Mali Özerklik Oranı

Mali özerklik oranı nasıl hesaplanır

Mali özerklik, bir şirketin veya kişinin amaçlarını tatmin etmek için kimsenin parasına güvenmeme yeteneğidir. Ekonomik oranlar bize harika bir muhasebe aracı olarak hizmet ediyor ilk başta "karmaşık" olabilecek ekonomik durumları analiz etmek. Böylece tek bir bakışta hesaplananın ne kadar uygun veya elverişli olduğunu görebiliriz. Bu dava ve makale için, finansal özerklik oranıyla ilgili her şeyi açıklayacağız.

Makaleyi okuduktan sonra, Finansal özerklik oranının ne olduğu konusunda tam bir fikre sahip olacaksınız, nasıl hesaplanacağı ve bir şirket için sahip olduğu sonuçlar. Bu oran sayesinde alınabilecek kararlar oran ne kadar yüksekse daha sıkı olabilir. Aksine, mali özerklik derecesi düşükse alınabilecek daha az karar düşünülmektedir. Ayrıca, hangi şirketlerin borca ​​karşı kendi kaynaklarının ne kadar iyi optimize edildiğini hesaplamaları için bir araç görevi görür. Tam olarak anlamak için sonuna kadar okumaya devam edin.

Mali özerklik oranı nedir?

Finansal özerkliğin optimal oranı 0 veya daha yüksektir

Mali özerklik oranı Bir şirketin alacaklılarına olan bağımlılığını tanımlamaya çalışıryani borcun kime borçlusun. Bu hesaplama, bir şirketin borcuyla ilgili olarak sahip olduğu öz sermayenin belirlenmesini içerir. Consecuens olarak, oran bize borçlanma yetenekleriyle bir ilişki verir. Bu oran ne kadar yüksekse, özellikle belirsizlik senaryolarının bir noktada ortaya çıkabileceği dikkate alındığında, şirketin gelecekte hayatta kalma yeteneği o kadar büyük olur. İyi bir örnek, pandeminin bu oranları teste tabi tuttuğu, içinden geçtiğimiz mevcut ortam olabilir. İyi bir özerklik oranına sahip şirketler, ortaya çıkabilecek sorunlardan önce oranı çok uygun olmayanlara göre daha az etkilenir.

Bazı insanlar "Eşitlik" demek için "Eşitlik" terimini kullanır, önemli değil. Önemli olan şu ki, bir veya başka bir kelimeyi kullansak da aynı şeyi ifade etmeye geliyoruz. Bu durumda, özkaynakların bilinmesi için, borçların toplamının (borç) toplam varlıklardan çıkarılması gerekir.

Mali özerklik oranını hesaplamak için formül

Mali özerklik oranı, net değerin bir şirketin toplam borcu arasındaki oranıdır.

Daha önce de belirttiğimiz gibi, öz sermaye ile borç arasındaki bir ilişkidir. Formül hesaplanır Toplam Yükümlülüklerden Temettü Özkaynağı (borç) hem kısa hem de uzun vadeli. Ortaya çıkan sayı, finansal özerklik oranıdır. Daha iyi anlamak için aynı sektörden olduğunu düşündüğümüz iki firma ile bir örnek sunacağız. Örneğin, kendini insan taşımacılığına adamış şirketler.

  1. İlk durumda, öz sermayesi 1.540.000 Euro olan bir şirket buluyoruz. Toplam borcu 2.000.000 Euro'dur. Bu, kendi fonlarını borçlarına, yani yükümlülüklerine böldüğümüz anlamına gelir, 0,77 alırız. Bu, mali özerkliğin oranı olacaktır.
  2. İkinci durumda, boyutu daha küçük ve öz sermayesi 930.000 Euro olan bir şirketimiz var. O halde toplam borcunun 240.000 Euro olduğunu görüyoruz. Öz sermayeyi borcuna böldükten sonra mali özerklik oranının 3,87 olduğunu elde ederiz.

Bu vaka ve örnek için, biraz "ünlü" bir vaka, ikinci örneğin vakasını koymaya çalıştım. Bir yandan, ikinci şirketin oranının nasıl çok daha yüksek, 3 olduğunu görürüz. Mali olarak daha istikrarlı, bundan hiç şüphe yok. Bununla birlikte, kesinlikle çok daha fazla büyüyebilirdi, ancak tüm bu potansiyel ancak gizli bir şekilde var olur, ondan yararlanamazdı.

