Τα επενδυτικά ταμεία είναι ένα από τα προϊόντα για τα οποία οι μικροί και μεσαίοι επενδυτές επιλέγονται ως μέσο για να κάνουν τις αποταμιεύσεις τους κερδοφόρες. Είναι πολύ εύκολο να προσληφθούν και επιτρέπουν επίσης διαφοροποιήστε τις νομισματικές συνεισφορές μέσω διαφορετικών χρηματοοικονομικών περιουσιακών στοιχείων. Όχι μόνο από μετοχές, αλλά και από σταθερό εισόδημα και από εναλλακτικά επενδυτικά μοντέλα, τα οποία πρόκειται να συζητήσουμε σε αυτό το άρθρο παρακάτω. Ως μία από τις επιλογές σε δύσκολες στιγμές για τις χρηματοπιστωτικές αγορές.
Σε αυτό το γενικό πλαίσιο, τα εθνικά επενδυτικά ταμεία υπερβαίνουν σήμερα το θετικό κέρδος 5% τους πρώτους τέσσερις μήνες του έτους, σύμφωνα με τα τελευταία στοιχεία που παρέχονται από την Ένωση Ιδρυμάτων Συλλογικών Επενδύσεων και Συνταξιοδοτικών Ταμείων (Inverco). Όπου αποδεικνύεται ότι τα κοινά περιουσιακά στοιχεία της συλλογικής επένδυσης, δηλαδή τα κεφάλαια και οι εταιρείες, βίωσαν τον Απρίλιο αύξηση 3.072 εκατομμυρίων ευρώ και ανήλθε σε 478.298 εκατομμύρια, που αντιπροσωπεύει αύξηση 0,6% σε σύγκριση με τον προηγούμενο μήνα, Μάρτιο.
Τους πρώτους τέσσερις μήνες του έτους, ο όγκος των περιουσιακών στοιχείων αυξήθηκε κατά 5,1%. Όπου, ο αριθμός των λογαριασμών συμμετεχόντων ανέρχεται σήμερα σε περίπου 14.168.573, κάτι που αντιπροσωπεύει μείωση 3,3% σε σύγκριση με τον Δεκέμβριο του 2018. Ενώ από την άλλη πλευρά, τα επενδυτικά ταμεία καταγράφηκαν τον Απρίλιο, καθαρές αποδόσεις ύψους 184 εκατομμυρίων ευρώ. Σε όλο το χρόνο, συσσωρεύουν καθαρές αποπληρωμές 698 εκατομμυρίων ευρώ. Αυτό που προϋποθέτει αύξηση των πράξεων που πραγματοποιούνται από τους μικρομεσαίους επενδυτές. Αλλά όπου τα εναλλακτικά επενδυτικά ταμεία έχουν γίνει μια από τις επιλογές που πρέπει να επενδύσουμε από τώρα και στο εξής.
Εναλλακτικά κεφάλαια ακινήτων
Είναι ένα από τα πιο εμπορικά μοντέλα από εταιρείες διαχείρισης και ο στόχος του είναι να κερδίσει την κερδοφορία άλλων επενδυτικών κεφαλαίων που θεωρούνται ως γενικότεροι. Δεν μπορούμε να ξεχνάμε ότι συνδέονται με έναν από τους πιο σημαντικούς τομείς της εθνικής παραγωγικής οικονομίας. Τόσο σε ό, τι αφορά τις αξίες του κατασκευαστικού τομέα, όσο και τα ακίνητα και γενικά όλα όσα έχουν να κάνουν με το τούβλο. Είναι αλήθεια ότι η έκθεσή σας σε κινδύνους είναι σημαντικά υψηλότερη από ό, τι σε άλλα πιο παραδοσιακά επενδυτικά ταμεία. Αλλά από την άλλη πλευρά, η απόδοση μπορεί να είναι υψηλότερη με τη μορφή υψηλότερης κερδοφορίας.
Αυτή η κατηγορία επενδυτικών κεφαλαίων χαρακτηρίζεται από το ότι είναι πιο ασταθή από τα υπόλοιπα. Δηλαδή, παρουσιάζουν μεγαλύτερη διαφορά μεταξύ της μέγιστης και της ελάχιστης τιμής τους. Αλλά το αποτέλεσμα των οποίων είναι μικρότερο από ό, τι στην αγορά και πώληση μετοχών στο χρηματιστήριο. Μεταξύ άλλων λόγων επειδή αυτή η κατηγορία προϊόντων για συλλογικές επενδύσεις στοχεύει μεσοπρόθεσμα και ιδιαίτερα μακροπρόθεσμα. Πέρα από άλλες εκτιμήσεις τεχνικής φύσης και ίσως επίσης από την άποψη των βασικών της. Το μόνο μειονέκτημα είναι ότι η προσφορά της δεν είναι τόσο ισχυρή όσο στα άλλα επενδυτικά ταμεία. Με την παρουσία λιγότερων μοντέλων εξοικονόμησης και κάτω από πολύ παρόμοιες δομές μεταξύ όλων αυτών.
