Dit jaar heeft de inflatie het beleggen in aandelen en obligaties negatief beïnvloed. Beleggers zijn zich dus steeds meer gaan richten op alle soorten activa, van private equity tot beleggingen in vastgoedaandelen. Sommige alternatieve beleggingscategorieën zijn er echter in geslaagd een veel lager profiel te behouden. Sommige bieden het soort voordelen waar we nu naar op zoek zijn. Laten we dus eens kijken naar deze alternatieven voor het beleggen in aandelen, omdat we erin kunnen beleggen.
Auteursrecht op muziek🎼
Je bent waarschijnlijk al bekend met muziekauteursrecht. Het is de manier waarop mensen in de muziekindustrie worden betaald, gegenereerd op basis van de soorten royalty's die nodig zijn voor het maken van een nummer. De meest voorkomende zijn streamingrechten, die worden betaald telkens wanneer een nummer op een platform zoals Spotify of Apple Music wordt beluisterd. Het is een goed moment om in muziek te investeren, omdat digitale streaming de afgelopen tien jaar een grote vlucht heeft genomen, waardoor muziek weer lucratiever is geworden. En omdat de uitgaven aan muziek niet bepaald gecorreleerd zijn met het consumenteninkomen, zijn royalty's doorgaans afgeschermd van de risico's van recessie of inflatie. We kunnen profiteren van dit alternatief voor beleggen in aandelen door te kijken naar beursgenoteerde songfondsen zoals Fonds Hipgnosis Liedjes (SONG) om te profiteren van deze rechtenstromen en de langetermijninkomsten die ze opleveren, of stel je eigen muziekcatalogus samen via platforms zoals ANote Muziek o Royalty-uitwisseling. Houd er rekening mee dat de inkomstenstroom de eerste paar jaar hoger zal zijn en zich vervolgens geleidelijk zal stabiliseren op een stabiel, lager niveau, vergelijkbaar met lijfrentes.
Hypothetische inkomsten uit de rechten op een nummer. Bron: MusicRoyaltiesSinc
Koolstofkredieten🎟️
Als je van mening bent dat bedrijven hun ecologische voetafdruk drastisch moeten verkleinen, stellen CO2-credits ons in staat ons geld in deze alternatieve belegging in aandelen te steken. Een koolstofkrediet geeft een bedrijf het recht om één ton koolstofdioxide of het equivalent daarvan uit te stoten. Ze krijgen een vast aantal credits die ze in de loop van de tijd verbruiken, en ze moeten meer credits kopen (of een enorme boete krijgen) als ze meer CO2 uitstoten dan hun credits toestaan. Europa heeft momenteel de grootste markt voor koolstofkredieten, aangezien het EU-emissiehandelssysteem de prijs van koolstof bepaalt op basis van vraag en aanbod van kredieten. De wetgeving vermindert jaarlijks automatisch het aanbod van credits, wat betekent dat de prijs van carbon credits zich gedraagt als die van grondstoffen. En hoewel de koolstofmarkt kan worden beïnvloed door externe economische factoren, heeft deze niet veel correlatie met de aandelenmarkten, waardoor het een goed instrument is om onze portefeuilles te diversifiëren.
De eenvoudigste manier om te profiteren van dit alternatief voor koolstofkredietaandelen is via ETF's, zoals KraneShares Global Carbon Strategy ETF (KRBN), SparkChange Fysieke koolstof EUA ETC (CO2), of Wijsheidsboom Koolstof (KARPER).
Wijn🍷
Op vrijdagavond genieten van een goede fles Rioja-wijn terwijl je de Fi-nieuwsbrief leest is een geweldig plan, maar het kan ook een geweldige investering zijn… Dit is het volgende beleggingsalternatief in aandelen. Als u in wijn wilt beleggen, is dat omdat u denkt dat uw fles wijn over vijf jaar meer waard zal zijn, vergelijkbaar met beleggen in vastgoedaandelen. Maar net als bij onroerend goed kan het zeer winstgevend zijn, vooral omdat de groei van de vraag en het beperkte aanbod van kwaliteitswijn hebben bijgedragen aan de toenemende winstgevendheid in de afgelopen twintig jaar. Kijk maar naar de index Liv-ex 1000: De index, die de 1.000 meest verhandelde wijnen wereldwijd volgt, heeft zijn waarde alleen al het afgelopen jaar met 26% zien stijgen, waardoor de S&P 500 met bijna 40% werd overtroffen.
Liv-ex Fine Wine 1000 Index Bron: Liv-ex.com
De prijzen voor goede wijn zijn historisch gezien minder volatiel dan de aandeleninvesteringsprijzen, wat betekent dat ze dienen als een goede dekking in tijden van inflatie. Het helpt ook dat wijn in sommige regio’s is vrijgesteld van vermogenswinstbelasting. En het is niet nodig om een eigen wijnmakerij te hebben om te investeren: platforms zoals Twintig, Vinovest y Cult Wijn Investering Ze bieden specifieke fondsen.
Financiering van rechtszaken👨⚖️
Dit is het definitieve alternatief voor beleggen in aandelen: we kunnen er altijd voor kiezen om rechtszaken als derde partij te financieren in een proces dat procesfinanciering heet. Dit betekent dat we de toegang tot het rechtssysteem verbeteren voor mensen die niet over voldoende financiële middelen beschikken, terwijl we ons potentieel een goed rendement bieden. Wij verstrekken kapitaal aan de eiser die bij de rechtszaak betrokken is, in ruil voor een deel van de schikking of betaling. Het resultaat van ons alternatief voor aandelenbelegging is binair en lijkt sterk op het beleggen in opties. Als de eiser de rechtszaak verliest, verliezen wij onze investering. Maar als de eiser wint, winnen wij een deel van de claim, dat aanzienlijk groter zal zijn dan de kosten van de rechtszaak.
Financiering versus het bedrag van de vordering in een typisch geval. Bron: Burford Capital
Diversificatie is belangrijk bij de financiering van rechtszaken, en het loont de moeite om op elk moment een portefeuille met meerdere zaken te hebben. Maar de onderzoeksresultaten zijn doorgaans niet gecorreleerd met de aandelenmarkten, wat kan helpen de algehele volatiliteit van onze portefeuilles te verminderen. En aangezien rechtszaken doorgaans binnen een jaar of twee worden opgelost, zit ons kapitaal niet zo lang vast als bijvoorbeeld aan wijn. We kunnen investeren in beursgenoteerde bedrijven die gespecialiseerd zijn in procesfinanciering, zoals Burford Capital, of we kunnen onze eigen portefeuille opbouwen via platforms voor procesfinanciering zoals Axia-financier o LexAandelen.