MEFF, rynek instrumentów pochodnych BME, uczestniczył w tworzeniu Europejskiego Komitetu Działań Korporacyjnych (ECAC) wraz z pozostałymi dużymi europejskimi rynkami regulowanych instrumentów pochodnych, które są zgodne z MiFID II lub podobnymi regulacjami pozaunijnymi. Celem tej grupy roboczej jest harmonizacja korekt związanych ze zdarzeniami korporacyjnymi, które mają wpływ na kontrakty pochodne, takie jak na przykład publiczne oferty nabycia (OPA) lub fuzje.
W tym kontekście członkowie Komitetu uważają, że istotne jest, aby nie doszło do destabilizacji rynku ze względu na odmienne traktowanie działań przedsiębiorstw na rynkach instrumentów pochodnych. Oprócz rynku instrumentów pochodnych BME, częścią ECAC są włoska giełda papierów wartościowych, Eurex, Euronext, ICE i Nasdaq Stockholm. Od teraz wszyscy będą utrzymywać stały kontakt i spotykać się okresowo w celu dostosowania do obsługi imprez firmowych, a tym samym zagwarantują sprawny, uczciwy i uporządkowany rynek.
W każdym razie musimy wiedzieć, że operowanie instrumentami pochodnymi za pośrednictwem różnych produktów finansowych nie jest łatwym procesem dla małych i średnich inwestorów. Jeśli nie, wręcz przeciwnie, pociąga to za sobą szereg zagrożeń, które można wygodnie podkreślić, tak aby nie było niespodzianek w ostatniej chwili, jak to miało miejsce w ostatnich latach. W efekcie jest to bardzo szczególny produkt inwestycyjny, którego nie każdy profil użytkownika może przyjąć z powodu różnych okoliczności. Poza wysoka zmienność na ich stanowiskach, co w takim czy innym sensie może prowadzić do wyjątkowych sytuacji.
Co to są instrumenty pochodne?
Na początek należy zauważyć, że instrumenty pochodne to produkty finansowe, które charakteryzują się przede wszystkim twoja nadmierna dźwignia i co ją odróżnia np. od kupna i sprzedaży akcji na giełdzie. Nic dziwnego, że produkty pochodne to instrumenty finansowe, których wartość wynika ze zmian cen innych aktywów, zwanych „aktywami bazowymi”. Gdzie największa złożoność leży w ich modelach inwestycyjnych. Bo nie możemy zapomnieć, że nie mamy do czynienia z produktem użytkowym ani konwencjonalnym. Jeśli nie, wręcz przeciwnie, jest inaczej, jak zobaczysz poniżej.
Jedną z cech charakterystycznych produktów pochodnych jest to, że można nimi handlować zarówno na rynkach zorganizowanych, jak i niezorganizowanych. W związku z tym ich zatrudnianie jest bardziej złożone, ponieważ kanały, przez które są sprzedawane, nie są zbyt dobrze znane. Jako przykład należy zauważyć, że w naszym kraju oficjalnym rynkiem kontraktów terminowych i opcji finansowych jest MEFF, na którym się nimi handluje kontrakty terminowe i opcje na Ibex 35. Ale materializują się również na innych, mniej konwencjonalnych aktywach finansowych, które mogą być przedmiotem naszej działalności.
Charakterystyka w negocjacjach
W odniesieniu do tej sekcji należy zauważyć, że jedna z jej najbardziej szczególnych cech polega na tym, że opiera swoją inwestycję na tym, co jest aktywem bazowym, a nie na cenie niektórych akcji, jak przy kupnie i sprzedaży akcji. w torbie. Z drugiej strony opiera się na kontrakcie, który można kupić lub sprzedać w dowolnym momencie podczas sesji handlowej. Mianowicie, nie czekając na datę ważności jak stało się w zwyczaju w przypadku znacznej części produktów bankowych i finansowych. Zdecydowanie zaleca się, aby operacje były wykonywane przez autoryzowanego pośrednika.
Z drugiej strony wyróżnia się je również dlatego, że w niektórych przypadkach nie ma innego wyjścia, jak tylko przeprowadzić kaucja. Jest to coś, co można bardzo zobaczyć w operacjach futures i można to przenieść do innych modeli w inwestycjach. Jeśli chodzi o prowizje i wydatki związane z ich zarządzaniem i utrzymaniem, należy powiedzieć, że są one generalnie bardziej ekspansywne, chociaż istnieją bardzo duże różnice między jednym lub drugim formatem. W każdym razie będzie to wymagało większego wysiłku finansowego. Gdzie będziesz musiał zdecydować, czy od teraz warto to robić.
Klasy produktów pochodnych
Musisz wiedzieć, że istnieje nie tylko jeden produkt uboczny, ale kilka produktów o różnym charakterze i stanie. W tym sensie nie ma wątpliwości, że możemy znaleźć następujące rodzaje produktów pochodnych. Począwszy od bardzo popularnych wśród inwestorów spekulacyjnych, takich jak warranty, do bardziej nieznanych, takich jak certyfikaty. Ale jeśli chcesz mieć listę tych produktów finansowych, pokazujemy Ci ją, abyś miał ją obecną w swoich inwestycjach w dowolnym momencie swojego życia.
