Finans dünyası çok geniş, bu bir sır değil. Elimizin altında birçok finansal ürün, çeşitli yatırım stratejileri, sonsuz sayıda farklı konsept ve çok sayıda olasılık var. Bu dünyada daha iyi hareket edebilmek ve daha yerinde kararlar alabilmek için, oranlar esastır. Pek çok farklı türü var ama biz bu yazımızda sıkılık oranından bahsedeceğiz.
Bu oran nedir? Bu ne için? Nasıl hesaplanır? Tüm bu soruları cevaplayacağız ve açıklayacağız formülün sonucu nasıl yorumlanır. Sertlik oranıyla ilgileniyorsanız, okumaya devam etmenizi tavsiye ederim.
Sertlik oranı nedir?
Finans dünyasında oranlar çok önemli unsurlardır. Finansal oranlar olarak da bilinir ve Temel olarak bir şirketin finansal durumunu sektördeki ortalama veya optimal değerlerle karşılaştırmayı mümkün kılan oranlardır.. Yani: Oranlar, payda ve payın şirketlerin yıllık hesaplarından elde edilen muhasebe kalemleri olduğu bir kesirdir.
gibi birçok farklı oran türü vardır. garanti oranı veya kullanılabilirlik oranı. Her biri bize şirketin bizi ilgilendiren belirli bir yönü hakkında bilgi verir. Oranların nihai amacı, bir şirketin mali durumu hakkında bize bilgi vermektir, Bu, girişimciler, işadamları veya yatırımcılar olarak karar vermemize yardımcı olacak. Ancak bu yazı için bizi ilgilendiren, tutarlılık oranı olarak da bilinen sıkılık oranıdır.
Bu oranın amacı, uzun vadede bir şirketin zorunlu yükümlülükleri ile duran varlıkları arasındaki ilişkiyi ölçmektir. Bu tam olarak neyi yansıtıyor? İlave olarak, sağlamlık oranı, söz konusu şirketin uzun vadeli alacaklılarına sunduğu garanti veya teminat olarak yorumlanır. Bu durumda önem, esas olarak şirketin sabit kıymetlerinin uzun vadede finanse edilmesinde yatmaktadır. Sonuç olarak: Sağlamlık oranı bize bir şirketin sabit varlıklarının ne ölçüde veya büyüklükte finanse edildiğini söyler. Ve bu bilgi sayesinde bir şirketin alacaklıları ile ödeme gücünü öğrenebileceğiz.
Sertlik oranı nasıl hesaplanır?
Artık sertlik oranının ne olduğunu öğrendiğimize göre, nasıl hesaplandığına bakalım. Formül oldukça basit, Pekala, bunu gerçekleştirebilmek için sadece iki bilgiyi bilmemiz gerekecek: Tabii ki uzun vadede sabit kıymetler ve ödenecek borçlar.
- Sabit veya hareketsiz varlıklar: Hepsi uzun bir süre sonra paraya dönüşecek olan unsurlardır. Genel olarak sabit kıymet, sabit borcu finanse edecek olandır.
- Uzun vadeli yükümlülükler: Bu, söz konusu şirketin vadesi uzun vadeli, özellikle 365 günden fazla olan tüm borçlarından oluşur.
Bu oran için gerekli kavramları daha iyi anlayarak ve onu hesaplamak için ihtiyacımız olan verileri bildiğimizden, formülü sunacağız:
Sağlamlık oranı = Toplam sabit varlıklar / Uzun vadeli yükümlülükler
sonucun yorumlanması
Gerekli verilere sahip olduğumuzda ve formülü uyguladığımızda, sonuç olarak küçük bir sayı elde edeceğiz, peki bu ne anlama geliyor? bakalım neler var sertlik oranının yorumlanması için oluşturulmuş barometreler:
- 2'ye eşit: Sonuç 2'ye eşit veya en azından çok yakın olduğunda, bu, söz konusu şirketin sabit veya sabit varlıklarının %50'sini uzun vadeli yükümlülüklerle finanse ettiğini gösterir. Kalan %50 ise uzun vadeli yükümlülükten büyük veya en azından eşit olduğu sürece kendi kaynakları ile finanse edilmektedir.
- 2'den büyük: Çoğunluğu, yani sabit veya hareketsiz varlıkların %50'sinden fazlası şirketin kendi kaynaklarından finanse edilmektedir. Bu durumda uzun vadeli borçtan daha büyük olmaları gerektiği ve kısa vadeli borçla finanse edilemeyecekleri dikkate alınmalıdır. Aynı zamanda, sabit veya sabit varlıkların çoğunun kısa vadeli borçlarla finanse edildiğini de gösterebilir; bu, genellikle şirketin kendi kaynakları, uzun vadeli borçlardan daha az olduğunda ortaya çıkar. Bu, ödemenin teknik olarak askıya alınmasına neden olabilir.
- 2'den düşük: Kesinlik oranının 2'den küçük olması, şirketin uzun vadeli alacaklılara daha az garanti veya teminat verdiğini gösterir. Bu nedenle, sonucun mümkün olduğunca 2'ye yakın olması en iyisidir.
Sertlik oranı ne için?
Sonuç olarak, sertlik oranı, diğer oran türleri gibi ödeme gücü, Bir şirketin alacaklılarıyla olan ödemelerini ve yükümlülüklerini yerine getirme konusunda sorun yaşayıp yaşamadığını ölçme amacını karşılar. Açıkçası, söz konusu şirket ne kadar dengeli olursa, oranları da o kadar iyi olacaktır. Sonuç olarak, yatırımcılar ister borsada hisse senedi ister tahvil alıcısı olsunlar kendilerini daha güvende hissedeceklerdir.
Bir şirketin oranlarının bize bu konuda çok fazla bilgi verdiği doğru olsa da, yapabileceğimiz en iyi şey aynı sektördeki diğer şirketlerle karşılaştırmak daha iyi bir fikir edinmek için. Bu sayede sadece sağlamlık oranını değil, aynı zamanda şirketin mali durumunu daha iyi görmemize yardımcı olacak diğer oranları da dikkate alarak hangi şirketin daha iyi durumda olduğunu öğrenebiliriz.
Ayrıca görmeniz şiddetle tavsiye edilir. şirketlerin oranları üç ayda bir nasıl değişiyor? Bu sayede şirketi iyi yönetip yönetmediklerini anlayabiliriz. Anlaşıyorsanız, elde edilen oranlar aynı şirkete ve rakiplerine göre daha iyi ve daha iyi olmalıdır.
Ne zaman yatırım yapmak için belirli bir sektördeki şirketleri araştırmak istersekkapsamlı bir analiz yapmak ve karşılaştırmalar yapmak esastır. tüm önemli verileri toplamak ve daha iyi bir karar vermek için. Artık sertlik oranını nasıl hesaplayacağımızı bildiğimize göre, bu görevi yerine getirmek için küçük bir yardımımız daha var.