Τα επενδυτικά ταμεία είναι ένα από τα προτιμώμενα εργαλεία για πολλούς μικρομεσαίους επενδυτές. Ως πραγματική εναλλακτική λύση για τη χαμηλή κερδοφορία που παρουσιάζουν τα τραπεζικά προϊόντα και τα οποία είναι περίπου ελάχιστα επίπεδα από πολλά χρόνια. Υπό αυτήν την έννοια, αρκεί να θυμόμαστε ότι τα κύρια τραπεζικά προϊόντα (καταθέσεις ορισμένου χρόνου, ομόλογα ή λογαριασμοί υψηλού εισοδήματος) μόλις υπερβαίνουν τα επίπεδα περίπου 0,5%. Ως συνέπεια της φθηνότερης τιμής του χρήματος και αυτό οδήγησε στην κερδοφορία του να βρίσκεται σε ιστορικά χαμηλά επίπεδα εδώ και αρκετά χρόνια.
Ωστόσο, σε κάθε περίπτωση, οι αποφάσεις κατευθύνονται πάντα σε επενδυτικά κεφάλαια μεταβλητού και σταθερού εισοδήματος. Είναι οι πιο γνωστοί και πού νομισματικές ροές χρηστών, εις βάρος των υπόλοιπων. Αλλά πρέπει να θυμόμαστε ότι υπάρχει ζωή πέρα από αυτά τα επενδυτικά μοντέλα στα ίδια τα κεφάλαια. Για να ανοίξετε νέες επιχειρηματικές ευκαιρίες, θα σας εκθέσουμε σε μια άλλη κατηγορία επενδυτικών κεφαλαίων από την οποία μπορείτε να εγγραφείτε από τώρα και στο εξής. Δεν αποτελεί έκπληξη το γεγονός ότι μπορούν να σας βοηθήσουν να ξεπεράσετε περισσότερα από ένα προβλήματα τους επόμενους μήνες.
Πολλά από αυτά τα αμοιβαία κεφάλαια είναι πραγματικά πολύ παραδοσιακά, αλλά άλλα φυσικά αυτό θα σας εκπλήξουν από την πρωτοτυπία τους ακόμα και για τα χρηματοοικονομικά περιουσιακά στοιχεία που περιλαμβάνουν στο επενδυτικό τους χαρτοφυλάκιο. Επειδή αυτό είναι ότι μπορείτε να κάνετε κερδοφόρες αποταμιεύσεις πάνω από τις αποδόσεις που προσφέρουν τα τραπεζικά προϊόντα. Εν πάση περιπτώσει, υπάρχει ένα πράγμα που πρέπει να είστε ξεκάθαροι από εδώ και στο εξής και αυτό είναι ότι αυτά τα προϊόντα αποταμίευσης δεν σας εγγυώνται σταθερή απόδοση. Αν όχι, θα εξαρτηθεί από την εξέλιξη των χρηματοπιστωτικών αγορών.
Διανομή από χρηματοοικονομικά περιουσιακά στοιχεία
Όσον αφορά το επενδυτικό σας χαρτοφυλάκιο, πρέπει να σημειωθεί ότι το κληρονομιά ανά κατηγορίες των IIC παγκοσμίως στο τέλος του 2018 κατανέμεται ως εξής: το μεταβλητό εισόδημα αντιπροσωπεύει 45,4%, σταθερό εισόδημα 20,5%, μικτό 12,5%, νομισματικό 11,9, 1,6%, ακίνητα 8,0% και το υπόλοιπο 4,4%. Τα περιουσιακά στοιχεία που επενδύθηκαν σε ETF παγκοσμίως αυξήθηκαν ξανά και ανήλθαν σε 2018 τρισεκατομμύρια ευρώ τον Σεπτέμβριο του 3,87 από 80 τον Δεκέμβριο του προηγούμενου έτους. Από αυτά, το 16% είναι μεταβλητό εισόδημα και το XNUMX% σταθερό εισόδημα.
Σχετικά με καθαρές συνδρομές Μέχρι το 2018 είναι 791.308 εκατομμύρια ευρώ (153.401 εκατομμύρια ευρώ το τρίτο τρίμηνο), κάτω από τα 1,81 δισεκατομμύρια ευρώ την ίδια περίοδο του 2017. Από τις καθαρές συνδρομές στο CIS που έχουν συγκεντρωθεί έως τον Σεπτέμβριο του 2018, 36,7, 276.477% αντιστοιχούν στα ευρωπαϊκά IIC. Κατά χώρα, αξίζει να επισημανθεί το 34,9 εκατομμύρια καθαρής συγκέντρωσης κεφαλαίων των ΟΣΕΚΑ στις Ηνωμένες Πολιτείες (XNUMX% του συνολικού συνολικού για το έτος), που επικεντρώθηκε κυρίως στα Σταθερά έσοδα και στα Μεταβλητά ΟΣΕΚΑ
Επενδυτικά κεφάλαια: νομισματικά
Αυτό είναι ένα από τα παραδοσιακά μοντέλα κατ 'εξοχήν του επενδυτικού τοπίου, αν και με το πρόβλημα ότι η κερδοφορία του μέχρι τώρα είναι πραγματικά ελάχιστη. Με περιθώρια διαμεσολάβησης μόνο μερικών λίγα δέκατα του ποσοστού στην καλύτερη περίπτωση. Αυτό αναφέρεται σε επενδυτικά κεφάλαια που βασίζονται στο ευρώ, το οποίο είναι το πιο σταθερό προϊόν και απέχει πολύ από τις κινήσεις αστάθειας και ίσως ακόμη και με την αστάθεια τόσο τυπική στα επενδυτικά κεφάλαια μετοχών.
