Ένα μάθημα που πρέπει να μάθουν οι επενδυτές από την κατάρρευση των μετοχικών αγορών μετά την πανδημία του coronavirus είναι ότι δεν πρέπει να κάνουν τα λάθη του παρελθόντος. Και αυτό τους έκανε να χάσουν ένα μεγάλο μέρος του επενδυμένου κεφαλαίου τους σε πολύ σύντομο χρονικό διάστημα, καθώς τα χρηματιστήρια υποτιμήθηκαν σε κατά μέσο όρο 41%. Συγκεκριμένα, δεδομένης της πιθανής εμφάνισης ενός δαπέδου που σταματά τις απότομες και κάθετες πτώσεις που υπέστησαν τα αποθέματα αυτές τις ιστορικές ημέρες. Πριν από λίγες εβδομάδες, όλες ήταν χαρές για μικρούς και μεσαίους επενδυτές.
Αλλά ακόμη και στα πιο αρνητικά σενάρια όπως αυτό που περνάμε, πρέπει να αφαιρεθούν θετικά συμπεράσματα. Και αυτό θα πρέπει να είναι ένα από τα πλέον προτιμώμενα: οικοδόμηση ενός επενδυτικού χαρτοφυλακίου μαθαίνοντας από λάθη. Δεν αποτελεί έκπληξη, ένας από τους τρόπους να μάθουμε στον πάντα περίπλοκο κόσμο του χρήματος είναι να μαθαίνουμε από τα προηγούμενα λάθη μας και τώρα βρισκόμαστε σε μια στιγμή που χρησιμεύει για την υλοποίηση αυτής της ειδικής στρατηγικής. Κανείς δεν μπορούσε να φανταστεί ότι φέτος θα φτάναμε σε αυτήν τη δυσάρεστη κατάσταση. Σε ορισμένες περιπτώσεις, επειδή οι πωλήσεις έχουν πραγματοποιηθεί με πολλές απώλειες στην κατάσταση λογαριασμού αποτελεσμάτων και σε άλλες επειδή απλώς έχουμε αγκιστρωθεί στις θέσεις μας.
Εάν μπορεί να αντληθεί ένα μάθημα για το μέλλον, πρέπει να είναι η επένδυση διαφοροποιημένη πάνω από άλλες σειρές σκέψεων, όπως έχουμε προειδοποιήσει τα τελευταία χρόνια για το τι θα μπορούσε να συμβεί. Επειδή οι μετοχικές αγορές δεν πρόκειται πάντα να αυξάνονται, όπως συνέβη από το 2012, με κάποια διαστήματα διόρθωσης στις τιμές και πλευρικότητα. Διότι στο τέλος της ημέρας μιλάμε για το χρηματιστήριο, με το θετικό και αρνητικό που έχει αυτό το είδος επένδυσης σε όλους τους χρήστες. Και δυστυχώς έφτασε ένας μαύρος κύκνος στον οποίο κανείς δεν βασίστηκε, ούτε καν οι πιο αξιόπιστοι αναλυτές στις χρηματοοικονομικές αγορές. Βρισκόμαστε όμως σε αυτό το νέο σενάριο και δεν υπάρχει αμφιβολία ότι πρέπει να αντιδράσουμε.
Επενδυτικό χαρτοφυλάκιο: περισσότερα χρεόγραφα
Το πρώτο μάθημα που αντλήθηκε από αυτό το νέο σενάριο που μας έδωσε η πανδημία του κορανοϊού είναι ότι δεν πρέπει να τοποθετείτε σε μια μεμονωμένη χρηματιστηριακή αξία. Αν όχι, το αντίθετο, το κεφάλαιο πρέπει να διανεμηθεί ή να διανεμηθεί σε πολλές εισηγμένες εταιρείες. Με στόχο την ελαχιστοποίηση των πτώσεων που βλέπουμε σε αυτές τις δύσκολες μέρες για όλους τους μικρομεσαίους επενδυτές. Στο βαθμό που οι επενδυτές που είχαν λάβει θέσεις στο IAG έχουν δει τις εξοικονομήσεις τους να εξατμίζονται σε λίγες μέρες. Πηγαίνοντας από μια τιμή κοντά σε οκτώ για κάθε μετοχή σε λιγότερο από δύο ευρώ και με τον κίνδυνο να μην εισαχθεί ξανά στις αγορές μετοχών ως αποτέλεσμα της εθνικοποίησής της.
