איך מייצרים בועה פיננסית?

מזה מספר חודשים יותר ויותר קולות מורשים מזהירים מפני התפוצצות הבועה הפיננסית. זהו תרחיש שרק הסוכנים הפיננסיים השונים רוצים מאוד, אם כי נכון שמדובר במונח שאינו ידוע לחלק גדול מהציבור. עם חומרת ההשפעות שתרחיש איום זה יכול להביא כולם חוששים מאוד מהם. באופן לא מפתיע, זה משהו שיכול להשפיע על ההיבטים הרלוונטיים ביותר בכלכלה. מיצירת מקומות עבודה לצמיחה כלכלית של מדינה.

לפני שמתחילים לבדוק את ההשלכות של הבועה הפיננסית, שום דבר טוב יותר הוא לאמת את המשמעות האמיתית שלה. ובכן, תרחיש כלכלי זה בעצם מורכב מתופעה ביצועית ולא כאמור שנוצרת בשווקים הפיננסיים, בעיקר בגלל תהליך המקושר לספקולציות. זה יכול להיות נגזר מסיבות שונות ובעל אופי מגוון, כגון נדל"ן, שוק מניות או כל סוג אחר. אין הגבלות לגבי מקורם של תהליכים כלכליים או פיננסיים אלה בעלי רלוונטיות מיוחדת.

היבט אחד שיש לטפל בו בכדי להבין אותו במלוא עוצמתו הוא המתייחס להשלכותיו על החברה שקורבן לתנועה מורכבת זו. ובכן, אי אפשר לשכוח שאחת הדרכים הנפוצות ביותר להתרחשות עשויה להיות בגלל עלייה חריגה וממושכת במחירם של מניות מסוימות או אפילו בנדל"ן. במידה שההשפעה המיידית ביותר שלה היא הופעה של חשוב ספירלה של מה שמכונה ספקולציות. ומהן ההשפעות המיידיות ביותר שלה? ובכן, למרבה הצער מה שפגע בכלכלה באופן כללי.

בועה: באילו נכסים פיננסיים?

הבועה הפיננסית יכולה להופיע בכל נכס פיננסי, נדיר ככל שיהיה. במובן זה, אין סוג של אי הכללות כפי שאושר מהניסיון של השנים האחרונות. כל אחד מהם יכול להביא כמה השפעות שצריכות להיחשב פחות כרעות. יכול להיות שיש מה שמוגדר כבועה בשוקי המניות הנגזרים מחוב. שלא במפתיע, הם עוברים את אותו התהליך בכל המקרים. עד כדי כך שאי אפשר לטעות בחלק גדול מהצופים הכלכליים. כמציאות להסביר את זה נכון ולהפוך אותו למובן עבור כל המשתמשים.

מהתרחיש הכללי הזה, אין ספק שזה מתחיל בצורה שאי אפשר לטעות בבירור. במילים אחרות, יש התחממות יתר לא טבעית במחירים שלהם שמובילה אותם להגיע לרמות לא פרופורציונליות מסוימות. לא משנה מה הנכס הפיננסי שנפגע, נכס, חוב ציבורי או אפילו מתכת יקרה כלשהי. כתוצאה מפעולה זו, משקיעים יכולים להרוויח כסף רב בפעילות המפותחת. אך הם יצטרכו לסגור את עמדותיהם במהירות רבה מכיוון שהם יכולים לאבד חלק גדול מההון שלהם בפרק זמן קצר מאוד.

הערך העודף יורה למעלה

התהליך בו נוצרת הבועה הפיננסית בולט יותר עם עליית מחיר הנכס הפיננסי. מכיוון שאם התהליך הייחודי הזה מאופיין במשהו, זה מכיוון שהנכסים המדוברים עולים באופן לא פרופורציונלי וממושך באופן חריג בפרק זמן מסוים בגלל עלייה במכירות ש מרקיע שחקים מערכו. עד שהגיעו לרמות שאולי מעולם לא הגיעו אליהן וזה מושך את תשומת ליבם של משקיעים קטנים ובינוניים. באופן לא מפתיע, אנחנו מדברים על תנועות בשווקים הפיננסיים שאינן נורמליות כלל. אם לא, להפך, הם בבירור יוצאי דופן כפי שניתן לראות בהסברים של מאמר זה.

מצד שני, תרחיש זה יכול לעזור לכם למכור אחר כך ובדרך זו להשיג רווחי הון מצוינים בפעולות המתבצעות על הנכסים הפיננסיים שעוברים תרחיש זה. בעוד שמצד שני, האפקט לאחר הוא הפוך לחלוטין. כלומר, כאשר מחיר המוצרים או הנכסים היה מושא לספקולציות הם רחוקים מהערך האמיתי שהיה אמור להיות להם באותה תקופה. ההשפעה המיידית ביותר היא שהמחיר קופץ באוויר כמו שאומרים בצורה וולגרית. עם נפילה שעלולה לסכן את השקעות המשתמשים.

