Altın ve gümüş, yılın bu bölümünde daha büyük bir yükseliş ivmesi sürdüren finansal varlıklardan ikisidir. Ve daha da önemlisi, çok önemli olan direnç bölgelerini kırmayı başardılar ve bu nedenle karlı tasarruflar yapmak için pozisyonlarına girmek için yeni fırsatlar yarattılar. Özellikle altın, şimdiye kadar olduğundan daha zorlu fiyat seviyelerine ulaşmak için daha uzun bir yol katetmesi gerektiğini gösteren yutkunan bir hareketten yükseliyor. Direniş görevi görebilecek 1.800 alana yaklaşma noktasına.
Gümüş ise baharın başında kaydettiği düzeltmenin üstesinden geldikten sonra tersine döndü. Son yılların seviyelerini aşan yüksek alım baskısı sonucu büyük bir yükseliş yolculuğuna çıkmaya daha elverişli olan finansal varlıklardan bir diğeri olmak. Küçük ve orta ölçekli yatırımcılar tarafından yatırımlar için daha az çekici bir değerli metal olarak görüldüğü bir ortamda. Ancak, yeniden değerleme için eşit derecede yüksek bir potansiyele sahip olduğu ve bu, en kötü durumda% 26'ya varan seviyelere ulaşabildiği. Şu andan itibaren pozisyon almak için bir teşvik olarak önümüzde hemen hemen hiç direniş yok.
Bu çok ilgili finansal varlıkların en ilgili yönlerinden bir diğeri, hisse senedi piyasalarında en büyük istikrarsızlık dönemlerinde güvenli sığınaklar olarak kabul edilmeleridir. Bu nedenle, çok hızlı hareketleri denemek ve çok karmaşık senaryolarda para dünyasıyla etkileşime girmek için büyük sermaye kazançları elde etmek için kullanılabilirler. Tarihsel olarak altın birçok ülkenin ekonomisinde önemli bir rol oynamıştır. Artık birincil bir para birimi biçimi olmamasına rağmen, altın hala sağlam ve uzun vadeli bir yatırımdır. Finansal piyasalar hakkında güçlü bilgiye sahip yatırımcıların hakim olduğu, çok tanımlı bir yatırımcı profili türü için.
Altın: boğa koşusu
Bu noktada, hiç kimse sarı metalin yükseliş eğiliminden şüphe duymuyor ve her şeyin, şimdiye kadar gösterilenlerden daha zorlu seviyelere gideceğini gösteriyor gibi görünüyor. Bunun cari yılın büyük bir kısmı için geçerli olabilecek bir yatırım olduğunu belirtmek gerektiğinde. Kalıcı olarak değil, yani orta ve uzun vadede küçük ve orta ölçekli yatırımcıların büyük bir kısmı için çok karmaşık bir durum sunabileceği için. Çünkü er ya da geç fiyatlarında bir düzeltme olmalı ve bu değerli metalde pozisyonları terk etmenin kesin bir seviye olabileceği yönünde.
Öte yandan, bu finansal varlıkların geleneksel hisse senedi piyasalarından farklı parametrelerle hareket ettiği de unutulamaz. Kurtarıcıların belirli bir normallikle uymaya hazır olamayacakları başka kurallara tabi olmaları anlamında. Yılın bir noktasında istenmeyen durumlar yaratabileceğinden, bu kesin anlarda altın ve gümüş pozisyonları almanın ana sorunu budur. Çünkü her iki varlığın da çok değişken olduğu ve aynı işlem seansında maksimum ve minimum fiyatları arasında büyük farklılıklar gösterdiği göz ardı edilemez.
Bu trendden nasıl yararlanılır?
Altın nasıl alınır? Altın almanın birçok yolu var. Çeşitli yatırım hedeflerine ulaşmak için farklı ürünler kullanılabilir. Yatırımcılar, pazarlarında mevcut olan seçenekleri, koşullarına uygun yatırım biçimini ve ihtiyaç duyacakları profesyonel tavsiyenin niteliğini göz önünde bulundurmalıdır.
