Premija rizika je ekonomski podatak koji se već nekoliko godina nalazi u svim ekonomskim informacijskim komunikacijskim medijima. Asimiliran je na inflaciju, gospodarski rast, naftu, pa čak i međunarodne burzovne indekse. A to je dovelo do toga da su periferne zemlje Europske unije u teškom ekonomskom položajuNeke su od njih čak intervenirale vlasti zajednice. Nije iznenađujuće, doveo sam ih do toga da im se premija za rizik povećala na više od 500 bodova, pa čak i puno više u najproblematičnijim.
Međutim, mnogi sektori društva još uvijek ne znaju značenje premije. Pa, ovaj ekonomski pojam je profitna marža između države (Španjolska, Italija, Portugal, Irska, Francuska ...) i referenca (Njemačka). Dok je njemačka obveznica (Bund) s 10 godina trenutno plaća kamate blizu 1,537%, španjolski je u rasponu od 2%. Razlika koja proizlazi iz ove operacije trenutno bi iznosila oko 145 baznih bodova, što je trenutna premija rizika za španjolski javni dug.
Kako je premija za rizik veća ekonomski problemi koje ima su veći, a posebno poteškoće s financiranjem na tržištima, kao što se vidjelo posljednjih godina u eurozoni. Nije iznenađujuće što je ovaj ekonomski parametar bio u svim naslovima španjolskog tiska. I naravno, da kada se prijeđe 600 bodova, postoji ozbiljan rizik da će se država intervenirati.
Dovoljno je sjetiti se da je premija rizika za Grčku i Portugal dosegla razinu iznad 1.000 bodova. I u konkretnom slučaju Španjolske na njenim maksimalnim razinama, oko 600, još 2012. godine. Stoga govorimo o podacima od velike važnosti za gospodarstvo zemalja, agencije za ocjenu gledaju povećalom i financijski posrednici bilo koje prirode.
Premija za rizik, može li se koristiti za ulaganje?
Međutim, premija za rizik postala je element, malo manje nego bitan za provođenje bilo koje vrste ulaganja, ne samo u varijabilni dohodak, ali posebno izvedenice fiksnih. Razvoj burzi uvelike je ovisio o točkama koje je rizik zemlje obilježavao u svakom trenutku. Na višoj razini svoje premije, pad na dionicama znatno se pooštrio i obrnuto.
Kao posljedica ovog trenda, ova jedinstvena strategija može se koristiti za uštedu malih ulagača.. Utjecaj na tržišta na kojima se rizik povećava ili smanjuje iznad ostalih stabilnijih. I to korisnici mogu vrlo lako koristiti u ovoj vrsti operacija. Nije iznenađujuće što su tijekom prethodnih godina ovom strategijom ulaganja ostvareni značajni kapitalni dobici.
Jedan od sektora najosjetljivijih na premiju rizika, a kako i ne bi mogao biti, jest bankarski sektor, a šire i cijeli financijski sektor općenito. Uz vrlo značajne fluktuacije ovisno o evoluciji ovog važnog ekonomskog parametra. I do čega su doveli njihove dionice depresiraju i cijene na razinama blizu 5%, čak i gore u određenim prigodama. U svakom slučaju, veće od onih prikazanih u ostalim segmentima kapitala. Španjolska burza bila je najizloženija ovim varijacijama generiranim na financijskim tržištima. Pogotovo kad je vaša premija za rizik premašila ograničenje od 400 bodova.
Kako trgovati s tim podacima?
Premija za rizik služi, ne samo trgovati dionicama, ali u drugim financijskim proizvodima, uključujući investicijske fondove. Također i u drugim specifičnijim, poput javnih obveznica, na koje se možete pretplatiti izravno, bez ikakvih posrednika. Napokon formirati široki portfelj ulaganja na temelju premije rizika kao selekcijskog elementa. I sve to, iako je u ovom trenutku pod određenom stabilnošću na razinama koje predstavljaju glavne države EU-a, kada je nestabilnost prisutna na financijskim tržištima.
Kao posljedica ove strategije, činjenica da se razlika u zemlji sužava u odnosu na Njemačku nesumnjivo je dobra ekonomska vijest koja bi trebala potaknuti tržišta dionica ili ih barem stabilizirati. U svakom slučaju, mogu se koristiti kroz druge proizvode namijenjene ulaganju. I da se možda možete sabrati kako biste pokušali poboljšati baštinu. Nema drugog cilja nego iskoristiti ovu situaciju.
Investicijski fondovi
Ta kretanja ovi proizvodi mogu prikupiti u njihovim modalitetima s fiksnim dohotkom. Kako? Pa, u osnovi koristeći dvije različite strategije, ali istodobno komplementarne. Na jednoj strani, sklanjajući se pred njemačku obveznicu kada dođe do porasta prinosa perifernih obveznica (Španjolska, Portugal, Italija itd.). U tom bi smislu bio konfiguriran kao sigurno utočište na financijskim tržištima. Od rijetkih koji su ostali od ovih karakteristika.
