Kas yra ROE?

ROE, Ispanų kalba: Nuosavo kapitalo grąža, kuris gauna anglų kalbos santrumpą "Nuosavo kapitalo grąža " Tai veikia kaip viena iš pagrindinių priemonių, naudojamų ekonominei pelningumo analizei, kurią turi įmonė.

Kas tai?

ROE yra parametras, kurio funkcija yra įrašyti našumą kurį gavo akcininkas su pagarba į turimas lėšas apverstas konkrečioje visuomenėje. Tuo noriu pasakyti, kad ROE matuoja įmanoma pajėgumas kad atitinkama įmonė turi atlyginti ekonomiškai akcininkai kad jie tuo bendradarbiauja.

Akcininkai gali analizuoti Naudojant šį parametrą, spektaklis del kapitalas kad jie panaudojo investuodami ir tokiu būdu patikrinti la gyvybingumas išlaikyti savo lėšas toje partnerystėje arba išeiti į pensiją, kol laivas neskęsta.

Kaip galite apskaičiuoti IG?

Nuosavo kapitalo grąža arba ROE, tiesiogiai atitinka procentą, gautą dalijant grynasis pelnas atskaičius mokesčius tarp The nuosavų lėšų.

Grynasis pelnas atskaičius mokesčius

________________________________

Nuosavos lėšos

Ši formulė taip pat gali būti suprantama kaip a matavimas apie tai, kaip tam tikra įmonė investuoja tam tikrą lėšų sumą, kad gautų tinkamas pajamas.

El ROE Jį galima pritaikyti keliuose sektoriuose, visos didžiosios įmonės juo naudojasi ir puikiai veikia, kad patikrintų, ar investavus į tam tikrą projektą gaunama grynoji nauda.

Jie gali įtakos metu daug veiksnių apskaičiuoti adekvačiai šį pelną, bet pagrindiniai ir nekilnojamieji skaičiavimo veiksniai jau buvo parodyti jums, naudokite juos kaip neklystantį parametrą, kad patikrintumėte dabartinę ir galimą būsimą savo investicijų vietą.

Įvairios ROE programos

El ROE galima taikyti nuo iš skirtingos perspektyvos investuotojasir įmonė gausite tą patį.

ROE iš investuotojo perspektyvos

El ROE Kaip pelningumo rodiklis, jis tapo vienu iš labiausiai naudojamų tinkamam ir efektyviam įmonių vystymuisi. Akcininkams svarbiau yra tai, kad ROE yra didelė, nei kad gaunamas didelis pelnas absoliučiais skaičiais.

Kadangi ROE yra labai rodiklis naudinga, apie tai, kurioje įmonėje investuok yra valdymas y generuojantis naudos su kapitalu, kuris turi deponuotas todėl joje yra a parametras labai svarbu, kad teks apsvarstyti neabejotinai, jei norite investuoti vidutinės trukmės ir ilgalaikę investiciją sekimas y patikrinimas jūsų investicijoms.

ROE iš įmonės vizijos

Priežastis pagrindinis pagal kurią a įmonė jie naudoja ROE yra tas pats žinoti kaip laikaisi įdarbinant as investicijos partnerių ir kaip juos generuoti viršus ganancias. Be to, esant geram šio parametro skaičiui, bet kuri įmonė atsiduria pozicijoje palankus prieš tarptautinėje rinkoje, nes tuo labiau aukštas Būti ROE, aukštesnis Tai bus pelningumas kad įmonė gali turėti, priklausomai nuo nuosavų išteklių, naudojamų finansavimui.

Tai reiškia, kad ROE pozicionuoja įmonę tam tikrame pasauliniame pasitikėjimo reitinge, kuriame įmonės turi aukščiausius indeksus ROE, pritraukite didžiausius investuotojus ir parduokite savo akcijas viršus kitos dienos kainos, kita vertus, jei šis parametras mažėja, pasitikėjimas iš investuotojams, taip pat yra nustelbtas, todėl šios įmonės akcijos sumažina savo kainą, o investuotojai, kurie už juos daug sumokėjo, praranda pinigus. Dėl šios priežasties svarbu nuolat didinti šį indeksą ir įgyvendinti labiau organizuotą ir produktyvumui palankią darbo politiką.

SWR taip pat plačiai naudojamas norint palyginti pelningumas Tarp to paties sektoriaus bendrovių reikėtų pažymėti, kad skirtingų sektorių įmonių palyginimas gali sukelti prastus rezultatus, nes ekonominio kapitalo grąža laiko ir formos forma visada skiriasi priklausomai nuo sektoriaus, kuriam jos priklauso.

Norėdami atlikti esminę įmonės analizę, ROE yra parametras, kurio negalima ignoruoti, jo naudingumas apima kelis sektorius ir profesionalus, ROE Šiuo metu tai nėra abejotina, jo buvimas yra labai aiškus, sėkmingoje ateityje, kurią turėjo daugelis šiuolaikinių kompanijų, kurios neįtikėtinai išaugo per kelerius metus, pavyzdžiui, „Facebook“, „YouTube“, „Snapchat“.

Kai paskaičiuosime tam tikros įmonės ROETai, ką mes iš tikrųjų matuojame, yra visuomenės gebėjimas generuoti pelną savo akcininkams.

