अगस्त में अंतराल के बाद, सितंबर में बाजार पिछले महीनों की सकारात्मक प्रवृत्ति में बरामद हुए, निवेश फंडों को अपनी संपत्ति 270.153 मिलियन यूरो तक बढ़ाने की अनुमति दी, जो एक का प्रतिनिधित्व करता है लगभग 1.500 मिलियन यूरो की सितंबर में वृद्धि (पिछले महीने की तुलना में 0,6% अधिक), एसोसिएशन ऑफ कलेक्टिव इन्वेस्टमेंट इंस्टीट्यूशंस और पेंशन फंड्स (इनकोस्को) के नवीनतम आंकड़ों के अनुसार। जहां यह दिखाया गया है कि 2019 के पहले नौ महीनों में निवेश कोष में 4,9% (दिसंबर 12.638 में 2018 मिलियन अधिक) की वृद्धि हुई है।

यह निवेशकों के लिए एक उचित और संतुलित निवेश फंड पोर्टफोलियो बनाने के बारे में विचार करने का उपयुक्त क्षण है, जिसमें पल की आर्थिक वास्तविकता को ध्यान में रखा जाता है। यही है, आर्थिक मंदी, नकारात्मक स्तरों पर ब्याज दर और ब्रिटेन का यूरोपीय संघ से बाहर निकलना और इसे ब्रेक्सिट के नाम से जाना जाता है। बेशक, वे नए चर हैं जो यह निर्धारित करेंगे कि हम दूसरों की तुलना में अधिक उपयुक्त निवेश फंड का चयन करते हैं।

इस निवेश रणनीति का उद्देश्य कोई भी नहीं है जो छोटे और मध्यम निवेशकों के हितों के लिए कुछ जटिल क्षणों में लाभप्रदता बनाए रखने में सक्षम हो। कहा पे सुरक्षा पहले आनी चाहिए अवांछित परिस्थितियों से बचने के लिए अधिक आक्रामक मूल्यांकन की अन्य श्रृंखलाओं के ऊपर, जिन्हें अब समाप्त किया जाना चाहिए। इस संदर्भ में, कई संयोजन हैं जो निवेश कोष के साथ किए जा सकते हैं। लेकिन किसी भी मामले में, हम सबसे अच्छे विचारों की पेशकश करने जा रहे हैं ताकि हम बचत पर अधिक दिलचस्प रिटर्न हासिल कर सकें।

फंड पोर्टफोलियो

हमारे अगले निवेश पोर्टफोलियो की तैयारी में इक्विटी परिसंपत्तियाँ अनुपस्थित नहीं हो सकती हैं। लेकिन सभी मामलों में अपनी पसंद में बहुत चयनात्मक होने के नाते और यह महत्वपूर्ण है कि हम अभी से थोड़ा अधिक लाभ कमा सकते हैं। इस अर्थ में, इक्विटी उन फंडों का हिस्सा है जो हमें सबसे अधिक लाभप्रदता प्रदान कर सकते हैं, हालांकि यह संचालन में कुछ जोखिमों को शामिल करता है। हमारी निवेश रणनीति के दृष्टिकोण को किराए पर लेना चाहिए फंड जो विविधता लाते हैं  हमारी निवेशित पूंजी को संरक्षित करने के सूत्र के रूप में राष्ट्रीय और अंतर्राष्ट्रीय स्टॉक एक्सचेंजों की पेशकश।

इस अर्थ में, इस समय के सबसे अच्छे प्रस्तावों में से एक संतुलित पोर्टफोलियो द्वारा उत्प्रेरित है जहाँ अमेरिका और यूरोपीय बैग उचित रूप से। उभरते बाजारों की उपस्थिति के बिना, जो, हालांकि, बड़ी विकास क्षमता के साथ, वित्तीय बाजार हैं जो मंदी के परिदृश्य में सबसे अधिक पीड़ित हो सकते हैं जैसे कि अब से उठता है। ताकि इस तरह से, इक्विटी बाजारों में जोखिम को समाप्त किया जा सके, कुछ मामलों में स्पष्ट रूप से अनावश्यक।

