிதி மீண்டும் ஒரு கதாநாயகன் நிதி சந்தைகளில். பல ஆண்டுகளுக்குப் பிறகு சிறு மற்றும் நடுத்தர முதலீட்டாளர்களின் ஒரு நல்ல பகுதியை மறந்துவிட்டேன். எனவே, நிதி மேலாளர்கள் இந்த மிகச் சிறப்பு நிதி தயாரிப்புகளுக்கு திரும்பியதில் ஆச்சரியமில்லை. தற்போதைய முதலீட்டு நிதிகளின் சலுகை பரந்த அளவில் அடங்கும்  புதிய உத்தரவாதம். எனவே, இந்த வழியில், நீங்கள் இனிமேல் குழுசேரக்கூடிய திட்டங்களின் எண்ணிக்கை குறித்த உங்கள் எதிர்பார்ப்புகளை விரிவுபடுத்தும் நிலையில் இருக்கிறீர்கள்.

உத்தரவாதமளிக்கப்பட்ட முதலீட்டு நிதிகள் எதையாவது வகைப்படுத்தினால், அவை உங்களுக்கு உறுதியளிப்பதால் தான் குறைந்தபட்ச வருமானம் ஒவ்வொரு வருடமும். நிதிச் சந்தைகளின் நிலைமைகளைப் பொறுத்து பிற நிதிகளைப் போலல்லாமல். மாறி அல்லது நிலையான வருமானம் அல்லது மாற்று மாதிரிகளிலிருந்து. உத்தரவாதமளிக்கப்பட்டவர்களுடன் உங்கள் வருமான அறிக்கையில் உங்களுக்கு இழப்புகள் இருக்காது. நீங்கள் பெறக்கூடிய வருமானம் அதிகமாகவோ அல்லது குறைவாகவோ பாரம்பரிய நிதியில் இருந்து பெறப்பட்டதைப் போல அற்புதமானது அல்ல என்பது உண்மைதான். இது எந்த நேரத்திலும் கவனிக்கப்படக்கூடாது.

ஏனெனில் உத்தரவாதம் அளிக்கப்பட்ட நிதிகள், அவற்றின் பெயர் குறிப்பிடுவதுபோல், முழு அல்லது பகுதியாக, முதலீடு செய்யப்பட்ட மூலதனத்திற்கு உத்தரவாதம் அளிக்கும் அனைத்தும். ஆனால் எப்போதுமே குறைந்தபட்ச சராசரி இலாபத்துடன் கூடியது, இது அதிகமாகவோ அல்லது குறைவாகவோ நீட்டிக்கப்பட்ட காலத்திற்கு முன்னமைக்கப்பட்டதாகும். இந்த அர்த்தத்தில், இந்த வகை தயாரிப்புகளால் உருவாக்கப்படும் ஆர்வம் ஒரு வரம்பில் நகரும் 2% மற்றும் 5% வரை தோராயமாக. அவை நன்கு வரையறுக்கப்பட்ட பயனர் சுயவிவரத்திற்காக வடிவமைக்கப்பட்டுள்ளன. கன்சர்வேடிவ் முதலீட்டாளர்கள், தங்கள் மூலதனத்தைப் பாதுகாக்கும் விருப்பத்துடன் மற்றும் தங்கள் முதலீடுகளுக்கு அதிக ஆபத்துக்களை விரும்பாதவர்கள்.

உத்தரவாதம்: காலாவதி தேதி

இந்த நிதி தயாரிப்புகளை நன்றாக வரையறுக்கும் ஒரு பண்பு இருந்தால், அவை காலாவதி தேதியைக் கொண்டுள்ளன. ஏனெனில், நீங்கள் பணத்தை தேவையான விதிமுறைகளில் வைத்திருந்தால் மட்டுமே நீங்கள் பின்பற்றும் நோக்கங்களை அடைவீர்கள். நிலையான தேதிகள் எதுவும் இல்லை, ஆனால் பொதுவாக இது 2 முதல் 5 ஆண்டுகள் வரை இருக்கும். நீங்கள் வைத்திருப்பது அவசியம் அசையாத பணம். செயல்பாடுகளை இறுதி செய்வதற்கு உங்களுக்கு அதிக நெகிழ்வுத்தன்மை உள்ள பிற முதலீட்டு நிதிகளைப் போலல்லாமல். உத்தரவாதத்தில் உள்ள ஒன்று எந்த அம்சத்தின் கீழும் ஏற்படாது.

