Οι μετοχές διαπραγματεύονται σε καθορισμένα χρηματιστήρια (χρηματιστήρια) όπως το Εθνικό Χρηματιστήριο (NSE) και το Χρηματιστήριο της Βομβάης (BSE) εάν ανήκουν σε εισηγμένες εταιρείες. Οι μετοχές μπορούν επίσης να ανήκουν σε μη εισηγμένες εταιρείες και μπορούν να διαπραγματεύονται ιδιωτικά μέσω συναλλαγών εκτός αγοράς.
Η συνολική απόδοση μιας εταιρείας, μαζί με τη συγκριτική της απόδοση σε σχέση με τους συνομηλίκους της, επηρεάζει την τιμή της μετοχής της, είτε θετικά είτε αρνητικά. Ενώ ένας επενδυτής να μπορείτε να αγοράσετε σε χαμηλότερη τιμή και να πουλήσετε σε υψηλότερη τιμή, τα αποθέματα μπορούν να αποφέρουν κέρδη, εάν συμβεί το αντίθετο, υπάρχει ζημία.
Αν και οι πιθανές αποδόσεις είναι υψηλές για επενδύσεις σε μετοχές σε σύγκριση με άλλα επενδυτικά προϊόντα, οι κίνδυνοι είναι συχνά εξίσου υψηλοί. Τα αποθέματα εταιρειών που έχουν περιουσιακά στοιχεία υψηλότερης αξίας ονομάζονται εταιρείες μεγάλου κεφαλαίου. Οι μικρότερες εταιρείες που έχουν χαμηλότερη αξία κεφαλαιοποίησης ορίζονται ως εταιρείες μικρού και μεσαίου κεφαλαίου.
Συναλλαγές μετοχών στο χρηματιστήριο
Η επένδυση σε μετοχές είναι μία πολύ καλός τρόπος για να αυξήσετε τον πλούτο. Για τους μακροπρόθεσμους επενδυτές, τα αποθέματα είναι μια καλή επένδυση ακόμη και σε περιόδους αστάθειας της αγοράς - μια κατάρρευση του χρηματιστηρίου όπως αυτή που έχουμε δει μέχρι στιγμής φέτος σημαίνει απλώς ότι πολλά αποθέματα είναι προς πώληση.
Αλλά πώς ξεκινάτε πραγματικά; Ακολουθήστε τα παρακάτω βήματα για να μάθετε πώς να επενδύσετε στο χρηματιστήριο.
Αποφασίστε πώς θέλετε να επενδύσετε σε μετοχές
Υπάρχουν διάφοροι τρόποι προσέγγισης των επενδύσεων σε μετοχές. Ορίστε την παρακάτω επιλογή που αντιπροσωπεύει καλύτερα τον τρόπο που θέλετε να επενδύσετε και πόσα μερίδια θα θέλατε να έχετε στην επιλογή των μετοχών που επενδύετε.
"Είμαι ο τύπος do-it-yourself και ενδιαφέρομαι να επιλέξω μετοχές και κεφάλαια αποθεμάτων για τον εαυτό μου." Συνέχισε να διαβάζεις; Αυτό το άρθρο αναλύει τα πράγματα που πρέπει να γνωρίζουν οι πρακτικοί επενδυτές. Εναλλακτικά, εάν γνωρίζετε ήδη το παιχνίδι αγοράς μετοχών και χρειάζεστε μόνο έναν μεσίτη, ρίξτε μια ματιά στους καλύτερους διαδικτυακούς μεσίτες.
"Ξέρω ότι οι μετοχές μπορούν να είναι μια μεγάλη επένδυση, αλλά θα ήθελα κάποιος να χειριστεί τη διαδικασία για μένα." Μπορεί να είστε καλός υποψήφιος για έναν robo-σύμβουλο, μια υπηρεσία που προσφέρει διαχείριση επενδύσεων χαμηλού κόστους. Σχεδόν όλες οι μεγάλες χρηματιστηριακές εταιρείες προσφέρουν αυτές τις υπηρεσίες, επενδύοντας τα χρήματά σας για εσάς βάσει των συγκεκριμένων στόχων σας. Δείτε τις κύριες επιλογές ρομπότ-συμβούλου μας.
