A Bank of Spain legfrissebb adatai szerint a tizenkét havi bankbetétek átlagos hozama 0,16% körül mozog. Nagyon alacsony érdeklődéssel az Európai Unió monetáris szerveinek az EU - hoz történő döntése következtében csökkentse a pénz árát az euróövezetben. Ez a stratégia azt jelentette, hogy ez a pénzügyi termék az utóbbi években nem volt túl jövedelmező. Annak érdekében, hogy emelje, nem lesz más választás, mint olyan kényszerítési modellt keresni, amely lehetővé teszi a jelenlegi közvetítési árrés túllépését.
E javaslatok egyike a devizában elhelyezett betétekkel valósul meg, amelyek másokkal kötöttek nem euró pénznemek. Közülük az amerikai dollár, a svájci frank, a dán korona vagy akár a japán jen. Bár megengedheti jövedelmezőségét, a művelettel járó kockázatok is magasabbak. Többek között azért is, mert ez a kiválasztott valuta és az euró közötti átváltástól függ. És az eredmény nem mindig a legkedvezőbb a kis- és közepes befektetők érdekeinek szempontjából.
Ezek a személyes megtakarításra szánt termékek minden háztartás számára nagyon megfizethető áron formalizálhatók. 1.000 eurótól kezdve, a követelményre vonatkozó korlátozás nélkül. Néhány naptól 36 hónapig terjedő tartóssági feltételekkel, mint a leghagyományosabb bankbetétek. Míg másfelől, előfizetési mechanikája pontosan megegyezik a többi formátummal.
Devizabetétek: feltételek
Az euróban lekötött betétek tekintetében az a különbség, hogy ezekben a modellekben a kis jutalék a pénzváltási művelet következményeként. Általában a bankok 0,10% és 0,15% között számolnak a beruházás teljes összegével. Ezen a fix fizetésen kívül nem számít fel jutalékot vagy költségeket a menedzsmentjébe vagy fenntartásába. A kamatok lejáratkori beszedésével, függetlenül attól az időtartamtól, amelyre ezek a banki termékek irányulnak.
A felhasználók egyik szempontja az, hogy jövedelmezőbbek-e. Ezt a tényezőt eleve nem lehet tudni, mert ez függ a a választott pénznem árajánlata a pénzügyi piacokon. Mindenesetre emiatt nem mindig lesz pozitív, és a legrosszabb esetben negatív érdeklődést generálhat. Ez a fő ok annak, hogy ezt a monetáris műveletet kockázatosnak tartsuk. Különösen, ha ezen pénzügyi eszközök alakulása ismeretlen.
Érdemes formalizálni őket?
Míg másrészt az is megeshet, hogy a jövedelmezőség javulása nem költségekkel kompenzálni a pénzváltásban. Ahol a felszámolása idején más meglepetés lehet. Nagy előnye azonban, hogy a nemzetközi pénznemek széles skáláját használhatja. Biztos, hogy némelyikük kiválóan ingadozik a devizapiacokon.
Meg kell vizsgálnunk azt a tényt is, hogy a devizabetétek rövid és középtávon instabil eszközt jelentenek a takarékpiac kiépítéséhez. Mert jobban hasonlít a részvényekből származó termékekhez, mint a fix kamatozású hozamokhoz. Nem meglepő, hogy valós jövedelmezősége a devizapiaci áraktól függ. Ahol a volatilitás az egyik legfontosabb jellemzője, mivel nagy különbségek vannak a maximális és minimális ára között. Arra a pontra, hogy az ilyen típusú lekötött betétek nagyon károsak lehetnek a megtakarítók érdekeire. Minden olyan pénzügyi termék szintjén, amely nem rendelkezik fix vagy garantált hozammal.
Ártalmas és haszonélvező
Az euróövezet készen áll arra, hogy 2020-tól megkezdje a kamatemelést, ahogyan az Európai Központi Bank (EKB) egy nyilatkozatában figyelmeztetett, amelyben kifejezi "a monetáris politika közelgő normalizálódását". Jelenleg a pénz ára ezen a földrajzi területen 0%, mivel ezeket a szinteket 2015-ben érték el az Európai Unió országainak gazdaságát aktiváló intézkedésként. Ez a monetáris tényező azt eredményezte, hogy egyes banki termékek kedvezőbbek a szerződéskötésre, mint mások. Ahol a befektetőket és a finanszírozásra törekvőket ösztönzik a megtakarítók érdekeinek sérelmére. Mindegyikük eltérő bánásmódban részesült, történelmileg alacsony szintű kamatlábakkal.