உத்தரவாதம் அளிக்கப்பட்டவை, மறுபுறம், சில சந்தர்ப்பங்களில் சில பணப்புழக்க சாளரங்களைக் கொண்டுள்ளன. எந்த முன்னரே தீர்மானிக்கப்பட்ட தேதிகள் நிறுவப்பட்டுள்ளன, இதில் பங்கேற்பாளர் பணம் செலுத்தாமல் முழுமையாகவோ அல்லது பகுதியாகவோ திருப்பிச் செலுத்த முடியும் திருப்பிச் செலுத்தும் ஆணையம். இது பகுதி அல்லது மொத்த மீட்புகளை அரிதாகவே பாதிக்கிறது என்றாலும், மறுபுறம் இது கால வைப்புடன் நிகழ்கிறது. செயல்பாட்டின் பலனைப் பெற முடிவை அடைவதே புள்ளி. எல்லாவற்றிற்கும் மேலாக, எந்தவொரு சிறு மற்றும் நடுத்தர முதலீட்டாளரின் குறிக்கோள்களில் ஒன்று.

உத்தரவாத நிதி வகைகள்

மற்ற முதலீட்டு நிதிகளைப் போலவே, உங்களிடம் பலவிதமான முதலீட்டு மாதிரிகள் உள்ளன. மிகவும் கோரும் சேமிப்பாளர்களின் தரப்பில் எந்தவொரு கோரிக்கையையும் பூர்த்தி செய்ய விரும்புகிறேன். நிச்சயமாக, மிகவும் இலாபகரமான ஒன்று நிலையான வருமானம். இந்த விஷயத்தில் அவை அடிப்படையில் வேறுபடுகின்றன, ஏனெனில் உத்தரவாதத்தின் காலாவதி தேதியில் அவை ஆரம்ப மூலதனத்தின் பாதுகாப்பை உறுதி செய்வதோடு மட்டுமல்லாமல், நிலையான மற்றும் முன்னரே தீர்மானிக்கப்பட்ட வருமானத்தையும் உறுதி செய்கின்றன. இனிமேல் நீங்கள் கணக்கில் எடுத்துக்கொள்ள வேண்டிய ஒரு சிறிய புதுமை இது.

முந்தைய சேமிப்பு மாதிரியைப் பொறுத்தவரை தொடர்ச்சியான வேறுபாடுகளை இது முன்வைத்தாலும், மற்றொரு வடிவம் பங்குகளிலிருந்து வருகிறது. ஆரம்ப முதலீட்டை உத்தரவாதத்தின் காலாவதி தேதியில் மட்டுமே அவர்கள் காப்பீடு செய்கிறார்கள். இருப்பினும், அவை லாபத்தைப் பெற அனுமதிக்கின்றன நிதி சொத்துக்களின் அடிப்படையில் இந்த நிதி தயாரிப்புகள் இணைக்கப்பட்டுள்ளன. ஒரு நிலையான சதவீதத்தின் கீழ் அல்ல, மாறாக, இது பாதிக்கப்பட்ட நிதிச் சந்தைகளின் பரிணாமத்தைப் பொறுத்தது. எந்தவொரு சந்தர்ப்பத்திலும், மேற்கொள்ளப்பட்ட நடவடிக்கைகளின் தீர்மானத்தின் அடிப்படையில் இது மிகவும் ஆக்கிரோஷமான வடிவமாகும்.

அவர்கள் முழு உத்தரவாதங்களையும் வழங்குவதில்லை

இந்த பொதுவான சூழ்நிலையில், பொதுவாக, இந்த முதலீட்டு நிதிகளை எந்த நேரத்திலும் நீங்கள் மறக்க முடியாது அவர்கள் முதலீட்டிற்கு உத்தரவாதம் அளிக்க மாட்டார்கள் எல்லா நேரங்களிலும். மாறாக, உத்தரவாதத்தின் காலாவதி தேதியாக இருக்கும் தேதியை மதிப்பதை அடிப்படையாகக் கொண்ட வேறுபட்ட மூலோபாயத்தின் கீழ். இந்த அர்த்தத்தில், அவை பாரம்பரிய முதலீட்டு நிதிகளை விட கால வங்கி வைப்பு போன்றவை. ஆச்சரியப்படுவதற்கில்லை, இந்த நிதிகள் ஓரளவு குறிப்பிட்ட நிதி தயாரிப்புகள், அவை நீண்ட காலமாக சந்தைகளின் நம்பிக்கையை அனுபவிக்கவில்லை.

