Bugün hakim olan ekonomik sistemde, dünya çapında her türlü işi ve yatırımı üstlenmek için çok sayıda araç ve araç bulunmaktadır. Ancak, küçük bir işletmeden yetiştirmek, zaten konsolide edilmiş bir şirketin korunmasını sağlamak, Bu cihazlardan bazılarını mükemmel şekilde kullanmayı öğrenmemiz son derece önemlidir, böylece şirketimizin ve işimizin en iyi şekilde çalışmasını sağlamamıza izin verirler.
Konuyu bilenler için, hiç kimse özellikle dikkat etmemizi tavsiye etmeyecektir. borç oranının yönetimi, herhangi bir iş girişimini gerçekleştirmek için gerekli olan bilgi.
Borç oranı nedir?
Borç oranı, günümüzde en yaygın kullanılan finansman oranlarından biridir. Nedeni, bir şirketin finansal sağlığını ölçmek ve kalibre etmek için çok önemli bilgilerin elde edilmesini sağlayan araçlardan biri olmasıdır. Temel olarak, borç oranı Finansal kaldıracı, yani belirli bir şirketin üstesinden gelebileceği maksimum borç miktarını ölçmemizi sağlar. Bir bakıma, finansal oran şirketin sahip olduğu dış finansmanı gösterir.
Sahip olmak borç oranının ne anlama geldiğine dair en iyi fikirBorçluluk ölçülürken, şirketin üçüncü kişilere bağımlılığından belirli bir şekilde ifade etmek gerekirse, borç oranının şirketin çeşitli finansmana ne ölçüde veya ölçüde bağlı olduğunu belirtmek için kullanıldığı dikkate alınmalıdır. bankacılık kurumları, hissedar grupları ve hatta diğer şirketler gibi varlıklar.
Bu finansal kavramı anlamanın bir başka yolu da aşağıdaki açıklamadandır.
Öncelikle, bazı temel kavramların ne anlama geldiğini dikkate almalısınız, örneğin: varlıklar, borçlar veya öz sermaye.
Varlıklar, bir şirketin veya iş ortaklığının sahip olduğu her şeyin toplam değeridir; Diğer bir deyişle, şirketin sahip olduğu çoklu varlık ve haklar sayesinde elde edebileceği, elbette paraya veya diğer muadil araçlara dönüştürülebilen, şirkete likidite sağlayan maksimum değerdir. Öte yandan borçlar, çeşitli örnekler yoluyla elde edilebilecek tüm dış kaynakları, yani bunların finansmanını temsil eder.
Böylelikle, yükümlülükler varlıkları ve mali hakları oluştururken, yükümlülüklerin kredi yükümlülüklerinden, yani gerek bankacılık kurumlarından alınan krediler için gerekse kredili satın almalar için yapılması gereken borç ve ödemelerden oluştuğu söylenebilir. çeşitli tedarikçiler ile.
Kısacası sorumluluk, şirketin bankalar, vergiler, maaşlar, tedarikçiler vb. Gibi üçüncü şahıslara borçlu olduğu her şeyi temsil eder. Son elimizde şirketin net değeri, isminden de anlaşılacağı gibi, borçların maliyetini bir kenara bırakarak, şirketin sahip olduğu tüm net kaynaklardır, yani, Bir şirketin net değerinin, borçların varlıklardan çıkarılmasıyla elde edildiği, ödenmesi gereken tüm borçların değerini ortadan kaldıran varlıklardır.. Örneğin, bir şirketin 10 milyon euro değerinde bir varlığı varsa, ancak yükümlülükleri yaklaşık iki milyon euro olarak birikmişse, net değerinin 8 milyon euro olduğu sonucuna varılabilir.
Çevresindeki bazı temel tanımları öğrendikten sonra borç oranı, Daha sonra, çoğu durumda, birçok şirketin dış finansman kaynaklarını işlediğini, yani üstel büyüme dönemlerinde olduklarında veya işlerin büyük bir çeşitliliğini ele aldıklarında krediler ve krediler kullandıklarını zaten hesaba katabiliriz, örneğin: yatırımları finanse etmek veya belirli cari harcamalar için ödemeleri karşılamak; çeşitli finansal kurumlar, tedarikçiler ve diğer şirketlerle olan borçlarına güvenmek zorunda olmalarının nedeni.
Böylece, borç oranı, dış finansman ile şirketin öz kaynakları arasındaki fark olarak anlaşılabilir, böylelikle şirket ile sözleşme yapılan borcun sahip olduğu kaynaklarla devam ettirilip ettirilemeyeceğini bilmek mümkündür. Şirketin belirli bir borcu artık çözme imkanına sahip olmadığı tespit edildiğinde, gelecekte yapılması gereken ödemelerde sorun yaşamamak için bu finansman yöntemini geride bırakmayı tercih eder. Borç oranı, sorumlu ve disiplinli bir şekilde kullanılırsa, bir şirketin veya işletmenin tamamen ortadan kalkmasına neden olabilecek mali felaketleri önlemeye hizmet eden çok yararlı bir araç olabilmesidir.
