Euribor er forkortelsen for den europeiske typen interbank-tilbud, eller ved navn på engelsk Euro Interbank Offered Rate. Gitt denne definisjonen, kan vi si at det er en gjennomsnittsrente som brukes i lån, og at det beregnes å brukes av de aller fleste europeiske banker, som til sammen utgjør panelet med banker.
Mens hver av de bankinstitusjoner Det er uavhengig i sin drift, det er denne typen data for å kunne parameterisere og standardisere deres økonomiske atferd. Så for å kunne gjøre en mer nøyaktig beregning av Euribor, er de laveste 15% og de høyeste 15% av renter som er samlet inn i prøvetakingen. På denne måten blir rentene som tilhører Euribor allerede fastlagt og publisert hver dag, klargjort at det bare gjelder virkedager, kl. 11:00 CET.
Banksystemet
Men før vi kan fortsette å snakke om Euribor, må vi forstå et viktig poeng.Hva er typen interbank tilbud? Svaret er vel relativt enkelt. Euribor Det har funksjonaliteten til å kunne skattlegge lånene som gis av bankinstitusjoner, og tydeliggjøre at det er lån som lages innbyrdes.
Årsaken til at det er nødvendig for bankene å låne ut penger til hverandre, er å kunne garantere at det til enhver tid er det solvens i interbanksystemet. På denne måten må det være et middel som kan kontrollere og beregne med hvilken rente lånene skal tilbakebetales. Det skal bemerkes at i tillegg til at renter må betales, må det også dekkes et beløp som kalles risikopremie.
Yfordi Euribor varierer? Hovedårsaken er at mellom bankene er det et nivå av tillit de har seg imellom; Det er data som solvens, resultatregnskap og kontantstrømoppgaver som avgjør hvor mye en bank kan stole på at en annen har muligheten til å betale tilbake lånet uten problemer. På grunn av dette setter hver bank sin rente gitt den informasjonen den har tilgjengelig; Men for å gi et inntrykk av bankenes generelle oppførsel, gjennomføres et aritmetisk gjennomsnitt av renten til de 50 hovedbankene i Europa.
Så langt høres alt veldig interessant ut, men kanskje ikke veldig relevant for vanlige mennesker, men realiteten er at det påvirker både normale mennesker og bankene selv, la oss se årsaken til dette.
Betydningen av Euribor
Euribor Vi forsto det allerede som renten som en bank må oppfylle med hensyn til lån gitt av en annen bank. Men hvor får banken som ba om lånet pengene til å betale rentene? Svaret er fra sluttbrukerne av disse pengene, at vi er menneskene som ber om lån fra banken, fremfor alt er det viktig for de som ber om pantelån.
Så slik at banken kan være sikker på at den har solvens til å dekke utgiftene som er forårsaket av lånet som er bedt om fra en annen bank, gjør den beregning av boliglånsrenten basert på Euribor. På denne måten beregner den satsen ved å bruke Euribor i seks måneder eller ved andre anledninger til ett år.
Dette betyr at banken vil tilby sluttbrukeren, en boliglånsrente basert på i Euribor-verdi som er i kraft; slik at, hvis dette er høyere, jo høyere rentesats som skal brukes. Dette punktet er spesielt viktig for de som søker om et lån med variabel rente, siden i disse tilfellene vil renten som kommer fra lånet ditt bli påvirket positivt eller negativt, noe som fører til at du må betale mer eller mindre renter.
Det skal bemerkes at å tilby en sluttbrukeravgift, banken bruker vanligvis et spread som svinger mellom 0 og 1,5; Hva som vil definere denne forskjellen er to hovedspørsmål; det første er den økonomiske profilen til klienten. Årsaken til at dette påvirker differensialet er den samme grunnen til at interbankrenten varierer. Tilliten som banken har til brukeren vil i stor grad definere om en større eller mindre differensial legges til.
