Bu yeni değil ve enflasyonun ekonomiyi ve tüketicilerin ceplerini aşağı çektiğini blogda zaten yorumlamıştık. Televizyonda görüyoruz, radyoda duyuyoruz, süpermarketlerde, benzin istasyonlarında ve komşularla sohbetlerde buluyoruz. Ayrıca neredeyse tüm dünyanın merkez bankaları, enflasyonun etkilerine karşı koymak amacıyla faiz oranlarını artırmaya ve artırmaya başlıyor. Olanların kaçınılmaz olduğunu varsayarsak, sorumuz şu olmalıdır: “Enflasyondan nasıl korunuruz?”
Bu makaleyi güncel güncel fiyat artışları konusuna ayıralım ve görelim. Bunun hakkında ne yapabiliriz bizi korumak için. Tam tersine, bunun geçici olacağına inanıyorsak, hangi fikirleri bulabiliriz ve hangi seçeneklere sahip olduğumuzu öğrenebiliriz.
Sabit Gelir, en düşük sabit gelir
Hem sabit hem de değişken getiriye yatırım yapan fonlar bu aylarda zarar ediyor. Yatırım tarzınıza bağlı olarak, olumlu olan bazı istisnalar vardır, ancak her zamanki gibi olmamıştır. Esasen En kötü kısım Sabit Gelir için ayrılan Fonlar tarafından alındı, muhafazakarlar için bir yatırım olarak kabul edildi.
En kötü kısmı aldıklarını söylediğimde, kayıpların yüzdesinden çok, sunabilecekleri küçük faydayla ilgili kayıplardan bahsettiğimi unutmayın.
Bu noktada üzerinde düşünmeye ve düşünmeye değer. hangi pozisyonu alabiliriz Faiz oranlarının ve tahvillerin gelecekte nasıl performans göstereceğini düşündüğümüze bağlı. Temelde olabilecek 3 şey var:
- Tahvil faizlerinin sabit kalması. Şu anda çok az analist bu senaryoyu değerlendiriyor. Örneğin, ECB gibi bankaların borç alımlarının hızını azaltacaklarını zaten açıkladıkları düşünülürse.
- Tahvillerin ve Euribor'un faizinin düşmesi. Hala daha az olası olan bir senaryo. Diğerlerinin yanı sıra, enflasyon serbest yükselişteyken, en az düşünülen şey tüketimi teşvik etmektir.
- Faiz artışları devam etsin. Gördüğümüz ve gerçekleşmeye devam etmesi muhtemel mevcut senaryo, çoğu analist tarafından da düşünüldü.
Tahminlerinize göre Sabit Getiri performansına karşı nasıl hareket edilir?
En kötünün geride kaldığına inananlardansanız, şüphesiz en iyi seçenek tahvil satın almak olacaktır. Ya doğrudan ve/veya söz konusu yönetime tahsis edilmiş bir Sabit Gelir fonu aracılığıyla. Şahsen tavsiye ettiğim bir şey değil, aslında var olan yüksek enflasyon nedeniyle çok çok düşük oranlar görüyorum.
Öte yandan, Sabit Gelirin kötü performans göstermeye devam edeceğini düşünüyorsanız, yatırım yapmamak veya pozisyonları minimize etmekle başlamanız tavsiye edilir. Tahvillere maruz kalan bir ETF'ye atıfta bulunulan PUT'ları satın alma olasılığı da vardır. Ve tabi ki, enflasyona bağlı tahvil satın alma seçeneği her zaman vardır.
Değişken Gelir, hisse senedi ile enflasyondan nasıl korunursunuz?
Hammadde maliyeti arttıkça, birçok şirket ürün veya hizmetlerinin fiyatını yükseltmek zorunda kalır. Bu da satın alma gücünün azalması nedeniyle tüketicilerin harcanabilir gelirlerinin zarar görmesine neden oluyor. En iyi performans gösteren şirketler, belirsizlik ve enflasyon zamanlarında temel ürünlere sahip olma eğilimindedir. Bir örnek, Coca-Cola. En kötü performansa sahip olanlar, döngüsel olanlar, örneğin otomobil olanlar.
