Wat zijn gestructureerde producten?

gestructureerd

Beleggingsfondsen is een van de voorkeurstools door een groot deel van de kleine en middelgrote investeerders. Maar in zijn gestructureerde modus presenteert het een formaat waarin de winstgevendheid hoger kan zijn dan in traditionele modellen. Het brengt echter meer risico's in de bedrijfsvoering met zich mee, aangezien het een veel complexer financieel product is dat kennis van gebruikers vereist. Juist daarom is het niet geschikt voor alle profielen van kleine en middelgrote beleggers. Maar eerder aan degenen die meer ervaring hebben met dit soort bewegingen op de financiële markten.

Gestructureerde producten zijn absoluut een zeer effectieve strategie om de zwakke prestaties die momenteel worden geboden door de bankproducten. Bijvoorbeeld rekeningen met een hoog inkomen, termijndeposito's of een ander derivaat van overheidsschuld. Waarbij in alle gevallen het niveau van 1% nauwelijks wordt overschreden als gevolg van de goedkopere geldprijs in de eurozone. Tot het punt dat het winstgevende producten zijn voor spaarders in het algemeen

Aan de andere kant moet worden opgemerkt dat gestructureerde producten in het bijzonder worden gekenmerkt door hun eigen structuur, tot het punt dat ze sterk verschillen van meer conventionele beleggingsfondsen. In die zin bestaan ​​ze uit de vereniging van twee of meer financiële producten onder hetzelfde ontwerp of dezelfde structuur. Meestal is de meest voorkomende een combinatie van een vastrentend product plus een of meer derivaten. Als gevolg van deze benadering is deze veel complexer dan de andere. En zoals logisch om te begrijpen, lopen ze een hoog risico aangezien ze niet elk jaar een vast rendement garanderen.

Soorten gestructureerde producten

Als we ons aanpassen aan het risico dat deze klasse van producten met zich meebrengt, zien we dat het kan worden gedifferentieerd in twee zeer goed gedefinieerde groepen en dat dit degenen zijn die we hieronder blootleggen:

Gestructureerde producten met kapitaalgarantie op de eindvervaldag: zijn die financiële producten die verantwoordelijk zijn voor de terugbetaling van al het geïnvesteerde kapitaal op de eindvervaldag. Zij zijn in ieder geval degenen die het minste gevaar opleveren bij kleine en middelgrote beleggers, aangezien ze ook worden gereguleerd door de Bank van Spanje zelf en worden gedekt door het depositogarantiefonds. Dit betekent in de praktijk dat ze ons tot 100.000 euro per persoon en product garanderen, zoals het geval is bij bankdeposito's met een vaste looptijd.

Het andere, natuurlijk complexere model, is het model dat verwijst naar gestructureerde producten met risico. In dit geval zijn het degenen die ze hebben geen kapitaalgarantie op de eindvervaldag en waarvan het rendement wordt bepaald door de evolutie van de onderliggende waarde. Dit is de bepalende factor dat ze complexer zijn en dat ze er zelfs voor kunnen zorgen dat u geld verliest in de posities die u erin heeft geopend. Net als in het vorige model, worden ze gereguleerd door de Bank van Spanje zelf en vallen ze onder het depositogarantiefonds. Het is de grootste van de garanties die aan hun houders worden aangeboden.

Investering met vaste rente

Als u op zoek bent naar zekerheid voor uw investering boven andere kenmerken, dan is dit een modaliteit die aan uw verlangde verlangens kan voldoen. Niet voor niets, u moet analyseren dat u aan het einde van de dag uw geld belegt in een deposito tegen vaste en gegarandeerde rente. Maar als wat u wilt, integendeel, is hogere winstgevendheid, zijn er ook formaten die deze beslissing respecteren binnen de sector van gestructureerde deposito's. Dat wil zeggen, u belegt in een gestructureerd deposito tegen variabele rente.

Bij een vaste inleg is de winstgevendheid altijd gegarandeerd. In tegendeel, in het geval van variabele tankwordt de rente bepaald door de evolutie van de indices van het actief waarin is belegd. Dit is een substantieel verschil tussen de twee investeringsstrategieën. Maar zonder hetzelfde product achter te laten, in wat een van de belangrijkste kenmerken is met betrekking tot andere producten die bedoeld zijn voor investeringen. Een factor die een groot aantal klanten naar deze formaten kan lokken die de afgelopen jaren door banken zijn ontworpen.

Jaarlijks vast inkomen

inkomen

Een ander van de meest relevante kenmerken van dit belangrijke bankproduct is de winstgevendheid. Omdat inderdaad, in het algemeen, garantie tot 1% meer dan de waarde van het gekoppelde deposito, ongeacht het type belegging dat de bankcliënt zelf heeft gekozen. Anderzijds moet ook worden benadrukt dat bij overlijden door een ongeval de aanvullende uitkering 51% zal bedragen. Bij deposito's met een vaste rente zal het daarentegen worden bevorderd door de gegarandeerde vaste rente, en bij deposito's die gestructureerd zijn door de evolutie van de indices die worden overwogen in elk van de garantieperioden die in het gekoppelde actief zijn vastgelegd.

