Kapitał netto ustala się ją jako całkowitą wartość przedsiębiorstwa, po odjęciu jej zobowiązań od jej aktywów. Oznacza to dodanie wartości wszystkich aktywów obrotowych i trwałych oraz odjęcie ich zobowiązań krótkoterminowych i długoterminowych. Wiedza o tym jest bardzo ważna, aby wziąć pod uwagę, jak działa firma. Zarówno dla biznesu, jak i dla samych inwestorów i akcjonariuszy. W rzeczywistości jest to jedna z fundamentalnych wartości, na którą zwracam największą uwagę oceniając firmę nietechnologiczną (głównie), aby wiedzieć, czy przepłacam za nią, czy nie.
W tym artykule postaram się dobrze zdefiniować, na czym polega wartość netto, jak ją obliczyć i wszystko, co może być z nią związane finansowo. Zostanie również wyjaśnione znaczenie, jak prawidłowo go ocenić, aby przeanalizować stan przedsiębiorstwa. Wreszcie widzimy niewielką korelację z finansami rodzinnymi, które choć nie zostały wymyślone do tego celu, nie są z tego powodu mniej funkcjonalne.
Co to jest kapitał netto i jak jest obliczany?
Jak skomentowaliśmy wcześniej, wartość netto jest wynikiem odjęcia jej zobowiązań (długów) od aktywów firmy. Wynik przedstawia, co można by zyskać, gdyby firma została sprzedana (przekształcona w płynność, pieniądze) po spłacie zadłużenia. Odpowiada również rezydualnej wartości nominalnej, ponieważ czasami niektórych praw nie można uregulować gotówką z powodu określonych okoliczności.
Jakie części są brane pod uwagę przy obliczaniu tego?
W ciągu aktywa i pasywa, są prądy i nieprądy. Aktywa i zobowiązania krótkoterminowe to takie, które wchodzą w życie w okresie krótszym niż jeden rok, a długoterminowe w dłuższym terminie.
Między aktywa obrotowe znajdujemy następujące informacje:
- Dyby. Wszystko, co jest związane z towarem, materiałami biurowymi, surowcami lub paliwami. Wszystkie zapasy, które zostaną sprzedane lub zafakturowane i będą częścią sprzedawanego produktu lub usługi.
- Wykonalny. Są to kredyty udzielone klientom lub dłużnikom. Prawa do odbioru oferowanych produktów lub świadczonych usług przez klientów.
- Dostępne Są to pieniądze, które firma ma na rachunkach gotówkowych lub czekowych.
Potem będzie aktywa trwałe:
- Wartości niematerialne i prawne. Wszystko, co ma związek z dobrą wolą, licencjami, aplikacjami komputerowymi, patentami itp.
- Nieruchomości inwestycyjne. Dowolny budynek, ziemia lub konstrukcja.
- Inwestycje finansowe. Inwestycje finansowe na stałe.
- Materiał unieruchomiony. Znajdujemy w nim część mebli, maszyn i ziemi.
W końcu mamy pasywa między prądami znajdujemy następujące informacje:
- Wszystkie pożyczki i długi krótkoterminowe. Wpłaty na ubezpieczenie społeczne, podatki związane z działalnością, płatności na rzecz dostawców, wierzycieli ... Należy również uwzględnić wszystkie wydatki o terminie zapadalności do 1 roku.
Wreszcie mielibyśmy Zobowiązania długoterminowe:
- Wszelkie pożyczki, zadłużenie od podmiotów finansowych lub dostawców o długoterminowych terminach zapadalności dłuższych niż jeden rok.
Jak ustalić, czy jest to dobry wskaźnik biznesowy?
Wartość netto w rzeczywistości mówi nam bardzo mało lub nie! Wszystko zależy od celu, do którego dążymy. Oznacza to, że jeśli chcemy zobaczyć wartość netto firmy, to jest to najlepszy wskaźnik. Wyobraźmy sobie, że chcemy nabyć przeniesienie lub przejęcie firmy za 500.000 800.000 euro. Wszystkie jego aktywa są warte 450.000 800.000 euro, niemniej jednak jego pasywa wynoszą 450.000 350.000 euro. Oznaczałoby to, że 500.000 350.000 euro (aktywa) minus XNUMX XNUMX euro (pasywa) daje XNUMX XNUMX euro (wartość netto). Można by uznać, że nie jest to dobra inwestycja, biorąc pod uwagę, że oferujemy XNUMX XNUMX euro, czyli kwotę wyższą niż XNUMX XNUMX euro wartości netto. Jednak okoliczności mogą być idealne, zwłaszcza jeśli jest to firma konkurencyjna i stale się rozwijająca. To prowadzi nas do następnego punktu.
Znajomość wartości netto firmy rok po roku pozwala nam od razu zobaczyć, czy przez lata rosła. Jeśli te warunki zostaną spełnione, dopłata ta może być uzasadniona. Co więcej, ważne jest, aby upewnić się, że Twoje pasywa są zbilansowane z Twoimi aktywami. Odpowiedni odsetek stanowiłby dwa razy więcej aktywów niż pasywów. Jeśli ta proporcja jest zwykle utrzymywana, czemu towarzyszy wzrost wartości netto, firma może być warta więcej za kilka lat. Właśnie w takich przypadkach wartość netto daje nam dobre odniesienie do sprawdzenia, czy coś może być interesujące.
Jak mogę obliczyć wartość netto finansów mojej rodziny?
Przede wszystkim powinieneś zrobić plik lista wszystkiego, co uważasz za wartościowe i posiadane (aktywa). Pierwszą rzeczą, która do nas przychodzi, jest nieruchomość, jeśli masz dom, wiedząc, jaką realną wartość miałaby jego sprzedaż na rynku. Możesz również dołączyć inne rzeczy, na przykład samochód, który mogłeś kupić. Możesz zapłacić 24.000 euro za samochód, ale z biegiem lat i użytkowanie go traci na wartości, najlepiej jest odzwierciedlić rzeczywistą wartość, jaką miałby, nie daj się zwieść, gdyby ta wartość wynosiła około 10.000 EUR, to jest liczba, którą jesteś po. Możesz także dołączyć wszystko, co uważasz za ważne, od komputera, roweru, telewizora itp. Na koniec zsumuj wszystkie te wartości. Te reprezentowałyby twoje aktywa.
Po drugie, zsumuj wszystkie swoje zobowiązania. Zrobić wymień wszystko, co jesteś winien lub musisz zapłacić, w tym zadłużenie krótkoterminowe i długoterminowe. Może to być kredyt hipoteczny na domu, jeśli nadal masz zaległe opłaty, list od samochodu, niektóre karty kredytowe, pożyczki osobiste itp. Wreszcie, dodaj wszystkie pasywa i odejmij je od wcześniej dodanych aktywów. To będzie twoja wartość netto.
Konta można ulepszyć, płacąc przyszłe podatki, takie jak składki, podatki obrotowe, a także pensje, a nawet jeśli jesteś wierzycielem czegoś lub kogoś.
Ceny mogą się różnić w zależności od ewolucji gospodarki, więc nie możesz mieć nad nimi kontroli. Czasami pójdą w górę, a czasami zejdą. Możesz mieć dużo aktywów, ale jeśli twoje długi są duże, może się zdarzyć, że twoja wartość netto będzie miała wartość ujemną. Uważaj na to! Ostatecznie nasze postępowanie i okoliczności spowodują, że nasza wartość netto będzie się zmieniać w czasie.