インフレが経済と消費者のポケットを圧迫していることは新しいことではなく、すでにブログにコメントしています。 テレビで見たり、ラジオで聞いたり、スーパーマーケットやガソリンスタンド、近所の人との会話で見つけたりします。 さらに、インフレの影響を打ち消すことを目的として、ほぼ全世界の中央銀行が金利を引き上げ始めています。 何が起こっているのかが避けられないと仮定すると、私たちの質問は、 「インフレから保護する方法は？」
この記事を値上げの現在のホットトピックに捧げましょう、そして見てみましょう 私たちはそれについて何ができますか 私たちを守るために。 逆に、これが一時的なものになると信じている場合、どのようなアイデアを見つけることができ、また、どのような選択肢があるかを知ることができます。
債券、最小の債券
固定収入と変動収入の両方に投資するファンドは、今月損失を示しています。 あなたの投資スタイルに応じて、前向きないくつかの例外がありますが、それは通常ではありませんでした。 主に 最悪の部分は、債券向けのファンドによって占められています、保守派への投資を検討しました。
彼らが最悪の部分を占めていると言うとき、私は損失の割合についてはあまり言及していませんが、彼らが提供できるわずかな利益に関連する損失について言及していることに注意してください。
この時点で、熟考して考える価値があります 私たちはどのような立場を取ることができますか 金利と債券が将来どのように機能するかを私たちが考えることに基づいています。 発生する可能性のある基本的な3つのことがあります。
- 債券の利息は安定していること。 現在、このシナリオを検討しているアナリストはほとんどいません。 たとえば、ECBなどの銀行は、債務購入のペースを下げることをすでに発表していることをさらに考慮します。
- 債券とEuriborの利益が下がること。 まだ可能性が低いシナリオ。 とりわけ、インフレが自由に上昇しているため、最も考えられていないのは消費を刺激することです。
- 利上げを続けましょう。 私たちが見ている現在のシナリオであり、今後も発生する可能性が最も高いシナリオは、ほとんどのアナリストによっても検討されています。
あなたの予測に従って債券のパフォーマンスに対してどのように行動するのですか？
あなたが最悪の事態が終わったと信じている人の一人なら、間違いなく最良の選択肢は債券を買うことでしょう。 直接、および/または当該経営陣専用の債券ファンドを通じて。 それは私が個人的にお勧めするものではありません。実際、高水準のインフレが存在するため、非常に低い金利が見られます。
一方、債券のパフォーマンスが引き続き低下すると思われる場合は、ポジションを投資または最小化しないことから始めることをお勧めします。 債券にエクスポージャーのあるETFを参照するPUTを購入する可能性もあります。 そしてもちろん、 インフレ連動債を購入するオプションは常にあります。
変動所得、株式によるインフレから身を守る方法
原材料のコストが上昇するにつれて、多くの企業は自社の製品やサービスの価格を引き上げなければなりません。 これは、購買力の喪失により、消費者の可処分所得を損なう原因となります。 不確実性とインフレの時代には、最も業績の良い企業は基本的な製品の企業である傾向があります。 例、コカコーラ。 性能が最も悪いのは、自動車のような周期的なものです。
インフレは消費に憤慨を引き起こし、ロシア問題による不確実性に加えて、株式市場の全般的な下落を助長します。
市場は下落し続ける可能性があります。 弱気の時期に難しいのは、いつ終わるかを予測することです 滝。 したがって、良い価格であると考えられる、またはうまく機能すると考えられる証券を選択することは、それらが提供できる潜在的なリターンでインフレを打ち負かす良い方法になり得ます。 リスクがないわけではなく、各投資家が作成できる証券の選択が各ポートフォリオのパフォーマンスを大きく左右することに注意してください。
不動産投資、最も保守的な賭け
それは両刃の剣である可能性があります。 インフレ期には住宅は好調に推移する傾向にありますが、 不動産危機は、価格が下がる可能性があることを示しました 多くの。 ユーロ高が引き続き堅調で、賃金の変動が予想より少なく、物価上昇が続く場合、金利の上昇は不動産価格を下げる可能性があります。 刺激を受けていない購入者が不足すると、利用可能な住宅の在庫が増えることになります。
ドイツのようないくつかの国では、住宅が大幅に増加しているため、警報はすでに鳴っています。 これらのデータを監視する必要があります。それがバブルであり、経済が弱い場合、スペインなど、増加がより緩やかな他の国に影響を与える可能性があります。
しかし、すべてが住宅であるわけではなく、土地、敷地、駐車場など、避難できる他の物件もあります。 彼らが借りられた場合、 最終的な通貨切り下げ、不動産投資は良いオプションでしょう。 そしていつものように、あなたが利用可能な資本を持っていない場合、より安い購入または潜在的な将来の再評価から利益を得るためにこの市場へのエクスポージャーを持つ市場にファンド、REITおよびETFがあります。
商品、インフレから身を守る方法の安全性
最も上昇している価格が原材料の価格である場合、それらによるインフレから身を守ってみませんか？ 原材料を生産する会社の株式、興味深いものの振る舞いを再現するETF、またはデリバティブ市場に直接投資することができます。 多くの投資家や資本を維持したい人々にとってお気に入りの資産のXNUMXつは金です。 長期的にインフレと戦うことを超えて、 不確実性の期間と金の間には直接的な関係があります.
これらの場合の重要なことは、それぞれが自分たちがとることをいとわないリスクを負わなければならないということです。 そしてもちろん、すべての卵をXNUMXつのバスケットに入れる必要はありません。多様化することは、常に興味深いことです。
「お金は肥料のようなものです。 広がらないと良くない」と語った。 フランシス・ベーコン
ドルはどうなりますか、それは良い避難所ですか？
いつでも、市場には、上昇、下降、または横にとどまるものがあります。 インフレ環境では、通貨の価値が下がるのが普通であり、それが価格が上昇する理由です。 ドルはオスカーの通貨であり、避難所になる可能性がありますが、今のところ歴史はそれほど多くはないので、少し多様化するのが最善であることを示しています。 ご意見をありがとうございます！