Enflasyon, tüketimde bir kırgınlık yaratarak, Rusya sorununa bağlı belirsizliğe ek olarak, borsadaki genel düşüşleri yumuşatıyor.
Piyasalar düşmeye devam edebilir. Düşüş dönemlerinde zor olan şey, düşüşlerin ne zaman biteceğini tahmin etmektir. düşmeler. Bu nedenle, iyi bir fiyata sahip olduğu düşünülen veya iyi performans gösterecek menkul kıymetlerin seçilmesi, sunabilecekleri potansiyel getiri ile enflasyonu yenmenin iyi bir yolu olabilir. Unutulmamalıdır ki, risksiz değildir ve her yatırımcının yapabileceği menkul kıymet seçimi, her portföyün performansını büyük ölçüde belirleyecektir.
Gayrimenkul yatırımları, en muhafazakar bahisler
İki ucu keskin bir kılıç olabilir. Enflasyon dönemlerinde konut iyi performans gösterme eğiliminde olsa da, emlak krizi bize fiyatların düşebileceğini gösterdi çok. Euro'nun gücü güçlü kalırsa, ücretler beklenenden daha az değişiklik gösterir ve fiyat artışları devam ederse, faiz oranlarındaki artış emlak fiyatlarını düşürebilir. Yalın alıcıların olmaması, mevcut evlerin stokunu artıracaktır.
Almanya gibi bazı ülkelerde, konutlarda yaşanan güçlü artışlar nedeniyle alarmlar çoktan devreye girdi. Bu verileri izlemeliyiz, eğer bir balonsa, ekonomisi zayıfsa, İspanya gibi artışların daha ılımlı olduğu diğer ülkeleri etkileyebilir.
Ancak, her şey konut değildir ve sığınabileceğiniz arsa, bina veya otopark gibi başka mülkler de vardır. Kiralanmış olmaları durumunda ve nihai bir para birimi devalüasyonu, gayrimenkul yatırımları iyi bir seçenek olacaktır. Ve her zaman olduğu gibi, mevcut sermayeniz yoksa, daha ucuz satın alımlardan veya gelecekteki olası yeniden değerlemelerden yararlanmak için bu piyasaya maruz kalan piyasalarda fonlar, GYO'lar ve ETF'ler vardır.
Emtialar, kendinizi enflasyondan nasıl koruyacağınız konusunda güvenlik
En çok artan fiyat hammadde fiyatları ise, neden kendinizi bunlarla enflasyondan korumuyorsunuz? Hammadde üreten şirketlerin hisseleri, ilginç olabileceklerin davranışlarını taklit eden ETF'ler aracılığıyla yatırım yapabilir veya doğrudan türev piyasasına gidebiliriz. Birçok yatırımcı veya sermayeyi korumak isteyen kişiler için favori varlıklardan biri altındır. Uzun vadede enflasyonla mücadelenin ötesinde, belirsizlik dönemleri ile altın arasında doğrudan bir ilişki vardır..
Bu durumlarda önemli olan, her birinin almak istediği riskleri üstlenmesi gerektiğidir. Ve elbette tüm yumurtaları tek sepete koymanıza gerek yok, çeşitlendirmek her zaman ilgi çekici olmuştur.
“Para gübre gibidir. Yayılmadıkça iyi değil." Francis Bacon
DOLARLA NE OLUYOR, İYİ BİR BARINAK MU?
Herhangi bir zamanda, piyasada yukarı, aşağı veya yana doğru giden şeyler vardır. Enflasyonist bir ortamda para biriminin değer kaybetmesi olağandır ve bu nedenle fiyatlar yükselir. Dolar bir Oscar para birimi, bir sığınak olabilir ama tarih şimdilik bize çok fazla değil, biraz çeşitlendirmenin en iyisi olduğunu söylüyor. Yorumun için teşekkürler!