Μόλις λάβετε υπόψη σας μια προτίμηση, είστε έτοιμοι να αγοράσετε έναν λογαριασμό.
Ανοίξτε έναν επενδυτικό λογαριασμό
Γενικά, για να επενδύσετε σε μετοχές, χρειάζεστε έναν επενδυτικό λογαριασμό. Για τους πρακτικούς τύπους, αυτό σημαίνει συνήθως έναν λογαριασμό μεσιτείας. Για όσους θέλουν λίγη βοήθεια, το άνοιγμα λογαριασμού μέσω ενός ρομπότ-συμβούλου είναι μια λογική επιλογή. Αναλύουμε τις δύο διαδικασίες παρακάτω.
Ένα σημαντικό σημείο: Τόσο οι μεσίτες όσο και οι robo-σύμβουλοι σας επιτρέπουν να ανοίξετε έναν λογαριασμό με πολύ λίγα χρήματα - παρακάτω παραθέτουμε αρκετούς παρόχους με χαμηλό ή καθόλου ελάχιστο λογαριασμό.
Άνοιγμα λογαριασμού
Ένας διαδικτυακός λογαριασμός μεσιτείας προσφέρει πιθανώς τον γρηγορότερο και φθηνότερο τρόπο αγοράς μετοχών, κεφαλαίων και μια ποικιλία άλλων επενδύσεων. Με έναν μεσίτη, μπορείτε να ανοίξετε έναν ατομικό λογαριασμό συνταξιοδότησης, επίσης γνωστός ως IRA - εδώ είναι οι κορυφαίες επιλογές λογαριασμού IRA - ή μπορείτε να ανοίξετε έναν φορολογητέο λογαριασμό μεσιτείας εάν ήδη εξοικονομείτε επαρκώς για συνταξιοδότηση αλλού.
Έχουμε έναν οδηγό για το άνοιγμα ενός λογαριασμού μεσιτείας εάν χρειάζεστε μια βαθιά κατάδυση. Θα θελήσετε να αξιολογήσετε τους μεσίτες με βάση παράγοντες όπως το κόστος (τέλη συναλλαγών, τέλη λογαριασμού), την επιλογή επενδύσεων (αναζητήστε μια καλή επιλογή ETF χωρίς προμήθεια εάν προτιμάτε κεφάλαια) και έρευνα και εργαλεία επενδυτών.
Ένας σύμβουλος robo προσφέρει τα οφέλη της επένδυσης σε μετοχές, αλλά δεν απαιτεί από τον ιδιοκτήτη του να κάνει την απαραίτητη επιτόπια εργασία για να επιλέξει μεμονωμένες επενδύσεις. Οι υπηρεσίες Robo-Advisor παρέχουν ολοκληρωμένη διαχείριση επενδύσεων: Αυτές οι εταιρείες θα σας ρωτήσουν για τους επενδυτικούς σας στόχους κατά τη διάρκεια της διαδικασίας ενσωμάτωσης και στη συνέχεια θα δημιουργήσουν ένα χαρτοφυλάκιο σχεδιασμένο για την επίτευξη αυτών των στόχων.
Αυτό μπορεί να ακούγεται ακριβό, αλλά τα έξοδα διαχείρισης εδώ είναι γενικά ένα κλάσμα του κόστους που θα χρεώνει ένας διαχειριστής ανθρώπινων επενδύσεων: Οι περισσότεροι σύμβουλοι robo χρεώνουν περίπου το 0,25% του υπολοίπου του λογαριασμού σας. Και ναι - μπορείτε επίσης να λάβετε έναν IRA από έναν robo-σύμβουλο εάν θέλετε.