Altına nasıl yatırım yapılacağına karar vermek, altınla ilgili çeşitli yatırım ürünlerini incelemeyi içerir. Altınla ilgili, tümü farklı risk ve getiri profillerine, likidite özelliklerine ve ücretlere sahip çeşitli yatırım ürünleri. Tipik olarak, bir varlık tahsisi stratejisi, uzun vadeli ve orta vadeli getirileri ve altın yatırım ürünlerinin diğer varlıklarla pozitif veya negatif korelasyon içinde nasıl performans gösterdiğini dikkate alacaktır.
Küçük külçe ve madeni paralar, yıllık yatırım altın talebinin yaklaşık üçte ikisini ve son on yılda küresel altın talebinin yaklaşık dörtte birini oluşturuyordu. 2000'li yılların başından bu yana külçe ve madeni paralara olan talep dört katına çıktı ve trend hem Doğu hem de Batı'yı kapsıyor. Çin gibi yeni pazarlar kuruldu ve Avrupa gibi eski pazarlar yeniden su yüzüne çıktı.
Fiziki destekli altın borsa yatırım fonları (ETF'ler), borsada işlem gören emtialar (ETC'ler) ve benzer fonlar, yatırım altın talebinin yaklaşık üçte birini oluşturmaktadır. Bu fonlar ilk olarak 2003 yılında başlatıldı ve Mart 2016 itibariyle, dünya çapındaki yatırımcılar adına toplu olarak 2.300 ton fiziksel altın tutuyor.
Yatırım olarak altının avantajları
Gelişmiş dünyada artık birincil para birimi biçimi olmasa da, altın birçok nedenden ötürü hala popüler bir yatırımdır.
Likidite. Altın, dünyanın herhangi bir yerinde kolaylıkla nakde dönüştürülebilir. Gerçek nakit dışında, altının likiditesi ve evrenselliği benzersizdir.
Değerini korur. Altın, zaman içinde değerini koruma eğilimindedir. Ekonomistler, altının fiyatının bile değerinin göstergesi olmadığını savunuyorlar. Yani fiyat düşse bile altının temelindeki değer çok fazla değişmiyor. Bu, büyük ölçüde, bir emtia olması nedeniyle sabit miktarda altın bulunmasına karşın, bir tür itibari para birimi olan ABD dolarının doğal bir değeri olmadığı gerçeğinden kaynaklanmaktadır.
Enflasyondan korunma. Enflasyon tuttuğunda altın değerlenir. Altın ABD doları cinsinden fiyatlandırıldığından, dolarda meydana gelen herhangi bir bozulma mantıksal olarak daha yüksek bir altın fiyatına yol açacaktır. Sonuç olarak, enflasyon dönemlerinde altın, nakitten çok daha istikrarlı bir yatırım sunar.
Çeşitlendirme. Portföyünüze farklı hisse senetleri eklemek, yatırımlarınızın genel riskini çeşitlendirmenin ve azaltmanın önemli bir yoludur. Ayrıca, altın genellikle borsaya ve döviz değerlerine ters yönde hareket ettiğinden, özellikle etkili bir çeşitlendirme biçimi sunar.
Evrensel olarak arzu edilen yatırım. Altın evrensel bir meta olmaya devam ediyor. Ülkeler dünya çapında döviz vadeli işlemlerini, hazinelerini ve diğer menkul kıymetlerini satsalar da altının aksine siyasi kaosa maruz kalıyorlar.
Altın, ürünlerde girdi olarak kullanılmaktadır. Altın, mücevher ve elektronik gibi çeşitli ürünlerin üretiminde kullanıldığından, altının fiyatını daha da sabitleyen güvenilir bir talep vardır. Ayrıca talebin arttığı zamanlarda bu piyasalar altın fiyatını yükselmeye zorlayabilir.
Altına yatırım yapmanın dezavantajları
Altın, yukarıda tartışılan birkaç nedenden ötürü büyük bir yatırım olabilirken, yatırım yapmadan önce olumsuz yanlarını göz önünde bulundurun:
Altın pasif gelir yaratmaz. Hisse senetleri ve tahviller gibi diğer yatırımlar, değerlerinin bir kısmını faiz ve temettü şeklinde pasif gelirden elde edebilir. Ancak altından alabileceğiniz tek getiri, değer arttığında ve onu satmaya karar verdiğiniz zamandır.
