Dünya Ekonomik Forumu, küresel ekonomik çıktının yarısından fazlasının (44 trilyon dolar değerinde) büyük ölçüde “doğal sermaye” olarak bilinen şeye bağlı olduğunu tahmin ediyor. Doğal sermaye, hizmet (gıda, su ve odun) ve ekosistem faydaları (toprak sağlığı ve iklimin düzenlenmesi gibi) sağlayan doğal varlıkların (hava, toprak ve su) paylarına yatırım yapmaktan oluşur. En bariz yatırım gibi görünmese de, ormanlar ve tarım arazileri genelindeki bu devasa pazara yatırım yapmak potansiyel olarak kazançlı.
Neden doğal sermaye paylarına yatırım yapmalısınız?????
1. Doğal sermaye stoklarına yatırım yapmak olumlu arz ve talep dinamiklerinden faydalanır🇧🇷
Artan popülasyonlar daha fazla gıdaya, lif ve oduna ihtiyaç duyacaktır. Bu mahsullere olan talep de ekonomik döngüler boyunca sabit kalır. Ancak gıda, lif ve kereste talebi arttıkça dünyanın bazı yerlerinde kereste ve tarım arazileri arz kısıtlamalarıyla karşı karşıya kalıyor. Örneğin, ormansızlaşma ve sürdürülemez yönetimle mücadele etmek amacıyla, geri kalan doğal ormanlar ve otlaklar, biyolojik çeşitlilik ve iklimin korunması amacıyla giderek daha fazla korunmaktadır. Dünya çapında tarım arazileri kayboluyor toprak bozulması.
2. Doğal sermaye stoklarına yatırım yapmak iyi faydalar sağlar🤑
Çünkü kereste ve tarım arazileri, stoklara yatırım yapmak gibi geleneksel varlık sınıflarıyla düşük korelasyona sahiptir. bonos, portföyümüzün çeşitliliğini artırabilir ve riske göre ayarlanmış getirilerini iyileştirebilir. Sonuçta kereste ve tarım arazilerine yapılan yatırım getirilerinin bir kısmı, piyasa hareketlerinden bağımsız olarak biyolojik büyüme yoluyla elde ediliyor. Karbon kredisi kazanmak ve karbon yakalama ve depolama gibi ekosistem hizmetleri için ödeme almak, ilişkisiz getiriler için ek kaynaklar sağlar.
3. Doğal sermaye stoklarına yatırım enflasyona direnir????
Ayrıca kereste ve tarım arazileri de diğer gayrimenkul varlıklar gibi enflasyona karşı koruma sağlıyor. Performansı enflasyonla pozitif ilişkilidir çünkü birçok emtia (gıda ve inşaat malzemeleri), Tüketici Fiyat Endeksi gibi enflasyon ölçümlerinin bileşenleridir (IPC). Kereste ve tarım arazileri de cazip getiriler ve sağlam bir gelir kaynağı sağlar. Ek olarak, nüfus artışı gibi uzun vadeli trendler tarafından yönlendirildikleri ve bu ürünlere olan talebin nispeten sabit olması nedeniyle, ekonomik gerileme sırasında değerlerini koruma eğilimindedirler.
4. Doğal sermaye paylarına yapılan yatırım çevreyle işbirliği yapar🌍
Doğal sermaye stoklarına yatırım yapmak, insanların küresel sürdürülebilirlik çözümlerine olumlu katkıda bulunmasına, iklim direncini artırmasına ve gezegenimizin havasını, toprağını, suyunu ve biyolojik çeşitliliğini iyileştirmesine olanak tanır. Örneğin ormanlar ve topraklar karbon toplama ve depolama konusunda doğal kapasiteye sahiptir. Küresel ölçekte toprak, bir karbon yutucu görevi görüyor ve iklim değişikliğine karşı önemli bir savunma görevi görüyor. Fosil yakıtların yakılmasıyla açığa çıkan miktarın üçte biri olan yaklaşık 2.600 milyar ton CO2, her yıl ormanlar tarafından emiliyor.
Doğal sermaye hisselerine yatırım yapmak karbon döngüsüyle işbirliği yapar. Kaynak: Konsept
Bu fırsattan nasıl yararlanırız?🎇
Bir tahmine göre 350 milyar dolara kadar yeni yatırımlars Doğal ekosistemlerin korunması ve restorasyonu da dahil olmak üzere, 2030 yılına kadar sürdürülebilir gıda ve arazi kullanım sistemlerine ulaşmak için her yıl. Bu, gezegenin gelişimi için hayati önem taşıyan hisse senetlerine yönelik harika bir yatırım fırsatıdır.
Küresel gıda ve arazi kullanım sistemlerinin gizli maliyetleri. Kaynak: foodandlandusecoalition.org
Şimdi, kereste ve tarım arazisi stoklarına yatırım yapmanın tüm portföy faydalarından yararlanmak için, ya doğrudan bunlara yatırım yapmalıyız ya da ormancılık ve tarım arazilerine yatırım yapan ve bunları yöneten özel fonlara yatırım yapmalıyız. Maalesef bireysel yatırımcılar için oldukça zor (yani biz...). Bu yüzden bir sonraki en iyi alternatifi aramalıyız: yatırım yapmak GYO kereste ve tarım arazileri bulunmaktadır. ABD'de halka açık dört kereste GYO'su bulunmaktadır: Weyerhaeuser (WY), Rayonier (RYN), PotlatchDeltic (PCH) ve CatchMark Timber Trust (CTT). Tarım arazisi GYO'ları genellikle tarım arazilerini satın alır ve daha sonra çiftçilere kiralar. ABD'de halka açık olanlardan ikisi Tarım Arazisi Ortaklarıdır (FPI) ve Gladstone Ülkesi (KARA). Bu iki hisse senedi orman kuzenlerine göre nispeten daha değişkendir. Ne yazık ki, daha iyi çeşitlilik sunan bir tarım arazisi ETF'si yok.
Alternatif olarak iShares Global Timber & Forestry ETF'sine (AHŞAP). Bu çeşitlendirilmiş ETF, Timberland GYO'larından kağıt ve ambalaj şirketlerine kadar değer zinciri boyunca yatırım yapıyor.
Dikkatli olun, çünkü GYO'lar hisse senedi gibi işlem görüyor, bu da borsa ile pozitif korelasyon eğiliminde oldukları anlamına geliyor. Bu mükemmel bir korelasyon değil, bu yüzden hala bazı çeşitlendirme faydaları sunuyorlar. Ancak tarım arazilerine ve kereste stoklarına yatırım yapmak kadar değil. Özel sermayenin yavaş yavaş demokratikleşmesi ve perakende yatırımcılara açılması gibi, gelecekte kereste ve tarım arazilerine doğrudan yatırımın da kitlelere sunulacağı bir zaman gelecektir. Artık bunların ne olduğunu ve faydalarını bildiğimize göre yatırım yapmak için daha iyi bir konumdayız.😎