Εάν αυτό που σκέφτεστε είναι ότι οι δομημένες καταθέσεις είναι όπως οι παραδοσιακές καταθέσεις που είχατε συμβόλαιο μέχρι τώρα, σίγουρα έχετε κάνει λάθος. Δεν αποτελεί έκπληξη το γεγονός ότι έχουν σημαντικές διαφορές καθώς αποτελούν εντελώς διαφορετικά επενδυτικά μοντέλα. Στο σημείο που έχουν πολύ καθορισμένα χαρακτηριστικά που τα καθιστούν προσιτά σε προϊόντα με αυθεντικά επενδυτική προσωπικότητα. Σε κάθε περίπτωση, θα είναι μια άλλη από τις εναλλακτικές λύσεις που πρέπει να κάνετε οι αποταμιεύσεις κερδοφόρες από τώρα και στο εξής.
Εάν οι δομημένες καταθέσεις διακρίνονται από κάτι, αυτό οφείλεται στο γεγονός ότι δεν δεσμεύετε το επενδυμένο κεφάλαιο αρκεί να σέβεστε τους όρους στους οποίους κατευθύνονται αυτά τα χρηματοοικονομικά προϊόντα. Δεν αποτελεί έκπληξη, καθένα από αυτά έχει ένα ημερομηνία λήξης, ανεξάρτητα από το χρηματοοικονομικό περιουσιακό στοιχείο από το οποίο αποτελείται. Με διαφορετικές περιόδους ώστε να μπορούν να προσαρμοστούν σε οποιοδήποτε προφίλ μικρού και μεσαίου επενδυτή. Από το πιο επιθετικό έως το πιο αμυντικό, χωρίς περιορισμούς οποιουδήποτε είδους από αυτή την άποψη, πέρα από τους όρους των ίδιων των δομημένων καταθέσεων.
Πρέπει να λάβετε υπόψη ότι όσο διατηρείτε την επένδυσή σας κατά τη συμφωνημένη περίοδο δεν θα έχετε κανένα πρόβλημα κρατήστε όλο το επενδυμένο κεφάλαιο. Δηλαδή, το 100% των χρηματικών συνεισφορών που έχετε κάνει σε αυτό το χρηματοοικονομικό προϊόν. Το πρόβλημα θα προκύψει εάν δεν τηρείτε αυτές τις προθεσμίες και σε αυτήν την περίπτωση ενδέχεται να χάσετε μέρος των χρημάτων που επενδύσατε. Σαν να ήταν μια επένδυση στις αγορές μετοχών. Σε κάθε περίπτωση, μπορείτε να επιλέξετε μια περίοδο μεταξύ 1 και 10 ετών. Πολύ ευέλικτο και έτσι μπορείτε να καλύψετε τις οικονομικές σας ανάγκες.
Δομημένο: μερική ή ολική συνεισφορά
Αντίθετα, εάν χρειάζεστε μέρος ή το σύνολο της επένδυσης, τότε είναι που μπορεί να προκύψουν τα πρώτα προβλήματα. Με την έννοια ότι εάν πρέπει να ανακτήσετε την επένδυσή σας, εν μέρει ή πλήρωςΠριν από το τέλος του όρου, μπορείτε να τα κάνετε μέσω των μηνιαίων παραθύρων ρευστότητας που μελετούν αυτά τα χρηματοοικονομικά προϊόντα. Αλλά σε αυτή τη συγκεκριμένη περίπτωση, δεν μπορεί να εγγυηθεί ολόκληρη την επένδυση. Στο σημείο που μπορεί να χάσετε κάποια χρήματα στη λειτουργία.
Είναι ένα τραπεζικό προϊόν που μπορείτε να νοικιάσετε από μόλις 1.000 ευρώ. Με μια συγκεκριμένη περίοδο πρόσληψης: μόλις λήξει ο όρος εγγραφής ή το συνολικό ποσό που έχει δεσμευτεί, δεν είναι δυνατό να τους προσλάβετε ξανά. Όπως μπορείτε να δείτε, δεν είναι καθόλου απαιτητικό επενδυτικό μοντέλο και υπό αυτή την έννοια μπορεί να εξομοιωθεί με τις πιο συμβατικές καταθέσεις στην αγορά. Δηλαδή, σαν να ήταν ένας ακόμη όρος φόρος, με τις επακόλουθες διαφορές του.
Πώς αναφέρονται;
Οι δομημένες καταθέσεις δεν χρειάζεται να συνδέονται με σταθερό εισόδημα, καθώς φαίνεται η πιο λογική. Ούτε καν τα χρηματιστήρια. Αν όχι, αντίθετα, μπορούν να προέρχονται από οποιοδήποτε χρηματοοικονομικό περιουσιακό στοιχείο, όπως το ευρωπαϊκό σημείο αναφοράς, γνωστό ως Euribor. Όπου έχουν μια περίοδο συνδρομής που είναι πολύ αυστηρή και σε σημείο που εάν υπερβείτε τις ημερομηνίες δεν θα μπορείτε να τις εγγραφείτε σε καμία περίπτωση. Όχι όπως στις παραδοσιακές καταθέσεις που μπορείτε επίσημο τη στιγμή που θεωρείτε ότι είναι πιο βολικό να κλείσετε τη λειτουργία.