Altın bir balon oluşturabilir. Çalkantılı ekonomilerde birçok insan altına yatırım yapmaya başlar, ancak yatırımcılar paniğe kapıldıklarında altın aşırı değerlenebilir hale gelebilir. Bu da, fiyat düzeldiğinde yatırımınızın değer kaybedebileceği anlamına gelir.
Fiziksel ve güvenli depolamaya ihtiyacınız var. Fiziksel altın almaya karar verirseniz, sadece saklamakla kalmayacak, aynı zamanda sigortalamanız da gerekecektir. Aksi takdirde, hasar görürse veya çalınırsa değiştiremezsiniz.
Çoğu altın yatırımında sermaye kazancı vergisi oranları daha yüksektir. Amerika Birleşik Devletleri'nde altın bir koleksiyoncu kalemi olarak kabul edildiğinden, sermaye kazancı vergisi oranı% 28'dir ve bu,% 15 olan normal sermaye kazanç oranından çok daha yüksektir. Bununla birlikte, doğrudan altına yatırım yapmayan madencilik şirketleri hala normal oranda vergilendiriliyor.
Altının değerindeki artış, yerel para biriminin devalüasyonuyla aynı zamana denk geliyor. Pek çok ekonomist, altının yalnızca doların değerinin düşürülmesi veya enflasyonun güçlü olması durumunda arttığını savunuyor. Sonuç olarak, eleştirmenler altının diğer pazarlarda yeterli getiri sağlamadığına inanıyor.
Altına ne zaman yatırım yapılmalı
Altına yatırım yapmak için en iyi zaman, enflasyonun tutup ulusal para biriminin değerini düşürmesinin beklendiği zamandır. Bu düşüşler ne kadar erken tespit edilirse, kar etmek için o kadar fazla alanınız olur. Borsa çökmeleri ve siyasi kargaşa gibi öncü göstergeler, ülkenizin para biriminin gelecekte bir devalüasyona uğradığını gösterebilir. Daha fazla yerel para birimi basmaya yönelik rezerv banka duyuruları, altına yatırım yapmak için iyi bir zamana işaret edebilir.
Yerel para güçlü olduğunda ve enflasyon beklenmediğinde, altın fiyatının artması için fazla yer kalmaz. Bununla birlikte, mücevher ve elektronik gibi altın gerektiren pazarlardan talep bekleniyorsa, potansiyel fiyat baskısından yararlanmak için altına yatırım yapmayı düşünün.
Bununla birlikte, pratikte, pasif bir al ve tut yatırım stratejisi, sıradan altın yatırımcıları için en iyisi olabilir. Ekonomiler döngüsel olma eğiliminde olduğundan, ülkeniz şu anda bir kargaşa döneminden geçiyorsa da, siz altın fiyatı düşerken satın alın. Bu şekilde, herkes satın alırken ve fiyatı yükseltirken satın alma konusunda endişelenmenize gerek kalmaz.
Bir portföyün yüzde kaçını altın oluşturmalı?
Cüzdanınızda ne kadar altın olmasını istediğinize dair belirlenmiş bir kural yoktur. Bu, piyasada nasıl hissettiğinize, dalgalanma konusunda ne kadar rahat olduğunuza ve genel finansal ihtiyaçlarınıza ve zaman çizelgenize bağlı olacaktır.
Altın, ayı piyasasında iyi performans gösteren birkaç yatırımdan biri olduğu için, düşüş eğiliminde olup olmadığınızı düşünün ve agresif, hisse senedi dolu bir portföyü tamamlamak için kullanın. Nihayetinde, diğer yatırımları satın almakla aynı portföy yönetimi stratejilerini altın tahsisi için kullanmalısınız.
Altına nasıl yatırım yapılır
Altına yatırım yapmanın birçok farklı yolu vardır:
Doğrudan altın satın alın. Altını doğrudan külçe veya madeni para şeklinde satın alabilirsiniz. Daha sonra satılabilecek fiziksel miktarlarda altın kalır. Elinizde altın olması iyi gelebilir, ancak ona dikkat etmelisiniz. En büyük dezavantajı, sigortalanması veya depolanması için ödeme yapmanız gerekmesidir.
Bir altın şirketinde hisse satın alın. Ayrıca altın üreten bir şirketten hisse satın alabilirsiniz. Hisselerin değeri, altının kendisinin değeriyle güçlü bir şekilde ilişkilendirilecektir. Ayrıca hisselerinizden temettü alabilirsiniz.