Az európai gazdaságok kamatemelésre várnak, amelyet fokozatosan hajtanak végre, hogy véglegesen felhagyjanak azzal a tendenciával, hogy a pénznek nincs értéke. Mindenesetre ez a változás megváltoztatja az ügyfelek és a bankok közötti kapcsolatokat, mivel az új kamatlábak bevezetése után megváltoznak többek között a személyi kölcsönök, a lekötött betétek és a magas jövedelmű számlák szerződési feltételei. Hol lesznek nyertesek és vesztesek ennek a monetáris változónak az alapján. De valójában hogyan befolyásolják a bankhasználók pénztárcáját?
Kárt okoz az áremelkedés
Azok az emberek, akik eladósodtak, és ettől a pillanattól kezdve hivatalosan is hitelesítenek bármilyen hitelkeretet, ennek a gazdasági intézkedésnek lesznek a fő áldozatai. Abban az értelemben, hogy hatással lesz rájuk a kölcsönök kamatának növekedése, amelynek összege a pénz árának növekedésének intenzitásától függ. Mindenesetre a Fogyasztói hitel, hitelkártya vagy jelzálog igényesebb részleteket von maga után a pénz árának emelkedése miatt.
Olyan személy, akinek 100.000 XNUMX euró értékű jelzálogkölcsön van 25 éven belül minimális kamatemeléssel, negyed százalékponttal ez 20 euró körüli növekedést jelent havi fizetésében a jövő évtől. Másrészt ez a szcenárió apránként növeli a jelzálog-felárakat, és lehetetlen lesz azokat 1% alá kötni, amint az tavaly nyárig a banki ajánlat révén megtehető volt.
A megtakarítás jövedelmezőbb lesz
Ellenkezőleg, megtakarítási termékek (lekötött betétek, váltók, folyószámlák stb.) alacsony jövedelmezőségük miatt abból a lyukból kerülnek ki, amelybe eddig merültek. Amint magasabb a kamatláb, a javadalmazásuk növekszik, nagyon intenzív mozgások nélkül, de ezt minden esetben észreveszik a felhasználók zsebében. Jelenleg, és figyelembe véve a pénzpiac mozgásait, a 10.000 12 eurós bankbetét 0,14 hónap alatt 0,20% -os hozamról 10% -ra vált. Természetesen nem túlzott összeg, de legalább évente körülbelül XNUMX euróval megnő a hozam.
Abban az esetben, ha az euróövezetben a kamatlábak elérik a másfél százalékpontot, a hatások kézzelfoghatóbbak lesznek ezen banki termékek tulajdonosai számára. Annyiban, hogy a Bank of Spain becslései szerint a kamat elérheti nagyon közel a százalékponthoz betétekben vagy bankszámlákon tartott pénzért. Jobb lesz megfeledkezni az 5% feletti hozamokról, amelyek a 2007-es és 2008-as gazdasági válság kialakulása előtt következtek be, ahol a legmagasabb kamatláb volt, és a bankok jobban fogékonyak voltak az ügyfelek kivételes teljesítményű jutalmazására.
A részvényekre gyakorolt hatás
Ebben a forgatókönyvben az alacsony kamatlábak, mint például a jelenlegi, előnyösek a részvénypiaci befektetők számára. Többek között azért, mert más pénzügyi termékekben nincs nyereségesség, és az egyetlen megoldás a részvények tőzsdén történő adásvétele, mint képlet a javadalmazás javítására. Bár természetesen több kockázatot vállalva a műveletekben, mivel nincs garantált kamatláb. Ha nem, akkor éppen ellenkezőleg, a pénzügyi piacok fejlődésének rovására megy, és ott történhet egy vagy másik dolog. Kivéve a osztalékelosztás amely minden évben fix és garantált előleg.
Míg másrészt bizonyos befektetési stratégiák révén a kis- és közepes befektetők által meghatározott célok teljesülhetnek. Például vásárlás az ellenállás leküzdése esetén, a műveletek formálása felfelé irányuló trendek szerint vagy a vásárlási mozgások előnyeinek kihasználása. Olyan eredménnyel, amely a kisebbségek érdekeit nagyon kielégítő lehet. Másrészt vannak olyan befektetési alapok, amelyek garantált hozamot tesznek lehetővé, a megtakarítás megtérülése akár 5% is lehet. Bár tágabb jutalékokkal, mint a részvények tőzsdei adásvételénél. Olyan ráfordítással, amely a felhasználók teljes beruházásának 2% -át képviseli. Ehhez növelnie kell az egyes műveletek jövedelmezőségét, hogy ezeket a költségeket amortizálni tudja a menedzsmentben.