Per descomptat que hi ha moltes classes d'inversió, però una de les més agressives és la d'emergents. No en va, compten amb un potencial de revaloració molt important i per descomptat que per sobre de el que ofereixen els mercats tradicionals. Des d'aquest punt de vista és molt els diners que pots guanyar. Però per les mateixes raons, deixar-te molt patrimoni pel camí. És un risc que no tindràs més remei que assumir si realment vols prendre posicions en aquests mercats financers tan especials.
Perquè tinguis més clar en què consisteix aquesta classe d'inversió, res millor que identificar el que són els emergents. Doncs bé, es tracta dels països amb un ràpid creixement de la seva activitat econòmica que es relaciona, no només amb el creixement intern de l'propi país. Si no que també amb un increment notable de les relacions comercials amb tercers països. En definitiva, el seu potencial de creixement és molt alt.
Les borses d'aquests països tenen un millor comportament en els períodes expansius de l'economia internacional, amb pujades molt verticals en els seus valors. Encara que per contra, pateixen unes caigudes més severes en els processos recessius. És per aquest motiu pel qual les borses dels països emergents es mouen per cicles econòmics. És un factor de hauràs valorar si vas a prendre posicions a partir d'aquests moments. Perquè indubtablement que correràs més riscos que en els restants mercats de renda variable.
Quins són els països emergents?
En primer lloc et caldrà conèixer quins són els representants d'aquestes economies tan especials. Doncs fonamentalment els BRICS. Qui són? Doncs són les sigles que representen a les economies més rellevants d'aquest grup: Brasil, Rússia, Índia, Xina i Sud-àfrica. Però no són els únics emergents on pots invertir els estalvis a partir d'ara. Si no que també altres mercats de renda variable menys coneguts. Com per exemple, el turc, mexicà i fins a tots els dracs asiàtics. És a dir, tens molta oferta on triar la teva propera inversió. Molt més del que penses inicialment.
En la majoria d'ells, les expectatives de creixement són molt altes. Fins al punt que poden generar pujades en les seves respectives bosses per sobre de l'10% cada any. Fins i tot més en els escenaris més favorables per als seus interessos. En aquest sentit, un dels mercats financers més alcista durant els últims anys és el de Índia. Amb revaloritzacions anuals de fins de dos dígits. Però has de respectar els seus senyals de debilitat per abandonar les posicions. A causa que els riscos també són molt importants en aquests escenaris.
Característiques d'aquests mercats
Aquests mercats financers són molt especials i no estan dirigits a tots els perfils d'inversors. No en va, cal saber operar amb els seus valors i sobre amb les seves tendències. Perquè qualsevol error de càlcul pot costar molts euros que aniran pel camí. Si ets un usuari amb poca experiència en les operacions borsàries, millor serà que t'abstinguis de qualsevol classe d'operacions en els emergents. Ni tan sols a través dels fons d'inversió. Els riscos són molt elevats com perquè arrisquis els teus diners a partir d'aquests moments.
D'altra banda, un recent informe realitzat per una important consultora financera posa de manifest algunes de les característiques més rellevants dels mercats emergents. Una de les més notables és la seva elevada volatilitat, per sobre d'altres àrees geogràfiques. A més, també cal tenir en compte que aquests països es troben en una constant transició. Això fa molt complicat que es pugui valorar la situació real d'aquests mercats. Aquest és un dels motius pel que els vaivens en la seva cotització són constatis i poden crear-te alguna situació d'intranquil·litat. On no saps si cal vendre les accions o per contra mantenir les posicions obertes.
Com reduir els riscos?
De qualsevol manera, disposes d'una sèrie d'estratègies per limitar els riscos de les operacions en aquests mercats tan especials. Una d'elles es materialitza a través dels ETF o fons cotitzats. Es tracta d'un producte financer que és una barreja entre els fons d'inversió i la compra i venda d'accions en la borsa. Et permet diversificar millor la inversió tot i que el risc sempre hi és latent. Hi ha molts d'aquests productes que repliquen amb gran exactitud l'índex dels mercats emergents. Però amb la substancial avantatge que presenta unes comissions més interessants per la teva economia domèstica.
