Według najnowszych danych Banku Hiszpanii średni zwrot z dwunastomiesięcznych depozytów bankowych wynosi około 0,16%. Z bardzo niskim zainteresowaniem w wyniku decyzji organów monetarnych Unii Europejskiej o obniżyć cenę pieniędzy w strefie euro. Ta strategia spowodowała, że w ostatnich latach ten produkt finansowy nie był zbyt opłacalny. Aby go podnieść, nie będzie innego wyjścia, jak poszukać jakiegoś modelu nakazów, który pozwoli przekroczyć dotychczasowe marże pośrednictwa w sferze pośrednictwa. .
Jedną z tych propozycji są depozyty w walucie obcej, czyli takie, które są zaciągnięte w innych waluty inne niż euro. Wśród nich dolar amerykański, frank szwajcarski, korona duńska czy nawet jen japoński. Chociaż może pozwolić na jego rentowność, ryzyko związane z tą operacją jest również wyższe. Między innymi dlatego, że zależy to od wymiany notowań między wybraną walutą a euro. A wynik nie zawsze jest najkorzystniejszy dla interesów małych i średnich inwestorów.
Te produkty dla osobistych oszczędności mogą być sformalizowane w bardzo przystępnych kwotach dla wszystkich gospodarstw domowych. Od 1.000 euro wzwyż, bez żadnych ograniczeń dotyczących tego wymogu. Z okresem trwałości od kilku dni do 36 miesięcy, jak najbardziej konwencjonalne lokaty bankowe. Z drugiej strony jego mechanika subskrypcji jest dokładnie taka sama dla innych formatów.
Depozyty walutowe: warunki
Różnica w stosunku do depozytów zakontraktowanych w euro polega na tym, że w tych modelach pociąga za sobą mała prowizja w wyniku operacji wymiany walut. Generalnie banki pobierają od 0,10% do 0,15% całkowitej kwoty inwestycji. Poza tą stałą opłatą nie obejmuje żadnych prowizji ani kosztów związanych z jego zarządzaniem lub utrzymaniem. Z pobraniem odsetek w momencie zapadalności, bez względu na okres trwałości, do którego skierowane są te produkty bankowe.
Jednym z aspektów rozważanych przez użytkowników jest to, czy są bardziej opłacalne. A priori ten czynnik nie może być poznany, ponieważ zależy od kwotowanie wybranej waluty na rynkach finansowych. W każdym razie nie zawsze będzie to pozytywne z tego powodu, aw najgorszym przypadku może wygenerować negatywne zainteresowanie. To jest główny powód, aby uznać tę operację monetarną za ryzykowną. Zwłaszcza jeśli ewolucja tych aktywów finansowych jest nieznana.
Czy warto je sformalizować?
Z drugiej strony może się też zdarzyć, że poprawa rentowności nie nastąpi is zrekompensować wydatkami w kantorze. Gdzie może być inna niespodzianka w momencie jej likwidacji. Jednak jego wielką zaletą jest to, że możesz korzystać z szerokiej gamy międzynarodowych walut. I na pewno niektóre z nich będą miały doskonałe wahania na rynkach walutowych.
Musimy również ocenić fakt, że depozyty walutowe są niestabilnym instrumentem budowania zasobów oszczędności w krótkim i średnim okresie. Ponieważ bardziej przypomina produkty pochodzące z akcji niż stały dochód. Nic dziwnego, że jego realna rentowność zależy od cen na rynkach walutowych. Tam, gdzie zmienność jest jedną z najważniejszych cech, ponieważ istnieją duże różnice między jego ceną maksymalną i minimalną. Do tego stopnia, że ta klasa lokat terminowych może być bardzo szkodliwa dla interesów oszczędzających. Na poziomie każdego produktu finansowego, który nie ma stałego lub gwarantowanego zwrotu.
Uszkodzony i skorzystał
Strefa euro jest przygotowana do rozpoczęcia podwyżki stóp procentowych od 2020 roku, jak ostrzegł Europejski Bank Centralny (EBC) w komunikacie, w którym wyraża „nadchodzącą normalizację polityki pieniężnej. W tej chwili cena pieniędzy w tym obszarze geograficznym wynosi 0%, ponieważ poziomy te zostały osiągnięte w 2015 roku jako środek aktywizacji gospodarki krajów Unii Europejskiej. Ten czynnik pieniężny spowodował, że niektóre produkty bankowe są bardziej korzystne dla umowy niż inne. Gdzie inwestorzy i osoby poszukujące finansowania były zachęcane ze szkodą dla interesu oszczędzających. Każdy z nich został odmiennie potraktowany stopami procentowymi na historycznie niskich poziomach.