Anderzijds is het erg interessant om te weten wat de bijbehorende levensverzekeringen dekt. Nou ja, voor het geval dat overlijden van de verzekerdebiedt de verzekering een bijkomend voordeel van 1% van het aan de belegging verbonden vermogen, ongeacht de doodsoorzaak, met limieten op basis van leeftijd. Bij overlijden door een ongeval bedraagt ​​de aanvullende uitkering 51% van de investeringswaarde.

Krijg het gestorte kapitaal terug

hoofdstad

Een van de vragen die veel van de mogelijke houders van dit financiële product zich stellen, is of de geld vóór de vervaldatum. Welnu, in die zin moet worden opgemerkt dat in elke uitgifte de mogelijkheid van vervroegde aflossing wordt gespecificeerd. De aflossingswaarde wordt gebaseerd op de marktwaarde van de bijbehorende activa. Het is echter mogelijk dat op deze investeringsmodellen niet kan worden ingeschreven buiten de commercialiseringsperiode. En waarin er geen andere keuze is dan te wachten op een nieuwe uitgiftedatum in deze gegarandeerde beleggingsfondsen.

Integendeel, er is ook een reële mogelijkheid dat deze fondsen kunnen worden geformaliseerd buiten de termijnperioden. Maar met een serieus nadeel en dat is dat ze dat ook mogen zijn bestraft met zeer hoge commissies en boven het gebruikelijke. Tot het punt dat het de uiteindelijke winstgevendheid van dit zeer speciale investeringsfonds in gevaar kan brengen. Tot de conclusie komen dat het verre van winstgevend is. Het heeft eerder een belang dat vanuit alle gezichtspunten zeer gebrekkig zal zijn.

Soorten gegarandeerde fondsen

Hoe dan ook, dit alternatief voor beleggen garandeert 100% van de investering deelnemer initiaal. Al wordt het ook zeer gewaardeerd dat er uiteindelijk wel of geen extra rendement komt. Via twee klassen van beleggingsstrategieën en dat wordt vertegenwoordigd door het vaste rendement en natuurlijk de variabele. Met betrekking tot de eerste formule moet worden opgemerkt dat de beherende entiteit, naast het kapitaal, het behalen van een bijkomend rendement garandeert, normaal uitgedrukt in een rentevoet die kan oplopen tot 1% of 2%.

Met betrekking tot fondsen met variabel rendement zijn de benaderingen aanzienlijk verschillend, zoals u hieronder zult zien. Omdat in feite, net als die met een vaste opbrengst, garanderen het kapitaal plus de mogelijkheid om een ​​extra rendement te behalen op basis van de evolutie van een index of aandeel. In deze scenario's is de strategie gebaseerd op het behalen van minimumdoelstellingen met betrekking tot de prijs van de aandelen, sectoren of indices van de aandelenmarkten. In die zin lijken deze fondsen sterk op deposito's die zijn gekoppeld aan financiële activa die op de aandelenmarkten zijn genoteerd.

Extra winstgevendheid?

euro

Een andere van de meest algemene benaderingen onder kleine en middelgrote bedrijven is de vertegenwoordiging van deze vraag. Welnu, de belangrijkste sleutel is dat ze wel of niet kunnen voldoen aan een reeks voorwaarden om hun initiële uitgave, zonder bijbehorende verliezen. In die zin is er geen andere keuze dan alles wat met de samenstelling en structuur te maken heeft, tot in detail te analyseren, aangezien het u van deze momenten meer dan één verrassing kan geven. Het is geen gemakkelijk product om te hanteren en u zult geen andere keus hebben dan de werking ervan tot in de puntjes te kennen.

Aan de andere kant moet u niet vergeten dat de zogenaamde gegarandeerde fondsen worden verhandeld voor een specifieke tijdsperiode, wat in veel gevallen onmogelijk is om er deel van uit te maken als dit marketingvenster eenmaal is gesloten. Vanuit dit scenario is het noodzakelijk dat u wordt geadviseerd voordat u het contract voor dit bijzondere financiële product ondertekent, zodat u voortaan niet voor verrassingen komt te staan.

Net zoals het noodzakelijk is om de garantie effectief te laten zijn, en we zullen geen verliezen in ons kapitaal zien als de marktomstandigheden ongunstig zijn. Waar je in de meeste gevallen tot het einde van zal moeten wachten. Met termen van duurzaamheid die zich verplaatsen in een bereik van 3 tot 5 jaar.


Wees de eerste om te reageren

Laat je reactie achter

Uw e-mailadres wordt niet gepubliceerd. Verplichte velden zijn gemarkeerd met *

*

*

  1. Verantwoordelijk voor de gegevens: Miguel Ángel Gatón
  2. Doel van de gegevens: Controle SPAM, commentaarbeheer.
  3. Legitimatie: uw toestemming
  4. Mededeling van de gegevens: De gegevens worden niet aan derden meegedeeld, behalve op grond van wettelijke verplichting.
  5. Gegevensopslag: database gehost door Occentus Networks (EU)
  6. Rechten: u kunt uw gegevens op elk moment beperken, herstellen en verwijderen.