रक्षात्मक मूल्यों के साथ

एक और निवेश रणनीति जिसे हमें संबोधित करना चाहिए वह इन प्रतिभूतियों को बनाने वाली प्रतिभूतियों से संबंधित है। यह बहुत महत्वपूर्ण होगा रक्षात्मक क्षेत्रों से आते हैं यह इक्विटी वित्तीय बाजारों के लिए सबसे प्रतिकूल परिदृश्यों में बेहतर प्रदर्शन कर सकता है। उदाहरण के लिए, बिजली, उपभोक्ता वस्तुओं, राजमार्गों और कुछ मामलों में वितरण कंपनियों से। इसमें कोई संदेह नहीं है कि यह रचना उन जोखिमों को काफी कम कर देगी जो छोटे और मध्यम निवेशकों को परेशान कर सकते हैं। ताकि, वर्ष के अंत में हमारे पास जो ब्याज है वह फंड में अन्य निवेश मॉडल की तुलना में अधिक हो सकता है।

खुदरा निवेशकों के लिए एक और बहुत ही दिलचस्प विचार फंडों को चुनना है जो खाते को ध्यान में रखते हैं लाभांश वितरण सूचीबद्ध कंपनियों द्वारा। यह आने वाले महीनों या वर्ष में जटिल परिस्थितियों से अधिक बचने की एक और गारंटी होगी। आश्चर्य की बात नहीं, इसका व्यवहार स्टॉक मार्केट के बाकी मूल्यों की तुलना में बेहतर हो सकता है और इसलिए हम इस प्रस्ताव को अस्वीकार नहीं कर सकते हैं जो हमें अभी से और अधिक लाभ प्रदान कर सकता है। इस हद तक कि निवेश निधि हैं जो विशेष रूप से प्रतिभूतियों की इस विशेषता पर आधारित हैं। दोनों राष्ट्रीय इक्विटी बाजारों के क्षेत्र में और हमारी सीमाओं के बाहर।

निश्चित आय के साथ अधिक सावधान

इस समय कुछ छोटे और मध्यम आकार के निवेशों पर विश्वास हो सकता है, इसके बावजूद निश्चित आय में निवेश बिल्कुल भी सुरक्षित नहीं है। यदि नहीं, तो इसके विपरीत, और वर्तमान संदर्भ में, यह पैसे की जटिल दुनिया के बारे में हमारी स्थिति को और जटिल कर सकता है। इक्विटी से अधिक जोखिम के साथ, ऐसा कुछ जो अन्य अवसरों पर नहीं हुआ है, लेकिन अब और के सामने ऋण का संचय यह हमें किसी भी समय एक से अधिक नकारात्मक आश्चर्य दे सकता है। हमारे पास निवेश कोष के भीतर इस वित्तीय संपत्ति के साथ बहुत सक्रिय होने के अलावा कोई विकल्प नहीं होगा।

ऐसी स्थितियों से बचने के लिए जो निवेशकों के लिए बहुत अवांछित हैं, सबसे अच्छा प्रस्ताव उन विश्वसनीय परिसंपत्तियों को चुनना है जो इन स्थितियों में शरण लेने का काम कर सकें। सबसे अनुशंसित में से एक अमेरिकी बॉन्ड हैं, जो इस नए आर्थिक दृष्टिकोण में सबसे अधिक स्थिर हो सकते हैं जो हमें अभी से इंतजार कर रहे हैं। जहां आप लगभग 2% या 3% का वार्षिक रिटर्न जेनरेट कर सकते हैं। किसी भी मामले में, इसे अगले निवेश पोर्टफोलियो में शामिल किया जाना चाहिए जिसे हम आने वाले महीनों में विकसित करेंगे। जर्मन बॉन्ड की तरह, हालांकि कुछ हद तक, क्योंकि वे बेहतर आर्थिक संभावनाओं के साथ इस आर्थिक स्थिति का सामना कर सकते हैं।

वैकल्पिक संपत्ति

अधिक आक्रामक निवेशकों में वैकल्पिक म्यूचुअल फंड शामिल हो सकते हैं जो बाजार के बाकी हिस्सों की तुलना में बेहतर कर सकते हैं। विशेष रूप से, कुछ कच्चे माल जैसे कि उन पर आधारित है तेल, सोना, चांदी या गैस। हालांकि यह भी बहुत सच है कि इसका जोखिम अन्य वित्तीय परिसंपत्तियों की तुलना में काफी अधिक है। लेकिन लाभ के साथ कि उनमें से कुछ एक स्पष्ट रूप से ऊपर की ओर प्रवृत्ति में डूबे हुए हैं, जैसे कि पीली धातु के विशिष्ट मामले में। दूसरी ओर, यह इक्विटी बाजारों के लिए सबसे बड़ी कमजोरी के परिदृश्य में एक सुरक्षित आश्रय मूल्य के रूप में भी काम करता है।

