Il premio per il rischio è un dato economico, presente da diversi anni in tutti i mezzi di comunicazione dell'informazione economica. È stato assimilato all'inflazione, alla crescita economica, al petrolio e persino agli indici del mercato azionario internazionale. E questo ha portato i paesi periferici dell'Unione europea a trovarsi in una posizione economica difficileAlcuni di loro sono stati addirittura intervenuti dalle autorità comunitarie. Non sorprende che li abbia portati a far salire alle stelle il loro premio di rischio a più di 500 punti, e anche molto di più nei punti più problematici.
Tuttavia, molti settori della società ancora non conoscono il significato di cosa sia il premio per il rischio. Ebbene, questo termine economico è il margine di profitto tra un paese (Spagna, Italia, Portogallo, Irlanda, Francia ...) e il riferimento (Germania). Mentre il legame tedesco (bund) a 10 anni paga attualmente un interesse vicino all'1,537%, lo spagnolo è nella fascia del 2%. Il differenziale risultante da questa operazione sarebbe attualmente di circa 145 punti base, che è l'attuale premio per il rischio per il debito pubblico spagnolo.
Poiché il premio per il rischio è più alto i problemi economici che ha sono maggiori, e soprattutto le sue difficoltà a finanziarsi sui mercati, come si è visto negli ultimi anni nella zona euro. Non a caso, questo parametro economico era in tutti i titoli della stampa spagnola. E ovviamente che quando si superano i 600 punti c'è il serio rischio che il Paese intervenga.
Basti ricordare che il premio di rischio per Grecia e Portogallo ha raggiunto livelli superiori a 1.000 punti. E nel caso specifico della Spagna ai suoi massimi livelli, intorno ai 600, nel 2012. Parliamo quindi di un dato di grande importanza per l'economia dei paesi, e che è guardato con una lente d'ingrandimento dalle agenzie di rating e intermediari finanziari di qualsiasi natura.
Il premio per il rischio può essere utilizzato per investimenti?
Ora, il premio per il rischio è diventato un elemento poco meno che essenziale per effettuare qualsiasi tipo di investimento, non solo in reddito variabile, ma soprattutto i derivati del fisso. L'evoluzione dei mercati azionari è dipesa molto dai punti che il rischio di un paese ha segnato in ogni momento. A un livello più alto del suo premio, il calo dei mercati azionari si è notevolmente acuito e viceversa.
Come conseguenza di questa tendenza, questa strategia unica può essere utilizzata per rendere redditizi i risparmi dei piccoli investitori.. Influenzare i mercati in cui il rischio aumenta o diminuisce sopra altri più stabili. E questo può essere utilizzato molto facilmente dagli utenti in questo tipo di operazione. Non sorprende che negli anni precedenti siano state ottenute significative plusvalenze grazie a questa strategia di investimento.
Uno dei settori più sensibili al premio di rischio, e come potrebbe essere altrimenti, è il settore bancario, e per estensione tutto il settore finanziario in generale. Con fluttuazioni molto notevoli a seconda dell'evoluzione di questo importante parametro economico. E quello che hanno portato a le loro azioni si deprezzano e si apprezzano a livelli prossimi al 5%, anche sopra in certe occasioni. In ogni caso superiori a quelli evidenziati negli altri segmenti di patrimonio netto. Il mercato azionario spagnolo è stato il più esposto a queste variazioni generate dai mercati finanziari. Soprattutto quando il tuo premio di rischio ha superato la barriera di 400 punti.
Come fare trading con questi dati?
Il premio di rischio serve, non solo per negoziare azioni, ma in altri prodotti finanziari, compresi i fondi di investimento. Anche in altri più specifici come i titoli di Stato, che puoi sottoscrivere direttamente, senza alcun tipo di intermediario. Per formare finalmente un ampio portafoglio di investimenti basato sul premio per il rischio come elemento di selezione. E tutto questo, sebbene al momento sia in una certa stabilità ai livelli presentati dai principali paesi dell'UE, quando la volatilità è presente sui mercati finanziari.
Come conseguenza di questa strategia, il fatto che il differenziale di un Paese si restringa rispetto alla Germania è senza dubbio una buona notizia economica, che dovrebbe rilanciare i mercati azionari, o almeno stabilizzarli. Comunque, può essere utilizzato attraverso altri prodotti destinati all'investimento. E che forse ti puoi raccogliere per cercare di valorizzare il patrimonio. Con nessun altro obiettivo che approfittare di questa situazione.
Fondi di investimento
Questi movimenti possono essere raccolti da questi prodotti, nelle loro modalità di reddito fisso. Come? Bene, fondamentalmente utilizzando due strategie diverse, ma allo stesso tempo complementari. Da un lato, rifugiandosi nel titolo tedesco quando c'è un aumento del rendimento dei titoli periferici (Spagna, Portogallo, Italia, ecc.). In questo senso, si configurerebbe come un rifugio sicuro nei mercati finanziari. Dei pochi che rimangono di queste caratteristiche.
