3 maneiras de gerar renda passiva em Defi

Parece que ainda não conseguimos recuperar da grande queda em que estivemos imersos desde o início deste ano de 2022. Foi um ano bastante difícil conseguir gerar lucros com a compra de criptomoedas, uma vez que a situação geopolítica é nada bom. Mas não é desculpa, porque o Defi Eles não descansam. Veremos neste treinamento sobre criptomoedas como podemos gerar renda passiva com nossas criptomoedas através de 3 maneiras de fazer isso.

1. Empréstimos de criptomoeda (empréstimos)

A primeira estratégia deste treinamento em criptomoeda são os empréstimos em criptomoeda. Mais conhecidos como Lending em inglês, eles nos permitem depositar nossos ativos criptográficos em plataformas de empréstimo criptográfico para atuarmos como mutuários em troca de um pagamento regular de juros. Os pagamentos desses empréstimos podem ser feitos diariamente, semanalmente ou mensalmente. É uma boa forma de gerar renda passiva em nossos ativos criptográficos porque, ao mesmo tempo, também permitimos que outras pessoas tenham acesso a empréstimos em criptomoedas para criar estratégias de investimento em Defi. As plataformas mais populares para empréstimos de criptomoeda são protocolos como Aave o Compound. Podemos encontrar diferentes tipos de empréstimos criptográficos:

Empréstimos garantidos

Os empréstimos garantidos são os mais populares. Precisaremos de uma criptomoeda depositada que será usada como garantia do empréstimo. A maioria das plataformas exige sobrecolateralização, o que significa que os mutuários só podem aceder a uma determinada percentagem da garantia depositada. Normalmente é inferior a 90% do valor do empréstimo. Quanto menor for o rácio entre empréstimo e valor (LTV), menor será a taxa de juro. Teremos também menos risco de sofrer a liquidação do nosso empréstimo.

Linha de crédito de criptomoeda

Algumas plataformas oferecem uma linha de crédito para criptomoedas, em vez de oferecer um empréstimo tradicional com prazo pré-determinado. Este é um tipo de empréstimo garantido que permite aos usuários tomar emprestado uma determinada porcentagem da garantia depositada, mas não há prazos de reembolso definidos. Por sua vez, os usuários pagam apenas juros sobre os fundos sacados.

Empréstimos não garantidos

Os empréstimos sem garantia não são tão populares no ensino de criptomoedas, mas funcionam de forma semelhante aos empréstimos pessoais. Os mutuários devem preencher um pedido de empréstimo, passar por uma verificação de identidade e realizar um teste de solvabilidade para serem aprovados. Estes empréstimos são os que apresentam maior risco de perda para os credores, dado que não há garantia de liquidação em caso de não pagamento.

Empréstimos instantâneos

Os empréstimos instantâneos geralmente estão disponíveis em bolsas de criptomoedas e são empréstimos instantâneos. Ou seja, as criptomoedas são emprestadas e devolvidas na mesma transação. Esses empréstimos são os mais arriscados de todos e geralmente são usados ​​para aproveitar oportunidades de arbitragem de mercado. Um exemplo claro seria uma compra de criptomoeda a um preço mais baixo numa bolsa seguida de uma venda instantânea a um preço mais elevado noutra bolsa, tudo dentro da mesma transação.

2. Bloqueie nossas criptomoedas em pools de staking

Vamos ver a segunda opção que ensinaremos neste treinamento sobre criptomoeda. Staking é o principal mecanismo de segurança utilizado por blockchains que utilizam PoS (Proof of Stake ou Prova de Validação em espanhol), como Ethereum, Avalanche ou Solana. Ao bloquear nossos tokens em uma blockchain, ajudamos a tornar essas blockchains mais seguras. Em troca, recebemos uma pequena porcentagem dos novos tokens gerados, além de uma parte das taxas de validação da transação.