Μέσα σε αυτό το πλαίσιο στη διεθνή οικονομία, δεν είναι λιγότερο αλήθεια το γεγονός ότι αυτές οι κρίσεις είναι καλύτερες με διαφοροποίηση στο χαρτοφυλάκιο κινητών αξιών. Προσπαθώντας να επιλέξουμε διαφορετικούς τομείς μετοχών στους οποίους οι αμυντικοί δεν θα έπρεπε σε καμία περίπτωση να λείπουν. Υπό αυτήν την έννοια, είναι απαραίτητο να συμπληρωθεί η επένδυση με έναν τρόπο ισορροπημένη και σφιχτή στις ιδιαίτερες ανάγκες μας. Όπου το άπληστο προφίλ που προσπαθεί να αποκτήσει μεγάλα κέρδη κεφαλαίου σε πολύ μικρό χρονικό διάστημα δεν πρέπει να επικρατήσει. Αντίθετα, είναι απαραίτητο να επιλέξουμε τίτλους που δημιουργούν αξία και που απευθύνονται σε πολύ σταθερές επιχειρηματικές γραμμές και που μπορούν ακόμη και να διανέμουν μερίσματα μεταξύ των μετόχων τους.
Αποφύγετε τις σύντομες προθεσμίες
Δεν υπάρχει αμφιβολία ότι για να σχηματιστεί ένα επενδυτικό χαρτοφυλάκιο, μαθαίνοντας από λάθη από εδώ και στο εξής, πρέπει να οριστούν πολύ περισσότερα όσον αφορά τη μόνιμη ζωή. Με την έννοια ότι πρέπει να προσεγγίσετε τις επενδύσεις στο χρηματιστήριο ως αυτό που είναι πραγματικά, μια επένδυση. Δεν θεωρούνται κερδοσκοπικές πράξεις, όπως θεωρούν οι πιο επιθετικοί μικρομεσαίοι επενδυτές στις αγορές μετοχών. Αυτό το γεγονός μπορεί τελικά να έχει κάποια ολέθριες συνέπειες για τα συμφέροντα αυτών των προφίλ από τους χρήστες. Η κερδοσκοπία στο χρηματιστήριο μπορεί να έχει νόημα για τη διεξαγωγή μιας συγκεκριμένης λειτουργίας, αλλά ως κοινή συνήθεια σε όλες αυτές, καθώς μακροπρόθεσμα έχετε όλα τα ψηφοδέλτια να χάσετε.
Αν και από την άλλη πλευρά, δεν μπορούμε να ξεχάσουμε ότι οι επενδύσεις μπορούν να διοχετευτούν ως στρατηγική για την ενίσχυση της εξοικονόμησης. Μέσα από μια σταθερή σακούλα εξοικονόμησης που βλέπει στη μέση και ιδιαίτερα μακροπρόθεσμα, ακόμη και για να λύσει κάποια άλλη περίπλοκη στιγμή στο μέλλον ή ως συμπλήρωμα της συνταξιοδότησης. Αλλά τίποτα άλλο. Δεν αποτελεί έκπληξη το γεγονός ότι μπορούμε να εκτεθούμε σε μια πολεμική οικονομία που αναμφίβολα θα επηρεάσει τις αγορές μετοχών από τώρα και στο εξής. Ένα από τα κλειδιά για επιτυχημένες λειτουργίες είναι να τους κατευθύνει πιο μακροπρόθεσμα από ποτέ. Με αυτήν τη στρατηγική, θα αποφευχθούν συγκεκριμένες εκπλήξεις που μπορούν να δημιουργήσουν προβλήματα ρευστότητας.
Εξερεύνηση νέων αγορών
Ακόμα και στα πιο δυσμενή σενάρια, καθώς δυστυχώς είναι εκεί όπου ζούμε, τείνουν να εμφανίζονται πραγματικές επιχειρηματικές ευκαιρίες. Για το λόγο αυτό, είναι πολύ σημαντικό να εξερευνήσετε νέες επενδυτικές αγορές που μέχρι τώρα δεν είχαν εξερευνηθεί από πολλούς μικρομεσαίους επενδυτές. Όπως για παράδειγμα, αυτό του πρώτες ύλες ή ιδιαίτερα ακριβή μέταλλα δεδομένου ότι τείνουν να λειτουργούν ως ασφαλείς παράδεισοι στα πιο ασταθή σενάρια στις παραδοσιακές αγορές μετοχών. Όπου η εξοικονόμηση μπορεί να γίνει πιο αποτελεσματική παρά μέσω συμβατικών καναλιών. Αλλά αυτό συλλέγει ένα μεγάλο μέρος των νομισματικών ροών από τα μεγάλα ταμεία διαχείρισης.
