Μετά από ένα τρίμηνο όπως αυτό, υπάρχουν επενδύσεις που αξίζει να γίνουν;

Τι τρίμηνο για επενδύσεις σε μετοχές: πληθωρισμός ρεκόρ, αύξηση των επιτοκίων, bear market, συνεχιζόμενες γεωπολιτικές εντάσεις, κρίση στις επενδύσεις σε κρυπτονομίσματα και πολλά άλλα. Καθώς οι εταιρείες αρχίζουν να μας λένε πώς τα κατάφεραν, θα είμαστε σε θέση να εντοπίσουμε πού κρύβονται οι μεγαλύτερες ευκαιρίες.

Τι περιμένουν οι αναλυτές από την επένδυση σε μετοχές;🤔

Οι αναλυτές αναμένουν S & P 500 Τα κέρδη για το δεύτερο τρίμηνο, 4,3% υψηλότερα από την αντίστοιχη περσινή περίοδο. Αν έχουν δίκιο, θα ήταν η χαμηλότερη αύξηση κερδών από το τέταρτο τρίμηνο του 2020. Αλλά υπάρχει ακόμη ανάπτυξη που πρέπει να ανακαλυφθεί. Θα μπορούσε να είναι υψηλότερο στο ενεργειακή βιομηχανία, από όπου αναμένονται οφέλη 215% σε σύγκριση με την ίδια περίοδο πέρυσι, αν και ίσως δεν αποτελεί έκπληξη δεδομένων των συνθηκών με τις τιμές του πετρελαίου φέτος. Η αναμενόμενη αύξηση των κερδών για επενδύσεις σε μετοχές βιομηχανική επιχείρηση (27%), εταιρείες υλικών (14%) και εταιρείες ακινήτων (11%) είναι χαμηλά σε σύγκριση, αλλά αξίζει να το θυμάστε. Το μεγαλύτερο κέρδος πέφτει προέρχομαι επενδύσεων σε μετοχές οικονομικά (-είκοσι ένα %), δημόσιες υπηρεσίες (-10%) και, όπως και το τελευταίο τρίμηνο, εταιρείες διακριτικής ευχέρειας καταναλωτών (-3%), καθώς ο υψηλός πληθωρισμός αναγκάζει τους καταναλωτές να σφίξουν το ζωνάρι.

Υπάρχουν ευκαιρίες επένδυσης σε μετοχές;🧐

Μια απλή στρατηγική που πρέπει να πραγματοποιηθεί θα ήταν να βαρύνουμε τις επενδύσεις μας σε μετοχές των ΗΠΑ προς τομείς με υψηλή αύξηση κερδών και με μειωμένο βάρος (ή να αποφύγουμε εντελώς) τομείς όπου τα κέρδη αναμένεται να μειωθούν. Μπορούμε να χρησιμοποιήσουμε αυτή τη στρατηγική εξετάζοντας την πρόσφατη απόδοση της τιμής των επενδύσεων σε μετοχές και την κατεύθυνση των προβλέψεων κερδών. ο επενδύοντας σε ενεργειακά αποθέματα Στις ΗΠΑ, για παράδειγμα, μειώθηκαν κατά 6% κατά μέσο όρο το τελευταίο τρίμηνο (αν και είναι αυξημένοι κατά 32% φέτος). Ωστόσο, οι προβλέψεις των αναλυτών για την ανάπτυξη του δεύτερου τριμήνου έχουν αυξηθεί από 137% σε 215%. Αυτό υποδηλώνει ότι θα μπορούσε να υπάρξει μια ευκαιρία εάν αυτές οι μετοχές μπορούν να ανταποκριθούν ή να ξεπεράσουν τις προσδοκίες.

Μπορεί αυτή η στρατηγική να εφαρμοστεί και σε άλλους τομείς της χρηματιστηριακής επένδυσης;🧩​

Μπορούμε να εφαρμόσουμε την ίδια στρατηγική για τους άλλους βασικούς τομείς. Η πτώση κατά 16% των επενδύσεων σε βιομηχανικές μετοχές το τελευταίο τρίμηνο έναντι μιας μέτριας αύξησης των προβλέψεων για την αύξηση των κερδών μας δείχνει δυνητικά ένα ελκυστικό σενάριο για τη φετινή σεζόν κερδών. Οι επενδύσεις σε μετοχές υλικών μειώθηκαν κατά 17% το περασμένο τρίμηνο, αλλά οι προσδοκίες για την αύξηση των κερδών υπερδιπλασιάστηκαν τους τελευταίους τρεις μήνες, καθιστώντας τις επίσης μια δυνητικά ελκυστική επενδυτική ευκαιρία για μετοχές. Επένδυση σε μετοχές ακινήτων είναι ίσως το λιγότερο ενδιαφέρον από τη δέσμη: η πτώση της κατά 17% το περασμένο τρίμηνο δεν συνοδεύτηκε από μεγάλη αλλαγή στις προβλέψεις για την αύξηση των κερδών.

Αυτοί οι τομείς αντικατοπτρίζουν τον μέσο όρο ενός ευρέος φάσματος εταιρειών. Μπορεί να θέλουμε να εφαρμόσουμε την προσέγγιση για την επένδυση σε μεμονωμένες μετοχές που μας ενδιαφέρουν. Για παράδειγμα, ο γίγαντας του πετρελαίου Exxon: Οι μετοχές της σημείωσαν άνοδο περίπου 5% το περασμένο τρίμηνο, αλλά οι προβλέψεις για τα κέρδη του δεύτερου τριμήνου αυξήθηκαν κατά 28%. Τώρα, ας διαιρέσουμε αυτό το 28% με το 4 για να δώσουμε μια εκτίμηση του ετήσιου κέρδους. Αγνοώντας τα επόμενα δύο τρίμηνα, θα δούμε αύξηση κερδών 7% έναντι αύξησης 5% στην τιμή της μετοχής. Όντας όλα τα πράγματα ίσα, αυτό φαίνεται καλά ισορροπημένο. Επομένως, εάν αναζητούμε μεμονωμένες επενδυτικές ιδέες μετοχών στον ενεργειακό τομέα αυτή τη σεζόν κερδών, καλύτερα να ψάξουμε αλλού.

 

Για να το κάνετε μόνοι σας, μπορείτε να χρησιμοποιήσετε ένα δωρεάν εργαλείο όπως Κοϊφίν που σας επιτρέπει να παρακολουθείτε την απόδοση της τιμής της επένδυσής σας σε μετοχές εταιρείας ή κλάδου και να τη συγκρίνετε με τις προβλέψεις κερδών. Απλώς αναζητήστε αυτό που σας ενδιαφέρει στη γραμμή αναζήτησης και μπορείτε να κάνετε ένα σύνολο υπολογισμών για να ανακαλύψετε μερικές νέες ευκαιρίες.