Un altre dels models d'inversió que pot ser interessant per obrir posicions en aquests mercats són els fons d'inversió. Disposes d'una potent oferta per part de les gestores. En on s'inclouen diversos mercats emergents, en funció de quines són les teves preferències personals. En aquest cas, el seu principal avantatge és que és una inversió que pot estar diversificada amb altres actius financers. No solament procedents de la renda variable, sinó també de la fixa o fins i tot des de models alternatius. Aquests fons estan destinats a períodes de permanència a l'mig i llarg termini.
Índia: un dels més alcistes
D'entre tots aquests mercats destaca el de l'Índia. Manté una impecable tendència alcista que ha fet guanyar molts diners a un bon nombre de petits i mitjans inversors. No obstant això, compta amb un risc afegit i que has de tenir en compte si vas a obrir posicions en aquests moments. A causa de l'alta revaloració que ha tingut en els últims tres anys, no seria estrany que hi hagués una forta correcció en els seus preus durant els propers mesos. Fins al punt de complicar-te molt seriosament les teves inversions.
Una de les estratègies per entra en aquest mercat emergents asiàtic és a través dels fons d'inversió. Són molt pràctics per aconseguir els teus objectius, sense la necessitat que hagis de conèixer els valors que cotitzen en els seus principals índexs borsaris. Cada vegada més gestores han tornat les seves mirades cap a aquesta zona geogràfica amb l'aparició de nous fons d'inversió. I d'aquesta manera, puguis satisfer aquesta demanda tan innovadora que aporta el teu perfil d'inversió. En qualsevol cas, l'Índia és un dels emergents que no pots oblidar des d'aquests moments.
Què et aporten aquests mercats?
Per descomptat que són altres les prestacions que t'ofereixen els emergents. Perquè no pots oblidar en un cap instant que són mercats diferents. I que fins i tot no segueixen la tendència de les borses dels països desenvolupats. Perquè tinguis més fàcil operar amb els valors d'aquest important segment de la renda variable, res millor que comprovar algunes de les seves més importants senyes d'identitat.
- No tots els emergents són iguals, ni molt menys. No és el mateix invertir en la renda variable de Corea de Sud que a Mèxic. la Diversitat en les seves propostes és un dels denominadors comuns d'aquests mercats. No pots ficar-los a tots en un mateix calaix perquè cometràs un greu error de què et penediràs als pocs dies.
- El creixement mitjà d'aquests mercats durant l'últim any ha estat més satisfactòria que en els mercats desenvolupats. Amb un rendiment d'entre cinc i deu punts percentuals per sobre d'aquests. D'aquesta manera, els guanys seran més àmplies en aquestes bosses.
- Es tracta d'una classe d'inversió que no pots destinar a l'mig i llarg termini. Precisament per la seva evolució pot canviar radicalment en qualsevol moment. I d'aquesta manera, pots quedar-enganxat en els valors seleccionats. És un altre risc addicional que corres amb aquesta classe d'operacions en els mercats de renda variable.
- Són economies que tenen molt potencial de creixement. Aquest és un dels motius perquè són molt propenses a les operacions dels petits i mitjans inversors. No en va, poden rendibilitzar els seus moviments en borsa amb molta més intensitat que en els mercats desenvolupats.
- Alguns dels mercats emergents són molt rendibles des de fa anys. Com per exemple, els dracs de sud-est asiàtic que han generat rendiments en els seus valors per sobre de la mitjana internacional. Encara que amb unes comissions més expansives que en els mercats nacionals, amb el doble de despesa en aquest concepte.
Com a alternativa a la inversió
Aquests mercats de renda variable has de veure'ls com una oportunitat de negoci que se't presenta per millorar el saldo del teu compte corrent. Per aquesta raó no has d'abusar de les operacions. Si no per contra formalitzar-les quan es donin les condicions oportunes per entrar en les seves posicions. Seran poques vegades a l'any o potser hagi exercicis en què no es propiciïn. Hauràs d'estar a l'expectativa de la seva aparició, de manera que no tindràs una altra solució que fer un profund seguiment dels seus respectius mercats.
Des d'aquest escenari, qualsevol senyal d'entrada ha de ser aprofitada gairebé a l'instant. No en va, tens molt a guanyar en cadascuna de les operacions. Però protegint els moviments de possibles distorsions en els mercats de renda variable. Perquè els seus depreciacions també molt verticals, tal com ha passat durant els últims anys. Amb caigudes anual per sobre de l'20% en algunes d'aquestes bosses.