Det andre aspektet som påvirker avgjørelsen om spredningen som skal brukes, er brukerens egen forhandlingskapasitet, og selv om det virker nesten umulig, er det i virkeligheten visse argumenter vi kan bruke for å redusere spredningen som skal brukes. .
Kort fortalt er det viktig at hvis vi har en boliglån eller hvis vi tenker å be om en, må vi alltid huske på at simuleringen av kreditten vår ikke er pålitelig eller nøyaktig; siden beregningene utføres daglig, slik at hvis Euribor øker, vil kvoten vi må dekke for pantelånet bli dyrere, derimot, hvis Euribor synker, vil også kvoten vår reduseres.
En annen grunn til at den leveres spesiell oppmerksomhet til verdien av Euribor er at den brukes som grunnlag for å beregne verdien av visse finansielle produkter. For eksempel brukes denne verdien som referanse for praktisk talt alle typer derivater som futuresinntekter, eller bytter, samt avtaler om alle fremtidige renter.
Uten tvil den Euribor er en ganske viktig indikator for alle, både for regjeringer og finansinstitusjoner, så vel som for vanlige mennesker. Derfor er det viktig at vi som sluttbrukere vet hvor det kommer fra og hvordan det påvirker oss i det daglige. Men har det begrensninger?
Hovedbegrensningen med denne økonomiske referansen er at den bare gjelder banker som tilhører EU, slik at hvis vi ønsker å utføre beregningen for en annen region, må vi bruke referansen som brukes av lokaliteten. For å gi et eksempel, for å kunne utføre beregningen i Storbritannia, er referansen vi må bruke LIBOR, som har samme funksjon som Euribor, men i London.
Det er også mulig at vi vurderer at for å kunne sammenligne den økonomiske helsen til en region i forhold til en annen, er det mulig å sammenligne tilbudene mellom bankene; vanligvis er en av de vanligste sammenligningene eller referansene den fra Euribor med LIBOR.
Manipuleringen av Euribor
Selv om hele systemet er utviklet for å fungere til fordel for både institusjonene og sluttbrukerne, har det vært anledninger da visse menneskers personlige interesser har grepet inn på en måte som er blitt manipulert. Euribor-verdier, Å vite litt om denne historien vil hjelpe oss til bedre å forstå svakhetene i dette systemet. Og hvordan det som har skjedd tidligere har blitt rettet.
Fra året 1999 da Euribor trådte i kraft, til 2012 antydet alt at Euribor var ideell, men det var den 22. februar at to anerkjente advokater fordømte at det var opasitet i pantetype legge spesiell vekt på Euribor; Hovedårsaken til denne klagen var at ingen reviderte sammensetningen, så Euribor var fortsatt følsom for mulige manipulasjoner.
Og faktisk i 2011 ble det åpnet en etterforskning om mulig manipulasjon som kunne oppstå; Saken om Euribor er ikke isolert, men bankinstitusjoner ble også bøtelagt i andre deler av verden som Canada, der blant annet HSBC, JPMorgan, Royal Bank ble bøtelagt.
Avslutning av etterforskningen kulminerte i utførelse av bøter fra forskjellige banker, bøter som utgjorde 1.710 millioner euro. Bankene som ble sanksjonert var 6. Uten tvil er denne situasjonen beklagelig, siden det viktigste er at økonomien til brukerne ble direkte påvirket av interessene til de involverte.
Litt av historien om hvordan Euribor har utført gir oss en indikasjon på hva som ville være ideelt; Og det er det som ble observert i løpet av de første årene at dens oppførsel er synkende, men det var frem til 2008 hvor en betydelig økning i renten ble observert; til og med å nå verdien på 4,42%, noe som er ganske mye når vi sammenligner det med dets historiske nedturer, som ble oppnådd i 2015, hvor verdien var 0,165% i mai måned det året. Uten tvil er det interessant å se fortidens oppførsel og analysere situasjonene som har involvert Euribor og dens oppførsel, slik at når vi vil, kan vi observere og forstå hvorfor nevnte rente viser en viss oppførsel.