Nola aukeratu inbertsio funts bat

aukeratu

Inbertsio kategoria gehienek irteera garbiak izan zituzten azaroan. Sailkapen hori Funts Mistoek zuzentzen dute, epealdian 451 milioi euroko amortizazio garbiak izan baitzituzten, Errenta Finko Mistoaren ondorioz erabat. Urteko metatuan, Fondo Mistoek batzuk aurkezten dituzte sarrera garbiak 2.162 milioi euroko balioa

Bestalde, Bermatutako Funtsak 252 milioi eurorekin azaroaren harpide garbien sailkapena zuzendu zuten eta urtean 266 milioi euro pilatu zituzten. Euro Errenta Aldakorrak (Espainia kenduta) 83 milioi euroko harpidetza garbiak erregistratu zituen hilean, 1.075 milioi euroko fluxu positiboak metatuz urtean, Inbertsio Kolektiboko Erakundeen eta Pentsioen Funtsen Elkarteak (Inverco) emandako datuen arabera.

Finantza aktiboetan egindako inbertsioa benetan, inbertsio fondoek ondasunak inbertituko dituzte jarraian azaltzen ditugun parametro desberdinetan oinarrituta:

  • Likidezia: garrantzi berezia izango du ezaugarri hori izatea finantza produktu honen bidez inbertitzen diren aktiboetan.
  • Arriskuen dibertsifikazioa: Merkatu edo finantza aktibo desberdinetarako esposizioa mugatzeko erabilitako estrategia izango da.
  • Gardentasuna: Inbertsio fondoen kudeatzaileek igorritako liburuxken bidez islatu behar dira.

Inbertsio funtsa: komisioak

Comisiones

Inbertsiorako bideratutako produktua denez, oso garrantzitsua izango da kontratatzearen kostua aztertzea. Produktu honen komisioak ordezkatzen ditu eta izaera askotarikoa eta askotarikoa izateagatik bereizten da, nahiz eta argitu behar den kasu guztietan ez dela aplikatzen. Gastu horiek aldatu egiten dira % 0,50etik% 2ra gutxi gorabehera eta hori faktore askoren araberakoa izango da, hala nola kontratatzen den inbertsio fondo mota eta kudeatzailearen politika. Nolanahi ere, horiek dira finantza produktu honengatik kobratu daitezkeen komisio nagusiak.

  • Kudeaketa eta gordailuen kuotak: kudeatzaileak eta gordailuzainak kobratzen dituztenak dira, hurrenez hurren. Funtsaren likidazio-balioa kenduta daudelako bereizten dira. Hori dela eta, ez duzu haien gastua nabarituko beste komisioetan bezainbeste.
  • Harpidetza eta amortizazio tasak: kasu honetan, kudeatzailearen edo funtsaren beraren alde egon daitezke. Aurreko komisioak ez bezala, horiek esplizituak dira, edo berdina dena, harpidetza edo itzulketa formalizatzerakoan zure aurrezki kontuan kobratuko dira. Ez dira hain ohikoak aplikatzen dituzunak, baina edozein kasutan lehen taldekoak baino zorrotzagoak dira. Inbertsio funts batzuetan% 2raino iristea.

Bestalde, zenbait gastu kobratuko dizuten aukera ere badago inbertsioa aldatu konpartimentu batetik bestera. Hau da, funts beraren barruan, nahiz eta ehunekoak oso esanguratsuak ez izan.

Fondoen kudeaketa aktiboa eta pasiboa

Ezaugarri hauetako produktu bat kontratatzerakoan aztertu beharko zenukeen beste alderdi bat da kudeaketa mota horretan egiten da. Aktiboa edo alderantziz pasiboa izan daiteke eta bere aldea, batez ere, igorleek egiten duten kudeaketan dago. Eredu batetik bestera desberdintasun nabarmenekin. Inbertsio funtsen kudeaketa aktiboari dagokionez, garrantzitsuena da finantza aktiboen zorroa edozein agertoki ekonomikotara egokitu daitekeela, baita merkatu finantzarioentzat kaltegarriena ere. Hau da, edozein egoeratan zure eragiketetatik errentagarritasuna lor dezakezu.

Kudeaketa pasiboko funtsak, berriz, direla esan daiteke estatikoagoa. Edo gauza bera da, ez dute aldaketarik jasaten ekonomian eta bereziki finantza merkatuetan agertzen diren aldagai berriekiko. Bai errenta finkoan, bai aldakorrean edo baita eredu alternatiboetan ere. Dena sortutako itxaropenen arabera joaten bada, hobe da fondo pasiboak kontratatzea. Irabaziak joera utzi behar duzu joera hori agortu arte. Inbertitzaile txiki eta ertainaren profilaren arabera ere aldatuko dira.

Errenta finkoa edo aldakorra?

poltsa

Hori da inbertitzaileek beren buruari egiten dioten betiko galdera finantza produktu horietako bat formalizatzerakoan. Uneoro merkatuek ezarritako joerari jarraitu beharko diogu eta ez da beti berdina izango. Nolanahi ere, akzioetan oinarritutakoek zorroan irabaziak garatzen dituzte. Arrazoi berdinengatik sortutako postuetan diru asko galtzen bada ere. Hau da, a sortzen dute arriskua handitu zentzu guztietan lurrunkorragoa baita. Nolanahi ere, titularren profilaren eta inbertsioan markatuko dituzun iraupen baldintzen araberakoa ere izango da.

