Взаимните фондове не са финансов продукт, който преживява най-добрите времена. Ако не, напротив, и според най-новите данни, предоставени от Асоциацията на институциите за колективно инвестиране и пенсионните фондове (Inverco) показват, че възстановяване които дават ред на заглавията си, достига нива, невиждани през последните години. Където постепенното излизане от тези финансови активи е един от общите знаменатели на този много специален пазар.
Не може да се забрави, че през тази година, която е на път да приключи, голяма част от тези инвестиционни фондове са в ситуация, която може да бъде класифицирана като много деликатна. Със значителни спадове в оценката му и в някои случаи в двуцифрени проценти. Но този сценарий се влошава от факта, че те не засягат само фондовете, базирани на акции, както може да се мисли от самото начало. Ако не, напротив, тези с фиксиран доход също са жертви или дори от така наречените алтернативни модели.
Този факт накара много малки и средни инвеститори да бъдат много загрижени за своите инвестиции и в някои случаи те не са имали друг избор, освен да затворете позициите си върху някои от тези финансови активи. В някои случаи да се радвате на печалбите си (с покупка на пет или повече години), а в други да не влияете допълнително на загубите си. Точно този последен сценарий е най-опасен за притежателите на инвестиционни фондове и те не са имали по-добро решение от това да затворят позиции, за да разпределят ликвидност към други финансови продукти, които създават по-голяма сигурност в този момент.
Инвестиционните фондове са най-наказани
В отрицателния раздел в този клас продукти, предназначени за инвестиция, са тези от Нововъзникващи международни акции и евро акции (без Испания) категориите, които са регистрирали най-голям спад през последните месеци на годината, с отрицателна месечна възвръщаемост от над 5%. Първият е и категорията с най-голяма корекция през годината (-8%). До точката, че броят на сметките на участниците в националните инвестиционни фондове намалява през последния месец (почти 140.000 XNUMX в сравнение с предходния месец) и цифрата му е много близо до десет милиона участници.
От друга страна, през последния месец европейските фондови пазари претърпяха корекции (например селективният индекс на испанските акции, Ibex 35, затворен по отношение на края на юли на -4,8%, а EuroStoxx 50 го направи на -3,8%), докато основните фондови индекси в САЩ продължиха с възходящата тенденция от предходните месеци. Въпреки че през последните два месеца бяха наложени корекции на тези фондови индекси. Отвъд други технически съображения и дори от фундаментална гледна точка.
Докато напротив, и имайки фиксиран доход като референтен източник, развитието му на финансовите пазари също е много разочароващо за малките и средните инвеститори. Защото наистина, IRR на германската 10-годишна облигация е спаднал през месеца до 0,34% от 0,45% в края на предходната година, докато от друга страна доходността на испанската 10-годишна облигация е нараснала леко до 1,42% от 1,38%. Където, рисковата премия в Испания се е затворила на 114 базисни точки до 98, което показа в края на юли.
Липса на интерес на заинтересованите страни
Всички тези данни са имали убедителен ефект върху вниманието на малките и средни инвеститори в този клас финансови продукти. Много от лицата са решили да възстановят своите дялове в около нива, които не са били наблюдавани през последните години. За да се осъзнае тази много специална ситуация, в която се намират инвестиционните фондове, е необходимо да се покаже, че броят на участващите сметки в инвестиционните фондове по всяка вероятност ще бъде близо 11.000.000 XNUMX XNUMX единици.
Тези данни на практика означават, че те са нещо повече от 200.000 XNUMX акаунта по-малко от рекорда за всички времена, достигнат през юни миналата година. Като историческа справка трябва да се отбележи, че в най-дълбоките години на икономическата криза между 2007 и 2009 г. общият собствен капитал в институциите за колективно инвестиране е спаднал до 200.000 XNUMX милиона евро. Докато в средата на тази година броят на инвеститорите се е удвоил от минимумите, но през последните два месеца е спаднал. До степен, че голяма част от финансовите анализатори са на мнение, че това е инвестиционен сектор, който показва признаци на изтощение.
