Dauguma investicijų kategorijų lapkričio mėn. Šiai klasifikacijai vadovauja mišrūs fondai, kuriems grąžinamosios išmokos per laikotarpį sudarė 451 milijoną eurų, vien dėl mišrių fiksuotų pajamų. Sukauptais metais mišrūs fondai pateikia kai kuriuos grynosios įplaukos vertės 2.162 milijono eurų
Kita vertus, Garantuojamos lėšos jie pirmauja lapkričio mėnesio grynųjų abonementų reitinge su 252 milijonais eurų ir per metus sukaupė 266 milijonus eurų. „Euro“ kintamosios pajamos (išskyrus Ispaniją) per mėnesį užregistravo grynuosius pasirašymus, kurių vertė 83 milijonai eurų, o per metus sukaupta 1.075 XNUMX milijonai eurų teigiamų srautų, rodo kolektyvinio investavimo įstaigų ir pensijų fondų asociacijos („Inverco“) pateikti duomenys.
Atsižvelgdami į tai, kas iš tikrųjų yra investicija į finansinį turtą, investiciniai fondai investuos savo turtą remdamiesi įvairiais parametrais, kuriuos pateikiame toliau:
- Likvidumas: bus ypač svarbu, kad jie turi šią savybę turtui, kuris investuojamas per šį finansinį produktą.
- Rizikos diversifikavimas: Tai bus strategija, naudojama apriboti skirtingų rinkų ar finansinio turto poveikį.
- Skaidrumas: Jie turi atsispindėti per investicinių fondų valdytojų išleistas brošiūras.
Investicinis fondas: komisiniai
Kadangi tai yra investicijoms skirtas produktas, bus labai svarbu išanalizuoti jo nuomos kainą. Jis atstovauja šio produkto užsakymams, kurie pasižymi tuo, kad yra daug ir įvairaus pobūdžio, nors reikia paaiškinti, kad jis taikomas ne visais atvejais. Šios išlaidos reiškia skirtingas išlaidas nuo 0,50% iki 2% apytiksliai ir tai priklausys nuo daugelio veiksnių, tokių kaip investicinio fondo, su kuriuo sudaroma sutartis, rūšies ir valdytojo politikos. Bet kokiu atveju tai yra pagrindiniai komisiniai, kuriuos galima imti už šį finansinį produktą.
- Valdymo ir indėlių mokesčiai: ar atitinkamai apmokestina valdytojas ir depozitoriumas. Jiems būdinga tai, kad jie jau atimami iš likvidacinės fondo vertės. Todėl jų išlaidų nepastebėsite tiek, kiek kitose komisijose.
- Prenumeratos ir išpirkimo mokesčiai: šiuo atveju jie gali būti naudingi valdytojui ar pačiam fondui. Skirtingai nuo ankstesnių komisinių, jie yra aiškūs, arba kas yra tas pats, jie nurašomi į jūsų taupomąją sąskaitą įforminant abonementą ar kompensaciją. Jie nėra tokie dažni, kad juos taikytumėte, tačiau bet kokiu atveju jie yra reiklesni nei pirmosios grupės. Kai kuriems investiciniams fondams pasiekti iki 2 proc.
Kita vertus, yra tikimybė, kad jie apmokestins jums kai kurias išlaidas pakeisti investicijas iš vieno skyriaus į kitą. Tai yra tame pačiame fonde, nors procentai nėra labai reikšmingi.
Aktyvus ir pasyvus fondų valdymas
Kitas aspektas, į kurį turėtumėte atkreipti dėmesį samdydami šių savybių produktą, yra valdymo tipas kad tai daroma. Ji gali būti aktyvi arba atvirkščiai pasyvi, ir jos skirtumas iš esmės yra valdyme, kurį daro jo emitentai. Esminiai skirtumai tarp vieno modelio. Kalbant apie aktyvų investicinių fondų valdymą, svarbiausia yra tai, kad finansinio turto portfelį galima pritaikyti prie bet kokio ekonominio scenarijaus, net ir nepalankiausio finansų rinkoms. Tai yra, jūs galite gauti pelningumą iš savo operacijų bet kurioje situacijoje.
Kita vertus, galima teigti, kad pasyvaus valdymo fondai yra statiškesnė. Arba kas yra tas pats, jie neturi skirtumų dėl naujų kintamųjų, kurie atsiranda ekonomikoje, o ypač finansų rinkose. Tiek fiksuotų pajamų, tiek kintamųjų ar net alternatyvių modelių. Jei viskas vyks pagal sukurtus lūkesčius, geriau samdyti pasyvius fondus. Jūs turite leisti pelnui bėgti, kol ši tendencija bus išnaudota. Jie taip pat skirsis atsižvelgiant į profilį, kurį pateikia mažasis ir vidutinis investuotojai.
Fiksuotos ar kintamos pajamos?
