Tipos de derivativos financeiros que você deve conhecer

Dada a grande evolução e crescimento dos investimentos financeiros até o momento e ao longo dos anos, muitos investidores têm usado diferentes instrumentos financeiros para atingir seus objetivos lucrar com os investimentos no setor financeiro.

Neste artigo, classificaremos os derivativos financeiros mais comuns e utilizados atualmente nos diversos mercados mundiais, por se tratarem de instrumentos muito populares e conhecidos por qualquer investidor do setor de investimentos.

Derivativos consistem em instrumentos financeiros cujo valor deriva da flutuação ou movimento dos preços em outro ativo, denominado “ativo subjacente”. O ativo subjacente com o qual é operado costuma ser muito variado ou diferente, como ações de empresas, moedas, índices de ações ou matérias-primas, entre muitos outros disponíveis.

Em suma, um derivado é um contrato a termo com o qual os detalhes e as condições são estabelecidos no momento da contratação, enquanto a troca efetiva ocorre ou ocorre em um momento futuro ou no vencimento do contrato.

Um fato muito importante em relação a esses produtos financeiros é que estão sujeitos a alavancagem, ou seja, para investir neles precisaremos de um valor ou valor reduzido em relação à sua aquisição normal, portanto os resultados destes serão multiplicados tanto positiva quanto negativamente.

Há uma infinidade de derivativos financeiros e suas modalidades, abaixo, vamos focar e analisar os seguintes tipos:

Os futuros

Futuros são contratos ou acordos em que se estabelece a troca de uma quantia fixa de um ativo estabelecido em data futura ou com vencimento específico, por um preço acordado antecipadamente ou previamente. Com futuros, podemos adotar dois tipos de posições:

• Posição longa: este é o que aceita o comprador de futurosEm outras palavras, uma vez que o contrato ou acordo expirou, você teria o direito de receber o ativo subjacente. Existe também a possibilidade de o comprador fechar sua posição no mercado antes do vencimento, ou seja, vender o futuro antes do vencimento e, assim, liberar a obrigação.
• Posição curta: é aquele aceito pelo vendedor de futuros, ou seja, é aquele que se compromete a entregar o ativo-objeto no vencimento ao preço estabelecido ou pactuado em contrato. Como no caso anterior, você também pode entregar essa posição antes de seu vencimento.

Os Mandados

Os warrants são um produto negociável que tem um acréscimo direito de comprar ou vender um certo ativo a um preço definido e um período específico. O adquirente do warrant terá o direito, mas não a obrigação, de comprar ou vender o subjacente na data de vencimento.

O exercício ou não do direito será influenciado pelo preço naquele momento do ativo subjacente com o preço de exercício.

• Garantias de compra: o titular do contrato comprará o ativo-objeto ao preço definido no exercício. Caso o preço seja superior ao do ano, será liquidado com crédito ao titular pela diferença resultante entre os dois preços.
• Mandados de venda: o titular do direito venderá o ativo subjacente ao preço de exercício. Caso o preço seja inferior, o acordo será liquidado pagando a diferença entre os dois preços.

Dependendo do exercício do contrato ou do acordo, os warrants podem ser do tipo americano (podem ser executados ao longo da vida do mandato até ao seu vencimento) ou do tipo europeu (só podem ser exercidos no vencimento ou vencimento).

As opções

As opções consistem em um contrato ou acordo, onde o comprador adquire um direito e o vendedor uma obrigação, de um determinado valor sobre um ativo subjacente em um prazo ou vencimento previamente estipulado.

O prêmio é o preço ou comissão que o comprador tem pela obtenção daquele direito de compra com as características pactuadas. Uma vez atingido o prazo de vencimento ou execução, ambos podem valorizar a opção e exercê-la ou não dependendo do preço acordado e do preço de mercado atual.

Dependendo de quando as opções podem ser exercidas, também temos dois tipos, a opção europeia (só pode ser executada no vencimento da opção) e a opção americana (pode ser exercida a qualquer momento até o termo da opção) .

Opções binárias

Se você ainda não sabe Quais são as opções binárias preste atenção ao seguinte. Ações binárias são um tipo de derivativo financeiro que se tornou muito popular nos últimos anos devido à facilidade de negociação (também envolvem alto risco).

Ações binárias são caracterizadas porque são um tipo de investimento baseado em tudo ou nada, isto é, se o trader acertar a previsão que ele fez, ele ficará com uma porcentagem do investimento, mas caso a previsão esteja errada, nada será feito.

Essas operações podem ser realizadas em ambas as direções de negociação, ou seja, compra ("CALL") ou venda ("PUT"). Uma vez que o ativo e a direção da operação tenham sido selecionados, o tempo de expiração da opção deve ser escolhido (a maioria das corretoras permite operações de 60 segundos, 5 minutos, etc.).

Trocas

Um swap consiste em um contrato financeiro entre duas partes onde elas concordam em trocar fluxos de caixa com uma fórmula e especificações específicas. Essas modalidades são contratos sob medida ou específicos para atender necessidades específicas e complexas.

Os acordos ou contratos de swap possuem especificações sobre as moedas, taxas de juros aplicáveis ​​e a data de câmbio ou vencimento da operação, bem como a fórmula e especificações técnicas acordadas no contrato.

tipos Os swaps mais comuns são sobre a taxa de juros e a taxa de câmbio das moedas, portanto, este derivativo financeiro é um produto complexo e não adequado para todos os tipos de investidores, uma vez que carrega um alto risco e exposição a mercado financeiro.

Contratos por diferença ou CFD's

Contratos por diferença ou CFD's (Contratos por diferença) são acordos em que o investidor e uma instituição financeira concordam em trocar pela diferença entre o preço de venda e compra de um determinado ativo subjacente, por exemplo, ações, índices, ações, matérias-primas e juros taxas, entre outros.

Por se tratarem de produtos ou modelos não específicos, os investidores devem considerar todas as particularidades e riscos que podem apresentar com cada ativo subjacente e cada operação em particular. Esse derivativo financeiro também usa alavancagem, portanto, devemos considerar o risco de existir, pois pode causar perdas maiores do que o capital depositado na corretora.