Nolanahi ere, finantza produktu honen abantailetako bat da aktibo finantzario horiek produktu bera utzi gabe konbinatzea ahalbidetzen dutela. Aukera hori izenekoaren bidez gauzatzen da inbertsio funts mistoak. Errenta finkoa, aldakorra, diruzko aktiboak eta edozein izaera duten bestelako aktibo finantzarioak nahasten direnean. Inbertsio estrategia honekin inbertsioetan dibertsifikazio handiagoa lortzen da. Beste produktu finantzarioetan gertatzen ez den faktorea, ezta erasokorrenetan ere.

Funtsen jarraipena

Inbertsio Funtsek aipatutako arau guztiak betetzen dituzten kontrolatzen du Balore Merkatuaren Batzorde Nazionala (CNMV), hau jaso hilero informazioa. CNMVk Inbertsio Funtsak, SGIIC eta Gordailuzko erakundeak gainbegiratzen ditu, bai urrunetik (jasotako informazioaren bidez), bai in situ (ikuskapenak egiten gainbegiratutako erakundeetara egindako bisiten bidez).

Gainera, SGIICek eta erakunde gordailuek Inbertsio Funtsetako partaideen mesedetan jardun behar dute, eta hala egin behar dute elkarri kontuak eman. Gainera, Gordailuzainak SGIICen kudeaketaren zaintza eta gainbegiratze funtzioak betetzen ditu eta CNMVri jakinarazi behar dio atzemandako edozein gorabehera.

Aukeratu beste inbertsio funts batzuk

dibisak

Goian aipatu ditugun funts hauek harpidetzeaz gain. Baina, aitzitik, badaude ziklo ekonomikoen arabera oso interesgarriak izan daitezkeen beste batzuk. Horien artean honako hauek nabarmentzen dira:

  • Diru funtsak. Funtsean munduko nagusien gorabeheretan oinarritzen dira. Dolaretik Norvegiako koroaraino, Suitzako frankotik. Balorazioan desberdintasun handirik ez duten funtsak dira, baina, noski, ez daude arriskutik salbu, azken urteetan erakutsi den moduan. Nolanahi ere, inbertsio funtsen zorro indartsua eta dibertsifikatua sortzeko osagarri gisa balio dute.
  • Funts mistoak. Hainbat aktibo finantzario konbinatzen direnak dira, hala nola akzioen eta errenta finkoen deribatuak. Inbertitzaileek beraiek aurre egin nahi dioten arrisku mailaren arabera alda daitezkeen proportzioetan. Produktu bikaina dira arriskua gutxitzeko eta finantza merkatu garrantzitsuenetan egoteko. Mota eta izaera guztietako formatuekin. Finantza erabiltzaileen eskaera larrialdi argian, kontratazio ereduen sinpletasunagatik.
  • Funts alternatiboak. Inbertitzaile txiki eta ertainen formatu ezezagunagoa da eta beste inbertsio mota batzuk integratzen dira. Horietako bat lehengaietan oinarrituta dago eta beste inbertsio fondo batzuetan baino birbalorazio potentzial handiagoa izan dezakete.

Kasu guztietan, inbertsio eredu hauek munduko eremu geografiko guztietara irekita daude, finantza merkatu exotikoenak barne. Ez dago mugarik kokapenean eta hori da inbertsio fondoek beste finantza produktuen aurrean duten abantailetako bat. Produktu horiek Espainiako finantza erakundeei merkaturatzen dituzten kudeaketa enpresa ugarik egina. Kontratazioan baldintza desberdinekin eta baita kudeaketa edo mantentze lanetan komisioekin eta bestelako gastuekin ere.

Nola identifikatu nire profilerako funts egokienak?

Arestian aipatu dugun guztia ikusita, inbertsio fondoen barietatea oso zabala da profil mota guztietara egokitu ahal izateko. Nire adinaren, diru sarreren, aurrezteko gaitasunaren eta onartzeko prest nagoen arriskuaren arabera, funts batzuk edo beste batzuk egokituko zaizkio nire inbertitzaile profilari. Zentzu horretan orientatu ahal izateko, alternatiba ona da egin klik eginez Finanbestek eskaintzen duen bezalako egokitasun proba. Erabiltzeko modua oso erraza da, pixkanaka galdera guztiei erantzun behar diezu (zure adina, inbertitzeko dirua, diru sarrerak, aurrezkiak, arrisku onargarriak, etab.), Plataforma gai izan dadin. erabiltzaile bakoitzarentzako egokia den inbertsio fondoen plana sortu kapital txikietan inbertsio portzentajeekin, AEBetako akzioekin, Europako akzioekin, goranzko herrialdeetako akzioekin, errenta finkoarekin. Ikus dezakezun bezala, oso erraza da eta minutu pare bat besterik ez dituzu beharko hura osatzeko.


Artikuluaren edukia gure printzipioekin bat dator etika editoriala. Akats baten berri emateko egin klik hemen.

Idatzi lehenengo iruzkina

Utzi zure iruzkina

Zure helbide elektronikoa ez da argitaratuko.

*

*

  1. Datuen arduraduna: Miguel Ángel Gatón
  2. Datuen xedea: SPAM kontrolatzea, iruzkinen kudeaketa.
  3. Legitimazioa: Zure baimena
  4. Datuen komunikazioa: datuak ez zaizkie hirugarrenei jakinaraziko legezko betebeharrez izan ezik.
  5. Datuak biltegiratzea: Occentus Networks-ek (EB) ostatatutako datu-basea
  6. Eskubideak: Edonoiz zure informazioa mugatu, berreskuratu eta ezabatu dezakezu.