Kutipan Seth Klarman

Seth Klarman memiliki kekayaan bersih $ 1,5 miliar

Untuk mendapatkan ide, strategi, dan pemikiran kritis saat berinvestasi di pasar saham, ungkapan Seth Klarman adalah yang terbaik. Apakah ada orang yang lebih tepat untuk memberikan nasihat daripada seorang investor miliarder? Ia mulai aktif di dunia keuangan di usia yang sangat muda. Perlu dicatat bahwa hari ini, di tahun 2021, Dia memiliki kekayaan bersih $ 1,5 miliar.

Jika Anda ingin tahu lebih banyak tentang investor ini dan mengetahui frasa terbaik dari Seth Klarman dan strategi investasinya, jangan lewatkan artikel ini. Karena adalah pengikut setia investasi nilai, Kami juga akan menjelaskan apa filosofi pasar saham ini.

Kutipan terbaik Seth Klarman tentang investasi nilai

Seth Klarman terutama diatur oleh investasi nilai

Mari kita mulai dengan membuat daftar beberapa kutipan yang sangat spesifik dari Klarman. Penting untuk diketahui bahwa ekonom Amerika ini terutama diatur oleh investasi nilai, yang akan kami jelaskan nanti apa itu. Tapi sekarang kita akan melihat dulu frasa terbaik dari Seth Klarman terkait dengan strategi investasi ini:

  1. "Kami mendefinisikan investasi nilai sebagai membeli dolar seharga 50 sen."
  2. “Tidak ada yang esoteris tentang investasi nilai. Ini hanya untuk menentukan nilai intrinsik dari aset keuangan dan membelinya dengan diskon yang cukup besar pada nilai itu. Tantangan terbesar adalah mempertahankan kesabaran dan disiplin yang diperlukan untuk membeli hanya ketika harga menarik dan menjual ketika tidak, menghindari ayunan jangka pendek yang melanda sebagian besar pelaku pasar.”
  3. “Investasi nilai berada di persimpangan antara ekonomi dan psikologi. Ekonomi penting karena Anda perlu memahami aset atau nilai bisnis. Psikologi sama pentingnya karena harga merupakan komponen yang sangat penting dalam persamaan investasi yang menentukan risiko dan pengembalian investasi. Harga, tentu saja, ditentukan oleh pasar keuangan, bervariasi karena perubahan penawaran dan permintaan untuk setiap aset. "
  4. “Saya belum pernah bertemu orang yang sukses di dunia investasi jangka panjang tanpa menjadi investor nilai. Bagi saya, itu seperti E = MC2 uang dan investasi.”
  5. "Hanya sedikit yang mau dan mampu mendedikasikan waktu dan upaya yang cukup untuk menjadi investor yang bernilai, dan hanya sebagian dari mereka yang memiliki pola pikir yang benar untuk sukses."
  6. "Tidak seperti spekulan, yang menganggap saham sebagai selembar kertas yang hanya berfungsi untuk berdagang dengan mereka, investor nilai melihat saham sebagai bagian dari kepemilikan bisnis."
  7. "Investasi nilai membutuhkan kesabaran dan disiplin dosis tinggi."
  8. "Sebagai bapak investasi nilai, Benjamin Graham, mengatakan pada tahun 1934, investor yang cerdas tidak melihat pasar sebagai panduan tentang apa yang harus dilakukan, tetapi sebagai pencipta peluang."
  9. "Investasi nilai, pada dasarnya, mengajarkan gagasan bahwa hipotesis pasar yang efisien sering kali salah."
  10. "Misi kami sebagai investor nilai adalah untuk membeli barang murah yang menurut teori keuangan tidak ada."
  11. "Membeli barang murah ini menawarkan investor margin keamanan, yang berfungsi sebagai perlindungan terhadap ketidakakuratan, kesalahan, nasib buruk, atau perubahan kekuatan ekonomi dan bisnis."
  12. "Setiap aset keuangan adalah pilihan untuk membeli pada harga tertentu, untuk bertahan pada harga yang lebih tinggi, dan untuk menjual pada harga yang lebih tinggi lagi."

Apa itu investasi nilai?

Juga dikenal sebagai investasi nilai, investasi nilai adalah filosofi atau strategi investasi. Melalui itu, pengembalian positif dihasilkan secara konsisten dan jangka panjang. Ini berawal pada tahun 2918, ketika David Dodd dan Benjamin Graham mereka menciptakannya dan mengajarkannya di kelas mereka di Columbia Business School yang terkenal.

Artikel terkait:
Apakah nilai nilai itu?

Meskipun penciptanya adalah dua ekonom yang telah kami sebutkan di atas, itu mempopulerkannya Warren Buffett. Ini adalah murid Benjamin Graham dan sangat mungkin salah satu investor terbaik yang pernah ada. Tetapi bagaimana cara kerja investasi nilai?

Nah, itu didasarkan pada perolehan sekuritas berkualitas tetapi dengan harga di bawah nilai riil atau intrinsiknya. Menurut Graham, perbedaan antara nilai intrinsik dan nilai sekarang adalah margin of safety. Konsep ini adalah dasar untuk investasi nilai.

Menurut filosofi ini, setiap kali harga pasar di bawah nilai riil saham, kemungkinan besar harga akan naik di masa depan, ketika penyesuaian pasar terjadi. Namun, bisa jadi agak bermasalah untuk memperkirakan berapa nilai sebenarnya dari sekuritas atau saham, dan juga memprediksi kapan penyesuaian pasar akan terjadi, yaitu kapan harga akan naik.