Με βάση την ανταλλαγή νομισμάτων
Είναι μια τάση που έχει επιβληθεί τα τελευταία χρόνια από τους πιο επιθετικούς επενδυτές στις χρηματοπιστωτικές αγορές. Έχει το πλεονέκτημα ότι πολλά διαφορετικά χρηματοοικονομικά περιουσιακά στοιχεία μπορούν να επιλεγούν σε αυτόν τον τομέα σε επενδύσεις: Ευρώ, δολάριο, ελβετικό φράγκο, γιεν Ιαπωνίας ή νορβηγική κορώνα, μεταξύ των πιο σχετικών. Ανάλογα με τους σταυρούς που συμβαίνουν ανά πάσα στιγμή. Παρά τη δημοφιλή πεποίθηση, είναι μια επένδυση που ενέχει υπερβολικούς κινδύνους σε λειτουργίες που πραγματοποιούνται από χρήστες. Στο σημείο που μπορούν να απομείνουν πολλά χρήματα λόγω της υψηλής μεταβλητότητάς τους.
Ενώ από την άλλη πλευρά, δεν μπορούμε να ξεχάσουμε ότι αυτά τα χρηματοοικονομικά περιουσιακά στοιχεία αποτελούνται σε ένα εναλλακτική λύση για τις παραδοσιακές επενδύσεις και πιο συμβατικό. Επειδή υπάρχουν επίσης πολλά μοντέλα από τα οποία μπορούμε να επιλέξουμε από τώρα και στο εξής. Οι διεθνείς διαχειριστές αποδίδουν μεγάλη σημασία σε αυτά τα χρηματοοικονομικά περιουσιακά στοιχεία και συνεπώς δεν τους λείπουν οι επενδυτικές τους προτάσεις. Υπό διαφορετικές μορφές στη στρατηγική της που στοχεύει στην επένδυση, ώστε να μπορούν να προσαρμοστούν στις πραγματικές ανάγκες των συμμετεχόντων τους.
Τελευταία τάση: πρώτες ύλες
Είναι η τελευταία καινοτομία που προσφέρουν οι διεθνείς διευθυντές για να κάνουν τις αποταμιεύσεις κερδοφόρες από μια διαφορετική οπτική γωνία όσον αφορά τη σύνθεση των επενδυτικών κεφαλαίων που έχουν αυτά τα ειδικά χαρακτηριστικά. Επειδή στην πραγματικότητα, μπορούν να κυμαίνονται από βασικά τρόφιμα, όπως σιτάρι, σόγια ή κακάο σε άλλα που είναι συνδέεται με την ενέργεια, όπως και η συγκεκριμένη περίπτωση αερίου ή πετρελαίου. Διακρίνεται από το γεγονός ότι έχουν περισσότερες από σημαντικές δυνατότητες επανεκτίμησης και ότι σε ορισμένες περιπτώσεις είναι κοντά σε επίπεδα περίπου 20%. Όμως, όπου υπάρχουν κίνδυνοι και πρέπει να ξέρετε πώς να τους αναλάβετε σύμφωνα με κάθε συγκυριακή στιγμή.
Από την άλλη πλευρά, είναι μια επένδυση που μπορεί να είναι πολύ ενδιαφέρουσα σε περιπτώσεις που η αδυναμία στις αγορές μετοχών είναι δεδομένη. Πριν από αυτόν κίνδυνος πτώσης των πιο συμβατικών χρηματοπιστωτικών αγορών. Ενώ μπορεί να αποφέρει πολλά έσοδα στις πράξεις που αναπτύσσονται από μικρομεσαίους επενδυτές. Όπου δεν μπορεί να ξεχνάμε ότι υπάρχουν όλο και περισσότερα επενδυτικά κεφάλαια που διατηρούν αυτές τις εμπορικές σταθερές με διαφορετικά επενδυτικά μοντέλα. Και σε κάθε περίπτωση, υπάρχουν σε όλα τα επενδυτικά χαρτοφυλάκια που διατίθενται στο εμπόριο από τους διαφορετικούς εθνικούς και διεθνείς διαχειριστές.