Oran nasıl yorumlanır?

Düşük bir oran, şirketin çok borçlu olduğunu gösterir

Genel olarak, bir şirketin, kaynaklarının yarısından fazlası kendi fonlarından geldiğinde iyi bir mali özerkliğe sahip olduğu söylenir. Ancak bir fikir edinmek için, bir şirketin sahip olması beklenen bu oranın minimum sayısının 0 veya daha yüksek olması gerekir. "Genellikle" 0 ile 7 arasındaki bir oran en genel ve aynı zamanda en uygun değerdir.

Bir yandan, şirketin zor zamanlarla yüzleşmek için likiditesi ve kaynakları olacaktır. Bu anlar çok zor olmayabilir, ancak korumanızı alçaltmak ve kendinize fazla güvenmek genellikle iyi sonuçlara yol açmaz. Öte yandan, çok büyük bir borçluluktan söz etmeyeceğiz, bu da onun iyi bir mali özerkliğe sahip olduğu ve ihtiyaç veya yatırım durumunda hayatta kalmasını riske atmayacağı anlamına gelir. Bu nedenle, yüksek bir orana sahip olmak veya bunu sürdürmeye çalışmak çok önemlidir, çünkü bu bir güç ve istikrar işaretini temsil eder.

Veri olarak, tüm şirketler için geçerli evrensel bir mali özerklik oranının olmadığı da eklenmelidir. Her sektör farklıdır ve yalnızca çalıştığınız alana değil, aynı zamanda rekabete ve her anın mevcut iş hedeflerine de bağlı olacaktır.

Borçtaki artış oranı nasıl etkiler?

Yukarıda özetlenen iki şirketin örneklerini dikkate alarak, ikinci şirketin daha ne kadar borç alabileceğini görebiliyorduk. Perspektif içinde görelim. Yatırımlar ve / veya varlıkların satın alınması için 1 milyon Euro talep edilirse, şirketin değeri 1.170.000 Euro'dan (net değeri bilmek için borcu indirmeden önceki varlıkları) 2.170.000 Euro'ya yükselecektir.

Borç 1.240.000 Euro'ya yükselecek (240.000 € artı 1.000.000 €). Net değeri 930.000 € olarak kalacaktı. Bu, mali özerklik oranınızın 930.000 € olacağı ve 1.240.000 € 'ya bölüneceği anlamına gelir 0 olacaktır. İlk şirkette olduğu gibi hemen hemen aynı.

Açıktır ki, bu hesaplama yuvarlak rakamlarla basittir ve gerçekte yükümlülüklerden elde edilen komisyonlar ve vergiler ve varlıkların edinimi toplam varlıklardan indirilmelidir. Ancak konu ekonomik performansı optimize etmeye geldiğinde, ikinci şirketin şimdi neredeyse iki katına çıktığını görebiliyoruz. Bu nedenle, cironuz daha yüksek olacak ve operasyonel nakit akışınız artacak ve eskisinden daha fazla büyümenizi sağlayacak. Aynı zamanda, bazı zor anlarla yüzleşmek için hala kendi kaynaklarına sahip olacak, ancak özerklik oranı şunu gösteriyor: Daha fazla borç almak tehlikeli olabilir ve tavsiye edilmez.


Makalenin içeriği şu ilkelerimize uygundur editoryal etik. Bir hata bildirmek için tıklayın burada.

İlk yorumu siz

Yorumunuzu bırakın

E-posta hesabınız yayınlanmayacak.

*

*

  1. Verilerden sorumlu: Miguel Ángel Gatón
  2. Verilerin amacı: Kontrol SPAM, yorum yönetimi.
  3. Meşruiyet: Onayınız
  4. Verilerin iletilmesi: Veriler, yasal zorunluluk dışında üçüncü kişilere iletilmeyecektir.
  5. Veri depolama: Occentus Networks (AB) tarafından barındırılan veritabanı
  6. Haklar: Bilgilerinizi istediğiniz zaman sınırlayabilir, kurtarabilir ve silebilirsiniz.

bool(doğru)