כל מה שאתה רוצה לדעת על יחס הנזילות

אחת השאיפות הגדולות של כל יזם שמקבל את ההחלטה להיות עצמאי כלכלי בכדי להשאיר את העבודה במשרד מאחוריה, הוא להיות מסוגל להקים חברה או עסק משלו שאיתו הוא יכול להשיג עמדה כלכלית טובה יותר.

עם זאת, למרות המאמצים המרובים שנעשו כדי להשיג משאלות אלו, ידוע כי בספרד תשעה מתוך עשר חברות קטנות ובינוניות (חברות קטנות ובינוניות) שנוצרות נכשלות לפני שהגיעו לחמש השנים הראשונות לחייהן. למרבה הצער, מצב זה מתרחש בדרך כלל בגלל מעט הכנה ומחקר שרבים מהיזמים האלה עושים זאת, ונשארים רק עם משאלות טובות וכוונות לגדל את עסקיהם.

בדיוק, אחד הכלים המעשיים ביותר שקיימים במגזר הפיננסי כדי להבטיח את קיומה של חברה, ויתרה מכך, את הצמיחה המתמדת שלה, הוא מה שמכונה יחס נזילות. ידיעת אסטרטגיה זו יכולה להיות כמעט חובה עבור חברות קטנות וגדולות, מכיוון שהיא מהווה חלק חיוני במבנים הפיננסיים של כל גורם מסחרי.

מהו יחס הנזילות?

נקרא גם בשם יחס שוטף או יחס שוטף, זה אחד מה מדדי נזילות המשמשים כיום ביותר לקביעת היכולת הפיננסית של חברה, וכך ליצור תנאים שבהם היא יכולה לקחת על עצמה את התחייבויותיה והתחייבויותיה בטווח הקצר.

לפיכך, מטרת יחסי הנזילות היא לאבחן אם לחברה יש מספיק אלמנטים לייצור מזומנים; או במילים אחרות, אם היא מסוגלת להמיר את נכסיה לנזילות קצרת טווח, כלומר מזומנים מיידיים באמצעותם היא יכולה להסדיר את חובותיה האפשריים.

יחסים כלכליים

אחד המרכיבים החשובים ביותר בתוך ה- יישום יחס הנזילות, אלה מה שמכונה יחסים כלכליים או יחסים פיננסיים, המתקבלים מהמאזן ומחשבון הרווח וההפסד של החברה.

בדרך זו, לחשב את היחסים השונים, מתקבל מידע כלכלי ופיננסי גם על המצב בו החברה נמצאת, המאפשר לנו לדעת אם היא במצב טוב או שהיא עוברת רגע פיננסי רע.

כמו כן, חישובים אלה מאפשרים לנו גם לדעת את התפתחות שחווה החברה, שיכולים להיות חיוביים ושליליים כאחד. ניתן לסווג יחסים כלכליים במקרים הבאים.

• יחסי רווחיות: הם מתייחסים לרווחיות הכלכלית או הפיננסית להתמודד עם הוצאות וחובות. במילים אחרות, הם מודדים את רמת היעילות בשימוש בנכסי החברה, ביחס לניהול הפעילות שלה.
• יחסי איזון: ניתן לחלק אותם לקרנות עבודה, אוצר ויחס איזון.
• יחסי כושר פירעון: הם מתייחסים ליציבות פיננסית, שמתורגמת לערכי חוב ולהון.
• יחסי נזילות: מדד זה מספר לנו על הנזילות הכללית של החברה.

כל אחד מאלה לסיווג יש תפקיד של נתון ריאלי לגבי המצב הנוכחי והעתיד של החברהובהתאם אם בדרך הנכונה או להיפך, ננקטים צעדים להמשך אותה התקדמות או אחרת, בכדי להגדיר מחדש את האסטרטגיה הכלכלית שעליהם מנהלים לנקוט כדי למנוע משבר אפשרי בחברה.

כיצד ניתן לחשב את יחס הנזילות?

על מנת לחשב מדד כלכלי זה, שונה סוגי יחס נזילות. לדוגמא, ניתן להזכיר את המקרים הבאים:

יחס הריצה, מבחן החומצה, יחס המבחן ההגנתי, יחס ההון החוזר ויחסי הנזילות המתקבלים בחשבונות.

בהמשך אנו נסקור את הניהול והיישום של כל אחת משיטות אלה לפיתוח יחס הנזילות של החברה:

הסיבה הנוכחית: היחס השוטף מציין את חלקם של אותם חובות קצרי טווח שיכולים להיות מכוסים על ידי הנכס, כלומר הסחורה שהמרתם לכסף יכולה להתבצע בתוך התקופה המקבילה למועד פירעון החוב.

הדרך לחישוב אינדיקטור זה היא על ידי חלוקת נכסים שוטפים בהתחייבויות שוטפות. כפי שציינו, הנכסים השוטפים מורכבים מאלמנטים כגון: חשבונות מזומנים, בנקים, ניירות ערך סחירים בקלות (כאלה שניתן למכור במהירות), מלאי, וכן חשבונות ושטרות חייבים.

הנוסחה להשגת היחס הנוכחי היא הבאה:

• יחס שוטף = נכסים שוטפים / התחייבויות שוטפות
• יחס זרם = 50.000 / 15.000 יחס זרם = 3.33

לדוגמא, כדי להבין נוסחה זו, נניח שלחברה יש 50,000 יורו של נכסים שוטפים ומצד שני יש לה סכום של 15,000 יורו של התחייבויות שוטפות. באופן זה, כפי שצוין בנוסחה, תוצאת הפעולה היא 3.33, מה שמעיד על כל אירו שהחברה חייבת, יש לה 3.33 יורו לשלם או לתמוך בחוב זה בטווח הקצר.