Kutipan terbaik Seth Klarman tentang keuangan dan psikologi

Perubahan yang mungkin terjadi di pasar banyak berkaitan dengan peristiwa sosial

Bukan misteri bahwa pasar saham terkait erat dengan psikologi, dan ini secara sempurna tercermin dalam ungkapan Seth Klarman. Perubahan yang mungkin terjadi di pasar banyak berkaitan dengan peristiwa sosial yang dapat menakut-nakuti atau mendorong orang ketika membuat keputusan investasi. Oleh karena itu, frasa Seth Klarman ternyata sangat menarik dan saya sangat menyarankan Anda untuk melihat:

  1. "Investor yang sukses seringkali tetap tidak tergerak, membiarkan keserakahan dan ketakutan orang lain menguntungkan mereka."
  2. "Berinvestasi, ketika tampaknya paling mudah, adalah saat yang paling sulit."
  3. "Sebagian besar orang merasa nyaman dengan konsensus, tetapi investor yang sukses cenderung memiliki kecenderungan yang berlawanan."
  4. "Sebagian besar investor cenderung memproyeksikan tren jangka pendek, baik dan buruk, tanpa batas ke masa depan."
  5. "Kebanyakan orang tidak memiliki keberanian dan stamina untuk berdiri terpisah dari kawanan dan mentolerir pengembalian jangka pendek yang lebih rendah untuk menuai hasil dari imbalan jangka panjang yang besar."
  6. "Ketidakteraturan pasar hanyalah kebisingan yang menurut banyak investor sangat sulit untuk dibungkam."
  7. "Tekanan untuk mengikuti rekan kerja membuat pengambilan keputusan menjadi lebih sulit."
  8. "Sifat manusia sangat emosional sehingga sering mengaburkan alasan, menyebabkan harga aset melampaui dua arah."
  9. “Memahami cara kerja otak kita – keterbatasan kita, jalan pintas mental tanpa batas, dan bias kognitif yang mendalam) adalah salah satu kunci untuk berinvestasi dengan sukses. Di Baupost, kami percaya bahwa terkadang lebih mudah untuk memprediksi bagaimana investor akan bertindak dalam situasi tertentu daripada memprediksi akhir kejatuhan perusahaan. Di saat pasar yang ekstrem, dengan menghindari reaksi emosional yang berlebihan dengan tetap menyadari bias kognitif kita, adalah mungkin untuk mengenal pelaku pasar lebih baik daripada mereka mengenal diri mereka sendiri."
  10. "Secara psikologis sulit untuk melawan kerumunan, mengambil posisi yang berlawanan dan tetap di dalamnya."
  11. "Khawatir tentang apa yang bisa salah dapat menyebabkan kinerja buruk dalam jangka waktu lama."
  12. "Pasar saham adalah kisah siklus perilaku manusia yang bertanggung jawab atas reaksi berlebihan di kedua arah."

Siapa Seth Klarman?

Seth Klarman membeli saham pertamanya pada usia 10

Pada 21 Mei 1957, Seth Andrew Klarman lahir di New York, bahwa dia akan menjadi investor miliarder. Selain prestasi tersebut, ia juga menjadi manajer hedge fund dan penulis buku "Margin of Safety". Sementara ayahnya adalah seorang ekonom di Universitas Johns Hopkins, ibunya adalah seorang pekerja sosial psikiatris. Kedua pengaruh tersebut sangat baik tercermin dalam ungkapan Seth Klarman, yang bergabung dengan dunia keuangan dengan psikologi.

Dengan hanya sepuluh tahun, Seth kecil sudah memperoleh bagian pertamanya, yang dari Johnson & Johnson. Selama bertahun-tahun, ia melipatgandakan investasi awalnya. Mulai usia dua belas tahun, dia mulai menelepon brokernya secara teratur untuk mendapatkan lebih banyak harga saham.

Seperti yang bisa diharapkan, Seth Klarman lulus magna cum laude di bidang ekonomi. Dia kemudian memutuskan untuk bekerja selama 18 bulan sebelum memasuki Harvard Business School. Setelah lulus, ia mendirikan dengan profesor Harvard William J. Poorvu "The Baupost Group", sebuah hedge fund.

Selama beberapa tahun pertama Klarman memimpin Baupost, dia hanya ingin berinvestasi di perusahaan yang tidak diterima secara luas di komunitas Wall Street. Untuk melakukan ini, dia sangat menekankan penggunaan apa yang disebut margin of safety dan mengelola risiko dengan baik. Seperti yang dapat Anda bayangkan dari strateginya, Seth Klarman adalah investor yang cukup konservatif. Anda biasanya memiliki jumlah yang signifikan dalam portofolio investasi Anda. Perlu juga dicatat bahwa, meskipun telah menggunakan strategi yang tidak konvensional pada beberapa kesempatan, itu selalu berhasil mendapatkan pengembalian yang sangat tinggi.

Saya harap kutipan Seth Klarman telah membantu memotivasi Anda untuk melanjutkan atau mulai berinvestasi di pasar saham. Investasi nilai adalah strategi yang populer dan banyak digunakan oleh investor hebat di zaman kita, jadi tidak ada salahnya untuk mengikuti saran mereka.


Jadilah yang pertama mengomentari

tinggalkan Komentar Anda

Alamat email Anda tidak akan dipublikasikan. Bidang yang harus diisi ditandai dengan *

*

*

  1. Penanggung jawab data: Miguel Ángel Gatón
  2. Tujuan data: Mengontrol SPAM, manajemen komentar.
  3. Legitimasi: Persetujuan Anda
  4. Komunikasi data: Data tidak akan dikomunikasikan kepada pihak ketiga kecuali dengan kewajiban hukum.
  5. Penyimpanan data: Basis data dihosting oleh Occentus Networks (UE)
  6. Hak: Anda dapat membatasi, memulihkan, dan menghapus informasi Anda kapan saja.