Una dintre strategiile de investiții pentru a face față momentelor dificile pe piețele de acțiuni se bazează pe construirea unui portofoliu de investiții cu titluri defensive sau conservatoare. Dar de unde știm că aparțin acestui segment foarte special? Unde în toate sesiunile de tranzacționare putem vedea că există întotdeauna unele valori care au un comportament mai bun decât alții în perioade recesive. Acesta este un mod de identificare a așa-numitelor valori mobiliare defensive sau conservatoare și care poate fi integrat în diferite sectoare de acțiuni.
Înainte de a le adresa, este recomandabil să vedem care sunt principalele lor caracteristici. Pentru început, acestea sunt valori mobiliare care se comportă cel mai bine în perioadele recesive în acțiuni. Volatilitatea nu este o altă caracteristică a acesteia, ci dimpotrivă contribuie la unele diferențe între prețurile sale maxime și minime care nu sunt foarte izbitoare. Rareori depășesc 2% în aceeași sesiune de tranzacționare și, prin urmare, operațiunile lor nu sunt foarte potrivite pentru tranzacționare. De asemenea, nu sunt foarte sensibili la mișcările ciclice ale piețelor financiare.
Pe de altă parte, ele diferă de celelalte valori mobiliare prin faptul că nu sunt foarte predispuse să obțină randamente mari și mult mai puțin sunt perioade de timp foarte scurte sau limitate. Acesta este unul dintre motivele pentru care această valoare nu este urmată de o bună parte a investitorilor mici și mijlocii care doresc propuneri mai rapide pentru a vă face capitalul investit profitabil din orice fel de abordare. În plus, unii dintre reprezentanții săi nu au lichidități excesive, ceea ce vă face dificilă ajustarea prețurilor de intrare și de ieșire din garanție după dorința dvs.
Cele mai multe valori defensive: electrice
Fără îndoială unul dintre cei mai buni reprezentanți a acestui sector foarte special pe piața națională de valori. Acolo unde sunt colectate toate sau o bună parte din fluxurile monetare care doresc să caute mai multă siguranță în investiții. Cu valoarea adăugată că distribuie un dividend cu un randament mediu estimat de 6%, unul dintre cei mai mari din indicele selectiv al acțiunilor naționale. Este un mod de recuperare a banilor investiției încetul cu încetul și, mai important, într-un mod sigur și garantat în fiecare an.
Un alt factor care ar trebui analizat cu privire la aceste valori ale acțiunilor sunt cei care se referă la faptul că, în general, cu companii mai stabile decât restul. Până la punctul în care variațiile lor în conformarea prețurilor nu pot merge prea departe. Spre deosebire de alte sectoare mai agresive care au divergențe între prețurile lor maxime și minime de până la 5% sau chiar mai mult într-o singură sesiune de tranzacționare. Un indicator al încrederii pe care îl generează în rândul investitorilor mici și mijlocii în orice moment.
Autostrăzile ca refugiu
Activitatea sa recurentă este cea mai bună garanție pentru a deveni una dintre valorile mobiliare defensive prin excelență în lumea burselor. Acest lucru a fost în mod tradițional cazul după mulți ani și, deși în acest moment, acest sector are o prezență clar minoritară pe piața națională continuă după plecarea recentă a abertis. În acest sens, foarte des fluxurile minoritare se refugiază în valorile acestor caracteristici, atât pe piețele naționale, cât și în afara granițelor noastre. Cu o distribuție de dividende foarte interesantă pentru interesele investitorilor mici și mijlocii, oferind un randament foarte apropiat de 5%.
Un alt numitor comun al acestora este faptul că aceste valori nu sunt deloc ciclice și acest lucru le face mai ușor să aibă un un comportament mai bun în mișcări recesive pe piețele de acțiuni. Pe de altă parte, este foarte probabil să dezvolte printre investitori o bancă de economii foarte stabilă în următorii câțiva ani. Pentru că, de fapt, nu puteți uita că acest sector foarte special al pieței de valori este foarte volatil și, prin urmare, vă poate ajuta să vă diminuați pierderile din operațiuni în cele mai grave scenarii pentru piețele de acțiuni. Ca una dintre opțiuni, trebuie să faci capitalul disponibil în situații foarte nefavorabile intereselor tale personale în raport cu lumea banilor.