Άλλες επενδυτικές επιλογές
Γνωρίστε τη διαφορά μεταξύ αποθεμάτων και αμοιβαίων κεφαλαίων. Πηγαίνετε στη διαδρομή DIY; Μην ανησυχείς. Η επένδυση σε μετοχές δεν πρέπει να είναι περίπλοκη. Για τους περισσότερους ανθρώπους, η επένδυση στο χρηματιστήριο σημαίνει επιλογή μεταξύ αυτών των δύο τύπων επενδύσεων:
- Αποθέματα αμοιβαίων κεφαλαίων ή χρηματιστηριακά κεφάλαια. Αυτά τα αμοιβαία κεφάλαια σας επιτρέπουν να αγοράσετε μικρά κομμάτια πολλών διαφορετικών αποθεμάτων σε μία συναλλαγή. Τα κεφάλαια δεικτών και τα ETF είναι ένας τύπος αμοιβαίου κεφαλαίου που παρακολουθεί έναν δείκτη. Για παράδειγμα, ένα αμοιβαίο κεφάλαιο της Standard & Poor's 500 επαναλαμβάνει αυτόν τον δείκτη αγοράζοντας τις μετοχές των εταιρειών του. Όταν επενδύετε σε ένα αμοιβαίο κεφάλαιο, έχετε επίσης μικρά μέρη κάθε μιας από αυτές τις εταιρείες. Μπορείτε να συγκεντρώσετε πολλά χρήματα για να δημιουργήσετε ένα διαφοροποιημένο χαρτοφυλάκιο. Σημειώστε ότι τα αμοιβαία κεφάλαια μετοχών ονομάζονται επίσης μερικές φορές αμοιβαία κεφάλαια μετοχών.
- Μεμονωμένες ενέργειες. Αν ψάχνετε για μια συγκεκριμένη εταιρεία, μπορείτε να αγοράσετε μια μετοχή ή μερικές μετοχές ως έναν τρόπο να βυθίσετε το δάχτυλό σας στα νερά του χρηματιστηρίου. Είναι δυνατόν να δημιουργήσετε ένα διαφοροποιημένο χαρτοφυλάκιο από πολλά μεμονωμένα αποθέματα, αλλά χρειάζεται μια σημαντική επένδυση.
Το πλεονέκτημα των αμοιβαίων κεφαλαίων είναι ότι είναι εγγενώς διαφοροποιημένα, γεγονός που μειώνει τον κίνδυνο. Για τη συντριπτική πλειονότητα των επενδυτών - ιδίως εκείνων που επενδύουν τις αποταμιεύσεις συνταξιοδότησης - ένα χαρτοφυλάκιο που αποτελείται κυρίως από αμοιβαία κεφάλαια είναι η σαφής επιλογή.
Ωστόσο, τα αμοιβαία κεφάλαια είναι απίθανο να συσσωρευτούν, όπως θα μπορούσαν να έχουν ορισμένα μεμονωμένα αποθέματα. Η ασημένια επένδυση μεμονωμένων αποθεμάτων είναι ότι μια έξυπνη επιλογή μπορεί να αποδώσει αποτελέσματα, αλλά οι πιθανότητες ότι ένα μεμονωμένο απόθεμα θα σας κάνει πλούσιους είναι μικρές.
Δημιουργήστε έναν προϋπολογισμό
Οι νέοι επενδυτές έχουν συχνά δύο ερωτήσεις σε αυτό το βήμα της διαδικασίας:
- Πόσα χρήματα χρειάζομαι για να ξεκινήσω να επενδύω σε μετοχές; Το χρηματικό ποσό που χρειάζεστε για να αγοράσετε μια μεμονωμένη μετοχή εξαρτάται από το πόσο ακριβές είναι οι μετοχές. (Οι τιμές των μετοχών μπορεί να κυμαίνονται από μερικά δολάρια έως μερικές χιλιάδες δολάρια.) Εάν θέλετε αμοιβαία κεφάλαια και έχετε έναν μικρό προϋπολογισμό, ένα χρηματιστήριο ανταλλαγής (ETF) μπορεί να είναι η καλύτερη επιλογή σας. Τα αμοιβαία κεφάλαια έχουν συχνά χαμηλά 1.000 $ ή περισσότερα, αλλά τα ETF ανταλλάσσονται σαν μετοχή, πράγμα που σημαίνει ότι τα αγοράζετε στην τιμή μιας μετοχής - σε ορισμένες περιπτώσεις, λιγότερο από 100 $.)
- Πόσα χρήματα πρέπει να επενδύσω σε μετοχές; Εάν επενδύετε μέσω κεφαλαίων - αναφέραμε ότι αυτή είναι η προτίμησή μας; - μπορείτε να διαθέσετε ένα αρκετά μεγάλο μέρος του χαρτοφυλακίου σας σε μετοχικά κεφάλαια, ειδικά εάν έχετε μεγάλο χρονικό ορίζοντα. Μια 30χρονη επένδυση για τη συνταξιοδότησή του θα μπορούσε να έχει το 80% του χαρτοφυλακίου του σε μετοχικά κεφάλαια. τα υπόλοιπα θα ήταν σε ομόλογα.