- Futures.
- Certyfikaty
- Opcje.
- Warranty.
- Kontrakt opcji
- Kontrakty CFD.
Każdy z produktów z własnymi cechami, ale mają wspólny mianownik, a mianowicie, że są to instrumenty pochodne. Dzięki któremu możesz sprawić, że oszczędności będą zyskowne dzięki innej strategii inwestycyjnej, która niesie ze sobą większe ryzyko w działalności.
Zalety instrumentów pochodnych
Nie ma wątpliwości, że jedną z największych zalet tej klasy produktów finansowych jest to, że nie musisz ograniczać się do kupowania i sprzedawania akcji na giełdzie. Jeśli nie, wręcz przeciwnie, otwierają się nowe możliwości biznesowe, nawet jeśli sytuacja na rynkach akcji nie jest najlepsza z pożądanych. Mianowicie, pozwala zawsze być zainwestowanym lub utrzymywanie aktywnych pieniędzy w celu osiągnięcia wysokich zwrotów, o co w końcu chodzi w tym sektorze. Z drugiej strony są to produkty, które są coraz częściej wprowadzane na rynek przez podmioty finansowe.
Mówiąc o zaletach tej klasy bardzo wyjątkowych produktów inwestycyjnych, nie możemy w żadnym momencie zapomnieć, że są one najlepiej znane bardzo trafnemu segmentowi małych i średnich inwestorów. Do tego stopnia, że część swoich strategii inwestycyjnych skupia się na niektórych z tych modeli inwestycyjnych. Tak jest w przypadku warrantów, które są już jednym z klasyków inwestowania pieniędzy poza kupnem i sprzedażą akcji na giełdzie. W przeciwieństwie do kilku lat temu, gdy był to nowy i powstający produkt finansowy, który został odrzucony przez dużą część użytkowników.
Wady pochodnych
Głównym z nich jest ryzyko, które może zostać wygenerowane w Twoich operacjach ze względu na wysoką dźwignię finansową, a które może prowadzić do bardzo niepożądanych sytuacji po stronie inwestorów. Prawdą jest, że na produktach pochodnych można zarobić dużo pieniędzy, ale też zostawić po drodze sporo euro. Z drugiej strony pochodne wymagają większej wiedzy na temat ich mechaniki, ponieważ nie są to produkty, które można bardzo łatwo zrozumieć, a wręcz przeciwnie. W tym sensie będziesz potrzebować pliku wyższy poziom nauki w operacjach, jeśli nie chcesz, aby były one większym problemem niż rozwiązaniem Twoich potrzeb w świecie inwestycji.
Z drugiej strony jest też element informacyjny, ponieważ są one trudniejsze do zrozumienia niż konwencjonalne lub bardziej tradycyjne modele w sektorze inwestycyjnym. Nie można też zapominać, że te formaty inwestycyjne nie są najlepszą strategią tworzenia stabilnej i zrównoważonej wymiany oszczędności w perspektywie średnio- i długoterminowej. Jeśli nie, wręcz przeciwnie, ma na celu jak najkrótsze terminy w swojej trwałości. Tam, gdzie to nie użytkownik dominuje w przestrzeniach czasu, jak to się dzieje w przypadku funduszy inwestycyjnych i operacji giełdowych.
Czy wygodnie jest ich zatrudnić?
To jest pytanie za milion dolarów, ale ma wiele niuansów w odpowiedzi. Zwłaszcza ze względu na stopień dostosowania się do tego rodzaju skomplikowanej działalności małych i średnich inwestorów. Ale we wszystkich przypadkach w przypadku kwot pieniężnych, które nie są zbyt wysokie, iw ten sposób lepiej chronią się przed ruchami generowanymi na rynkach finansowych. Innym aspektem, który należy ocenić, jest wiedza dostosować ceny, zarówno wejścia, jak i wyjścia z pozycji produktów pochodnych. Sukces może czasami zależeć od tego małego szczegółu.
Jest to również bardzo istotne, jeśli musimy zainwestować nasze pieniądze w produkty tak wyrafinowane jak te. Jeśli nie ma takiej pilności, nie wybieraj tych modeli w inwestycjach. Kupno i sprzedaż akcji na giełdzie będzie służyć zaspokojeniu naszych potrzeb, aby do tego czasu zyskowne oszczędności były dostępne. A także w zależności od profilu, który zapewniamy jako mały i średni inwestor: agresywny, średniozaawansowany lub defensywny. Tylko ci pierwsi mają możliwość przeprowadzania i przeprowadzania tych operacji na rynkach finansowych. Ponadto to oni są najbardziej przyzwyczajeni do tego rodzaju ruchów z aktywami bazowymi i mogą decydować, czy operacja zakończy się sukcesem lub porażką. Oczywiście to takie proste.