Jenis derivatif kewangan yang harus anda ketahui

Memandangkan evolusi dan pertumbuhan pelaburan kewangan yang hebat sehingga kini dan selama bertahun-tahun, banyak pelabur telah menggunakan instrumen kewangan yang berbeza untuk mencapai objektif anda untuk menjana keuntungan dari pelaburan di sektor kewangan.

Dalam artikel ini, kami akan mengklasifikasikan derivatif kewangan yang paling biasa dan digunakan di pasaran dunia yang berbeza, kerana ini adalah instrumen yang sangat popular dan diketahui oleh mana-mana pelabur di sektor pelaburan.

Derivatif terdiri daripada instrumen kewangan yang nilainya berasal dari turun naik atau pergerakan harga pada aset lain, disebut sebagai "aset pendasar". Aset asas yang dengannya ia beroperasi biasanya sangat bervariasi atau berbeza, seperti saham syarikat, mata wang, indeks saham atau bahan mentah, antara lain banyak yang ada.

Ringkasnya, derivatif adalah kontrak hadapan dengan mana perincian dan syarat ditetapkan pada masa perjanjian, sementara pertukaran efektif berlaku atau berlaku pada masa akan datang atau pada masa tamat kontrak.

Fakta yang sangat penting mengenai produk kewangan ini adalah dikenakan leverage, iaitu, untuk melabur di dalamnya kita akan memerlukan jumlah atau jumlah yang lebih rendah dibandingkan dengan pemerolehan biasa mereka, sehingga hasilnya akan berlipat ganda baik secara positif dan negatif.

Terdapat banyak derivatif kewangan dan kaedahnya, di bawah ini, kami akan memfokuskan dan menganalisis jenis berikut:

Masa Depan

Niaga hadapan adalah kontrak atau perjanjian di mana pertukaran sejumlah aset tetap yang ditetapkan pada tarikh masa depan atau tamat tempoh tertentu, dengan harga yang dipersetujui sebelumnya atau sebelumnya. Dengan niaga hadapan kita boleh menggunakan dua jenis kedudukan:

• Kedudukan panjang: inilah yang menerima pembeli niaga hadapanDengan kata lain, setelah kontrak atau perjanjian itu tamat, anda berhak menerima aset yang mendasari. Ada juga kemungkinan bahawa pembeli akan menutup posisinya di pasar sebelum kedaluwarsa, iaitu menjual masa depan sebelum kedaluwarsa dan dengan demikian membebaskan dirinya dari kewajiban.
• Kedudukan pendek: inilah yang diterima oleh penjual niaga hadapan, iaitu, pihak yang bersetuju untuk menyerahkan aset pendasar pada masa matang pada harga yang ditentukan atau dipersetujui dalam kontrak. Seperti dalam kes sebelumnya, anda juga dapat memberikan kedudukan tersebut sebelum berakhir.

Waran

Waran adalah produk yang boleh dirunding yang mempunyai tambahan hak untuk membeli atau menjual aset tertentu pada harga yang ditetapkan dan jangka masa tertentu. Pembeli waran akan mempunyai hak, tetapi bukan kewajiban, untuk membeli atau menjual yang mendasarinya pada tarikh luput.

Adakah atau tidak menggunakan hak akan dipengaruhi oleh harga pada masa aset yang mendasari dengan harga pelaksanaan.

• Waran pembelian: pemegang perjanjian akan membeli aset pendasar pada harga yang ditetapkan dalam pelaksanaan. Sekiranya harganya lebih tinggi daripada harga untuk tahun ini, harga akan diselesaikan dengan kredit kepada pemegangnya untuk perbezaan yang dihasilkan antara kedua harga tersebut.
• Waran penjualan: pemegang hak akan menjual aset pendasar pada harga pelaksanaan. Sekiranya harganya lebih rendah, perjanjian akan diselesaikan dengan membayar perbezaan antara kedua harga tersebut.