Ξεκινήστε να επενδύετε
Η επένδυση σε μετοχές είναι γεμάτη από περίπλοκες στρατηγικές και προσεγγίσεις, αλλά μερικοί από τους πιο επιτυχημένους επενδυτές έχουν κάνει κάτι περισσότερο από το να παραμείνουν στα βασικά. Αυτό σημαίνει γενικά τη χρήση των κεφαλαίων για το μεγαλύτερο μέρος του χαρτοφυλακίου σας - ο Warren Buffett είπε φημισμένα ότι ένα χαμηλού κόστους S&P 500 index fund είναι η καλύτερη επένδυση που μπορούν να κάνουν οι περισσότεροι Αμερικανοί - και επιλέγοντας μεμονωμένες μετοχές μόνο εάν πιστεύετε στην μακροπρόθεσμη ανάπτυξη δυναμικό της εταιρείας.
Εάν σας ενδιαφέρουν μεμονωμένα αποθέματα, η εκμάθηση της έρευνας για τα αποθέματα αποδίδει. Εάν σκοπεύετε να διατηρήσετε κυρίως τα χρήματα, ο στόχος σας θα πρέπει να είναι να δημιουργήσετε ένα απλό χαρτοφυλάκιο χαμηλού κόστους, ευρείας βάσης επιλογών.
Όλες οι παραπάνω συμβουλές για επενδύσεις σε μετοχές απευθύνονται σε νέους επενδυτές. Αλλά αν έπρεπε να επιλέξουμε ένα πράγμα για να πούμε σε κάθε αρχικό επενδυτή, θα ήταν αυτό: Η επένδυση δεν είναι τόσο δύσκολη - ή περίπλοκη - όσο ακούγεται.
Η άλλη επιλογή, όπως αναφέρθηκε παραπάνω, είναι ένας robo-σύμβουλος, ο οποίος θα δημιουργήσει και θα διαχειριστεί ένα χαρτοφυλάκιο για εσάς με μια μικρή χρέωση. Κατώτατη γραμμή: Υπάρχουν πολλοί τρόποι για να επενδύσετε για αρχάριους, δεν απαιτείται προηγμένη εμπειρία.
Επενδύστε αν δεν έχω πολλά χρήματα
Υπάρχουν δύο προκλήσεις για την επένδυση μικρών χρημάτων. Τα καλά νέα? Και οι δύο είναι εύκολο να κατακτηθούν. Η πρώτη πρόκληση είναι ότι πολλές επενδύσεις απαιτούν ελάχιστο. Το δεύτερο είναι ότι είναι δύσκολο να διαφοροποιηθούν τα μικρά χρηματικά ποσά. Η διαφοροποίηση, από τη φύση της, περιλαμβάνει τη διάδοση των χρημάτων. Όσο λιγότερα χρήματα έχετε, τόσο πιο δύσκολο είναι να τα διανείμετε.
Η λύση και για τα δύο είναι η επένδυση σε αμοιβαία κεφάλαια δεικτών μετοχών και ETF. Ενώ τα αμοιβαία κεφάλαια μπορεί να απαιτούν τουλάχιστον 1,000 $ ή περισσότερα, τα ελάχιστα κεφάλαια δεικτών τείνουν να είναι χαμηλότερα (και τα ETF αγοράζονται για μια τιμή μετοχής που θα μπορούσε να είναι ακόμη χαμηλότερη). Δύο μεσίτες, η Fidelity και ο Charles Schwab, προσφέρουν κεφάλαια δεικτών χωρίς ελάχιστα.
Τα κεφάλαια δεικτών λύνουν επίσης το πρόβλημα της διαφοροποίησης, επειδή διατηρούν πολλά διαφορετικά αποθέματα σε ένα ενιαίο ταμείο. Το τελευταίο πράγμα που θα πούμε για αυτό: Η επένδυση είναι ένα μακροπρόθεσμο παιχνίδι, οπότε δεν πρέπει να επενδύετε τα χρήματα που μπορεί να χρειαστείτε βραχυπρόθεσμα. Αυτό περιλαμβάνει ένα μαξιλάρι μετρητών για καταστάσεις έκτακτης ανάγκης.