נפילת מחירים

המחירים יכולים צניחה של עד 50% או אפילו בעוצמה רבה יותר או מה זהה הם מתמוטטים בארסיות רבה. בתנועות שאינן נורמליות בהתפתחותן ואף יכולות להגיע לערך אפס, כפי שקרה לאחרונה עם נכס פיננסי אחר. זהו אחד הסיכונים במיקום בסוג זה של ניירות ערך או נכסים פיננסיים. כי אתה לא יכול לשכוח שאתה יכול לאבד כמעט את כל ההשקעות שהושגו עד לרגע זה.

לכן זה לא מפתיע שקוראים לתנועות יוצאות דופן אלה סדק וניתן לייצר זאת אפילו בשווקי המניות ובאופן ספציפי יותר בשוק המניות. עד כדי כך שהם יכולים להשמיד את עושרה של מדינה מכיוון שהם תנועות מסוכנות מאוד בכל היבטי הכלכלה. מנקודת מבט זו, אינך יכול לשכוח כי בהתפתחותה עליך להימנע מלהיות ממוצב מכיוון שאתה יכול לראות את עצמך שקוע בספירלה גדולה של הפסדים. יותר ממה שאתה יכול לדמיין מההתחלה.

נבט של דיכאון גדול

סקירת ההיסטוריה אינה מביאה להראות שתנועות אלו יכולות להיות מקור לדיכאון גדול בכלכלת מדינה או אפילו בקנה מידה עולמי. ישנן דוגמאות למה שקרה ב השפל הגדול של שנות השלושים בארצות הברית ובועת הנדל"ן הפחות מוכרת ביפן בשנות השמונים. הם מאוד ממחישים את ההשפעות של התנועה המסוכנת הזו על נכסים פיננסיים. הרבה יותר מירידת מחיר מערכו הריאלי או לפחות מוערך.

מכיוון שלמעשה זה יכול להוביל לקריסה של כלכלה במדינה. עם פחות צמיחה כלכלית, יותר אבטלה ועם הערך ב את מחיר הכסף על הרצפה. בקיצור, בתרחיש הגרוע ביותר האפשרי כשהוא משפיע על יסודות האומה. במובן זה, כיום אנשים מדברים על בועה בחובות ציבוריים וכי בכל רגע זה עלול להרוס את הציפיות של משקיעים קטנים ובינוניים. במובן זה, חלק ניכר מהאנליסטים הפיננסיים ממליצים ללקוחותיהם לא להיחשף להכנסה קבועה המאפיינת אותם. כי הם יכולים להפסיד יותר מאשר לנצח.

בועת נדל"ן בספרד

אחד התרחישים הקרובים ביותר הוא זה שאנו חווים בספרד עם מחיר הדיור. מכיוון שלמעשה, הוא עולה שוב לרמות שלא נראו בשנים האחרונות וזה עשוי להיות הגורם להתרחשות עיוות מחירים זה. במובן זה, שמשקיעים בסוג נכסים זה מרוויחים כסף רב בפעילותם. אבל כמובן שהם מסתכנים בכך לאבד אומץ כתוצאה מבועה של מאפיינים אלה. באופן לא מפתיע, זהו אותו תהליך שחווה בספרד עם פרוץ המשבר הכלכלי. איפה שמחיר הבית צנח לרמות שלא הצפו הבעלים החדשים.

אנליסטים בענף כבר מזהירים שאותו תהליך יכול לקרות. אחד הסימפטומים להגיע למסקנה זו הוא העלייה החדה במחיר השכרת במהלך החודשים האחרונים. בבירות גדולות זה הגיע מחירים באמת אוסרים לחלק טוב מהמשווים האפשריים. זו אזהרה רצינית לגבי המתרחש עם התחממות מחיר שוק הנדל"ן. מגזר בסיסי לכלכלת ספרד וכי אם הוא מתרחש עלול להרוס את ההתאוששות הכלכלית בספרד.

פתרונות להתמודדות עם הבעיה

לפני שההשפעות הנוראיות של הבועה הכלכלית או הפיננסית יגיעו, לא תהיה ברירה אלא לנקוט בשורת צעדים להפחתת שכיחותה. כמובן, כדי להתמודד עם הבעיה, הבנק המרכזי האירופי נמצא במצב להעלות את הריבית בנקאות, ולאט לאט, מחירי הפעולות והקומות הולכים לנורמליות. כמתבקש עבור חלק גדול מהגורמים הכלכליים המשתתפים בתהליך יוצא דופן זה. מצד שני, עליכם לקחת בחשבון גם את כל הקשור לחוק ההיצע והביקוש.

בכל מקרה, אנו מדברים על אחד התרחישים המסוכנים ביותר לכלכלת כל המדינות וכי הממשלות מנסות למנוע זאת בכל מחיר. מכיוון שההשלכות שלה קטלניות לאינטרסים של כולם. אם כי מצד שני, זה לא נורמלי מאוד שהבעיות הללו יופיעו בתדירות מסוימת. אם לא, להפך, הם תקופות זמניות למדי.