Η μηχανική πρόσληψής της είναι πολύ απλή, καθώς υπάρχουν τρεις εργάσιμες ημέρες για να έχετε ένα διατήρηση στον συσχετισμένο λογαριασμό στην κατάθεση για το ζητούμενο ποσό. Αλλά εάν για οποιονδήποτε λόγο δεν υπάρχει αρκετό υπόλοιπο, η αίτηση θα ακυρωθεί. Αυτή είναι μια μικρή διαφορά που τα διακρίνει από άλλα χρηματοοικονομικά προϊόντα. Πέρα από τις τεχνικές προσεγγίσεις που αντιστοιχούν σε μια άλλη εντελώς διαφορετική ενότητα και που θα αναλυθούν σε άλλα άρθρα. Από την άλλη πλευρά, υπάρχει επίσης μια ημερομηνία που θα χρησιμεύσει για τον καθορισμό των τιμών και θα είναι αυτές που θα καθορίσουν την πραγματική κερδοφορία των δομημένων καταθέσεων.
Πραγματική κερδοφορία αυτών των καταθέσεων
Ίσως ήδη αναρωτιέστε ποιο είναι το επιτόκιο που θα λάβετε από δομημένες καταθέσεις. Λοιπόν, θα είναι κάπως πιο ανταγωνιστικό από ό, τι στις άλλες επιθέσεις. Αυτή τη στιγμή μπορεί να ληφθεί μεταξύ 0,20% και 0,90%, ανάλογα με το επιλεγμένο μοντέλο. Όπου, αυτό το καινοτόμο προϊόν θα πληρώσει το προϊόν θα πληρώσει ένα κουπόνι για το αντίστοιχο ποσοστό κερδοφορίας. Μια καινοτομία σε σύγκριση με άλλους τρόπους για να κερδίσει το συσσωρευμένο κεφάλαιο.
Από την άλλη πλευρά, δεν μπορείτε να ξεχάσετε από τώρα και στο εξής ότι αυτές οι πολύ ειδικές καταθέσεις χαρακτηρίζονται ότι είναι πιο περίπλοκες από τις υπόλοιπες. Επιπλέον, δεν είναι ενδιαφέρον για τους καταθέτες λόγω του τόσο υψηλές προθεσμίες με τα οποία διατίθενται στην αγορά. Στο σημείο που προτιμώνται άλλοι τύποι αποταμιευτικών προϊόντων. Δεν αποτελεί έκπληξη το γεγονός ότι η αύξηση της κερδοφορίας δεν είναι πολύ εντυπωσιακή και αυξάνει μόνο κατά τα δέκατα της εκατοστιαίας μονάδας. Ως ένα από τα κύρια μειονεκτήματα στην αναδοχή δομημένων καταθέσεων.
Δεσμοί των επιθέσεων
Υπάρχουν τόσοι σύνδεσμοι σε αυτά τα προϊόντα όσο υπάρχουν χρηματοοικονομικά περιουσιακά στοιχεία και έτσι, και για παράδειγμα, το Banco Santander δομημένο σε ευρώ συνδέεται με τους τίτλους Vodafone, Eon, Eni και Orange. Η BBVA, από την πλευρά της, στοχεύει στις αποταμιεύσεις της να προσφέρει μια δομημένη αναφορά στις μετοχές της Repsol. Σε κάθε περίπτωση, εάν ο χρήστης το επιθυμεί, μπορεί επίσης να αναφερθεί σε αυτό το μοντέλο αποθήκευσης άλλα νομίσματα, ειδικά με το δολάριο ΗΠΑ. Αν και το αποτέλεσμα θα διαφέρει ανάλογα με την τιμή του στις χρηματοπιστωτικές αγορές, με μεγαλύτερη αστάθεια στις προσδοκίες που προσφέρει αυτή τη στιγμή.
Από την άλλη πλευρά, υπάρχουν αρκετές τραπεζικές οντότητες που έχουν αποφασίσει να στοιχηματίσουν στη βελτίωση της κερδοφορίας με τις καταθέσεις που συνδέονται με μετοχές, δείκτες ή αμοιβαία κεφάλαια. Είναι ένας έμμεσος τρόπος να τοποθετήσετε τον εαυτό σας σε μετοχές χωρίς να αναλάβετε τόσους κινδύνους. Επειδή οι αρνητικές θέσεις σε αυτά τα χρηματοοικονομικά περιουσιακά στοιχεία ελαχιστοποιούνται και στο σημείο που οι απώλειες δεν είναι τόσο υψηλές όσο μπορεί να συμβεί με τα προαναφερθέντα προϊόντα. Υπό αυτήν την έννοια, είναι ένα κάπως ιδιαίτερο μείγμα μεταξύ σταθερού εισοδήματος και κλασικών επενδυτικών μοντέλων.