E dall'altra approfittando degli alti rendimenti che offronoe questo si riflette nella loro stabilità. Supponendo, in molti casi, reali opportunità di business in questo settore di investimento. Ci sono molti fondi di investimento che importano questa tendenza e questo può essere molto favorevole ai tuoi interessi in determinati periodi dell'anno.
Non molto strano che forniscono un rendimento annuale che può avvicinarsi a due cifre. Sebbene sia anche molto importante ritirarsi in tempo, cioè annullare le posizioni, quando gli obiettivi sono raggiunti. È perché quando questi livelli vengono raggiunti è già molto difficile continuare a generare rendimenti nei fondi, e se invece correzioni molto severe che possono influenzare il portafoglio di investimenti che avete costituito.
Il modo migliore per evitare questi problemi è farlo diversificare gli investimenti in vari fondi di diversa natura, anche quello derivante da azioni o altre modalità alternative. Sarà il modo migliore per proteggere i tuoi interessi, e anche con rendimenti molto interessanti, e soprattutto altre strategie più sofisticate nel suo sviluppo.
Fondi misti
Un'altra opzione che i mercati ti offrono è la contrattazione di prodotti con queste caratteristiche. Serve anche come complemento alla diversificazione. Ma in questo caso combinare reddito fisso con reddito variabile. Il debito pubblico dei paesi periferici (Spagna, Italia, Francia, Grecia e Portogallo) non dovrebbe mancare nella sua composizione, consentendovi di integrare le vostre proposte sulle principali attività finanziarie. E il cui livello di rischio dipenderà dal profilo dell'investitore che presenti: moderato, intermedio o aggressivo. E forse anche il livello di rischio che puoi assumere durante le operazioni.
Una buona parte di questi prodotti finanziari include nei loro formati le cosiddette obbligazioni periferiche, in modo che il cliente possa trarre vantaggio dall'aumento del premio per il rischio in quei paesi. E sotto una proporzione che dipenderà dallo sfondo selezionato. Non è sempre lo stesso, né lo è la natura. Quindi non avrai altra scelta che studiare l'offerta offerta dalle società di gestione.
Acquisto di obbligazioni
L'ultima risorsa sarà sempre l'acquisto diretto di queste attività finanziarie sui mercati. Sarà un'azione più energica ed esposta a maggiori rischi assumendo. La migliore strategia per formalizzare questa presa di posizioni in obbligazioni periferiche risiederà nel percorso migliore che hanno e, quindi, più ampie sono le opzioni per rendere redditizio il risparmio. Puoi scegliere un'ampia varietà di debito pubblico, sia a livello nazionale che da altri paesi dell'Unione Europea, anche attraverso acquisti molto onerosi.
Tuttavia, i rischi sono maggiorie potresti anche dover affrettare scadenze eccessivamente lunghe, in cui la situazione può cambiare in qualsiasi momento. Anche se in cambio, le prestazioni saranno assicurate dal momento in cui li assumerai. Non sarà spettacolare, tutt'altro, ma sarà un'arma per fornirti rendimenti migliori rispetto ad altri prodotti bancari.
E dove, in ogni caso, saranno attività finanziarie molto convenienti per i tuoi interessi di cliente, essere in grado di fornire i contributi che ritieni necessari in qualsiasi momento. Dal più conservatore al più aggressivo, sebbene questi ultimi non siano consigliati nelle circostanze attuali. Ma sarà un'altra opzione che avrai per investire i tuoi risparmi in base al premio di rischio dei paesi dell'UE. Con una vasta gamma di proposte, che puoi accettare d'ora in poi.
Investimenti rifugio sicuro
Sotto questa denominazione sono iscritte le obbligazioni che possono servire a proteggersi da scenari di grande volatilità, ed anche immerse in una notevole incertezza economica. Da un lato, il Obbligazione tedesca che ha un valore di rifugio sicuro permanente in queste situazioni. Principalmente a causa della credibilità della sua politica economica. E dall'altra, i paesi periferici, che possono generare significativi movimenti al rialzo delle loro obbligazioni, e come conseguenza delle continue fluttuazioni del loro premio per il rischio.
Da questo scenario che ti abbiamo esposto, non c'è dubbio che tu abbia un'altra alternativa, forse quella che non avevi, per ottenere un maggior beneficio dai mercati. E questo in un modo o nell'altro è legato al premio per il rischio. Potrebbero non essere nemmeno in grado di immaginare questa opportunità che è aperta alle tue affermazioni come risparmiatore medio. Non invano, in qualsiasi momento puoi utilizzarlo o completarlo con altre attività finanziarie di diversa natura.