La fine delle vacanze ha portato con sé un ruolo maggiore nel mercato dei cambi. Fino a quando non influenzerà le azioni di tutto il mondo. Perché la forza dell'euro è essere il denominatore comune nei mercati finanziari. Non a caso, la valuta dell'area comunitaria ha superato i livelli di 1,20 dollari per la prima volta dal 2015. Con una forza che sta portando ad un aggiustamento dei prezzi delle principali valute internazionali e che sta influenzando che molti investitori debbano adeguare i loro portafogli di investimento approfittando del loro ritorno dalle ferie. In quella che si forma in una delle notizie più rilevanti che ci ha portato questo agosto.
Da quando le banche centrali si sono incontrate a Jackson Hole (Stati Uniti) la moneta europea si è apprezzato di quasi il 3%. Naturalmente, uno dei motivi per evidenziare l'enorme forza della moneta unica europea è legato alla politica monetaria da parte della banca di emissione europea. In questo senso non si possono dimenticare i commenti del presidente della Banca centrale europea (BCE) sul buon andamento dell'economia europea. E questo è stato interpretato dai mercati finanziari come un monito sul ritiro degli stimoli da parte della banca emittente europea.
In ogni caso, l'euro è in rialzo dall'inizio di quest'anno, soprattutto per quanto riguarda il cambio con la valuta nordamericana. Un fatto molto seguito dai diversi agenti finanziari. Anche se non sono in grado di rilevare quale potrebbe essere il tetto che l'euro potrà raggiungere nelle prossime date. Con una resistenza molto importante a livelli di $ 1,35, il che significherebbe un maggiore apprezzamento per la fine dell'anno. Una cosa è certa ed è che il mercato del forex è tornato alla ribalta. Con un notevole aumento della sua volatilità, come si può vedere in questi giorni.
L'euro è più forte che mai
Il prezzo massimo che l'euro ha raggiunto in questi giorni, rispetto alla valuta degli Stati Uniti, è stato di 1,205 dollari. Un cambiamento che non si è visto negli ultimi mesi, nemmeno negli ultimi tre anni. Ciò significa che la moneta unica europea si è apprezzata finora non meno del 15% quest'anno. Stabilirsi come una delle attività finanziarie più redditizie di quest'anno. Ancor più degli stessi mercati azionari, la cui percentuale a favore è mediamente del 10% nei principali mercati internazionali. Anche in questo caso gli investitori si sono rivolti agli investimenti monetari. Anche se sono quelli con più esperienza ad aprire posizioni dopo il rientro dal periodo estivo.
In ogni caso, una cosa è molto certa per i risparmiatori ed è che il trend di apprezzamento della valuta americana è terminato. Dopo aver impiegato questo processo molto più a lungo del previsto. Perché in effetti lo sviluppa dal 2014. Con cosa si apre un nuovo scenario per il mondo degli investimenti e in particolare per i mercati azionari. Proprio in un momento in cui nessuno contava su di loro, o almeno pochissimi analisti finanziari. In ogni caso, è una situazione nuova con cui dovranno convivere d'ora in poi i piccoli e medi investitori.
Impatto sul mercato azionario
Sebbene sia una buona notizia per l'economia del vecchio continente, non lo è altrettanto per il mercato azionario in generale. Riflette uno stato migliore del corpo imprenditoriale comunitario, ma con gravi ripercussioni in altre aree dell'economia. Da questo nuovo scenario, non è una buona notizia per il mercato azionario o per gli investitori. In questo senso, la forza dell'euro ha portato ampi ribassi in tutti gli indici azionari europei. Specifica, l'Eurostoxx 50 è sceso di quasi il 2% nell'ultima settimana e sembra che la sua tendenza sia ribassista. Almeno a breve termine.
Con un deprezzamento in quasi tutti i settori, quasi nessuno escluso. Non è il momento, quindi, di entrare nei mercati azionari, ma è più opportuno attendere qualche giorno per vedere quale sarà d'ora in poi l'evoluzione del mercato valutario. Naturalmente, il calo degli indici azionari è un riflesso della nuova realtà che si è imposta sul mercato dei cambi.