Καλή επένδυση για αρχάριους
Ναι, στην πραγματικότητα όλοι - αρχάριοι - πρέπει να επενδύουν σε μετοχές, αρκεί να αισθάνονται άνετα αφήνοντας τα χρήματά τους να επενδύονται για τουλάχιστον πέντε χρόνια. Γιατί πέντε χρόνια; Επειδή είναι σχετικά σπάνιο για το χρηματιστήριο να βιώσει μια πτώση που διαρκεί περισσότερο από αυτό.
Αλλά αντί να ανταλλάσσετε μεμονωμένες μετοχές, εστιάστε στα αμοιβαία κεφάλαια μετοχών. Με αμοιβαία κεφάλαια, μπορείτε να αγοράσετε μια μεγάλη ποικιλία μετοχών μέσα σε ένα ταμείο.
Είναι δυνατόν να δημιουργήσετε ένα διαφοροποιημένο χαρτοφυλάκιο από μεμονωμένες μετοχές; Σίγουρος. Ωστόσο, θα χρειαζόταν πολύς χρόνος - χρειάζεται πολλή έρευνα και γνώση για τη διαχείριση ενός χαρτοφυλακίου. Αποθέματα αμοιβαίων κεφαλαίων, συμπεριλαμβανομένων των αμοιβαίων κεφαλαίων και των ETF, κάνουν αυτή τη δουλειά για εσάς.
Σε τι αποθέματα πρέπει να επενδύσω;
Η πρότασή μας είναι να επενδύσετε σε πολλές μετοχές μέσω ενός αμοιβαίου κεφαλαίου μετοχών, ενός αμοιβαίου κεφαλαίου δεικτών ή ενός ETF - για παράδειγμα, ενός αμοιβαίου κεφαλαίου δείκτη S&P 500 που έχει όλα τα αποθέματα του S&P 500. Ωστόσο, αν ψάχνετε για ενθουσιασμό επιλέγοντας αποθέματα, αυτό πιθανότατα δεν θα λειτουργήσει. Μπορείτε να χαράξετε αυτό το φαγούρα και να κρατήσετε το πουκάμισό σας αφιερωμένο στο 10% ή λιγότερο του χαρτοφυλακίου σας σε μεμονωμένες μετοχές. Οι οποίες? Ο πλήρης κατάλογος των καλύτερων αποθεμάτων μας, με βάση την τρέχουσα απόδοση, έχει μερικές ιδέες.
Ενώ οι μετοχές είναι ιδανικές για αρχάριους επενδυτές, το μέρος «διαπραγμάτευσης» αυτής της πρότασης πιθανώς δεν είναι. Ίσως έχουμε ήδη καταλάβει αυτό το σημείο, αλλά για να το επαναλάβουμε: Συνιστούμε ανεπιφύλακτα μια στρατηγική αγοράς και κράτησης με αμοιβαία κεφάλαια μετοχών.
Αυτό είναι ακριβώς το αντίθετο του χρηματιστηρίου, το οποίο περιλαμβάνει αφοσίωση και μεγάλη έρευνα. Οι έμποροι μετοχών προσπαθούν να περιορίσουν την αγορά για ευκαιρίες να αγοράσουν χαμηλές και υψηλές πωλήσεις. Για να είμαστε ξεκάθαροι: Ο στόχος κάθε επενδυτή είναι να αγοράσει χαμηλά και να πουλήσει ψηλά. Ωστόσο, η ιστορία μας λέει ότι είναι πιθανό να το κάνετε εάν διατηρήσετε μια διαφοροποιημένη επένδυση - όπως ένα αμοιβαίο κεφάλαιο - μακροπρόθεσμα. Δεν απαιτείται ενεργή διαπραγμάτευση.
Χρηματιστήριο
Οι ιδιοκτήτες κοινών μετοχών έχουν συχνά το δικαίωμα να ασκήσουν τα δικαιώματα ψήφου τους σε σχέση με το διοικητικό συμβούλιο μιας εταιρείας και άλλες σημαντικές αποφάσεις της εταιρείας. Μπορούν ή δεν λαμβάνουν τακτικά μερίσματα. Το διοικητικό συμβούλιο αποφασίζει τουλάχιστον ετησίως εάν θα πληρώσει μέρισμα και πόσο θα πληρώσει με βάση τα τελευταία έσοδα της εταιρείας.
