Euribor on lyhenne eurooppalaisesta pankkienvälisestä tarjouksestatai sen nimellä englanniksi Euro Interbank Offered Rate. Tämän määritelmän perusteella voimme sanoa, että se on keskimääräinen korko, jota käytetään lainoissa, ja että sen lasketaan käyttävän valtaosa eurooppalaisista pankeista, jotka yhdessä muodostavat pankkipaneelin.
Vaikka kukin pankkeja Se on toiminnassaan riippumaton, on tämän tyyppistä tietoa voidakseen parametroida ja standardoida heidän taloudellisen käyttäytymisensä. Joten voidakseen tehdä tarkemman laskelman Euriborista, alin 15% ja korkein 15% korkoja jotka on kerätty otannassa. Tällä tavoin päivittäin selvitettäessä, että sitä sovelletaan vain arkipäiviin, kello 11 Keski-Euroopan aikaa Euribor-korot ovat jo määritetty ja julkaistu.
Pankkijärjestelmä
Mutta ennen kuin voimme jatkaa puhumista Euriborista, meidän on ymmärrettävä tärkeä asia.Mikä on pankkienvälisen tarjouksen tyyppi? No, vastaus on suhteellisen yksinkertainen. Euribor Sen toiminnallisuus on mahdollisuus verottaa pankkien myöntämiä lainoja ja selventää, että ne ovat keskinäisiä lainoja.
Syy, miksi pankkien on tarpeen lainata rahaa toisilleen, on pystyä takaamaan, että niitä on aina olemassa pankkien välisen järjestelmän vakavaraisuus. Tällä tavalla on oltava keino, jolla voidaan hallita ja laskea, millä korolla lainat on maksettava takaisin. On huomattava, että korkojen maksamisen lisäksi on katettava myös riskipreemiksi kutsuttu summa.
jakoska Euribor vaihtelee? Tärkein syy on, että pankit luottavat toisiinsa. Tiedot, kuten vakavaraisuus, tuloslaskelmat ja kassavirtalaskelmat, määräävät, kuinka paljon pankki voi luottaa siihen, että toisella on kyky maksaa laina ongelmitta. Tämän vuoksi kukin pankki asettaa korkonsa käytettävissä olevien tietojen perusteella; Mutta jotta saataisiin käsitys pankkien yleisestä käyttäytymisestä, suoritetaan Euroopan 50 suurimman pankin korkotason aritmeettinen keskiarvo.
Toistaiseksi kaikki kuulostaa hyvin mielenkiintoiselta, mutta ehkä ei kovin merkityksellistä normaalille ihmiselle, mutta tosiasia on, että se vaikuttaa sekä normaaleihin ihmisiin että itse pankkeihin.
Euriborin merkitys
Euribor Ymmärsimme sen jo koroksi, jonka pankin on täytettävä toisen pankin myöntämien lainojen suhteen. Mutta mistä lainaa pyytänyt pankki saa rahat koron maksamiseen? Vastaus on mainitun rahan loppukäyttäjiltä, että me olemme ihmisiä, jotka pyytävät lainaa pankilta, ennen kaikkea on tärkeää asuntolainaa hakeville.
Jotta pankki voi olla varma, että sillä on vakavaraisuus pystyä kattamaan toisesta pankista haetun lainan aiheuttamat kulut, se tekee asuntolainakoron laskeminen Euriborin perusteella. Tällä tavoin se laskee koron soveltamalla euriboria kuuteen kuukauteen tai muissa tapauksissa yhteen vuoteen.
Tämä tarkoittaa, että pankki tarjoaa loppukäyttäjälle asuntolainan korko, joka perustuu sisään Euribor-arvo joka on voimassa; niin että jos tämä on korkeampi, sitä korkeampi korko käytetään. Tämä kohta on erityisen tärkeä niille, jotka pyytävät vaihtuvakorkoista lainaa, koska näissä tapauksissa lainasi korko vaikuttaa joko positiivisesti tai negatiivisesti, jolloin sinun on maksettava enemmän tai vähemmän korkoja.
On huomattava, että tarjota loppukäyttäjämaksu, pankki soveltaa yleensä hajautusta, joka värähtelee välillä 0-1,5; Tämän eron määrittelevät kaksi pääasiaa; ensimmäinen asia on asiakkaan taloudellinen profiili. Syy, että tämä vaikuttaa eroon, on sama syy, miksi pankkien välinen korko vaihtelee, pankin luottamus käyttäjään määrittää suurelta osin, lisätäänkö suurempi vai pienempi ero.
Toinen näkökohta, joka vaikuttaa hajautuksen soveltamispäätökseen, on käyttäjän oma neuvottelukyky, ja vaikka se tuntuu melkein mahdottomalta, todellisuudessa on olemassa tiettyjä argumentteja, joita voimme käyttää pienentämään asuntolainaan sovellettavaa leviämistä. .
