投資ファンドは、大部分の中小規模の投資家にとって好まれるツールの XNUMX つです。 銀行商品によってもたらされる低収益性の真の代替手段として、一部の商品では 最低レベル 何年も前から。 この意味で、主要な銀行商品（定期預金、債券、または高利回り口座）は、かろうじて約 0,5% の水準を超えていることを覚えておくだけで十分です。 通貨の価格が安くなった結果、収益性はここ数年歴史的低水準にある。
しかし、いずれの場合でも、決定は常に変動利付および債券投資ファンドに向けられます。 彼らは最もよく知られており、 金銭の流れ ユーザーの一部に損害を与え、残りのユーザーに不利益をもたらします。 しかし、ファンド自体の内部にはこれらの投資モデルを超えた生命があることを忘れてはなりません。 あなたが新たなビジネスチャンスを切り開くことができるように、私たちはこれからあなたが購読できる別のクラスの投資ファンドを紹介します。 当然のことながら、これらは今後数か月間、複数の束縛から抜け出すのに役立ちます。
これらの投資ファンドの多くは非常に伝統的なものですが、もちろん他の投資ファンドも同様です。 あなたは彼らの独創性に驚かれるでしょう さらには投資ポートフォリオに含まれる金融資産についても同様です。 なぜなら、銀行商品が提供するリターンを上回る利益を貯蓄で得ることができるということだからです。 いずれにせよ、これからはっきりさせなければならないことが XNUMX つあります。それは、これらの貯蓄商品は一定の収益を保証するものではないということです。 逆にそうではないとしても、それは金融市場の進化に依存するでしょう。
金融資産別分布状況
投資ポートフォリオに関しては、以下の点に留意する必要があります。 カテゴリ別の遺産 2018 年末における全世界の IIC の分布は次のようになります。変動所得が 45,4%、固定所得が 20,5%、混合所得が 12,5%、金融所得が 11,9%、不動産が 1,6%、残りが 8,0% です。 世界中のETFに投資される資産は再び増加し、4,4年2018月には前年3,87月の80ユーロから16兆ユーロとなった。 このうち、XNUMX% が変動収入、XNUMX% が固定収入です。
について ネット購読 2018年までの純額は791.308億153.401万ユーロ（第1,81四半期は2017億2018万ユーロ）で、36,7年同時期の276.477兆34,9億ユーロを下回っている。XNUMX年XNUMX月までに累計されたUCITSの純加入額のうち、XNUMX、XNUMX％が欧州IICに相当する。 。 国別では、米国のUCITSの純預金額がXNUMX億XNUMX万件（同年の世界共同総計のXNUMX％）であり、そのほとんどが債券と変動所得のUCITSに集中していることに注目する価値がある。
投資資金：金銭的
これは、投資環境の中でも特に優れた伝統的なモデルの XNUMX つですが、これまでのところ収益性が非常に低いという問題があります。 わずか数分の中間マージンで 数十分のパーセント 最良の場合。 これは、最も安定した商品であり、不安定な動きから離れており、おそらく変動利付投資ファンドに典型的なボラティリティさえも備えた、最も安定した商品であるユーロに基づく投資ファンドを指します。
ここ数カ月の金融市場のボラティリティは、金融市場の発展に再び悪影響を及ぼしています。 投資ファンドの資産 1.382月中。 このため、265.140月の投資信託の資産額は0,5億2018万ユーロ減少し、2018月より2.017％減の0,8億2017万ユーロとなった。 XNUMX 年全体では、XNUMX 年の市場の動きが悪かったにもかかわらず、投資ファンドの資産は XNUMX 億 XNUMX 万ユーロの増加を記録し、XNUMX 年末より XNUMX% 増加しました。
保証された資金
このクラスの製品内では 最も古典的な投資を対象としています 中小投資家の契約において、保証付きファンドが非常に重要な役割を果たしているということを忘れてはなりません。 理由は非常に単純で、毎年一定の収益を保証しているのは彼らだけだからです。 一方、保証型ファンドが 252 億 266 万ユーロで XNUMX 月の純加入額ランキングをリードし、年間で XNUMX 億 XNUMX 万ユーロを蓄積したことも忘れてはなりません。