ROE suteikia akcininkams įrankį pelningumui analizuoti kad jie įgijo iš investuotų lėšų, todėl pagal šį rezultatą jie išnagrinės, ar protinga tęsti investicijas. Norint manyti, kad įmonei sekasi gerai, ROE turi viršyti minimalų pelningumą, kurio, kaip akcininkui, reikia investuoti į tam tikrą verslą.

Taip pat matuojamas verslo visuomenės efektyvumas, tai yra naudos, kurią ji siūlo iš investuotų išteklių, dydis. Pavyzdžiui, įmonė, kurios ROE yra 30%, todėl gauna 30 naujų pelno eurų už kiekvieną investuotą 100 eurų.

Jis naudojamas įmonės evoliucijai stebėti, be to, leidžia atlikti statistinius palyginimus ir parodo, kaip naudojami įmonės ištekliai. Kuo didesnė ROE, tai tiesiogiai padidins pelningumą, kurį gali pasiūlyti įmonė, todėl jis bus patrauklesnis bet kuriam investuotojui.

Duponto formulė

Donaldsonas Brownas Štai kodėl 1912 m. Uždavėte sau klausimą, kurį šiuo metu galite sau užduoti: Jei įmonės ROE padidėja nuo 8% iki 12% ... kodėl taip atsitiko ?, nes jie padidino pelną 20% išlaikyti grynąją vertę pastovią?

Štai kodėl Donaldsonas nusprendė suskirstyti formulę į penkis skirtingus koeficientus.

Čia yra penki ROE komponentai pagal Dupont formulę

1. [NI / EBT]: Ryšys tarp grynojo pelno ir pelno pridėjus mokesčius. Susijęs su fiskaliniu aspektu.
2. [EBT / EBIT]: santykis tarp pelno prieš de impuestos ir nauda prieš de interesai. Susijęs su įmonės skolų apimtimi, taip pat su jos sumokėtomis palūkanomis.
3. [EBIT / Pardavimai] Ji yra atsakinga už santykių užmezgimą tarp as pardavimai ir rezultatas de as operacijas. Verslo pelno maržų nustatymas.
4. [Pardavimas / turtas] yra pardavimo kartų skaičius apima visą turtą. Kas yra susiję su įmonės vykdomos socialinės veiklos laipsniu. Kiek sudėtingesnė koncepcija, tačiau tai buvo kapitalo grąža, tai yra tai, ką investavote, buvo atgauta per tam tikrą laiką.
5. [Turtas / Nuosavas kapitalas]. Tai tiesiogiai susijusi su kartų skaičius kad nuosavybė yra turte. Tai susiję su įmonės įsiskolinimo ir sverto lygiu.

Norėdami jį patikslinti, pažiūrėkime į hipotetinį pavyzdį. Tarkime, Juanas turi 200.000 200.000 €. Su tais 20.000 10 eurų jis nusiperka turtą, kuris jį išsinuomoja XNUMX XNUMX eurų atskaičius mokesčius. Juano ROE tada yra XNUMX%.

Tada Juanas nusprendžia įsiskolinti dar dviem namams, kad juos išsinuomotų už tą pačią kainą. Todėl jis bus skolingas už 400.000 5 eurų, už kuriuos turi sumokėti 40.0000% palūkanas. Grynasis pelnas bus 60.000 20.000 XNUMX [XNUMX XNUMX pajamų (XNUMX XNUMX eurų už nuomojamą butą)] menos 20.000 XNUMX eurų palūkanoms].

Juano ROE padidėjo nuo 10% iki 20%.

Pavyzdžio moralė: Norint analizuoti IG, būtina atkreipti dėmesį į įsiskolinimą.

Galime baigti sakydami, kad ROE

Tai veikia kaip finansinė priemonė ir lyginamasis parametras verslininkams ir investuotojams, kurių ekonomika atsispindi priklausomai nuo jų sumos ROE kad padidinus šią sumą, įmonės taip pat padidina galimybes išsiskirti pasaulinėje rinkoje, nes jos save laiko patikima įmone, kur gali būti investuotojų lėšos. patogus ir saugus, su mažesnė rizika.

El mažiau Rizika yra tai, ko investuotojai visada ieško, todėl ROE kalba už kompanijas, o ne reklamą ar pardavimą, jei ne pati įmonių prognozė ateityje, kur prognozės yra priešakyje ekonomikoje, jei nesistengsite numatyti, kas vyks rinkoje, liksite žingsnis iš kitų investuotojų ir atnaujintų bendrovių.

Tai taip pat nepaprastai naudinga reklamuojant įmonės akcijų kainą, jei Įmonės ROE padidėja, jis taip pat proporcingai padidina savo akcijų komercinę vertę.

Neabejotinai yra vienas iš funkcionaliausių parametrų žinoti naudingumą, kurį naudojate remdamiesi savo investicijomis, taip pat palyginti vienos ir kitos įmonės sąlygas arba sukurti gerą įvaizdį ir pasitikėjimą, kad pritrauktumėte investuotojų. sužinojote apie ROE naudojimą, pasinaudokite jais, kad nustatytumėte savo verslo ar investicijų eigą.