Χαρακτηριστικά δομημένου
Οι συνεισφορές των δομημένων καταθέσεων είναι πολύ καλά καθορισμένες και, καταρχάς, προσφέρουν ένα ελαφρώς υψηλότερο επιτόκιο, το οποίο κυμαίνεται μεταξύ 0,20% και 0,70% ονομαστικό. Ωστόσο, το τελικό ποσό εξαρτάται από το ποσοστό των διανομή επενδύσεων και από το αμοιβαίο κεφάλαιο στο επενδυτικό περιουσιακό στοιχείο που επιλέγει ο χρήστης. Σε μια άλλη πτυχή, το γεγονός ότι ένα από τα μειονεκτήματα αυτού του τύπου προϊόντος δεν γνωρίζει την τελική κερδοφορία που θα αποκτήσουμε κατά τη λήξη του δεν μπορεί να γίνει απαρατήρητο. Σε αντίθεση με τις παραδοσιακές καταθέσεις στις οποίες η κερδοφορία που πρέπει να ληφθεί είναι γνωστή από την αρχή.
Όπου αν υπάρχει σαφής σύμπτωση, είναι στην ασφάλεια που παρέχει η πρόσληψή σας. Επειδή στην πραγματικότητα, είναι ένα ασφαλές προϊόν, επειδή ρυθμίζονται από την Τράπεζα της Ισπανίας και από το Ταμείο Εγγύησης Καταθέσεων. Εγγύηση έως 100.000 ευρώ ανά κεφάλαιο και τίτλο κάθε συμβάν που μπορεί να συμβεί με τον εκδότη. Όποια και αν είναι η φύση του και η οντότητα όπου έχει προσληφθεί. Δεν μπορούμε να ξεχνάμε ότι ρυθμίζονται από την Εθνική Επιτροπή Αγοράς Κινητών Αξιών (CNMV), προσφέροντας μεγαλύτερη προστασία στον καταθέτη.
Ποια είναι τα μειονεκτήματά του;
Σε κάθε περίπτωση, η συνδρομή σας παρουσιάζει μια σειρά από αδυναμίες που πρέπει να λάβετε υπόψη για να δείτε αν αξίζει ή όχι για να τις επισημοποιήσετε. Μεταξύ των οποίων είναι τα ακόλουθα που σας εκθέτουμε παρακάτω:
- Οι δομημένες καταθέσεις λειτουργούν στο δευτερογενείς αγορές και κατά συνέπεια θα έχετε περισσότερα προβλήματα για να αναιρέσετε τις θέσεις τη στιγμή που θέλετε.
- Υπάρχουν υψηλότεροι παράγοντες κινδύνου, όπως αυτοί που σχετίζονται με τραπεζική πίστωση και ότι μπορούν να δημιουργήσουν κάποιο άλλο πρόβλημα στην επένδυση.
- Οι αγορές στις οποίες λειτουργούν δομημένες εταιρείες χαρακτηρίζονται από το γεγονός ότι είναι εμφανείς από την απουσία εξωτερική εποπτεία. Ένας παράγοντας που περιορίζει την ασφάλεια που προσφέρει αυτό το χρηματοοικονομικό προϊόν.
- Βρίσκονται σε ένα συγκεκριμένο μειονέκτημα σε σύγκριση με τα παραδοσιακά περιουσιακά στοιχεία, επειδή οι δευτερεύουσες αγορές στις οποίες λειτουργούν δημιουργούν ένα λιγότερη ρευστότητα. Αυτός είναι ένας πολύ σημαντικός παράγοντας για την επένδυση των αποταμιεύσεών σας σε ένα χρηματοοικονομικό προϊόν.
- Και τελικά, αυτό ίσως δεν αντισταθμίζει την πρόσληψή σας για την κερδοφορία που προσφέρουν αυτή τη στιγμή και αυτό μπορεί να σας κάνει να επιλέξετε άλλα λιγότερο περίπλοκα μοντέλα εξοικονόμησης και χωρίς τόσους πολλούς κινδύνους.
Αντίθετα, οι δομημένες καταθέσεις σας επιτρέπουν να κάνετε έκθεση σε διάφορες κατηγορίες χρηματοοικονομικών περιουσιακών στοιχείων, ορισμένα από τα οποία δεν έχετε σκεφτεί ποτέ να ανοίξετε θέσεις για να κάνετε το κεφάλαιο σας κερδοφόρο. Από την άλλη πλευρά, διατηρεί μια συνετή ικανοποίηση κατά τη μέτρηση της κερδοφορίας και των κινδύνων που δημιουργούνται στις λειτουργίες της. Επίσης το γεγονός ότι μια επένδυση μπορεί να γίνει για να σας ταιριάζει ως αποτέλεσμα των πιο σημαντικών χαρακτηριστικών της. Χωρίς να ξεχνάμε, φυσικά, ότι μπορούν να σας βοηθήσουν να βελτιώσετε την απόδοση εάν οι προσδοκίες ικανοποιηθούν στο τέλος. Με την ανάκαμψη της επένδυσης στη λήξη, η οποία είναι στο τέλος της ημέρας.