このクラスの投資ファンドは、特に、中小規模の投資家により大きな安全性を提供します。 投資資本の保全 他の考慮事項を超えて。 たとえば、我が国のユーザーの間でより高い人気を誇るこのクラスの製品の収益性の向上です。 いずれにせよ、このクラスの投資ファンドは基本的にボラティリティが低いという特徴があることも今後考慮する必要がある。
社会的責任ファンド
これらは、投資家にとって、他の企業と同じくらい収益性が得られるかどうかが非常に未知数な企業の XNUMX つです。 しかし、大きな違いは、この非常に非典型的な様式が、同じポートフォリオを形成するために他の基準が選択されるという事実に基づいているということです。 つまり、 環境基準、社会ガバナンス、企業ガバナンスなど、投資モデルを選択する方法があります。 このクラスの製品の大きな貢献は、参加者が自分の考え方や単純に人生を理解することに一貫性を持たせることができることです。
一方で、社会的責任ファンドとして知られるファンドは、経営者の間でより頻繁に販売されるようになっている。 これらの例の XNUMX つは、以下の投資家向けの BBVA Sostenible ファンドに代表されます。 保守的なプロフィール、社会的責任のあるファンドの範囲を網羅するSRI基準に従って管理されています。 もうXNUMXつの選択肢はFuturo Sostenibleです。これは政府と企業の両方にESG基準を適用して公的債務、信用、株式に投資する世界的な資産配分ファンド（「資産配分」）です。
ボラティリティに基づく
昨年は投資ファンドセクターにとってそれほどプラスではなく、マイナスで終わったことは誰もが知っています。 あらゆる手段において、変動利得と債券の両方、あるいは代替投資モデルからでも。 今年が同じであれば、ボラティリティに基づくファンドなど、中小規模の投資家による別のあまり知られていない投資ファンドから解決策が得られるかもしれない。 彼らがなれるという点まで より収益性の高い 現在の結合瞬間内で。
この意味で、株式市場がより大きな不安定性を示している一方で、これらの非常に特殊な投資ファンドはより良く行動するでしょう。 当社の利用可能な資本のごく一部は、これらのポジションに割り当てられます。 金融資産 とても特別なので、これからは損益計算書の改善に努めてください。 しかし、彼らの活動にはより大きなリスクが伴い、彼らの立場を適時に監視することによってそれを制御する以外に選択肢がないことも事実です。 たとえ投資ファンド内の別のモダリティに移行する必要がある場合でも。
不動産ファンド
金融市場でのこの種の操作を通じて、再びレンガに投資し、キャピタルゲインを得る時期が来たのかもしれません。 驚くことではないが、これらの操作は 13％成長しました 過去 2019 年間でしたが、今後は若干の変化が生じる可能性があります。 この意味で、この分野のさまざまな研究や報告書は、1.650年の住宅価格は現在取引されている平方メートル当たり1.800ユーロからXNUMXユーロ程度に上昇すると示唆している。
いずれにせよ、前年に発生した偏差よりもそれほど大きな偏差ではないようです。 さて、チェックしなければならないのは、今回の演習で住宅の売買に転換点が訪れるかどうかだ。 この意味で、スペイン経済のこの重要な分野に特化した投資ファンドは数多くあります。 ただし、手数料は他の投資モデルよりも強力です。
一方で、この戦略を変動利得と固定利得の両方による他の金融資産と組み合わせることも可能です。 金融市場の不安定性が完全に収まった場合に投資を分散するための方式として。 このようにして、より正確かつ効果的な方法で貯蓄を保護できることは間違いありません。 他の技術的な考慮事項を超えて、おそらくその基本的な観点からも。 いずれにせよ、今年考慮に入れなければならない投資ファンドのもう一つのモデルには多くの疑問が呈されることになるだろう。
この意味で、この分野のさまざまな研究や報告書は、2019年の住宅価格は現在取引されている平方メートル当たり1.650ユーロから1.800ユーロ程度に上昇すると示唆している。