மறுபுறம், காலாவதி தேதிகள் மற்றும் ஒப்பந்தத்தின் நிபந்தனைகளை நீங்கள் மதிப்பாய்வு செய்வது மிகவும் முக்கியம். எனவே உங்கள் தனிப்பட்ட நலன்களுக்கு தேவையற்ற சூழ்நிலைக்கு வழிவகுக்கும் தவறான புரிதல்கள் எழ முடியாது. அவற்றை நீங்கள் குழுசேர வேண்டும் முழு அறிவு உங்கள் பங்கிற்கு. ஏனென்றால் அதன் கட்டமைப்பு மற்றும் இயக்கவியல் மீதமுள்ள முதலீட்டு நிதிகளிலிருந்து வெகு தொலைவில் உள்ளன. முதலீட்டு நிதிகளுக்குள் உத்தரவாதம் அளிக்கப்பட்டவர்கள் ஒரு புதிய குழுவை உருவாக்குகிறார்கள் என்று பிழையின் பயம் இல்லாமல் கூறலாம்.

அதிக கமிஷன்கள்

அவர்களின் பணியமர்த்தலில் மிகவும் எதிர்மறையான அம்சங்களையும் நீங்கள் கண்டறிய வேண்டும். இந்த கண்ணோட்டத்தில், பணியமர்த்தலுக்கு மிகப்பெரிய தடையாக இருக்கும் வலுவான கமிஷன்கள். குறிப்பாக இந்த கட்டணங்கள் உத்தரவாத காலத்தில் சந்தாக்கள் மற்றும் பணத்தைத் திரும்பப்பெறுவதற்கு அதிகரிக்கும் என்பதால். ஆச்சரியப்படுவதற்கில்லை, அதற்கான காரணங்களில் ஒன்று நுழைவு அபராதம் இந்த நிதிகள் முக்கியமாக பங்கேற்பாளர்கள் பங்கேற்பாளர்களின் வருகை மற்றும் வெளிச்செல்லலுக்கான அணுகலை மட்டுப்படுத்த விரும்புகின்றன, ஆனால் மூலதனமும் ஆகும்.

அதன் முறைப்படுத்தலுக்கு அதிக பண பங்களிப்புகள் தேவைப்படும், மேலும் இது மேலாளர்களால் வடிவமைக்கப்பட்ட சில வடிவங்களில் 3% வரை கூட அடையலாம். நாங்கள் பேசும் இந்த சிறப்பு முதலீட்டு நிதிகளிலிருந்து அவர்கள் உங்களை வெட்கப்பட வைக்க இது ஒரு காரணம். மறுபுறம், பராமரிப்பு செலவுகள் அவை எந்தவொரு முதலீட்டு நிதியத்திலும் நடைமுறையில் உள்ளன. ஒற்றைப்படை கடைசி நிமிட ஆச்சரியங்களைத் தவிர்க்க ஆரம்பத்தில் இருந்தே நீங்கள் சொல்ல வேண்டிய ஒன்று இது.

நிலையான சேமிப்பு பையை உருவாக்கவும்

இந்த வகை நிதி தயாரிப்புகள் நடுத்தர மற்றும் நீண்ட காலத்திற்கு சேமிப்பு பையை பராமரிக்க சிறப்பாக வடிவமைக்கப்பட்டுள்ளன. ஒரு காரணம் உங்கள் மூலதனம் படிப்படியாக வளர்ந்து வருகிறது ஒவ்வொரு வருடமும். சிறிது சிறிதாக ஆனால் ஆரம்ப மூலதனத்தை உறுதி செய்கிறது. எல்லாம் நீங்கள் தேர்ந்தெடுத்த வடிவமைப்பைப் பொறுத்தது. அதாவது, அது மாறி வருமானமாக இருந்தால் அல்லது அதற்கு நேர்மாறானது நிலையான வருமானத்தின் அடிப்படையில் இருந்தால். எந்தவொரு சந்தர்ப்பத்திலும், இயற்கையில் ஏகப்பட்ட முதலீட்டு உத்தி எதுவும் இருக்காது. எடுத்துக்காட்டாக, இதே போன்ற குணாதிசயங்களைக் கொண்ட பிற தயாரிப்புகளுடன் இது நிகழ்கிறது. இது ஒரு தெளிவான மற்றும் நேரடி முதலீடாகும், இதன் மூலம் நீங்கள் எந்த வகையிலும் கோடீஸ்வரராக முடியாது.

