No tots els petits i mitjans inversors assumeixen els riscos de la mateixa manera. Així es posa de manifest en un recent estudi denominat com Estudi Global d'Inversió 2018 i que ha estat realitzat pel broker internacional Schroders. Es constata que hi ha unes clares diferència entre els estalviadors nacionals que es classifiquen entre els que són considerats com avançats o experts i d'altra banda els restants, és a dir els principiants. Amb notables diferències en l'estratègia d'un i altres i en especial en la forma en que assumeixen els riscos de les operacions.
En aquest informe sobre la tendència a les actuacions dels petits i mitjans inversors es posa l'accent en el fet que el primer dels grups, els inversors més avançats, adopten un nivell de risc superior. Fins al punt que inverteixen un 23% de la seva cartera en inversions d'alt risc en comparació amb els que compten amb coneixements de nivell principiant o bàsic. En aquest cas, la seva exposició a aquesta mena d'operacions borsàries tan especials és de tan sols el 9%.
Altra de les dades més rellevants que s'extreu de l'estudi impulsat des del broker internacional Schroders és que els inversors avançats o experts dediquen a l'baix risc un 42% de les seves inversions, mentre que per contra, els usuaris que tenen menys coneixements inverteixen de mitjana gairebé un 60%. una subtil diferència que s'ha de valorar per conèixer quin és l'estat real de les inversions en renda variable en aquests precisos moment i de què pots treure alguna que altra lliçó sobre les actuacions que hauràs de fer a partir d'aquests moments.
Posicions dels riscos
D'altra banda, l'estudi incideix molt clarament en què els inversors del nostre país tenen gairebé la meitat de la seva cartera (49%) en inversions de baix risc, Per sobre de la mitjana europea (45%) i només per sota dels italians (51%) i lusitans (57%). A més, estan per sobre de la mitjana en l'exposició que tenen a efectiu, amb un 27% de la cartera en comparació amb el 25% de la mitjana que experimenta els inversors en el vell continent. Això és una cosa que exposa la importància de si és rendible o no prendre posicions de risc o alt risc en els mercats de renda variable.
La distribució en els diferents actius financers també és objecte d'anàlisi en aquest estudi borsària. Perquè posa de manifest que són els inversors espanyols més avançats o experts els que a hores d'ara generen una major exposició a la renda variable, amb el 39% de les preferències. A continuació li segueixen la renda fixa (15%), els fons immobiliaris (11%) i les inversions alternatives, amb el 14% de les operacions. Es pot comprovar, malgrat tot, que també els productes basats en la renda fixa són presents en la seva cartera d'inversió. Com a estratègia per garantir i protegir les seves aportacions econòmiques per sobre d'altres consideracions tècniques.
Reaccions davant de les caigudes
No de menor importància és la importància que es dóna a quina pot ser la reacció davant la depreciació de la valor en un o altre perfil d'usuaris i que han estat analitzats en l'Estudi Global d'Inversió 2018. A l'revelar que són els inversors amb més coneixements els que tenen més possibilitats per reaccionar amb més rapidesa davant aquest escenari que pot presentar la borsa ja que el 71% inverteix o mou els diners enfront de l'32% dels que tenen un nivell principiant o bàsic. Mentre que per contra, el 68% dels petits i mitjans inversors amb coneixements bàsics o de principiant no fa res en aquests casos tan concrets de la inversió.
Es pot dir que un dels moments més decisius en les operacions en els mercats variables és aquest dir. És a dir, quan les posicions van francament malament i el preu actual està molt allunyat del de compra. A on cal diferenciar les tàctiques agressives i d'altra banda les conservadores. És molt important adoptar una decisió, encara que bé és cert que no és una tasca molt senzilla de dur a terme per infinitat de causes que són de diversa naturalesa. Perquè a la fi i al el cap podran tenir un resultat completament diferent tal com pots comprendre amb l'experiència acumulada any rere any en els mercats de renda variable.