Bunuri de consum
Este un alt clasic al acțiunilor naționale și indică mai multe acțiuni care pot avea o performanță mai bună în scenarii nefavorabile pentru piețele financiare. De cand valori legate de hrănirea altora cu caracter biotehnologicAceasta este oferta oferită de o piață de valori care nu oferă o omogenitate mare. În cazul în care se caracterizează în principal prin faptul că sunt titluri secundare care, în general, nu au un volum prea mare de tranzacționare. Deși, dimpotrivă, acestea pot constitui oportunități specifice de cumpărare cu scopul de a face economiile profitabile.
Un alt numitor comun al acestora este acela că prezintă o mare stabilitate în configurația prețurilor lor, deoarece sunt companii cu linii de afaceri foarte recurente și stabile. Adică oferă produse și servicii care sunt întotdeauna solicitate de consumatori. Fie în perioade expansive, fie în recesiuni și, prin urmare, situațiile lor de profit și pierdere nu suferă distorsiuni majore. Deși este adevărat că volumul contractelor pe care le au nu este foarte mare, mai ales în comparație cu valorile mari ale indicelui selectiv al acțiunilor spaniole. Până la punctul în care nici lichiditatea sa nu este foarte mare.
Coșul de cumpărături
Este un alt clasic din această clasă de valori și, în acest sens, trebuie aplicat un raționament logic, cum ar fi faptul că trebuie să mâncați întotdeauna, indiferent dacă există sau nu o criză economică. Este o nevoie de bază a oamenilor care trebuie satisfăcută. Din acest motiv, companiile care sunt dedicate hrănirii sunt atât de puternice răspunde atât de bine la perioadele recesive pe piețele financiare. Deoarece acestea sunt companiile în mod clar împotriva ciclurilor economice și de aceea se comportă mai bine decât restul valorilor în mișcările descendente de pe piața de valori. Nu există alte explicații care să evidențieze această tendință pe piețele financiare.
Pe de altă parte, trebuie remarcat și faptul că principala problemă cu care se confruntă investitorii mici și mijlocii sunt puținele companii care prezintă aceste caracteristici în natura afacerii tale. Pentru că, de fapt, în acțiunile naționale există doar câteva valori care sunt alcătuite sub această particularitate. Adică, aveți un nivel mai ridicat de ocupare pentru a detecta aceste valori speciale. Spre deosebire de ceea ce se întâmplă de fapt cu piețele de acțiuni de pe continentul european, unde oferta este foarte fluidă și diversificată.
Alte valori conservatoare
În cadrul acestui grup neomogen există o altă serie de valori ale stocului care pot fi încadrate într-un mod non-regulat. Acesta este cazul specific al unor companii din România telecomunicaţie că nu au optat pentru noi tehnologii și că pot răspunde, de asemenea, foarte bine la cele mai negative scenarii de pe piețele de acțiuni. Din nou, problema pe care o au investitorii mici și mijlocii este oferta limitată pe care o au în prezent de aceste valori. Nu este surprinzător că există multe telecos care nu sunt considerate propuneri defensive sau conservatoare. Dacă nu, dimpotrivă, sunt titluri foarte agresive și, mai presus de toate, tranzacționează cu multă volatilitate atunci când își stabilesc prețurile pe piețele financiare.
Un alt sector care ar putea fi inclus în acest segment foarte special este cel care include unele materii prime, cum ar fi petrolul. Problema pe care o au pe piața bursieră spaniolă este că la urma urmei sunt companii de capitalizare foarte reduse și că, cu foarte puține titluri, pot avea multă intensitate în creșterea sau scăderea prețurilor lor. Cu care permiteți să existe fluctuații mari în prețurile lor și care pot ajunge la divergențe de până la 5% sau chiar mai mult în aceeași sesiune bursieră. În ciuda faptului că reprezintă linii de afaceri foarte tradiționale care au fost întotdeauna pe piețe.
În cele din urmă, trebuie remarcat faptul că unele bănci pot exercita și această funcție, deși sporadic, întrucât în orice caz sunt investiții care vizează pe termen mediu și lung și sunt mai expuse fluctuațiilor cererii și ofertei în rândul investitorilor. Până la punctul în care pot exista oscilații mai pronunțate decât în alte valori limită mai defensive. Deși cu avantajul că este un sector care distribuie în aproape toate cazurile un dividend sugestiv investitorilor, cu o rentabilitate medie care variază între 3% și 5%. În mod fix și garantat în fiecare an, astfel încât lichiditatea din contul de economii al acționarilor să poată fi îmbunătățită. În orice caz, este o combinație de acțiuni defensive și ceva mai agresive care au o capitalizare mare care vă permite să ajustați prețurile de intrare și ieșire.