Vantaggi di un euro forte
Tuttavia, il prezzo elevato della moneta comune europea presenta alcuni vantaggi. Senza andare oltre, il minor costo di importazione di prodotti al di fuori dell'Unione Europea. Per esempio, nell'acquisto di petrolio nei mercati finanziari perché il prezzo delle operazioni è fissato in dollari. D'altra parte, un impulso alla credibilità del progetto europeo in un momento in cui ci sono molti dubbi sulla sua risoluzione. Inoltre, significa che l'economia in quest'area geografica sta andando meglio di quanto stimato in alcuni rapporti a breve termine.
Ma gli interessi dell'economia non sempre coincidono con quelli dei mercati finanziari. Perché è molto difficile accontentare tutti. Inoltre, la variazione massima non è solo con la valuta nordamericana, ma anche rispetto alla sterlina inglese. Non sorprende che la variazione con questa attività finanziaria sia di 0,9299 sterline per euro. Livelli mai visti dalla fine del 2009. Dove il Effetti della Brexit hanno molto a che fare con queste quotazioni sul mercato forex. Al punto che potranno continuare ad approfondire nelle prossime settimane.
Svantaggi nell'apprezzamento dell'euro
Un euro forte, invece, ha effetti negativi. Uno dei più rilevanti è quello che ha a che fare con aumento del costo delle esportazioni. Al punto che d'ora in poi può provocare gravi squilibri nell'economia comunitaria. Anche le tensioni tra le valute possono far sì che i tagli ai mercati azionari del vecchio continente siano d'ora in poi più pronunciati. Con una serie di valori che possono essere più sensibili per sviluppare questi movimenti ribassisti. Come ad esempio i rappresentanti dell'importante settore bancario.
Perché non va dimenticato che se gli stimoli economici venissero ritirati nella zona euro, i grandi gruppi finanziari sarebbero i più colpiti e al di sopra degli altri valori. Anche il società con un forte indebitamento che sarà più difficile correggere questo problema nel loro conto economico. Vittime di questo scenario e di cui bisogna tenerne conto per preparare il portafoglio investimenti una volta rientrati dalle ferie. Così come sarà più difficile operare sui mercati valutari a causa di un forte aumento della sua volatilità a partire dal mese di settembre.
Come regolare gli investimenti?
Una delle strategie che avrai davanti è guidare lo stato dei tuoi risparmi d'ora in poi. Potrebbe essere il momento più opportuno per annullare le posizioni in azioni europee e dirigersi verso altre aree geografiche che hanno un maggiore potenziale di apprezzamento nelle loro proposte di borsa. Per quanto riguarda la settori quello delle materie prime Puoi essere uno dei prescelti. In particolare il petrolio, che può dare più di una sorpresa positiva a partire da settembre. Per quanto riguarda il reddito fisso, può essere molto appropriato optare per obbligazioni periferiche, ma solo per periodi molto brevi. Presentano una relazione molto favorevole tra redditività e rischio per gli utenti al momento.
In questo senso, le società di importazione saranno una delle scommesse più sicure per scegliere un portafoglio di investimenti efficace. D'altra parte, attraverso il mercato dei cambi è anche possibile ottenere significative plusvalenze. Ma richiederà una vasta esperienza in questo tipo di operazione. Perché devono essere molto veloci e, se possibile, imposti nella stessa sessione di negoziazione. Cioè, attraverso il conosciuto operazioni infragiornaliere. Non sorprende che sarà uno dei mercati finanziari più attivi di tutti. In particolare, con tutti i cambiamenti legati alla moneta unica europea.
In ogni caso, una cosa è chiara ed è che la forza dell'euro genererà nuove relazioni nelle diverse attività finanziarie. Dove bisognerà approfittare di questo fatto degno di nota che è esploso alla fine delle vacanze. Perché questa circostanza nell'euro dovrebbe servire in tutti i casi per esplorare nuove opportunità di business. Appariranno sicuramente e da diversi fronti nell'investimento. Resta solo da mostrare se questa situazione nell'euro sia temporanea o se gli analisti finanziari stabiliscano il contrario più a lungo del previsto. In ogni caso, una delle chiavi di questo scenario risiederà nel fatto che il file cambio di 1.25 o 1,30 dollari. In modo che tu possa persino continuare con questa escalation tra virgolette. Dovremo solo aspettare poche settimane per vedere dove potrà svilupparsi questo mercato finanziario.