Как да избегнем загуби във фондове?
Не е много необичайно да се мисли, че някои инвеститори в този клас финансови продукти са на червено. Или за да го разберете по-добре, че вашият баланс е този на някои загуби в капитала, инвестиран досега. Изправени пред този нежелан сценарий, има няколко стратегии, които малки и средни инвеститори могат да използват. Първият е да направите директно възстановяване на суми за избягвайте допълнителни капиталови загуби. Изправени пред поредната година, която се очаква да продължи да бъде много сложна за финансовите пазари.
Друга от задействащите системи, която може да се импортира отсега нататък, е тази, получена от продължете както досега. С други думи, пребиваване в инвестиционни фондове със средносрочен и особено дългосрочен план. Не е изненадващо, че това е естественото състояние на инвестиционните фондове, както препоръчват всички финансови анализатори. Взаимният фонд не може да бъде като купуването и продажбата на акции на фондовия пазар, които могат да продължат няколко месеца. В този продукт, анализиран за получаване на очакваната възвръщаемост, ще трябва да бъдат изразходвани поне три или четири години. Не е изненадващо, че това е вашият най-печеливш период, докато паричните вноски бъдат възстановени.
Прегледи в инвестиционни портфейли
Трета стратегия за инвестиране се състои от преглед на портфейла на инвестиционния фонд всеки определен период от време. Както например, всяка година и сега е моментът да се отдадете напълно на тази задача, тъй като краят на годината със сигурност е много близо. Той се основава на нещо толкова просто, но в същото време трудно за изпълнение, като например заместване на по-малко печеливши инвестиционни фондове за тези с по-голям потенциал за растеж през следващите години. Дори ротация на кариерата от променлив доход към фиксиран доход или обратно, в зависимост от реалното състояние на финансовите пазари.
От друга страна, трябва да имате предвид, че трансферите в инвестиционни фондове са много полезна операция за вашите лични интереси. Наред с други причини, защото няма да ви струва нито евро нито ще има някакви комисии за развитие на това много специално движение. С единственото условие да го направите в същата банка или финансова институция. В допълнение, това е операция, която можете да извършите толкова пъти, колкото искате, няма ограничения, дори ограничения за броя на трансферите, които ще извършвате оттук насетне.
Данъчни предимства на трансферите
Не трябва да забравяте, че трансферите в инвестиционни фондове също осигуряват данъчни облекчения, които могат да генерират повече от една радост в даден момент. По причина, която ще разберете много лесно и това е, че няма да се налага да декларирате обезщетения в следващия си отчет за доходите. Докато продължавате да пазите спестяванията си във взаимни фондове, както винаги. Можете дори да изчакате данъчните ставки да паднат, за да спестите пари за тази операция. Разбира се, не е същото направи го на 18%, отколкото на 15%, да цитираме само един пример.
Като последна алтернатива за подобряване на отчета за доходите във вашите лични или семейни активи, винаги ще има възможност да изоставите инвестиционните фондове, за да преминете към други по-безопасни банкови продукти. Както например, срочни депозити, корпоративни записи на заповед или дори високоплащащи сметки. Лихвеният процент, който ще ви предложат тези спестовни модели, обаче няма да бъде много в този точно момент. С търговски маржове, които едва надвишават 1%. Въпреки че поне ще имате увереността, че няма да загубите пари и ще получавате фиксиран и гарантиран доход всяка година.
С тази алтернатива на инвестицията, разбира се, няма да станете милионер, но поне ще ви помогне да спите по-добре при много сложни и нестабилни сценарии за всички финансови пазари. Както се случва сега с голям брой малки и средни инвеститори, които са избрали тази опция. За да се опитаме да спасим лоша година, както в акции, така и във фиксиран доход, каквато всъщност е била финансовата 2018 година, която е на път да приключи за много кратък период от време. С търговски маржове, които едва надвишават 1%. Въпреки че поне ще имате увереността, че няма да загубите пари и ще получавате фиксиран и гарантиран доход всяка година.