Riscos d'inversors agressius
Un dels perfils que presenten els petits i mitjans inversors és el de més agressiu. És a dir, està en condicions d'optar per ampliar els seus riscos en els diners que inverteix. Bé perquè és l'estratègia que fa servir habitualment o senzillament perquè està recolzat per un compte d'estalvi molt sanejada que li permet arriscar més en les seves operacions en els mercats financers. Normalment a través de productes que inverteixen en la compra i venda d'accions en la borsa, però des de models diferents.
Alguns d'aquests productes de renda variable són els warrants, derivats i altres de similars característiques. Es distingeixen per sobre de tot per l'alt risc que corren els inversors. En el sentit que si bé poden guanyar molts diners en aquesta classe de moviments, no menys veritat és que es poden deixar a molts, però que molt euros pel camí. Per descomptat que en un nivell superior a l'generat des de la pròpia borsa, encara que sigui a costa d'operacions molt ràpides en on el més important és encertar amb la tendència de la valor o actiu financer.
Major nivell de palanquejament
Aquesta és sens dubte una altra de les característiques més rellevants d'aquests productes financers on no tots els inversors tenen el nivell d'aprenentatge que s'exigeix a aquestes operacions. No en va, aquest és un altre dels grans perills d'invertir en aquests models financers. Ja que si no s'aporta una experiència prèvia es pot pagar molt car aquesta classe d'estratègies en la inversió. Són precisament els petits i mitjans inversors més agressius els que poden fer front a aquesta mena d'operacions tan complexes i alhora amb tants riscos.
D'altra banda, no es pot oblidar que en alguns d'aquests productes es genera un venciment. Això en la pràctica vol dir que s'incrementen els riscos ja que si no es compleixen les expectatives són molt altes les possibilitats que puguis perdre una part molt important de diners que has invertit en cadascuna de les operacions que presenten aquestes característiques tan especials. Per tant, és aconsellable no invertir tot el capital disponible, si no al contrari una part mínima de la mateixa. Serà la millor manera per protegir els teus interessos particulars de la manera més correcta i eficaç.
Inversors més defensius
D'altra banda hi ha els inversors denominats com conservadors o defensius en on prima més la seguretat de les operacions que la rendibilitat de les mateixes. Es tracta, en definitiva, que prevalgui per sobre de tot que el capital o estalvi no decreixi per una mala operació per sobre d'altres consideracions de qualsevol naturalesa. És a la fi i al el cap l'objectiu principal que persegueixen aquesta classe d'inversors i que detecten molt ràpidament quins són els productes que desitgen contractar a partir d'aquests moments.
Una altra de les senyals que els delaten a aquest perfil d'inversors és la que es refereix a la seva inclinació per la renda fixa en detriment de la variable en bona part de les etapes en la inversió. Fins i tot a través dels dipòsits bancaris a termini fix. on la rendibilitat és mínima, Però en tot cas és fixa i garantida. Encara que sigui a costa de renunciar a una rendibilitat més alta que generen els productes de renda variable en conjunt. Perquè a més tindran l'opció d'anar incrementant la seva bossa d'estalvi a poc a poc i any rere any.
aportacions monetàries
Finalment, convé també recordar que una altra diferència que presenten els inversors conservadors i els més agressius es deriva de l'import monetari que dediquen a les seves inversions. Mentre en el primer dels casos, és més aviat limitat en el segon d'ells es realitza sota uns moviments molt elevats. Fins al punt que aquests perfils poques estan en liquiditat en el seu compte d'estalvi. És un senyal per la qual es reconeix aquest tipus de perfil per sobre d'altres consideracions tècniques i fins potser també des del punt de vista fonamental.
Més enllà dels venciments que es puguin donar a un o altre producte i que a major termini de permanència equival a un plantejament en la inversió més conservador o defensiu. No en va, és un altre dels trets en què pots fixar-te per determinar davant quina classe d'estratègies aquestes en cada moment. Ja que és molt habitual que les inversions amb més risc en els moviments estiguin acompanyada d'uns venciments molt curts i en alguns dels casos fins caldria qualificar-ho com ultra curts. Més enllà d'altres consideracions tècniques i també des del punt de vista fonamental. És un senyal per la qual es reconeix aquest tipus de perfil per sobre d'altres consideracions tècniques i fins potser també des del punt de vista fonamental.