Nais mo bang mamuhunan, ngunit sa parehong oras ay natatakot ka sa anumang krisis o paggalaw ng presyo na hindi mo makontrol? Ang isang permanenteng portfolio, tulad ng ipinahihiwatig ng pangalan, ay isang portfolio idinisenyo upang mapaglabanan ang anumang pagkakataon at mapanatili ito. Ang mga pagbalik nito ay sapat na kasiya-siya upang pahalagahan ang pagbuo ng isa. Kung ikaw ay dalubhasa, isang bagong kabahagi, o isang taong nag-aalala tungkol sa pagprotekta ng kanilang pera, panonood na lumago ito, at pag-alis, ang artikulong ito ay para sa iyo.
Ang mga permanenteng pitaka ay napatunayan na epektibo sa mga nakaraang dekada. Napakarami, na maraming mga namumuhunan ang natapos na pumili upang tularan ang operasyon nito, na gumagamit ng iba't ibang mga uri ng mga modelo. Mula sa mas detalyado, sa mas simple, sila ay ipinanganak bilang isang mahusay na solusyon upang madagdagan ang kapital sa isang napapanatili at pare-pareho na paraan, pagrerehistro ng napakakaunting mga negatibong panahon, at may napakababang pagkawala ng halaga.
Ano ang isang Permanent Portfolio?
Ang isang Permanenteng Portfolio ay isang pangmatagalang sistema ng pamumuhunan na ang pinagbabatayan ng ideya ay ang perpekto balanse sa pagitan ng maximum na kakayahang kumita at minimum na peligro. Masasabing hindi ito nangangailangan ng pangangasiwa at ang operasyon ay awtomatiko. Nakasalalay sa kung paano ito nabubuo, isasaalang-alang nito ang ilang mga parameter o iba pa, kahit na magkapareho ang pangkalahatang ideya. Ang isa upang mapanatili ang isang tiyak na porsyento na nakalaan sa mga seguridad na nag-uulat ng kita sa pagitan ng lahat ng mga ito regular at taunang. Kapag ang ilan ay "natalo o nabigo," ang iba ay mag-uulat ng mga natamo. Bilang karagdagan, iuulat nila ang balanseng mga benepisyo sa pangunahing mga haligi na maaaring hanapin ng bawat mamumuhunan.
- Solidity: Ito ay binuo sa isang paraan na may kakayahang dagdagan ang halaga nito sa mga oras ng kaunlaran (paano ito kung hindi man). Gayundin sa mga oras ng kawalan ng katiyakan at / o paghihirap. At kahit na sa mga oras ng recession ng pang-ekonomiya at / o stock market, ang pagganap nito ay pinakamainam, pinapaliit ang pagkalugi at kahit na bumubuo ng mga pagbalik.
- Pagiging simple: Napakadaling maunawaan ang konstitusyon nito na kahit ang mga taong may kaunting kaalaman sa pananalapi ay maaaring isakatuparan ito. Maaari din itong maging isang kaluwagan para sa mga taong hindi namamahala na magkaroon ng kasiya-siyang paglago sa paglipas ng panahon.
- Coverage: Anuman ang senaryo, maging sa mga kapaligiran ng inflation, deflasi, krisis, recession at depression, sakop ito ng mga halagang bumubuo rito. Ito ay salamat sa ang katunayan na ang bawat seguridad ay gumaganap bilang isang kalasag at driver ng mga pagbalik na maaari nitong makamit sa bawat sitwasyon. Sa ganitong paraan, ang kabisera ay protektado ng porsyento na inilalaan sa halagang tumataas sa halaga.
- Kakayahang sumukat: Sa pamamagitan ng pagtaas ng halaga nito sa isang regular at pare-pareho na paraan, sanhi nito na sa pangmatagalang ang pagtaas ng pera ay mas malaki at mas malaki. Ito ay sanhi ng exponential paglaki ng kapital, na kung saan ay karaniwang ang pangunahing layunin na hinabol.
Harry Browne Permanenteng Wallet
Posibleng ang pinakakilala sa lahat umiiral na mga kumbinasyon ng permanenteng mga portfolio. Si Harry Browne ay isang Amerikanong politiko, manunulat, at analista sa pananalapi. Naging malaki ang kanyang kapalaran noong pagsulat at pamumuhunan noong 70s sa mga pamilihan sa pananalapi. Siya ang lumikha ng sistemang komposisyon ng groundbreaking portfolio na ito.