Esta opção de geração de renda passiva é possível com tokens blockchain como ETH, AVAX, SOL ou DOT ou com tokens de protocolo como CRV, SUSHI, UNI… Porém, os tokens de protocolo não têm a função de proteger a rede. Os tokens do protocolo Defi fornecem incentivos para os detentores que bloqueiam seus tokens a longo prazo e permitem votação na governança do protocolo. A rentabilidade depende do protocolo, variando de 5% na ETH a 13,5% no Polkadot. A maior desvantagem que podemos encontrar ao bloquear nossos tokens em pools de piquetagem são os tempos de bloqueio, que podem variar de um protocolo para outro. Atualmente, um dos protocolos DeFi mais famosos para piquetagem é Lido. Ao bloquear os tokens em sua plataforma, obtemos um token apostado (como stETH), que podemos usar em outras aplicações DeFi.

3. Fornecer liquidez (LPs)

Vejamos a terceira e última opção para gerar renda passiva com esse treinamento em criptomoeda. Fornecer liquidez é um dos processos mais importantes no cenário de câmbio descentralizado (DEX). Sem liquidez, os DEXs e os protocolos do ecossistema criptográfico não poderiam funcionar. Um provedor de liquidez, também conhecido como formador de mercado, é alguém que fornece suas criptomoedas a uma plataforma para auxiliar na descentralização. Em troca, são recompensados ​​com as comissões geradas pelas negociações naquela plataforma, o que pode ser considerado uma forma de renda passiva. É importante ressaltar que os ativos disponibilizados ficam bloqueados na plataforma enquanto o usuário decidir fornecer liquidez.

Como podemos fornecer liquidez?

Para fornecer liquidez, um protocolo pode parecer uma odisseia à primeira vista, mas seguindo alguns passos simples veremos como é simples no final:

1. Um novo par de tokens é registrado primeiro, criando assim um novo mercado para esse par de tokens. Isso cria um pool de liquidez (mais conhecido como Pool de Liquidez) para este par de tokens, ao qual os usuários podem fornecer liquidez.
2. Depois que o provedor de liquidez (LP) fornece liquidez ao par, ele recebe tokens LP que representam a quantidade de liquidez que forneceu.
3. A partir daí, quando ocorre uma operação associada a um Pool de Liquidez específico, é cobrada uma comissão de 0,3% sobre a operação ao usuário que a realiza. Estas comissões são distribuídas proporcionalmente entre os detentores dos tokens LP que contribuíram com liquidez para o pool em questão.

Um dos benefícios que o fornecimento de liquidez aos protocolos nos proporciona é a possibilidade de retirar as criptomoedas com as quais contribuímos sempre que quisermos dos pools de liquidez. Por outro lado, como vimos anteriormente, nos pools de Staking por vezes têm um período de desbloqueio a partir do momento em que solicitamos o desbloqueio dos tokens. Por fim, existem riscos de perdas impermanentes (perda inpermanente traduzida para o inglês). Isto significa que a nossa posição no pool de liquidez pode cair momentaneamente de valor durante as flutuações do mercado, à medida que os saldos de cada ativo flutuam. Nesse sentido, a escolha de pools com alta liquidez reduzirá o risco de perdas impermanentes. No entanto, eles geralmente oferecem retornos mais baixos.

Conclusões deste treinamento sobre criptomoeda

Depois de revisar este treinamento sobre criptomoedas sobre formas de gerar renda passiva, queremos lembrar que devemos monitorar de perto os protocolos que fornecem liquidez ou bloqueiam nossas criptomoedas. Um dos principais fatores a ter em conta é a liquidez dos pools onde vamos depositar os nossos ativos. Retornos elevados podem parecer bons, mas também perigosos, visto que esses pools podem nem sempre ter liquidez suficiente para nos permitir liquidar nossos tokens. Recomendamos também que quando você for desbloquear seus tokens em pools de staking, dependendo do período de desbloqueio que eles possuem, analise um gráfico para prever o momento certo para desbloquear nossos tokens, a fim de aproveitar para desbloqueá-los quando estiverem valorizando. Você pode consultar a página Recompensas para saber mais sobre o ecossistema blockchain com pools de piquetagem disponíveis.