दूसरी ओर, यह निवेश कोष के मध्यवर्ती मार्जिन में सुधार करने के लिए एक बहुत ही दिलचस्प विकल्प हो सकता है। की व्याख्या करने के लिए एक कुंजी की तरह बेहतर व्यवहार दूसरों पर कुछ निवेश विभागों और आने वाले वर्षों में हमारे मुख्य उद्देश्यों में से एक होना चाहिए। यह भी ध्यान दिया जाना चाहिए कि वैकल्पिक वित्तीय संपत्ति उनकी उच्च अस्थिरता की विशेषता है और यह स्थायीता के सबसे कम समय में निवेश को जटिल कर सकती है।

रक्षात्मक कटौती पर्स

लेकिन किसी भी मामले में, यह एक उत्कृष्ट समाधान हो सकता है कि हमारी क्रय शक्ति आने वाले महीनों में घटती नहीं है अंतरराष्ट्रीय शेयर बाजारों में अस्थिरता। लेकिन इस पोर्टफोलियो में कभी नहीं कि अधिक रूढ़िवादी या रक्षात्मक कटौती के छोटे और मध्यम आकार के निवेशक विकसित होने जा रहे हैं। अन्य कारणों से क्योंकि यह आने वाले महीनों में कीमतों में उतार-चढ़ाव के कारण एक से अधिक समस्याएँ पैदा कर सकता है। उन्हें जो कभी नहीं करना चाहिए, वह एक रणनीति पर निर्भर है जो इक्विटी वित्तीय बाजारों में अटकलों पर निर्भर करता है।

इन मामलों में, किसी अन्य मौद्रिक निधि में जाना बेहतर है, लेकिन यह जानते हुए कि यह हमें कोई लाभप्रदता प्रदान नहीं करेगा या आपके मामले में यह वास्तव में न्यूनतम होगा। लेकिन यह कम से कम सेवा करेगा ताकि छोटे और मध्यम निवेशक अपने पदों में पैसा न खोएं, एक पहलू जो निश्चित रूप से सबसे रक्षात्मक निवेश रणनीतियों में मूल्यवान होना चाहिए जहां सुरक्षा और बचत का संरक्षण सभी के ऊपर प्रबल होता है। यह एकमात्र उद्देश्य है कि इन विशेषताओं के साथ एक निवेश निधि की सदस्यता लेनी है और दूसरी तरफ वे हैं जिनका कम कमीशन है, साथ ही इसके प्रबंधन या रखरखाव के लिए खर्च भी। लेकिन उपयोगकर्ताओं की ओर से ब्याज की कमी के रूप में हाल के वर्षों में न्यूनतम भर्ती के साथ।

फंड प्रॉफिटेबिलिटी

उपरांत अगस्त के महीने में उत्पन्न संदेहकलेक्टिव इन्वेस्टमेंट इंस्टीट्यूशंस एंड पेंशन फंड्स (इनवर्को) के नवीनतम आंकड़ों के अनुसार, सितंबर में वित्तीय बाजारों ने सितंबर में पिछले महीनों की सकारात्मक प्रवृत्ति को फिर से प्राप्त किया और मुख्य स्टॉक मार्केट इंडेक्स में सकारात्मक रिटर्न के साथ तिमाही को बंद कर दिया। मामला, स्पेनिश बेंचमार्क Ibex 35 सूचकांक बाहर खड़ा था, जिसने सितंबर में 4% से अधिक का सकारात्मक रिटर्न पोस्ट किया, हालांकि अन्य सूचकांकों ने भी सकारात्मक रिटर्न पोस्ट किया।

अधिक स्थिरता के माहौल में, जर्मन 10-वर्षीय बांड का आईआरआर पिछले महीने -0,57% से -0,70% तक बढ़ गया और स्पेनिश 10-वर्षीय बांड की उपज 0,13% से थोड़ा बढ़ गई। स्पेन में जोखिम प्रीमियम कम हो गया और महीने में 73 बीपीएस (अगस्त में 83 बीपीएस) पर बंद हुआ। डॉलर के मुकाबले यूरो की विनिमय दर 1,09 पर बंद हुई, जिसका अर्थ है कि लगातार तीसरे महीने अमेरिकी मुद्रा ने यूरो के खिलाफ 1% के करीब पुनर्मूल्यांकन का अनुभव किया। आने वाले वर्षों में स्थिति लेने के विकल्पों में से एक के रूप में।