Borç oranı nasıl yorumlanıyor?
Bunu kullanırken finansal araç, bunun bize şirketin her bir avro öz sermaye için kaç avro dış finansmana sahip olduğunu söylediği unutulmamalıdır. çeşitli mali yükümlülüklerinizi yerine getirmelisiniz. Başka bir deyişle, ödemelerini yapmak zorunda olduğu kaynaklarla ilgili olarak şirketin borçlarının toplam tutarının yüzdesini gösterir.
Bu şekilde, eğer sahipsek 0.50'lik bir borç oranı, bu dış kaynakların, yani krediler ve kredilerle finansmanın şirketin öz kaynaklarının% 50'sini oluşturduğunu gösterir.. Diğer bir deyişle, borç oranı 0.50 ise, bu, her 50 Euro'luk dış finansman için şirketin yaklaşık 100 Euro'luk öz kaynağına sahip olduğu anlamına gelir.
Uygulamada, borç oranının optimal değerleri Şirketin türüne, yönettiği finansal ideolojiye, büyüklüğüne ve her türlü olasılıkla yüzleşmek zorunda olduğu toplam kaynaklara büyük ölçüde bağlıdırlar. Bununla birlikte, optimal bir borç oranı için genellikle kabul edilen kriter 0.40 ile 0.60 arasındadır. Bu şekilde finans uzmanları tarafından en çok tavsiye edilen, şirketlerin borçlarının toplam öz kaynakların temsil ettiğinin% 40 ila% 60'ını temsil etmesidir. Bu bağlamda, 0.60'ın üzerinde bir borçluluk oranının şirketin aşırı derecede borçlu olduğu, 0.40'ın altında bir değerin ise şirketin olası genişleme için gereği gibi kullanılmayan çok fazla kaynağa sahip olduğu anlamına geldiği düşünülmektedir.
Borç oranı nasıl elde edilir?
Borç oranı, hem kısa vadede hem de uzun vadede sözleşmeye bağlanan tüm borçların toplamından hesaplanabilir. Bu verilere sahip olduğunuzda, net değer artı cari ve cari olmayan borçlar (öz sermaye olarak da bilinir) eklenerek elde edilen toplam yükümlülüklere bölünür. Daha sonra, şirketin sahip olduğu borç oranının yüzdesini bu şekilde elde etmek için sonucun yüz ile çarpılması gerekir. Bu hesaplamayı yapmanın formülü şu şekildedir:
Kısa ve uzun vadeli borç oranı
Temelde var iki ana borç oranı formülü, Şirketin sahip olduğu borcun zamanlamasına bağlı olarak kullanılır. Birincisi, yabancı fonlar veya kısa vadeli borçlardır (RECP). Diğeri, dış fonlar veya uzun vadeli borçluluktur (RELP).
RECP, kısa vadeli borçları veya cari borçları ölçmekten sorumlu bir yöntemdir., net değere bölünür. Öte yandan, uzun vadeli borç oranı, uzun vadede elde edilen borçların veya cari borçların net değere bölünmesiyle elde edilir.
Genellikle, birçok şirket tarafından kullanılan strateji, uzun vadeli dış finansman stratejisidir, çünkü bu yöntem, borçla daha uzun bir süre içinde yüzleşmelerine ve dolayısıyla, daha fazla üretkenlik üretmek ve olmadan yerine getirmek için sahip oldukları vadeleri uzatmalarına izin verdiğinden ekonomik taahhütlerle ilgili sorunlar.
Sonuç
Bu makale boyunca gördüğümüz gibi, Bir şirketin borçluluk oranı, onu doğru ve sorumlu bir şekilde kullanan mükemmel bir finansal araca karşılık gelir., bir şirketin zaman içinde ekonomik yönetimi ve finansal ödeme gücü için ideal bir aracı temsil edebilir. Aynı zamanda, çeşitli finans kuruluşlarından kredi ve uzun vadeli finansal krediler şeklinde kaynaklar elde etmemize, bu işletmeleri hızlı bir şekilde büyütmemize ve yeterli potansiyele sahip olmamıza ve söz konusu borçların ödemelerinin ve faturalarının her zaman gönül rahatlığına sahip olmasına olanak tanır Sorunsuz, çünkü şirketimizin veya işimizin sahip olduğu borç oranını takip etmek bizim için tam olarak budur.
Basitçe söylemek gerekirse, bu bir krediler, krediler ve borçlar üzerinde kontrol sahibi olma yöntemiFinansman eksikliği engeli olmaksızın işi geliştirmemizi sağlayan ve elde edilen tüm ekonomik taahhütlerin istikrarı veya mali durumu etkileyebilecek aksaklıklar olmaksızın karşılanabileceğinden emin olan, belirli bir zamanda çözülebilen kaynaklar olarak şirketin sağlığı.