A s druge strane, iskorištavajući visoke prinose koje nude, a to se odražava u njihovoj stabilnosti. Pod pretpostavkom, u mnogim slučajevima, stvarnih poslovnih prilika u ovom području ulaganja. Mnogo je investicijskih fondova koji uvoze ovaj trend, a koji mogu biti vrlo povoljni za vaše interese u određeno doba godine.
Nije baš čudno koji pružaju godišnji povrat koji može doseći dvije znamenke. Iako je također vrlo važno povući se na vrijeme, odnosno poništiti pozicije kada su ciljevi ispunjeni. To je zato što je kad su te razine već vrlo teško nastaviti ostvarivati prinose u fondovima, i ako su umjesto toga vrlo ozbiljne korekcije koje mogu utjecati na investicijski portfelj koji ste stvorili.
Najbolji način za izbjegavanje ovih problema je diverzificirati ulaganja u razne fondove raznolike prirode, čak i oni koji dolaze iz dionica ili drugih alternativnih modaliteta. To će biti najbolji način da zaštitite svoje interese, pa čak i uz vrlo zanimljive povrate, a iznad ostalih sofisticiranijih strategija u njegovom razvoju.
Mješoviti fondovi
Druga mogućnost koju vam tržišta nude je ugovaranje proizvoda ovih karakteristika. Također služi kao dodatak diverzifikaciji. Ali u ovom slučaju, kombinirajući fiksni dohodak s promjenjivim dohotkom. Javni dug perifernih zemalja (Španjolska, Italija, Francuska, Grčka i Portugal) ne bi trebao nedostajati u svom sastavu, što bi vam omogućilo da nadopunite svoje prijedloge o glavnoj financijskoj imovini. A čija će razina rizika ovisiti o profilu ulagača koji predstavljate: umjeren, srednji ili agresivan. A možda čak i razinu rizika koju možete preuzeti u operacijama.
Dobar dio ovih financijskih proizvoda uključuje u svoje formate takozvane periferne obveznice, tako da klijent može iskoristiti rast premije rizika u tim zemljama. I to pod proporcijom koja će ovisiti o odabranoj pozadini. Nije uvijek isto, kao ni priroda toga. Stoga vam neće preostati ništa drugo nego proučiti ponudu koju nude tvrtke za upravljanje.
Kupnja obveznica
Krajnje sredstvo uvijek će biti izravna kupnja ove financijske imovine na tržištima. Bit će to snažnija akcija i zapošljavanjem izložena većim rizicima. Najbolja strategija za formaliziranje ovog zauzimanja pozicija u perifernim obveznicama rezultirat će najboljim putem koji imaju, a samim tim i šire mogućnosti za uštedu profitabilnom. Možete odabrati širok spektar javnog duga, kako na nacionalnoj razini, tako i iz drugih zemalja Europske unije, čak i putem vrlo ekspanzivnih kupnji.
Međutim, rizici su veći, a možda ćete čak morati i požuriti pretjerano duge rokove u kojima se situacija može promijeniti u bilo kojem trenutku. Iako zauzvrat, učinak će biti osiguran od trenutka kad ih zaposlite. Neće biti spektakularno, daleko od toga, ali bit će oružje koje će vam pružiti bolji povrat nego putem ostalih bankarskih proizvoda.
I gdje će, u svakom slučaju, to biti financijska imovina koja je vrlo pristupačna vašim interesima kao klijenta, moći u bilo kojem trenutku dati doprinose za koje smatrate da su potrebni. Od najkonzervativnijih do najagresivnijih, iako se potonji u trenutnim okolnostima ne preporučuju. Ali to će biti još jedna opcija koju morate uložiti u ušteđevinu na temelju premije rizika zemalja EU-a. Širokim rasponom prijedloga koje od sada možete prihvatiti.
Ulaganja u sigurno utočište
Pod ovom su nominalom registrirane obveznice koje se mogu zaštititi od scenarija velike nestabilnosti, a također su uronjene u značajnu ekonomsku nesigurnost. S jedne strane, Njemačka obveznica koja ima trajnu vrijednost sigurnog utočišta u ovim situacijama. Uglavnom zbog vjerodostojnosti svoje ekonomske politike. S druge strane, periferne zemlje koje mogu generirati značajna kretanja svojih obveznica prema gore i kao posljedica kontinuiranih kolebanja njihove premije rizika.
Iz ovog scenarija koji smo vam izložili, nema sumnje da imate drugu alternativu, možda onu koju niste imali, kako biste ostvarili veću korist od tržišta. A to je na ovaj ili onaj način povezano s premijom za rizik. Možda ovu priliku koja je otvorena za vaše zahtjeve čak i ne mogu zamisliti kao srednjeg štediša. Ne uzalud, u bilo kojem trenutku možete je koristiti ili nadopuniti drugom financijskom imovinom druge prirode.