Altın vadeli işlemler ve opsiyonlar. Alım ve satım opsiyonu olarak altın yatırımlarında uzmanlaşmış finansal türevler aracılığıyla altına yatırım yapabilirsiniz. Altının değerinin artmasını bekliyorsanız, bir alım seçeneği uygundur. Öte yandan, altın fiyatının düşmesini bekliyorsanız bir satım opsiyonu satın alırsınız. Diğer türevler gibi, altın vadeli işlemleri ve opsiyonlar risklidir; yüksek getiri kazanma veya büyük kayıplara uğrama potansiyeline sahipsiniz.
Altın ETF'ye yatırım yapın. Altın ETF, çeşitli altın menkul kıymetlerine yatırım yapma konusunda uzmanlaşmış, borsada işlem gören bir fondur. Bu çeşitlendirme, riskinizi bir dereceye kadar en aza indirebilir. Piyasadaki iki popüler altın ETF, StreetTRACKS Gold Trust ve iShares COMEX Gold Trust'tır.
Altın, diğerleri başarısız olduğunda karlı bir yatırım olabilir. Enflasyondan veya ülkenizin para biriminin devalüasyonundan endişe ediyorsanız, portföyünüze altın eklemek isteyebilirsiniz. Bununla birlikte, yatırım yapmadan önce düşündüğünüz belirli altın yatırımını iyi anlayın. Örneğin, fiziksel altını depolamak ve sigortalamak tam olarak ne kadara mal olacak? Altın ETF'ye veya altın madenciliği ETF'ye yatırım yapmak arasındaki gelir vergisi kategoriniz için vergi farkları nelerdir? Ayrıntıları bilmek, karlılık söz konusu olduğunda büyük bir fark yaratabilir.
Sorunlu bir ekonomide çok fazla altın satın almak ne kadar cazip gelse de, kendinizi kaptırmamaya çalışın. Altın baloncuklar mevcuttur ve herhangi bir varlık sınıfına aşırı maruz kalmayı önlemek için, her zaman iyi çeşitlendirilmiş bir portföyü sürdürmek istersiniz.
Altın, portföyünüzü çeşitlendirmenin çok faydalı bir yolu olabilir. Nispeten nadirdir ve değeri genellikle hisse senedi veya mülk gibi diğer varlıklarla aynı doğrultuda hareket etmez. MoneyWeek'te, altının portföyünüz için sigorta sağladığını sürekli olarak söyledik ve çoğu insanın portföylerinin yaklaşık% 5-15'ini altın veya altınla ilgili yatırımlara ayırması gerektiğine inanıyoruz. Öyleyse takip sorusu şudur: altına nasıl yatırım yapmalısınız?
Fiziksel altına yatırım yapın
Fiziksel altın, çoğu merkez bankası tarafından tutulan sınırlı bir evrensel para birimi olduğu için tutulmaya değer. Aile evinin bir yatırım olarak görülmemesi gerektiği gibi, külçeler kendi başına bir yatırım değil, yağmurlu bir gün veya finansal sigorta için bir tasarruf şeklidir. Altınınızı takas etmemelisiniz. Bir sigorta poliçesiyle ticaret yapmazsınız, bu yüzden altınınızla ticaret yapmayın.
Altın, servetin korunmasını sağlamanın ve serveti bir nesilden diğerine aktarmanın iyi bir yoludur. Portföyünüzde külçe altın bulunduğunda, madencilik hisse senetleri, yatırım fonları ve diğer daha spekülatif altın yatırımları gibi diğer yatırımlar düşünülebilir.
Altın külçelerini nereden satın alacağınızı öğrenmek istiyorsanız, burayı okumaya devam edin
Modern altın külçe çubuklar ve madeni paralar
Modern külçe altın madeni paralar, yatırımcıların piyasalarda işlem gördüğü için altının spot fiyatı üzerinden küçük bir primle yatırım sınıfı altın yasal ihalesine sahip olmalarını sağlar. Külçe sikkelerin ve külçelerin değeri neredeyse tamamen altın fiyatına göre belirlenir ve bu nedenle külçe fiyatını takip eder.