Криптовалуте: 3 онцхаин метрике које треба да знамо (2. део)

У претходним чланцима о обука за криптовалуте Показујемо вам 3 онцхаин метрике помоћу којих можете анализирати податке на ланцу одређених блок ланаца. Ови показатељи нам могу дати стварну предност на тржишту. А пошто је овај чланак био пре неколико недеља, данас вам доносимо 2. том ове серије метрика анализе тренинга у криптовалутама. 

Показатељ #1: Уништени дани новчића (ЦДД)​

Шта је ЦДД?

Уништени дани новчића је прва метрика ове формације криптовалута. Меримо економску активност која даје већу тежину новчићима који нису дуго потрошени у Битцоин мрежи. Ова метрика је алтернатива посматрању укупног обима трансакција, јер можда неће тачно представљати економску активност новчаника који дуже држе своје токене. Стога су новчаници који држе њихова средства на дуги рок важни јер када потроше своје токене могу указивати на значајну промену у дугорочном расположењу. 

Како се мери ЦДД?

Сваки дан када јединица токена остане непотрошена, она акумулира један „дан валуте“. Када се потроше, акумулирани дани валуте се „уништавају“ и евидентирају у метрици ЦДД. Укупан број уништених валутних дана (вредност индикатора ЦДД) у одређеном временском периоду нам помаже да идентификујемо значајна кретања у портфељима који су држали токене дуже време. Метричка вредност на токенима се мери од УТКСО, множећи његову вредност бројем дана које акумулира неактивни токен. На пример, ако је УТКСО вредан 0,5 БТЦ остао неактиван 50 дана у новчанику, акумулирао је 25 дана валуте.

дијаграм података

Трансакције са УТКСО моделом. Извор: Дравенесс.

Како тумачимо ЦДД?

Да бисмо протумачили прву метрику ове формације криптовалуте, постоје неки фактори које треба узети у обзир: 

  • Када ЦДД порасте, то може указивати на то да дугорочни инвеститори троше кованице како би ликвидирали своје токене у профиту, користећи предност тржишне снаге. Ови сигнали су уобичајени у узлазним трендовима, пошто дугорочни инвеститори продају и често обележавају врхунце тог тренда. Ово може претворити неактивне кованице у течне залихе у оптицају ако се кованице продају.
Слика 1

Историја метрике Дана уништених новчића (ЦДД). Извор: Блоцкцхаир.

С друге стране, када ЦДД падне, то може указивати на то да старије валуте остају неактивне, па је убеђење да их се задржи у портфељу високо. Ови сигнали су уобичајени у узлазним трендовима током корекција цена, које обично означавају почетак узлазног кретања. Када видимо ниске вредности ове метрике, то значи да власници поново држе своје токене уместо да их продају. 

Метрика #2: Живост.📅​

Шта је живост?

Друга метрика ове обуке за криптовалуте је живост. Живост је метрика која нам пружа информације о променама у понашању власника. Помаже нам да идентификујемо дугорочне трендове акумулације инвеститора и њихову потрошњу. Помаже нам да идентификујемо периоде у којима ЦДД расте брже него што их мрежа акумулира. 

Како се мери живост?​

Животни вијек се израчунава узимањем односа уништених акумулираних дана валуте према кумулативном збиру свих валутних дана које је акумулирала мрежа. Раст живахности и узлазни трендови могу нам сугерисати да постоји раст комерцијалне активности или да се продају неактивни новчићи са дугим роком трајања, повећавајући опскрбу у оптицају. Ова кретања су повезана са дуговечним портфељима који убиру профит. 

графикон 1

Дијаграм животности биткоина. Извор: Глассноде.

Супротно томе, опадање живости и опадајући трендови могу указивати на пад активности трговања или да се валуте задржавају, што доводи до пада опскрбе у оптицају. Ова кретања су повезана са дуговечним портфолијима који се припремају за период акумулације. 

Како тумачимо живост?

Живост нам омогућава да идентификујемо тржишне циклусе кроз његова кретања. На пример, живост расте (црвено сенчење) када власници троше своје жетоне да би затворили профит, што уништава акумулиране дане кованица тих токена. С друге стране, животност се смањује (зелено сенчење) када власници акумулирају нове токене, што на крају повећава неактивност мреже и, последично, поново повећава акумулиране дане новчића. Такође нам помаже да одредимо тренутке равнотеже између уништених дана валуте и акумулираних дана (плаво сенчење). 

дијаграм

Легенда за тумачење тржишних циклуса живости. Извор: Глассноде.

Показатељ #3: Мрежна вредност до трансакције (НВТ)

Шта је НВТ?

Вредност мреже до трансакције (вредност мреже до трансакције преведена на шпански) је последња метрика ове формације у криптовалутама. Ова метрика описује однос између тржишне капитализације Битцоин-а и обима преноса мреже. Ова метрика се разматра у онцхаин анализи што је у анализи акција познато као однос између цене и зараде (П/Е). Стога ће нам ова метрика омогућити да видимо неравнотеже које се јављају између вредности мреже и њеног обима преноса. 

Како се мери НВТ?

НВТ се мери тако што се вредност мреже (тржишна капитализација) подели са обимом долара који се дневно преноси кроз мрежу. Стога, када је Битцоин-ов НВТ висок, то нам говори да процена мреже премашује вредност која се преноси у трансакцијама. С друге стране, када је НВТ низак, то нам говори да се процена мреже смањује у поређењу са вредношћу која се преноси у трансакцијама.

Слика 2

Битцоин НВТ однос. Извор: ЦриптоКуант.

Како тумачимо НВТ?​

НВТ нам је од велике помоћи да откријемо тренутке када тренд можда губи снагу или се опоравља. Пошто се његов прорачун заснива на мерењу вредности мреже у односу на обим трансакција, када НВТ расте, то је због фаза раста или могућих шпекулативних балона. С друге стране, када НВТ пада, то је због медведих кретања на активи. Стога, НВТ служи као индикатор за откривање тренутака у којима се формирају шпекулативни мехурићи и почетака медвеђих кретања. На следећем графикону самог креатора, Вилија Вуа, можемо видети НВТ у односу на цену БТЦ-а, са две линије које одређују зоне куповине/продаје које указује НВТ. 

графикон 2

Графикон односа Битцоин НВТ. Извор: ВооБулл.цом.

Како можемо да користимо ове метрике да побољшамо нашу обуку о криптовалутама?

Након прегледа ове три метрике које настављају претходну серију ове обуке о криптовалутама, открили смо помоћ коју нам пружа да можемо да откријемо покрете које не можемо да видимо голим оком на графикону. То је магија коју садрже онцхаин метрике, подаци који нас могу спасити од главобоље...


Будите први који ће коментарисати

Оставите свој коментар

Ваша емаил адреса неће бити објављена. Обавезна поља су означена са *

*

*

  1. За податке одговоран: Мигуел Ангел Гатон
  2. Сврха података: Контрола нежељене поште, управљање коментарима.
  3. Легитимација: Ваш пристанак
  4. Комуникација података: Подаци се неће преносити трећим лицима, осим по законској обавези.
  5. Похрана података: База података коју хостује Оццентус Нетворкс (ЕУ)
  6. Права: У било ком тренутку можете ограничити, опоравити и избрисати своје податке.