Η αστάθεια που υπάρχει στις χρηματοπιστωτικές αγορές τους τελευταίους μήνες είχε και πάλι αρνητική επίδραση στην εξέλιξη του επενδυτικά κεφάλαια κατά το μήνα Νοέμβριο. Έτσι, ο όγκος των περιουσιακών στοιχείων των επενδυτικών κεφαλαίων κινητών αξιών σημείωσε μείωση 1.382 εκατομμυρίων ευρώ το Νοέμβριο, φθάνοντας στα 265.140 εκατομμύρια ευρώ, 0,5% λιγότερο από ό, τι τον Οκτώβριο. Το 2018 στο σύνολό του και παρά την κακή απόδοση των αγορών το 2018, τα περιουσιακά στοιχεία των επενδυτικών κεφαλαίων σημείωσαν αύξηση 2.017 εκατομμυρίων ευρώ, 0,8% περισσότερο από ό, τι στο τέλος του 2017.
Εγγυημένα κεφάλαια
Σε αυτήν την κατηγορία προϊόντων προορίζεται για την πιο κλασική επένδυση Δεν μπορούμε να ξεχνάμε ότι τα εγγυημένα κεφάλαια διαδραματίζουν πολύ σημαντικό ρόλο στην πρόσληψη μικρομεσαίων επενδυτών. Για έναν πολύ απλό λόγο και ότι είναι οι μόνοι που εγγυώνται σταθερή απόδοση κάθε χρόνο. Από την άλλη πλευρά, δεν μπορεί να ξεχνάμε ότι τα εγγυημένα κεφάλαια οδήγησαν στην κατάταξη των καθαρών συνδρομών για το μήνα Νοέμβριο με 252 εκατομμύρια ευρώ και συγκέντρωσαν 266 εκατομμύρια ευρώ το έτος.
Αυτή η κατηγορία επενδυτικών κεφαλαίων παρέχει μεγαλύτερη ασφάλεια στους μικρομεσαίους επενδυτές, μεταξύ άλλων λόγων επειδή το διατήρηση επενδυμένου κεφαλαίου πάνω από άλλες εκτιμήσεις. Για παράδειγμα, η αύξηση της κερδοφορίας σε αυτήν την κατηγορία προϊόντων που έχει μεγαλύτερη προτίμηση μεταξύ των χρηστών στη χώρα μας. Σε κάθε περίπτωση, πρέπει επίσης να ληφθεί υπόψη από τώρα και στο εξής ότι αυτή η κατηγορία επενδυτικών κεφαλαίων χαρακτηρίζεται ουσιαστικά από τη χαμηλή αστάθεια τους.
Κοινωνικά υπεύθυνοι πόροι
Είναι ένας από τους σπουδαίους άγνωστους επενδυτές, όταν μπορούν να είναι οι ίδιοι κερδοφόροι με τους υπόλοιπους. Αλλά με μια ουσιαστική διαφορά και αυτό είναι ότι αυτή η πολύ άτυπη τροπικότητα βασίζεται στο γεγονός ότι επιλέγονται άλλα κριτήρια για τη δημιουργία του χαρτοφυλακίου. Δηλαδή, ανάλογα με περιβαλλοντικά κριτήρια, κοινωνική και εταιρική διακυβέρνηση, μεταξύ άλλων τρόπων επιλογής ενός επενδυτικού μοντέλου. Η μεγάλη συμβολή αυτής της κατηγορίας προϊόντων είναι ότι επιτρέπουν στους συμμετέχοντες να είναι συνεπείς με τον τρόπο σκέψης τους ή απλά να κατανοούν τη ζωή.
Από την άλλη πλευρά, τα λεγόμενα κοινωνικά υπεύθυνα κεφάλαια διατίθενται πιο συχνά μεταξύ των διαχειριστών κεφαλαίων. Ένα από αυτά τα παραδείγματα αντιπροσωπεύεται από το αμοιβαίο κεφάλαιο BBVA που απευθύνεται σε επενδυτές από συντηρητικό προφίλ, διαχειρίζεται με κριτήρια SRI που συμπληρώνει το εύρος των κοινωνικά υπεύθυνων κεφαλαίων. Μια άλλη επιλογή είναι το Βιώσιμο Μέλλον, το οποίο είναι ένα παγκόσμιο ταμείο κατανομής περιουσιακών στοιχείων που επενδύει σε δημόσιο χρέος, πιστώσεις και μετοχές που εφαρμόζουν κριτήρια ESG από κυβερνήσεις και εταιρείες.