Gospodarki europejskie czekają na podwyżkę stóp procentowych, która będzie dokonywana stopniowo, aby definitywnie porzucić trend, że pieniądz nie ma żadnej wartości. . W każdym razie zmiana ta urozmaici relacje, jakie klienci będą utrzymywać z podmiotami bankowymi, gdyż wraz z wprowadzeniem nowych stóp procentowych zmienią się warunki zawierania m.in. kredytów osobistych, lokat terminowych i rachunków wysokodochodowych. Gdzie będą zwycięzcy i przegrani w oparciu o tę zmienną pieniężną. Ale tak naprawdę, jak wpłyną na portfel użytkowników banku?
Poszkodowany przez podwyżkę stóp
Głównymi ofiarami tego ekonomicznego środka będą ludzie, którzy są zadłużeni i od tej chwili zamierzają sformalizować jakąkolwiek linię kredytową. W tym sensie, że wpłynie na nie wzrost oprocentowania kredytów, którego wysokość będzie zależeć od intensywności wzrostu ceny pieniądza. W każdym razie własność Kredyt konsumencki, karta kredytowa czy hipoteka pociągną za sobą bardziej wymagające raty od wzrostu ceny pieniądza.
Osoba posiadająca kredyt hipoteczny o wartości 100.000 XNUMX euro w ciągu 25 lat przy podwyżce stawki minimalnej o ćwierć punktu procentowego będzie to oznaczać wzrost Twojej miesięcznej wypłaty o około 20 euro od przyszłego roku. Z drugiej strony taki scenariusz spowoduje, że marże kredytów hipotecznych będą stopniowo rosnąć i nie będzie można ich zawęzić poniżej 1%, jak można było to zrobić za pośrednictwem oferty bankowej aż do zeszłego lata.
Oszczędzanie będzie bardziej opłacalne
Przeciwnie, produkty oszczędnościowe (lokaty, weksle, rachunki czekowe itp.) wyjdą z dołka, w którym do tej pory były zanurzone ze względu na niską rentowność. Jak tylko oprocentowanie będzie wyższe, ich wynagrodzenie wzrośnie, bez bardzo intensywnych ruchów, ale co i tak będzie co roku zauważane w kieszeni użytkowników. W chwili obecnej, biorąc pod uwagę ruchy na rynku pieniężnym, depozyt bankowy w wysokości 10.000 12 euro w ciągu 0,14 miesięcy przestał generować zwrot z 0,20% do 10%. Oczywiście nie jest to kwota wygórowana, ale przynajmniej pozwoli na coroczny wzrost plonów o około XNUMX euro.
W przypadku, gdy stopy procentowe w strefie euro osiągną półtora punktu procentowego, skutki będą bardziej odczuwalne dla posiadaczy tych produktów bankowych. Do tego stopnia, że według szacunków Banku Hiszpanii odsetki mogą wzrosnąć do: bardzo blisko punktu procentowego za pieniądze przechowywane na lokatach lub rachunkach bankowych. Lepiej jednak zapomnieć o rentownościach powyżej 5%, które miały miejsce przed rozwinięciem się kryzysu gospodarczego z lat 2007 i 2008. Tam, gdzie oprocentowanie było na najwyższych poziomach, a banki były bardziej skłonne do nagradzania klientów wyjątkowymi wynikami.
Wpływ na akcje
W tym scenariuszu niskie stopy procentowe, takie jak obecne, są korzystne dla inwestorów na rynkach akcji. Między innymi dlatego, że w innych produktach finansowych nie ma rentowności, a jedynym rozwiązaniem jest kupno i sprzedaż akcji na giełdzie jako formuła na poprawę wynagrodzenia. Chociaż oczywiście zakładam większe ryzyko w operacjach, ponieważ nie ma gwarantowanej stopy procentowej. Jeśli nie, wręcz przeciwnie, dzieje się to kosztem ewolucji rynków finansowych i tam, gdzie coś takiego może się wydarzyć. Z wyjątkiem wypłata dywidendy czyli wpłata na konto, która jest stała i gwarantowana co roku.
Z drugiej strony, poprzez określone strategie inwestycyjne, można osiągnąć określone cele stawiane przez małych i średnich inwestorów. Na przykład kupowanie po pokonaniu oporu, formalizowanie operacji w trendach wzrostowych lub wykorzystywanie ruchów zakupowych. Z rezultatami, które mogą być bardzo satysfakcjonujące dla interesów mniejszości. Z drugiej strony istnieją fundusze inwestycyjne, które pozwalają na gwarantowany zwrot, ze zwrotem z oszczędności do 5%. Chociaż z większymi prowizjami niż przy kupnie i sprzedaży akcji na giełdzie. Kosztem, który może stanowić 2% całkowitej inwestycji dokonanej przez użytkowników. Dla których będziesz musiał zwiększyć rentowność każdej z operacji, aby zamortyzować te wydatki w zarządzaniu.