Εγγυημένα μερίσματα
Οι κάτοχοι προνομιούχων μετοχών συνήθως δεν έχουν δικαίωμα ψήφου. Ωστόσο, οι προνομιούχες μετοχές εκδίδονται με εγγυημένη πληρωμή σε τακτά χρονικά διαστήματα μερισμάτων μεγαλύτερα από αυτά που λαμβάνονται από τους απλούς μετόχους. Τα προτιμώμενα αποθέματα δεν τείνουν να ανεβαίνουν ή να μειώνονται στην τιμή τόσο έντονα όσο τα κοινά αποθέματα με την πάροδο του χρόνου. Οι επενδυτές τα εκτιμούν για τα μερίσματά τους, όχι για το αναπτυξιακό δυναμικό τους.
Αυτό καθιστά τα προτιμώμενα αποθέματα κάτι υβριδικό μεταξύ ενός αποθέματος και ενός ομολόγου. Οι προτιμώμενες μετοχές μερικές φορές μετατρέπονται σε κοινές μετοχές υπό συγκεκριμένες συνθήκες.
Η συμμετοχή στο κεφάλαιο των προτιμώμενων μετόχων έχει προτεραιότητα έναντι εκείνης των κοινών μετόχων σε περίπτωση που η εταιρεία τεθεί σε εκκαθάριση.
Επενδύσεις σε μετοχικό κεφάλαιο και όχι μετοχικό κεφάλαιο
Τα μέσα σταθερής απόδοσης, όπως υποδηλώνει το όνομα, προσφέρουν στους επενδυτές ένα προκαθορισμένο (σταθερό) ποσοστό απόδοσης για τη διάρκεια της επένδυσης. Δεδομένου ότι τα μέσα σταθερής απόδοσης θεωρούνται ασφαλή, συχνά προτιμώνται από επενδυτές με όρεξη χαμηλού κινδύνου.
Από την άλλη πλευρά, στην περίπτωση επενδύσεων που συνδέονται με την αγορά, όπως επενδύσεις σε μετοχές, οι αποδόσεις δεν είναι σταθερές ή ασφαλισμένες, αλλά εξαρτώνται από την απόδοση του υποκείμενου περιουσιακού στοιχείου. Τα μέσα που συνδέονται με την αγορά μπορούν να υποδιαιρεθούν περαιτέρω σε δύο κύριες κατηγορίες: επενδύσεις σε μετοχές και επενδύσεις σε μη ίδια κεφάλαια. Στην περίπτωση επενδύσεων σε μετοχές, το ποσό επενδύεται βασικά στις μετοχές και παράγωγα μετοχών εταιρειών που είναι εισηγμένες και δεν είναι εισηγμένες στο χρηματιστήριο.
Ένα σημαντικό μέρος των επενδύσεων που δεν σχετίζονται με το μετοχικό κεφάλαιο διοχετεύεται σε ομόλογα (του Κράτους ή των εταιρειών), καθώς και σε μια σειρά μέσων της χρηματαγοράς, όπως ομόλογα, πιστοποιητικά καταθέσεων, εμπορικά έγγραφα, συμφωνίες επαναγοράς κ.λπ.
Δεδομένου ότι οι κινήσεις της αγοράς διαδραματίζουν καθοριστικό ρόλο στην απόδοση των επενδύσεων σε μετοχές και σε μη μετοχικές επενδύσεις, αυτές οι επενδύσεις παρουσιάζουν σημαντικό στοιχείο κινδύνου. Οι ακόλουθες ενότητες θα εξετάσουν λεπτομερέστερα διάφορες πτυχές της επένδυσης σε μετοχές.
Τύποι επενδύσεων σε αποθέματα
Όπως αναφέρθηκε στην προηγούμενη ενότητα, οι επενδύσεις σε μετοχές περιλαμβάνουν ένα καλάθι επενδυτικών επιλογών. Κάθε επιλογή έχει ένα μοναδικό σύνολο κινδύνων και ανταμοιβών. Εδώ είναι μερικοί από τους κύριους τύπους επενδυτικών επιλογών μετοχών που διατίθενται στους επενδυτές.