Ταμεία κρυπτονομισμάτων
Φυσικά, αυτή είναι η πιο καινοτόμος τάση αυτή τη στιγμή και επομένως τα επενδυτικά της μοντέλα είναι πολύ πιο περιορισμένα. Στο σημείο που πολύ λίγα κεφάλαια αυτών των χαρακτηριστικών διατίθενται στο εμπόριο από εταιρείες διαχείρισης εκτός των συνόρων μας. Με βάση διάφορα ψηφιακά νομίσματα, όπου η πιο σχετική παρουσία είναι αυτή του Bitcoin, αλλά με άλλα νομίσματα ιδιαίτερης σημασίας όπως Litecoin, Ethereum κ.λπ. Όπως μπορείτε να φανταστείτε, ο κίνδυνος αυτών των θέσεων είναι τεράστιος και πάνω από τα υπόλοιπα χρηματοοικονομικά περιουσιακά στοιχεία.
Η επένδυση σε εικονικά νομίσματα μέσω αμοιβαίων κεφαλαίων είναι μια πιο επιθετική ιδέα μέσω της οποίας μπορείτε να κερδίσετε πολλά χρήματα. Αλλά για τον ίδιο λόγο, αφήστε πολλά ευρώ στο δρόμο λόγω του μεταβλητότητα στην τιμή αυτών των πολύ ειδικών χρηματοοικονομικών περιουσιακών στοιχείων. Και αυτή είναι μια πτυχή που οι επενδυτές θα πρέπει να λάβουν υπόψη από εδώ και στο εξής, ώστε να μην έχουμε άλλες εκπλήξεις από τώρα και στο εξής. Φυσικά, δεν είναι μια ιδιαίτερα συνιστώμενη επένδυση για τη μεγάλη πλειονότητα των μικρομεσαίων επενδυτών. Ειδικά αν δεν έχουν μάθηση σε τέτοιου είδους επιχειρήσεις.
Συνδέεται με τραπεζικές καταθέσεις
Αντίθετα, υπάρχουν επενδυτικά κεφάλαια που συνδέονται με τραπεζικές καταθέσεις ορισμένου χρόνου. Είναι πολύ συντηρητικά ή αμυντικά μοντέλα και, σε αντίθεση με τα προηγούμενα, δεν έχουν πολλούς κινδύνους. Αλλά σε αντάλλαγμα, η κερδοφορία που μπορεί να επιτευχθεί είναι πολύ μειωμένη και πλαισιώνεται σε μια ταινία που πηγαίνει 0,20% έως 1,50% στην καλύτερη περίπτωση. Αποτελείται από τη μορφή για να δημιουργήσει μια τσάντα αποταμίευσης μεσοπρόθεσμα και μακροπρόθεσμα. Αν και αντίθετα, είναι ένα πολύ απλό προϊόν για κατανόηση και αυτό δεν απαιτεί υψηλή γνώση της οικονομικής κουλτούρας.
Από την άλλη πλευρά, δεν πρέπει να λησμονούμε ότι η Ευρωπαϊκή Κεντρική Τράπεζα (ΕΚΤ), κατά τη συνεδρίαση της νομισματικής πολιτικής τον Απρίλιο δεν εισήγαγε αλλαγές στα επίσημα επιτόκια. Με άλλα λόγια, δεν θα επηρεάσει το επιτόκιο που αναφέρεται από αυτά τα βασικά επενδυτικά ταμεία. Φυσικά, είναι μια στρατηγική με την οποία δεν μπορούμε ποτέ να γίνουμε εκατομμυριούχοι λόγω των αδύναμων περιθωρίων διαμεσολάβησης που έχουν. Όπως είναι πολύ προσιτές για όλα τα προφίλ των συμμετεχόντων στο αμοιβαίο κεφάλαιο. Πέρα από άλλα τεχνικά ζητήματα που θα αποτελέσουν αντικείμενο άλλων άρθρων.
Σε αυτό το πλαίσιο, τα επενδυτικά κεφάλαια γενικά σημείωσαν θετική απόδοση 2019% τον Απρίλιο του 1,13, έτσι ώστε η συσσωρευμένη κερδοφορία το έτος να ανέλθει στο 5,03%, καθιστώντας το 2019, από την άποψη της κερδοφορίας, στο καλύτερο πρώτο τρίμηνο της ιστορικής σειράς. Αλλά δεν θα είναι πάντα το ίδιο, καθώς αυτό είναι ένα πολύ άνιση προϊόν στα τριμηνιαία αποτελέσματά του. Με πολύ σημαντικές διαφορές από το ένα τέταρτο στο άλλο του έτους. Για το λόγο αυτό, τα επενδυτικά ταμεία δεν πρέπει να εστιάζονται σε πολύ σύντομες περιόδους. Αν όχι, αντιθέτως, είναι πολύ βολικό να τα κατευθύνετε μεσοπρόθεσμα και ιδιαίτερα μακροπρόθεσμα. Με αυτόν τον τρόπο, οι εκτιμώμενες αποδόσεις μπορούν να επιτευχθούν από εθνικές και διεθνείς εταιρείες διαχείρισης. Πέρα από άλλα τεχνικά ζητήματα που θα αποτελέσουν αντικείμενο άλλων άρθρων.