Lyhyesti sanottuna on tärkeää, että jos meillä on asuntoluotto tai jos ajattelemme sellaisen pyytämistä, meidän on aina pidettävä mielessä, että luotollemme tehty simulaatio ei ole luotettava tai tarkka; koska laskelmat tehdään päivittäin, niin että jos euribor nousee, kiintiö, joka meidän on katettava asuntolainasta, kallistuu, toisaalta, jos euribor pienenee, myös kiintiömme pienenee.
Toinen syy, miksi se tarjotaan erityistä huomiota Euriborin arvoon on, että sitä käytetään tiettyjen rahoitustuotteiden arvon laskennan perustana. Tätä arvoa käytetään esimerkiksi viitteenä käytännössä kaikenlaisille johdannaistuotteille, kuten futuurituotot tai swapit, sekä sopimuksille kaikista tulevista koroista.
Epäilemättä Euribor on melko tärkeä indikaattori kaikille, sekä hallituksille ja rahoituslaitoksille että tavallisille ihmisille. Tästä syystä on tärkeää, että loppukäyttäjinä tiedämme, mistä se tulee ja miten se vaikuttaa meihin jokapäiväisessä elämässä. Mutta onko sillä rajoituksia?
Tämän rahoitusviitteen pääasiallinen rajoitus on, että sitä sovelletaan vain Euroopan unioniin kuuluviin pankkeihin, joten jos haluamme suorittaa laskutoimituksen toiselle alueelle, meidän on sovellettava kyseisen paikkakunnan käyttämää viittausta. Antaakseni esimerkin, jotta voimme suorittaa laskutoimituksen Yhdistyneessä kuningaskunnassa, meidän on käytettävä viittausta LIBOR, jolla on sama tehtävä kuin Euriborilla, mutta Lontoon alueella.
On myös mahdollista, että voimme verrata alueen pankkitarjouksia, jotta voimme verrata yhden alueen taloudellista tilannetta toiseen. yleensä yksi yleisimmistä vertailuista tai viitteistä on Euriborin kanssa LIBORin kanssa.
Euriborin manipulointi
Huolimatta siitä, että koko järjestelmä on suunniteltu toimimaan sekä instituutioiden että loppukäyttäjien hyväksi, on joissakin tapauksissa tapahtunut tapauksia, joissa tiettyjen ihmisten henkilökohtaiset edut ovat puuttuneet siihen, että Euribor-arvot, Hieman tietoa tästä historiasta auttaa meitä ymmärtämään paremmin järjestelmän heikkoudet. Ja miten aikaisemmin tapahtunut on korjattu.
Vuodesta 1999, jolloin Euribor tuli voimaan, vuoteen 2012 asti kaikki osoitti, että Euribor oli ihanteellinen, mutta kaksi tunnettua asianajajaa tuomitsi 22. helmikuuta, että asuntolainan tyyppi korostamalla erityisesti Euriboria; Tärkein syy valitukseen oli, että kukaan ei tarkastanut sen kokoonpanoa, joten Euribor pysyi herkkä mahdollisille manipulaatioille.
Ja itse asiassa vuonna 2011 oli aloitettu tutkimus mahdollisesta manipuloinnista, joka voi tapahtua; Euribor-tapaus ei ole yksittäinen, mutta pankkilaitoksille määrättiin sakkoja myös muualla maailmassa, kuten Kanadassa, jossa sakot maksettiin muun muassa HSBC: lle, JPMorganille, Royal Bankille.
Tutkimuksen loppuun saattaminen huipentui sakkojen täytäntöönpanoon eri pankeilla, sakot olivat 1.710 6 miljoonaa euroa. Pankit, joille määrättiin seuraamuksia, olivat XNUMX. Epäilemättä tilanne on valitettava, koska tärkeintä on, että asianosaisten edut vaikuttivat suoraan käyttäjien talouteen.
Hieman Euriborin toiminnan historiasta antaa meille viitteitä siitä, mikä olisi ihanteellista; Ensimmäisten vuosien aikana havaittiin, että sen käyttäytyminen on laskevaa, mutta vuoteen 2008 asti koron nousu havaittiin merkittävällä tavalla; jopa 4,42 prosentin arvo, mikä on melko paljon, kun verrataan sitä historiallisiin mataliin arvoihinsa, jotka saavutettiin vuonna 2015, jolloin arvo oli 0,165% kyseisen vuoden toukokuussa. Epäilemättä on mielenkiintoista nähdä menneisyyden käyttäytyminen ja analysoida tilanteita, joihin Euribor ja sen käyttäytyminen ovat liittyneet, jotta haluamallamme tavalla voimme tarkkailla ja ymmärtää, miksi mainittu korko osoittaa tiettyä käyttäytymistä.