Soorten financiële derivaten die u moet kennen

Gezien de grote evolutie en groei van financiële investeringen tot nu toe en door de jaren heen, hebben veel investeerders gebruik gemaakt van verschillende financiële instrumenten om uw doelstellingen te bereiken om winst te maken met investeringen in de financiële sector.

In dit artikel zullen we de meest voorkomende en momenteel gebruikte financiële derivaten op de verschillende wereldmarkten classificeren, aangezien dit erg populaire instrumenten zijn en bekend bij elke belegger in de beleggingssector.

Derivaten bestaan ​​uit financiële instrumenten waarvan de waarde is afgeleid van de fluctuatie of beweging van prijzen op een ander actief, de "onderliggende waarde" genoemd. Het onderliggende actief waarmee het wordt beheerd, is meestal zeer gevarieerd of verschillend, zoals aandelen op bedrijven, valuta's, aandelenindexen of grondstoffen, en vele andere beschikbare.

Kort gezegd is een derivaat een termijncontract waarmee de details en voorwaarden worden vastgelegd op het moment van de overeenkomst, terwijl de effectieve uitwisseling plaatsvindt of plaatsvindt op een toekomstig tijdstip of bij het aflopen van het contract.

Een heel belangrijk feit met betrekking tot deze financiële producten is dat zijn onderhevig aan hefboomwerking, dat wil zeggen, om in hen te investeren, hebben we een lager bedrag of bedrag nodig in vergelijking met hun normale acquisitie, dus de resultaten hiervan zullen zowel positief als negatief worden vermenigvuldigd.

Er is een veelvoud aan financiële derivaten en hun modaliteiten, hieronder gaan we ons concentreren op en analyseren van de volgende typen:

De toekomst

Futures zijn contracten of overeenkomsten waarbij de ruil van een vast bedrag van een actief vastgesteld op een toekomstige datum of specifieke vervaldatum wordt vastgesteld, tegen een vooraf of eerder overeengekomen prijs. Met futures kunnen we twee soorten posities innemen:

• Lange positie: dit is degene die accepteert de futures-koper, dat wil zeggen dat zodra het contract of de overeenkomst afloopt, u ​​het recht zou hebben om de onderliggende waarde te ontvangen. Er bestaat ook de mogelijkheid dat de koper zijn positie in de markt vóór afloop sluit, dat wil zeggen de future verkoopt voordat deze afloopt en zich aldus van de verplichting bevrijdt.
• Korte positie: dit is degene die wordt geaccepteerd door de futures-verkoper, dat wil zeggen degene die ermee instemt om de onderliggende waarde op de vervaldag te leveren tegen de prijs die is vastgelegd of overeengekomen in het contract. Net als in het vorige geval kunt u die positie ook bezorgen voordat deze vervalt.

De warrants

Warrants zijn een verhandelbaar product met een toegevoegde waarde het recht om een ​​bepaald activum te kopen of verkopen tegen een vaste prijs en een bepaalde periode. De verkrijger van de warrant heeft het recht, maar niet de verplichting, om de onderliggende waarde op de vervaldatum te kopen of te verkopen.

Het al dan niet uitoefenen van het recht wordt beïnvloed door de prijs op dat moment van de onderliggende waarde met de uitoefenprijs.

• Aankoopgaranties: de houder van de overeenkomst koopt de onderliggende waarde tegen de bij de uitoefening vastgestelde prijs. In het geval dat de prijs hoger is dan die van het jaar, wordt het verrekend met een creditering aan de houder voor het resulterende verschil tussen de twee prijzen.
• Verkoopbevelen: de houder van het recht zal de onderliggende waarde verkopen tegen de uitoefenprijs. In het geval dat de prijs lager is, komt de overeenkomst tot stand door het verschil tussen beide prijzen te betalen.

Afhankelijk van de uitoefening van het contract of de overeenkomst, kunnen de warrants van het Amerikaanse type zijn (ze kunnen worden uitgevoerd gedurende de hele looptijd van de warrant tot de vervaldatum) of van het Europese type (ze kunnen alleen worden uitgeoefend op het einde of de vervaldatum).

De opties

De opties bestaan ​​uit een contract of overeenkomst, waarbij de koper een recht verwerft en de verkoper een verplichting, van een bepaald bedrag op een onderliggend actief met een vooraf bepaalde looptijd of looptijd.

De premie is de prijs of commissie die de koper heeft voor het verkrijgen van dat kooprecht met de afgesproken kenmerken. Zodra de verval- of uitvoeringsperiode is aangebroken, kunnen beiden de optie waarderen en al dan niet uitoefenen afhankelijk van de afgesproken prijs en de huidige marktprijs.

Afhankelijk van het moment waarop de opties kunnen worden uitgeoefend, hebben we ook twee soorten, de Europese optie (deze kan alleen worden uitgevoerd bij het verstrijken van de optie) en de Amerikaanse optie (deze kan op elk moment worden uitgeoefend tot de looptijd van de optie).

Binaire opties

Als je het nog steeds niet weet Wat zijn de binaire opties let op het volgende. Binaire aandelen zijn een soort financieel derivaat dat de afgelopen jaren erg populair is geworden vanwege het gemak waarmee ze kunnen worden verhandeld (ze brengen ook een hoog risico met zich mee).

Binaire aandelen worden gekenmerkt omdat ze dat zijn een soort investering die is gebaseerd op alles of niets, dat wil zeggen, als de handelaar de voorspelling haalt die hij heeft gedaan, zal hij een percentage van de investering nemen, maar in het geval dat de voorspelling niet klopt, wordt er niets gedaan.

Deze operaties kunnen in beide handelsrichtingen worden uitgevoerd, dat wil zeggen kopen ("CALL") of verkopen ("PUT"). Nadat het activum en de richting van de operatie zijn geselecteerd, moet de vervaltijd van de optie worden gekozen (de meeste makelaars staan ​​operaties toe van 60 seconden, 5 minuten, enz.).

Wissels

Een swap bestaat uit een financieel contract tussen twee partijen waarin zij overeenkomen om kasstromen uit te wisselen met een specifieke formule en specificaties. Deze modaliteit zijn op maat gemaakte of specifieke contracten om aan specifieke en complexe behoeften te voldoen.

De swapovereenkomsten of -contracten bevatten specificaties over valuta's, toepasselijke rentetarieven en de datum van ruil of het aflopen van de transactie, evenals de formule en technische specificaties die in het contract zijn overeengekomen.

De typen van De meest voorkomende swaps zijn op de rente en de wisselkoers van de valuta's, dus dit financiële derivaat is een complex product en niet geschikt voor alle soorten beleggers, aangezien het een hoog risico en blootstelling aan financiële markt.

Contracten voor verschil of CFD's

Contracts for Difference of CFD's (Contracts for Difference) zijn overeenkomsten waarbij de belegger en een financiële instelling overeenkomen om te ruilen voor het verschil tussen de verkoop- en aankoopprijs van een bepaald onderliggend actief, bijvoorbeeld aandelen, indices, aandelen, grondstoffen en rente tarieven, onder anderen.

Aangezien dit niet-specifieke producten of modellen zijn, moeten beleggers rekening houden met alle bijzonderheden en risico's die ze kunnen opleveren bij elk onderliggend actief en bij elke specifieke transactie. Dit financiële derivaat maakt ook gebruik van hefboomwerking, dus we moeten rekening houden met het bestaande risico, aangezien het grotere verliezen kan veroorzaken dan het kapitaal dat bij de makelaar wordt gestort.