Le marché financier est gigantesque, nous avons tous entendu parler au moins de la bourse et des actions des entreprises. Tout ne s'arrête pas ici. Il existe une pluralité de marchés dans l'ensemble du système financier qui va des matières premières aux actions, en passant par les produits dérivés et le marché des changes. Parmi beaucoup d'autres. Quelle est la particularité du Forex ? Le Forex est le marché des devises, le change. De plus, ce qui le rend unique, c'est qu'il s'agit du plus grand marché qui existe, et donc, le plus liquide de tous.
Le marché des changes (ou change), plus connu sous le nom de Forex, est né dans le but de faciliter les échanges monétaires dans un monde de plus en plus globalisé. Il est décentralisé et sert principalement à échanger des devises. Cependant, tout ne s'arrête pas là. Les possibilités qui en sont ressorties sont énormes. Vous pouvez spéculer sur ce marché, en plus de chercher refuge dans d'autres devises, ou par exemple comme couverture de change si nous avons des actions d'un autre pays. Pour mieux le comprendre, cet article est entièrement consacré au Forex.
Qu'est-ce que le Forex ?
Le Forex est le marché mondial des changes. À son tour, c'est avec une marge lâche, le plus grand marché financier du monde. Sa croissance au cours des dernières années a été si importante que le volume total qui se déplace en raison des opérations internationales de biens et de services est très résiduel. Étant la grande majorité de ses opérations en raison de produits financiers. En fait, sa liquidité est si grande qu'en 2019 seulement, environ 6 milliards d'euros ont été déplacés par jour. Autrement dit, 76 millions d'euros par seconde.
Les caractéristiques qui rendent ce marché unique sont multiples. Les plus notables étant les suivantes :
- Grand volume de transactions.
- Extrêmement liquide.
- Le grand nombre et la variété des acteurs du marché.
- Grande dispersion géographique.
- Marché ouvert 24h/XNUMX, sauf le week-end.
- Le grand nombre de facteurs qui interviennent et font bouger le marché.
Les nouvelles les plus pertinentes pour ce marché sont généralement publiées à des moments précis qui sont préalablement programmés. Pour que tous les participants aient accès à voir les nouvelles en même temps. À la seule exception que les grands courtiers peuvent voir les ordres envoyés par leurs clients. Cela a généré encore plus de stratégies pour tenter de gagner sur le marché, comme celles suivies par les "mains fortes". Il existe de nombreuses stratégies, et celui-ci vise précisément à anticiper les mouvements que feront les prix des devises en fonction du volume qui a été négocié.
Comment fonctionne le Forex ?
Sur le marché Forex, les devises sont échangées avec des croix. Chacun est noté XXX/YYY et fait référence au code ISO 4217 dans lequel sont exprimés les acronymes de chaque devise concernée. YYY fait référence à la devise de cotation et XXX à la devise de base. En d'autres termes, XXX représente le montant de YYY nécessaire pour être acheté. Par exemple, au moment d'écrire ces lignes, l'EUR/USD, également connu sous le nom d'Eurodollar, se négocie à 1,0732. Cela signifie que 1'0732 dollars US équivaut à 1 euro.
Si la valeur de la cotation augmente, cela signifie qu'il faut plus de dollars pour acheter 1 euro. Et vice versa, s'il baisse, cela signifie qu'il faut moins de dollars pour acheter un euro.
Les pièces qui existent sur le marché
Parmi les 20 principales devises qui sont échangées, nous trouvons les suivantes :
- USD, dollar américain.
- euros, euros.
- JPY, yen japonais.
- GBP, livre sterling.
- AUD, dollar australien.
- CAD, dollar canadien.
- CHF, franc suisse
- CNY, yuan chinois.
- HKD, dollar de Hong Kong.
- NZD, dollar néo-zélandais.
- SEK, couronne suédoise.
- KRW, won sud-coréen.
- SGD, dollar de Singapour.
- NOK, couronne norvégienne.
- MXN, peso mexicain.
- INR, roupie indienne.
- RUB, rouble russe.
- ZAR, rand sud-africain.
- TRY, livre turque.
- BRL, réal brésilien.
Étant un marché des changes, et son prix étant un croisement entre une paire de devises différentes, c'est-à-dire toujours une devise accompagnée d'une autre, la pluralité des combinaisons dérivées est encore plus grande.
Comment trader sur le marché des changes ?
Il existe une gamme de produits différents parmi lesquels les participants peuvent effectuer leurs opérations. L'objectif poursuivi peut être différent, mais pas le type de produit. De la même manière, des objectifs similaires peuvent être poursuivis, mais avec un produit différent. Tout dépend des implications et du type de nature que le participant considère. Parmi les produits ou instruments les plus courants figurent les suivants.
- Opérations de change au comptant. Le temps qui s'écoule dans ces opérations jusqu'au règlement des devises est de deux jours. Si le règlement est effectué en 1 jour, il est appelé T/N (tom/next).
- Opérations de change à terme. Ce type d'instrument est le plus utilisé et représente 70% de toutes les transactions effectuées. Ici, l'échange de devises est fixé dans le contrat, mais son règlement est effectué ultérieurement à la date précédemment indiquée dans le contrat.
Là où il gagne en popularité en raison de la facilité qu'offrent certains courtiers à investir dans le Forex, c'est grâce aux produits dérivés. Les 4 plus pertinentes seraient les suivantes.
- Options financières en devises. Où l'acheteur a le droit, mais non l'obligation, d'acheter ou de vendre une devise à un prix futur déjà déterminé à une date prédéterminée.
- Contrats à terme sur devises. Il s'agit d'un accord pour échanger des devises à une date prévue sous un taux prédéterminé.
- futurs futurs. Un échange unique d'une devise contre une autre au taux d'un jour futur donné.
- Échange de devises. C'est un contrat entre deux parties pour acheter et vendre un certain nombre de devises, et pour racheter et revendre un certain nombre de devises à un certain taux à une date prédéterminée.
À prendre en compte
Le taux d'intérêt entre les pays peut varier, ce qui se traduit par la différence d'intérêts payés ou facturés dans les bureaux de change, en particulier chez les courtiers. Comprendre que chaque nuit une petite différence peut être facturée ou payée peut créer un petit casse-tête. Pour cela, et étant un sujet complexe, je recommande cet article que je laisse ci-dessous dans lequel je parle des différences d'intérêt des devises et de la façon d'en tirer parti.