Sa kabila ng kung gaano kahusay gumana ang kanyang system, ang pag-aalinlangan ng mga tao bilang isang resulta ng kawalan ng tiwala ay sanhi sa kanila upang hindi ganap na maniwala sa kanyang pamamaraan sa una, at kahit na ilang matapos na pumanaw si Browne. Sinabi niya na ang ekonomiya ay batay at palaging matatagpuan sa paligid ng 4 na magkakaibang mga estado. Minsan nanaig ang isa o iba pa.
Ang 4 na estado kung saan matatagpuan ang ekonomiya
- Implasyon: Ang pera sa sirkulasyon ay mas malaki kaysa sa kinakailangan upang mabili ang mga produkto. Nagreresulta ito sa presyo ng mga produktong nagsisimula nang tumaas. Sa pamamagitan ng pagtaas ng mga presyo, nagiging sanhi ito ng pagkasira ng pera, iyon ay, tumatagal ng mas maraming dami upang makabili ng isang bagay. Nahaharap sa pagkawala ng halaga ng pera, ginto ay may gawi na tumugon nang mahusay sa pagtaas ng presyo nito. Iyon ang dahilan kung bakit ito tinawag na halaga ng kanlungan, at ito ang lugar kung saan kaakit-akit na magkaroon ng isang bahagi ng kapital sa senaryong ito.
- Deflation: Ang senaryong ito ay ang kabaligtaran ng inflation. Ang presyo ng mga produkto ay bumababa, at ang mga rate ng interes ay may posibilidad na bumaba. Sa mga kasong ito kagiliw-giliw na magkaroon ng mga bonus dati binili. Tulad ng naibigay na bago, mas mataas ang mga rate ng interes kaysa sa mga kasalukuyan. Ang presyo na binayaran para sa kanila ay may kaugaliang maging mas mataas, dahil ang mga kasalukuyang nag-aalok ng napakakaunting.
- Bonanza: Ang lahat ay nasa mabuting kalusugan sa ekonomiya, ang kredito ay dumadaloy, mayroong paglago, ang mga pamilya ay may pagkatubig, at ang mga stock sa pangkalahatan ay tumataas sa mga rate na mas mataas kaysa sa totoong paglago na mayroon. Ang mga assets na pinakamataas na pagtaas ay mga stock.
- Krisis sa pera: Ang sandali kung saan ang isang malaking bahagi ng kredito ay sarado ng mga Bangko, mayroong isang kakulangan ng pagkatubig, kapwa para sa mga kumpanya at pamilya. Ito ang estado na maaaring humantong sa isang pag-urong, o mas seryoso sa isang depression. Ang panahong ito ay karaniwang panandalian, kaya't ang isang pangmatagalang pokus na portfolio ay hindi dapat magdusa ng labis. Sa oras na ito ang pinakamahalagang pag-aari ay nangyayari sa pera.
Pag-iba-iba ng isang Harry Browne-style Permanent Portfolio
Sa kasong ito, ang kapital ay ipinamamahagi at namuhunan tulad ng sumusunod:
- 25% sa Ginto: Upang matalo ang implasyon.
- 25% sa Mga Pagbabahagi: Upang manalo sa mga oras ng kasaganaan.
- 25% sa Mga Bonus: Upang matalo ang deflasyon.
- 25% sa Maikling Term na Inayos na Kita: Upang magkaroon ng cash na magagamit sa mga oras ng krisis.
Ang isa sa mga pinaka komportableng paraan upang mamuhunan ngayon ay ang ETF (Exchange Traded Fund, para sa acronym nito sa English). Pinapayagan kaming mag-index sa alinman sa 4 na naunang nabanggit. Sa ganitong paraan, makakaya nating makaya ang pag-uugali ng anumang paggalaw ng presyo na nagaganap sa bawat security.
Pagkalipas ng isang taon, ang mga porsyento ay magkakaiba, at ang ideya ay upang muling balansehin ang portfolio at bumalik upang makagawa ng pantay na pamamahagi. Sa ganitong paraan, mapapalambot namin ang bahagi ng pag-aari na pinaka-nagbigay, at ang may pinakamasamang pagganap ay papalakasin.
Mayroong iba't ibang mga paraan upang bumuo ng isa, depende sa rehiyon kung saan matatagpuan ang namumuhunan at ang kanilang mga kagustuhan. Bagaman maaari kaming kumuha ng mga pandaigdigang pag-aari at benchmark, tulad ng World Index para sa mga stock, ang perpekto para sa ganitong uri ng pamumuhunan ay mga lokal na assets. Sa ganitong paraan, mawawala ang peligro ng pera, at bagaman ang kita ay naiiba depende sa taon, palaging may posibilidad na maging positibo.