இந்த மேலாண்மை மாதிரிகளை பெரும்பாலும் தேர்ந்தெடுக்கும் மிகவும் தற்காப்பு அல்லது பழமைவாத சேமிப்பாளர்கள் இது. எங்கே பாதுகாப்பு நிலவுகிறது நீங்கள் பெறக்கூடிய லாபத்திற்கு மேலே. உங்கள் பண பங்களிப்புகளை இழக்க முடியாதபடி அபாயங்கள் சரியாக கட்டுப்படுத்தப்படுகின்றன. மற்ற வகை முதலீட்டு நிதிகளில் நடக்காத ஒன்று. அவர்களின் நிலைகளில் நுழைவதைக் கருத்தில் கொள்ளும்போது நீங்கள் கணக்கில் எடுத்துக்கொள்ள வேண்டிய காரணிகளில் இதுவும் ஒன்றாகும். பிற தொழில்நுட்பக் கருத்துகளுக்கு மேலேயும், அடிப்படைக் கண்ணோட்டத்திலிருந்தும் கூட.

நீங்கள் எதை நினைவில் கொள்ள வேண்டும்?

மேலாண்மை நிறுவனங்களால் சந்தைப்படுத்தப்படும் உத்தரவாதமான முதலீட்டு நிதிகளில் ஏதேனும் ஒன்றை நீங்கள் குழுசேர விரும்பினால், நாங்கள் கீழே அம்பலப்படுத்தும் பின்வரும் சில நடவடிக்கைகளில் கலந்துகொள்வது உங்களுக்கு மிகவும் வசதியாக இருக்கும்.

• பொதுவாக இந்த வகை முதலீட்டு தயாரிப்புகள் முதலீட்டில் மட்டுமே உத்தரவாதம் அளிக்கின்றன காலாவதி தேதி.
• தேர்ந்தெடுக்கப்பட்ட மாதிரியில் நிலையான மற்றும் பாதுகாப்பான லாபம் உள்ளதா என்பதை நீங்கள் சரிபார்க்க பரிந்துரைக்கப்படுகிறது என்ன நிபந்தனைகளின் கீழ். விரும்பத்தகாத ஆச்சரியங்களைத் தவிர்ப்பது மிகவும் முக்கியம்.
• நீங்கள் அதை கீழ் பணியமர்த்த வேண்டும் அதன் வணிகமயமாக்கல் காலம் நீங்கள் அவர்களின் நிலைமைகளை அரிதாகவே வேறுபடுத்தலாம் என்பதால்.
• சிலவற்றை சிந்தியுங்கள் மேலும் விரிவான கமிஷன்கள் பிற முதலீட்டு நிதிகளைக் காட்டிலும் அதிக நிதி முயற்சி தேவைப்படலாம்.
• தி பணத்தை திருப்பி மேற்கொள்ளப்பட்ட இந்த வகை சிறப்பியல்பு தயாரிப்புகள் கொண்ட உத்தரவாதங்களிலிருந்து பயனடைய முடியாது.
• அவர்களுக்கு ஒரு சலுகை உள்ளது சமீபத்திய மாதங்களில் அதிகரித்து வருகிறது சிறு மற்றும் நடுத்தர முதலீட்டாளர்களின் பங்களிப்பில் அதிக ஆர்வத்தின் விளைவாக.
• உத்தரவாதம் அளிக்கப்பட்டவை, ஒரு குறிப்பிட்ட வழியில், ஒரு தயாரிப்பு ஆகும் நிலையான வருமானத்தின் வழித்தோன்றல்கள் பங்குச் சந்தைகளுடன் கண்டிப்பாக இணைக்கப்பட்டதை விட.

இந்த நிதி தயாரிப்பை ஆராய்ந்த பிறகு, அந்த நேரத்தில் அதை முறைப்படுத்த உங்களுக்கு வசதியானதா இல்லையா என்பதைக் காண்பிப்பதற்கான சிறந்த நிலையில் இருப்பீர்கள். மறுபுறம், நீங்கள் வழங்கும் முதலீட்டு சுயவிவரம் என்ன என்பதைத் தவிர வேறு வழியில்லை. உங்கள் பணியமர்த்தல் இனிமேல் உங்களுக்கு பயனளிக்குமா என்பதை அறிய. பல மாறிகள் சார்ந்து இருக்கும் முடிவு மற்றும் அனைத்தும் உங்கள் நடப்புக் கணக்கு நிலுவை நிலையுடன் தொடர்புடையது அல்ல. எந்தவொரு சந்தர்ப்பத்திலும், முடிந்தவரை அதிகமான தகவல்களைக் கொண்டு நீங்கள் முடிவை எடுக்க வேண்டும். எனவே இந்த வழியில் நீங்கள் முடிந்தவரை சில தவறுகளை செய்கிறீர்கள். இந்த துல்லியமான தருணங்களிலிருந்து உங்கள் மூலதனத்தைப் பாதுகாக்க இது மிகவும் பயனுள்ள வழிகளில் ஒன்றாக இருக்கும். அவர்களை வேலைக்கு அமர்த்த நீங்கள் தயாரா?