באופן זה, מתוך יחס זה מתקבל המדד העיקרי של נזילות שגורם עסקי יכול לסמוך עליה, אסטרטגיה שנמצאה בשימוש נרחב שעבדה טוב מאוד לקביעת מדד הנזילות של החברה, כמו גם יכולת התשלום וההפצה שלה. של מזומנים כדי להתמודד עם כל סוג של אירוע או מגירה שמתעוררים פתאום.

מבחן החומצה: זהו אינדיקטור שבניגוד לקודם, הוא יכול להיות קפדני יותר ביישומו, שכן במקרה זה, אותם חשבונות שלא ניתנים לביצוע בקלות מושלכים מסך הנכסים השוטפים, מה שמספק כתוצאה מדד נוסף. היכולת לשלם בטווח הקצר שחברה יכולה לשחק. בקיצור, אינדיקטור זה מאפשר לנו שליטה קפדנית יותר ביכולת לשלם על החובות שנוצרו.

ניתן לחשב את מבחן החומצה על ידי הפחתת מלאי או מלאי מהנכסים השוטפים, ואז חלוקת התוצאה של סכום זה בהתחייבויות שוטפות.

• מבחן חומצה = (נכסים שוטפים - מלאי) / התחייבויות שוטפות

יחס מבחן הגנתי:

אינדיקטור זה מתייחס ליכולתה של החברה לבצע את פעילותה עם הנכסים הנזילים המיידיים ביותר שלהובכך להימנע מהצורך לנקוט בתזרימי המכירות שלך כדי להיות מסוגל לקבל על עצמך את החובות שלך.

כתוצאה מכך, יחס מסוג זה מאפשר לנו למדוד את היכולת הפיננסית של החברה לקחת על עצמה חובות מיידיים מבלי לפגוע באותם נכסים שאין להם מספיק נזילות בכדי להשתמש בהם כמזומן הזמין לתשלום חובות שאמורים להיפרע.

הנכסים הנלקחים בחשבון בעת ​​החלת יחס מסוג זה הם: נכסים המוחזקים במזומן וניירות ערך סחירים, באמצעותם ניתן להימנע מהשפעת הזמן כמשתנה קובע של עסקאות מסוימות, ובכך, את חוסר הוודאות שיכול להיווצר ממחירי החשבונות האחרים של הפעיל הנוכחי.

לצורך חישוב יחס זה, סך המזומנים והיתרות הבנקאיות מחולקים בהתחייבויות שוטפות.

• מבחן הגנה = בנקים מזומנים / התחייבויות שוטפות =%

יחס הון חוזר:

יחס זה מתקבל על ידי הפחתת נכסי השוטף מההתחייבויות השוטפות, ומראה מה יכולה להיות לחברה לאחר תשלום חובותיה המיידיים. במילים אחרות, זהו אינדיקטור הקובע את סכום הכסף שיכול להיות לחברה להפעיל על בסיס יומי, ולכן הוא מאפשר לנו לדעת מה נותר להמשיך ולפעול לאחר ששילמה את כל חובותיה העומדים.

כדי להשיג את יחס ההון החוזרי, מוחלת הנוסחה הבאה:

• הון חוזר = נכסים שוטפים - התחייבויות שוטפות

יחסי נזילות של חשבונות חייבים:

לבסוף, יש לנו אחד מה היחסים החשובים ביותר לקביעת נזילות החברה. יחס הנזילות המתקבל בחשבונות מורכב מאינדיקטור המאפשר לנו לדעת את הזמן הממוצע בו ניתן להמיר חשבונות שטרם נגבו למזומן.

זה אינדיקטור שימושי מאוד מכיוון שהוא עוזר לנו לקבוע אם נכסים מסוימים באמת נזילים, זאת ביחס לזמן שייקח לגביית החשבונות המצטברים, כלומר במידה שניתן יהיה לגבותם בפרק זמן נבון.

בסופו של דבר, הידיעה על יחס נזילות זה חיונית כך שניתן לפתח אסטרטגיות מדויקות יותר בעת נטילת סיכונים פיננסיים מסוימים, סביב חובות או זיכויים העלולים להשפיע על יציבותה הפיננסית של החברה בטווח הקצר.

• לצורך חישוב יחס נזילות זה, משתמשים בנוסחה הבאה:
• תקופת גבייה ממוצעת = חייבת x ימים בשנה / מכירות אשראי שנתיות = ימים

בצרוף

לאורך מאמר זה הצלחנו לראות כי נקרא יחס נזילות כיום הוא ממוקם כאחד הכלים והאסטרטגיות הטובים ביותר לשמירה על החוסן הפיננסי של כל גוף עסקי.

באופן טבעי זה כדי להבטיח את הצלחתך, חברות צריכות ליישם כל מיני אמצעים אדמיניסטרטיביים, אך מכל אלה, בדיוק כפי שהצלחנו לאמת, יחס הנזילות חיוני כדי לשמור על יציבותו הכלכלית, שמתורגמת לכך שיש תמיד את הנזילות הדרושה להסדרת תשלומים, חובות וכל מיני אירועים כלכליים העלולים להיווצר בטווח הקצר.