Bergantung pada pelaksanaan kontrak atau perjanjian, waran tersebut boleh menjadi jenis Amerika (boleh dilaksanakan sepanjang hayat waran sehingga tamat) atau jenis Eropah (ia boleh dilaksanakan hanya pada tarikh luput atau tamat tempoh).

Pilihannya

Pilihannya terdiri daripada kontrak atau perjanjian, di mana pembeli memperoleh hak dan penjual suatu kewajiban, dari jumlah yang ditentukan pada aset pendasar dalam jangka masa atau jatuh tempo yang ditetapkan sebelumnya.

Premium adalah harga atau komisen yang dimiliki pembeli untuk mendapatkan pembelian itu dengan ciri yang dipersetujui. Setelah tempoh tamat atau pelaksanaan telah tiba, keduanya dapat menilai pilihan dan melaksanakannya atau tidak bergantung pada harga yang dipersetujui dan harga pasaran semasa.

Bergantung pada bila pilihan dapat dilaksanakan, kita juga mempunyai dua jenis, pilihan Eropah (ia hanya dapat dilaksanakan pada saat tamatnya pilihan) dan pilihan Amerika (ia dapat dilaksanakan kapan saja hingga jangka masa pilihan) .

Pilihan Perduaan

Sekiranya anda masih tidak tahu Apakah pilihan binari perhatikan perkara berikut. Saham binari adalah jenis derivatif kewangan yang menjadi sangat popular dalam beberapa tahun kebelakangan ini kerana kemudahan memperdagangkannya (ia juga melibatkan risiko tinggi).

Saham binari dicirikan kerana ia sejenis pelaburan yang berdasarkan semua atau tidak ada, iaitu, jika pedagang mencapai ramalan yang dibuatnya, mereka akan mengambil peratusan pelaburan tetapi sekiranya ramalan itu salah, tidak ada yang diambil.

Operasi-operasi ini dapat dilakukan di kedua arah perdagangan, yaitu membeli ("CALL") atau menjual ("PUT"). Setelah aset dan arah operasi dipilih, masa tamat pilihan mesti dipilih (kebanyakan broker membenarkan operasi 60 saat, 5 minit, dll.).

Pertukaran

Pertukaran terdiri daripada kontrak kewangan antara dua pihak di mana mereka bersetuju untuk menukar aliran tunai dengan formula dan spesifikasi tertentu. Modaliti ini dibuat khusus atau kontrak khusus untuk memenuhi keperluan khusus dan kompleks.

Perjanjian atau kontrak pertukaran mempunyai spesifikasi mengenai mata wang, kadar faedah yang berlaku dan tarikh pertukaran atau berakhirnya operasi, serta formula dan spesifikasi teknikal yang dipersetujui dalam kontrak.

Jenis - jenis Pertukaran yang paling biasa adalah pada kadar faedah dan kadar pertukaran mata wang, jadi derivatif kewangan ini adalah produk yang kompleks dan tidak sesuai untuk semua jenis pelabur, kerana ia berisiko tinggi dan terdedah kepada pasaran kewangan.

Kontrak untuk perbezaan atau CFD

Kontrak untuk Perbezaan atau CFD (Kontrak untuk Perbezaan) adalah perjanjian di mana pelabur dan institusi kewangan bersetuju untuk menukar perbezaan antara harga jual dan beli aset pendasar tertentu, seperti saham, indeks. Stok, bahan mentah dan minat kadar, antara lain.

Oleh kerana ini adalah produk atau model yang tidak spesifik, pelabur mesti mempertimbangkan semua kekhususan dan risiko yang mungkin mereka hadapi dengan setiap aset yang mendasari dan setiap transaksi tertentu. Derivatif kewangan ini juga menggunakan leverage, jadi kita harus mempertimbangkan risiko yang ada, kerana dapat menyebabkan kerugian lebih besar daripada modal yang disimpan kepada broker.