Tai yra amžinas klausimas, kurį investuotojai sau kelia formalizuodami vieną iš šių finansinių produktų. Turėsime visada laikytis rinkų nustatytos tendencijos ir ji ne visada bus tokia pati. Šiaip ar taip, akcijomis pagrįstos įmonės labiau linkusios gauti pelną iš portfelio. Nors dėl tų pačių priežasčių prarandama daug pinigų susidariusiose pozicijose. Tai yra, jie sukuria a padidėjusi rizika nes su visais atžvilgiais nepastovesniais. Bet kokiu atveju tai taip pat priklauso nuo jo turėtojų profilio ir net nuolatinio laikotarpio, kurį ketinate pažymėti investicijoje.
Bet kuriuo atveju vienas iš šio finansinio produkto privalumų yra tas, kad jie leidžia derinti šį finansinį turtą nepaliekant to paties produkto. Ši galimybė realizuojama per vadinamąjį mišrių investicinių fondų. Kai sumaišomos fiksuotos, kintamos pajamos, piniginis turtas ir kitas bet kokio pobūdžio finansinis turtas. Šia investavimo strategija pasiekiama didesnė investicijų įvairovė. Veiksnys, kurio nėra kituose finansiniuose produktuose, net ir agresyviausiuose.
Lėšų stebėsena
Investicinių fondų laikymąsi visų pirmiau nurodytų taisyklių prižiūri Nacionalinė vertybinių popierių rinkos komisija (CNMV), kad gauti mėnesio informaciją. CNMV prižiūri investicinius fondus, VSPĮ ir depozitoriumus tiek nuotoliniu būdu (per gautą informaciją), tiek vietoje (atlieka patikrinimus apsilankydama prižiūrimuose subjektuose).
Be to, VSPI ir depozitoriumai turi veikti investicinių fondų dalyvių labui ir privalo priversti vienas kitą atsiskaityti. Be to, depozitoriumas vykdo visuotinės svarbos paslaugų priežiūros ir priežiūros funkcijas bei privalo pranešti CNMV apie visus nustatytus įvykius.
Pasirinkite kitus investicinius fondus
Galite ne tik pasirašyti šias lėšas, kurias jau minėjome aukščiau. Priešingai, yra ir kitų, kurie gali būti labai įdomūs, atsižvelgiant į ekonominius ciklus. Tarp jų išsiskiria:
- Piniginiai fondai. Jie iš esmės grindžiami pagrindinių pasaulio svyravimais. Nuo dolerio iki Norvegijos kronos, per Šveicarijos franką. Tai yra fondai, kurių vertinimas neturi daug skirtumų, tačiau, žinoma, jie nėra atleisti nuo rizikos, kaip parodyta pastaraisiais metais. Bet kokiu atveju jie yra papildas kuriant galingą ir diversifikuotą investicinių fondų portfelį.
- Mišrios lėšos. Tai yra tas, kuriame yra derinamas keli finansiniai aktyvai, pavyzdžiui, akcijų ir fiksuotų pajamų išvestinės finansinės priemonės. Proporcijomis, kurios gali skirtis priklausomai nuo rizikos, su kuria nori susidurti patys investuotojai. Tai puikus produktas siekiant sumažinti riziką ir būti svarbiausiose finansų rinkose. Su visų rūšių ir pobūdžio formatais. Aišku, kai finansų vartotojai reikalauja paprastumo sudaryti sutartis.
- Alternatyvūs fondai. Tai yra nežinomesnis mažų ir vidutinių investuotojų formatas, į kurį integruotos kitos investicijų rūšys. Vienas iš jų yra pagrįstas žaliavomis ir gali turėti didesnį perkainojimo potencialą nei kiti investiciniai fondai.
Visais atvejais šie investavimo modeliai yra atviri visoms geografinėms pasaulio vietovėms, įskaitant egzotiškiausias finansų rinkas. Jo vietoje nėra jokių apribojimų ir tai yra vienas iš pranašumų, kuriuos investiciniai fondai turi prieš kitus finansinius produktus. Pagaminta įvairių valdymo bendrovių, kurios šiuos produktus parduoda Ispanijos finansų įstaigoms. Skiriantis skirtingoms samdymo sąlygoms, taip pat komisinėms ir kitoms jo valdymo ar priežiūros išlaidoms.
Kaip nustatyti tinkamiausias lėšas mano profiliui?
Atsižvelgiant į visa tai, ką minėjome aukščiau, investicinių fondų įvairovė yra labai plati mokėti prisitaikyti prie visų tipų profilių. Atsižvelgiant į mano amžių, mano pajamas, sugebėjimą taupyti ir riziką, kurią noriu prisiimti, vieni ar kiti fondai geriausiai atitiks mano investuotojo profilį. Kad galėtume orientuotis šia prasme, gera alternatyva yra atlikite tinkamumo testą, tokį, kokį siūlo „Finanbest“, paspausdami čia. Naudojimo būdas yra labai paprastas, tereikia palaipsniui atsakyti į visus klausimus (jūsų amžius, investuoti skirti pinigai, pajamos, santaupos, priimtina rizika ir kt.), Kad platforma galėtų sugeneruoti kiekvienam vartotojui tinkamą investicinio fondo planą su investicijomis į mažas kapitalizacijas, JAV akcijas, Europos akcijas, besivystančių šalių akcijas, fiksuotas pajamas. Kaip matote, tai yra labai paprasta ir jums tai užtruks tik kelias minutes.