Με βάση τη μεταβλητότητα
Είναι γνωστό σε όλους ότι ο τελευταίος χρόνος δεν ήταν πολύ θετικός για τον τομέα των επενδυτικών κεφαλαίων, ο οποίος κατέληξε αρνητικός. Σε όλες τις λεπτομέρειες, τόσο σε μεταβλητά όσο και σε σταθερά έσοδα ή ακόμη και από εναλλακτικά επενδυτικά μοντέλα Εάν φέτος ήταν το ίδιο, μια λύση θα μπορούσε να προέλθει από ένα άλλο από τα επενδυτικά ταμεία που είναι λιγότερο γνωστά από τους μικρομεσαίους επενδυτές, όπως αυτά που βασίζονται στην αστάθεια. Στο σημείο που μπορεί να είναι πιο κερδοφόρα μέσα στην τρέχουσα συγκυριακή στιγμή.
Υπό αυτήν την έννοια, εφ 'όσον οι αγορές μετοχών παρουσιάζουν μεγαλύτερη αστάθεια, αυτά τα ειδικά επενδυτικά ταμεία θα συμπεριφέρονται καλύτερα. Ένα μικρό μέρος του διαθέσιμου κεφαλαίου μας μπορεί να χρησιμοποιηθεί για το άνοιγμα θέσεων σε αυτά χρηματοοικονομικά περιουσιακά στοιχεία τόσο ξεχωριστό και προσπαθήστε να βελτιώσετε την κατάσταση λογαριασμού αποτελεσμάτων από τώρα και στο εξής. Αν και είναι επίσης αλήθεια ότι οι λειτουργίες τους ενέχουν μεγαλύτερο κίνδυνο και ότι δεν θα υπάρχει άλλη επιλογή από τον έλεγχο μέσω της έγκαιρης παρακολούθησης των θέσεών τους. Ακόμα κι αν υπάρχει ανάγκη μεταφοράς σε άλλο τρόπο εντός των επενδυτικών κεφαλαίων.
Ταμεία ακινήτων
Μπορεί να είναι καιρός να επενδύσετε ξανά στο τούβλο και να αποκτήσετε κέρδη κεφαλαίου μέσω τέτοιων πράξεων στις χρηματοπιστωτικές αγορές. Όχι μάταια, αυτές οι πράξεις έχουν αυξηθεί κατά 13% τον περασμένο χρόνο, αν και μπορεί να υπάρχουν μικρές παραλλαγές από τώρα και στο εξής. Υπό αυτήν την έννοια, διάφορες μελέτες και αναφορές από τον κλάδο δείχνουν ότι το 2019 οι τιμές των κατοικιών θα αυξηθούν, από 1.650 ευρώ ανά τετραγωνικό μέτρο που επί του παρόντος διαπραγματεύεται σε περίπου 1.800 ευρώ ανά τετραγωνικό μέτρο.
Σε κάθε περίπτωση, φαίνεται μια λιγότερο έντονη απόκλιση από αυτήν που δημιουργήθηκε τα προηγούμενα χρόνια. Τώρα αυτό που πρέπει να ελεγχθεί είναι αν αυτό το έτος θα παράγει καμπή στην αγορά και πώληση κατοικιών. Υπό αυτήν την έννοια, υπάρχει ένας μεγάλος αριθμός επενδυτικών κεφαλαίων που ειδικεύονται σε αυτόν τον σημαντικό τομέα της ισπανικής οικονομίας. Αν και έχουν προμήθειες που είναι ισχυρότερες από ό, τι στα άλλα επενδυτικά μοντέλα.
Από την άλλη πλευρά, είναι επίσης δυνατό να συνδυαστεί αυτή η στρατηγική με άλλα χρηματοοικονομικά περιουσιακά στοιχεία, τόσο από μετοχές όσο και από σταθερό εισόδημα. Ως τύπος διαφοροποίησης των επενδύσεων σε περίπτωση που η αστάθεια εγκαθίσταται μόνιμα στις χρηματοπιστωτικές αγορές. Με αυτόν τον τρόπο, δεν υπάρχει αμφιβολία ότι θα προστατεύετε τις αποταμιεύσεις σας με έναν πιο σωστό και αποτελεσματικό τρόπο. Πέρα από άλλα τεχνικά ζητήματα και ίσως επίσης από την άποψη των θεμελιωδών του στοιχείων. Σε κάθε περίπτωση, θα είναι ένα άλλο από τα μοντέλα επενδυτικών κεφαλαίων που θα πρέπει να ληφθούν υπόψη φέτος που παρουσιάζουν πολλές αμφιβολίες.
Υπό αυτήν την έννοια, διάφορες μελέτες και εκθέσεις του κλάδου υποδηλώνουν ότι το 2019 οι τιμές των κατοικιών θα αυξηθούν, από 1.650 ευρώ ανά τετραγωνικό μέτρο που επί του παρόντος διαπραγματεύεται σε περίπου 1.800 ευρώ ανά τετραγωνικό μέτρο.