Από την άλλη πλευρά, και όσον αφορά τον χρυσό, πρέπει να αναφερθεί ότι μπορεί να ωφεληθεί από χαμηλά επιτόκια και στη μία πλευρά και στην άλλη του Ατλαντικού. Υπό αυτήν την έννοια, τα επιτόκια είναι πολύ χαμηλά και οι προοπτικές δεν είναι και για ισχυρές αυξήσεις. Κατά συνέπεια, το κόστος ευκαιρίας έχει μειωθεί σημαντικά και αν προσθέσουμε σε αυτό το κόστος εκτέλεσης της συναλλαγής χρέους και τον πιθανό κίνδυνο μακροπρόθεσμων επενδύσεων με μια εντελώς επίπεδη καμπύλη απόδοσης, αυτοί είναι αρκετοί λόγοι για να αρχίσουν να σκέφτονται ότι η Κεντρική Οι τράπεζες πρόκειται να περιορίσουν τις πωλήσεις χρυσού τους στο μέγιστο και είναι ακόμη λογικό να πιστεύουμε ότι θα μπορούσαν να είναι καθαροί αγοραστές λόγω παραγόντων όπως η προστασία από τον πληθωρισμό.
Να γνωρίζετε τις υποστηρίξεις
Μια άλλη επενδυτική στρατηγική βασίζεται στο να είμαστε πιο δραστήριοι στην παρακολούθηση των επενδύσεών μας. Εάν αυτό εφαρμοστεί αποτελεσματικά, μπορούν να αποφευχθούν πολύ σοβαρές απώλειες για την κατάσταση λογαριασμού αποτελεσμάτων μας, παρά το γεγονός ότι τώρα αυτή η κίνηση ήταν πολύ γρήγορη και έχει εξελιχθεί σε έκπληξη όλους τους χρηματοοικονομικούς παράγοντες. Από αυτή την άποψη, πότε μια υποστήριξη είναι τρυπημένη, τότε η τιμή τείνει να πέσει απότομα: το απόθεμα έχει σπάσει ένα εμπόδιο που έχει βρεθεί στην πτώση του, και μόλις ξεπεραστεί, πέφτει ελεύθερα, επομένως η τιμή πώλησης πρέπει να προσαρμοστεί με το επίπεδο στήριξης. Όταν ξεπεραστεί η αντίσταση, από την άλλη πλευρά, η τιμή τείνει επίσης να αυξάνεται έντονα. Είναι οι επιπτώσεις που έχει απευθείας στην τιμή ενός τίτλου ή ενός δείκτη και που πρέπει να παρακολουθούνται τακτικά από τον επενδυτή για να επωφεληθούν από τις δραστηριότητές τους.
Ένα επίπεδο στήριξης (αντίσταση) ενισχύεται καθώς η τιμή απομακρύνεται από αυτό αφού έχει δοκιμαστεί. Εάν η τιμή συγκεντρωθεί 10% μετά τη δοκιμή μιας υποστήριξης, θεωρείται ισχυρότερη από ό, τι αν είχε μόνο ράλι, για παράδειγμα, 6%. Πάντα λαμβάνοντας υπόψη ότι η ανταπόκριση των αγορών μετοχών σε όλο τον κόσμο θα εξαρτηθεί από το επίπεδο ανάκαμψης στη διεθνή οικονομία. Στο σημείο που οι διάφοροι χρηματοοικονομικοί αναλυτές προτείνουν διάφορα σενάρια για την επίλυση αυτής της οικονομικής κρίσης που έχει ιδιαίτερη σημασία για όλους.
Ενώ από την άλλη πλευρά, ένα άλλο από τα κλειδιά για τη διαμόρφωση ενός επενδυτικού χαρτοφυλακίου, μαθαίνοντας από λάθη, έχει μεγαλύτερη ρευστότητα στους λογαριασμούς ταμιευτηρίου ή ελέγχου. Όχι μόνο για να επιβιώσει τα πιο αρνητικά σενάρια στις αγορές μετοχών, αλλά και για να επωφεληθούν από τις επιχειρηματικές ευκαιρίες που θα προσφέρουν οι αγορές από εκείνη τη στιγμή και μετά. Με στόχο την ελαχιστοποίηση των επιπτώσεων των οικονομικών και χρηματιστηριακών κρίσεων, όπως συμβαίνει τώρα. Όπου ποτέ δεν ξέρετε ποια θα είναι η καλύτερη απόφαση για την προστασία των χρημάτων μας. Αλλά μέσω μιας αλλαγής στις συνήθειες μας σε σχέση με τον κόσμο του χρήματος, μπορεί να μας βοηθήσει να επιτύχουμε αυτούς τους πολύ επιθυμητούς στόχους. Δεδομένου ότι είναι σε τελική ανάλυση αυτό το μάθημα σε αυτό το είδος περίπλοκων σεναρίων. Έχουμε ακόμη χρόνο να διαφοροποιήσουμε την επενδυτική μας στρατηγική.